Размер  денежных средств, вложенных в незавершенное производство, во многом зависит от длительности производственного цикла, что определяется технологией производства продукции, ее технико-экономическими характеристиками и потребительскими свойствами.

      Определение величины оборотных средств, необходимых для образования запасов готовой продукции на складе, тесно связано с прогнозированием объемов реализации выпускаемой продукции. При достаточно глубокой проработке вопросов сбыта товаров накопление готовой продукции на складе может быть минимальным. Однако в любом случае необходимы прогнозы о предполагаемых продажах на ближайшие годы. В противном случае выпущенная продукция осядет на складе и значительная часть денежных средств будет отвлечена из оборота, что может повлиять на устойчивость финансового состояния предприятия и привести к банкротству.

      Организованная  система сбыта продукции при  условии ее качества, выпуск товаров  по заказам потребителей, заранее  определенный порядок отгрузки позволяют  не накапливать готовую продукцию и размер оборотных средств по этой статье рассчитывать исходя из конкретной ситуации, учитывая характер отгрузки, необходимость комплектации и другое.

      На  нормально работающем предприятии  наибольший удельный вес занимают оборотные  средства, обслуживающие процесс производства и начало реализации. Поэтому при управлении оборотными активами внимание уделяется в основном производственным запасам, незавершенному производству и готовой продукции на складе. Эта часть материальных оборотных средств должна быть объектом постоянного контроля со стороны финансовых служб предприятия. Остальная часть оборотных средств имеет довольно разнородный характер и нуждается в неоднозначном подходе.

      Нецелесообразно ограничивать или минимизировать размер товаров отгруженных, так как они являются результатом производственно-хозяйственной деятельности предприятия. Чем больше отгруженной продукции при условии ее своевременной оплаты, тем больше выручки поступит на расчетный счет. Однако на определенное время денежные средства выпадают из производственного процесса. В таком случае их следует пополнять кредитом в размере производственной себестоимости товаров отгруженных, срок оплаты которых не наступил.

      Отвлечение  оборотных средств в товары, отгруженные и сданные работы, не оплаченные заказчиками, товары на ответственном хранении у покупателей крайне нежелательно, но на практике имеет место. Наличие таких статей, так же, как и основная часть дебиторской задолженности, связано с нарушением взаимных обязательств предприятий, а для предприятия-поставщика означает сокращение выручки от реализации продукции. Предусмотреть заранее точный размер этой части оборотных средств достаточно сложно, но его можно сократить, если предприятия, реализующие продукцию, соблюдают договорные условия в полном объеме. Таким образом, при управлении важно планирование оптимальной потребности в оборотных средствах и во внимание должно приниматься денежные средства, которые авансируются для создания производственных запасов, заделов незавершенного производства и накопления готовой продукции на складе.

      Итак,  эффективное использование оборотных  средств во многом зависит от правильного  определения потребности в оборотных  средствах. Определение потребности  в оборотных средствах связывается  со сметой затрат на производство и производственным планом предприятия. При планировании оптимальной потребности в оборотных средствах во внимание принимаются денежные средства. Которые авансируются для создания производственных запасов, заделов незавершенного производства и накопления готовой продукции на складе. Для этого могут быть использованы три метода: аналитический, коэффициентный и метод прямого счета. Финансовое состояние предприятия находится в прямой зависимости от состояния оборотных средств, поэтому предприятия заинтересованы в организации рационального движения и использования оборотных средств.

      Повышение эффективности управления оборотными активами обеспечивается ускорением  на всех стадиях кругооборота. Значительные резервы повышения эффективности использования оборотных  средств заложены непосредственно в самом предприятии.

      В сфере производства это относится, прежде всего, к производственным запасам. Запасы играют важную роль в обеспечении  непрерывности процесса производства, которая временно не участвует в производственном процессе. Эффективная организация производственных запасов является важным условием повышения эффективности использования оборотных средств. Основные пути сокращения производственных запасов сводятся к их рациональному использованию; ликвидации сверхнормативных запасов материалов; совершенствованию нормирования; улучшению организации снабжения, в том числе путем установленных четких договорных условий поставок и обеспечения их выполнения, оптимального выбора поставщиков, налаженной работы транспорта. Важная роль принадлежит улучшению организации складского хозяйства. Сокращение времени пребывания оборотных средств в незавершенном производстве достигается путем совершенствования организации производства, улучшения применяемых техники и технологии, совершенствования использования основных фондов, прежде всего его активной части, экономии по всем стадиям движения оборотных средств.

      В сфере обращения оборотные средства не участвуют в создании нового продукта, а лишь обеспечивают его доведение до потребителя. Излишнее отвлечение средств в сферу обращения – отрицательное явление. Важнейшими предпосылками сокращения вложений оборотных средств в сферу обращения является рациональная организация сбыта готовой продукции, применение прогрессивных форм расчетов, своевременное оформление документации и ускорение ее движения, соблюдение договорной и платежной  дисциплины. Ускорение оборота оборотных средств позволяет высвободить значительные суммы и таким образом увеличить объем производства без дополнительных финансовых ресурсов, а высвобождающиеся средства использовать в соответствии с потребностями предприятия. Из сказанного следует, что эффективность использования оборотных средств характеризуется системой экономических показателей. Скорость оборачиваемости оборотных средств является важнейшим показателем интенсивности использования оборотных средств и, в свою очередь, определяется с помощью следующих взаимосвязанных показателей: длительность одного оборота в днях, количество оборотов за год, величина оборотных средств, приходящихся на единицу реализованной продукции. Эффективность использования оборотных средств зависит также от общей экономической ситуации, особенностей налогового законодательства, условий получения кредитов и процентных ставок по ним, возможности целевого финансирования, участия  в программах, финансируемых из бюджета. 
 

     2.  Анализ и совершенствование управления оборотными активами в ООО «ТАИБА»

2.1. Анализ управления оборотными активами на предприятии

      ООО «ТАИБА» – является юридическим лицом и действует на основании Устава Общества и действующего законодательства Российской Федерации и Республики Татарстан. Полное фирменное наименование общества – Общество с ограниченной ответственностью  «ТАИБА». Общество обладает имуществом на праве собственности, имеет самостоятельный баланс и т.д. Общество вправе от своего имени заключать договоры, приобретать имущественные и личные неимущественные права и нести обязанности, быть истцом и ответчиком в суде.

      Целью деятельности Общества является удовлетворение потребностей населения и предприятий в продукции, услугах, насыщении потребительского рынка товарами и услугами, извлечение прибыли в интересах Общества и его участника.

      Основным  видом деятельности предприятия  является производство пластиковой  посуды одноразового использования.

      Уставный  капитал общества состоит из номинальной  стоимости и составляет 173 000 рублей. Состав активов ООО «ТАИБА» составляют внеоборотные активы и оборотные активы. Внеоборотные активы ООО «ТАИБА» представляют собой совокупность имущественных ценностей предприятия, многократно участвующих в операционном процессе  и переносящих на продукцию свою стоимость частями.

      В составе внеоборотных операционных активов ООО «ТАИБА» можно выделить производственные основные фонды, нематериальные активы, прочие виды внеоборотных активов.

      В составе внеоборотных средств по балансу можно выделить основные средства, в состав которых относятся  здания, машины и оборудование.

      Общая стоимость основных и оборотных  средств за три года представлена в таблице   2.1.1.

      Таблица 2.1.1

      Стоимость основных и оборотных средств  за 2007-2009 гг.

      Из  таблицы 2.1.1. видно, что стоимость  основных средств в 2007 году составляла 24 000 рублей, в 2008 году их стоимость увеличивается  на 20,8% за счет покупки производственного оборудования на сумму 5 тысяч рублей, в 2009 году наблюдается уменьшение стоимости основных средств на 3,5%, что связано со списанием производственного оборудования.

      Стоимость оборотных средств за анализируемые  годы выросла до 748 тыс. рублей.  Если 2007 году стоимость оборотных средств равнялась 484 000 рублей, то в 2008 году их стоимость выросла на 38,5% и стала равна 637000 рублей. В 2009 году стоимость оборотных средств еще увеличилась на 13% и составила 720000 рублей.

      Основную  массу активов предприятия составляют его оборотные средства, так как они в 26 раз больше основных средств предприятия.  В 2007 году доля оборотных средств в активах ООО «ТАИБА» составляла 95%,  в 2008 году – 95,6 %, в 2009 году – 96,3%.

      Источниками формирования оборотных активов ООО «ТАИБА» является собственный и заемный капитал. Структура собственных и заемных средств представлена в таблице  2.1.2.

      Данные  таблицы 2.1.2 говорят о том, что  в 2007 году основную долю оборотных средств  ООО «ТАИБА» составляли собственные средства, их доля в общей структуре оборотного капитала составляла 62,8%, а доля заемных средств только 37,2%. В 2008 году наблюдается увеличение доли заемного капитала в то время, как собственный капитал предприятия уменьшился. Так, доля собственных средств предприятия в 2008 году составила  только 58,0%, а доля заемных средств соответственно увеличилась до 42,0%. В 2009 году наблюдается такая же тенденция. Наблюдается значительное сокращение доли собственного капитала в общей структуре оборотных активов предприятия.

      Таблица 2.1.2

      Собственные и заемные средства ООО «ТАИБА»  за 2007-2009 гг.

      Собственные оборотные активы служат источником покрытия нормируемых оборотных средств. Первоначальное формирование их происходит в момент создания предприятия и образования уставного капитала.

      В составе собственного капитала можно  выделить уставной капитал,  нераспределенную прибыль прошлых лет и отчетного года. Динамику изменения собственных оборотных средств за три года  можно пронаблюдать по таблице 2.1.3.

      Таблица 2.1.3

      Структура собственных оборотных активов за 2007-2009 гг.

      Анализ  динамики изменения структуры и  содержания собственных средств  ООО «ТАИБА» показал, что наиболее высокий уровень собственных средств предприятия наблюдается в 2008 году (386 тыс. руб.). По сравнению с предыдущим годом собственные средства ООО «ТАИБА» выросли на 26%, в 2009 году отмечается уменьшение собственных средств предприятия на 25,1%.

      Основные  моменты управления оборотными активами в ООО «ТАИБА» отражаются в специальной финансовой политике организации, которая заключается в обеспечении необходимого уровня самофинансирования организации. Разработка этой политики в ООО «ТАИБА» проходит в несколько этапов.