Автор работы: Пользователь скрыл имя, 23 Ноября 2010 в 02:17, Не определен
Целью данной курсовой работы является исследование капитала коммерческих банков, его оценки и методов управления.
В банковской практике различают собственный капитал-нетто и брутто. Собственный капитал-брутто - это сумма всех фондов банка и нераспределенной прибыли по балансу. Собственный капитал-нетто - это капитал-брутто, уменьшенный на затраты капитального характера над собственными источниками, допущенные и потенциальные убытки, выкупленные собственные акции и дебиторскую задолженность длительностью свыше 30 дней. Таким образом, капитал-нетто характеризует собой величину фактически имеющихся собственных средств банка.
Каждым коммерческим банком величина собственных средств определяется самостоятельно и зависит от многих факторов.
Во-первых, в соответствии с Законом о ЦБ РФ размер собственных средств определяет предельный размер активных операций банка. Поэтому банки, ориентированные на определенный круг клиентов (например, отраслевые банки, банки межотраслевых объединений и финансово-промышленных групп и т.п.), должны иметь собственные средства в таком размере, чтобы быть в состоянии удовлетворять все обоснованные потребности своих постоянных клиентов в заемных средствах, не нарушая установленных нормативов.
Во-вторых, размер собственных средств, необходимых банку, зависит от специфики его клиентов. Так, преобладание среди клиентов банка крупных кредитоёмких предприятий требует от него большего размера собственных средств при том же общем объеме активных операций по сравнению с банком, ориентирующимся на обслуживание большего числа мелких заёмщиков, поскольку в первом случае у банка будут велики риски на одного заёмщика, которые, как известно, ограничиваются.
В-третьих, размер собственных средств коммерческого банка находится в зависимости от характера его активных операций. Ориентация банка на преимущественное проведение операций, связанных с большим риском, требует относительно большего размера собственных средств. Это относится, в частности, к инновационным банкам. И наоборот, преобладание в кредитном портфеле банка ссуд с минимальным риском допускает относительное снижение собственных средств банка.
Установленные
ЦБ РФ нормативные соотношения
Решая вопрос об объеме собственных средств, банки учитывают, что сами по себе эти средства не определяют размер получаемой прибыли.
Они лишь позволяют банку выбирать те или иные виды операций, ориентироваться на обслуживание определенного круга клиентов и т. д.
В-четвертых, размер необходимых банку собственных средств зависит от степени развития рынка кредитных ресурсов и проводимой ЦБ РФ кредитной политики. Либерализация кредитной политики ЦБ РФ при развитом рынке облегчает доступ коммерческого банка к кредитным ресурсам и снижает уровень необходимых банку собственных средств. Ужесточение кредитной политики в сочетании с недостаточно развитым финансовым рынком обусловливает необходимость постоянного наращивания собственных средств.
Следует отметить, что банковскому капиталу присуще выполнение множества функций. Большинство экономистов выделяют следующие функции банковского капитала:6
Защитная функция. Коммерческим банкам, функционирующим в условиях рынка, предоставляется полная экономическая самостоятельность, а так же предусматривается экономическая ответственность. Суть экономической ответственности банка заключается в том, что собственные средства банка служат обеспечением его обязательств. Иными словами банковский капитал является предельной величиной гарантии ответственности перед его вкладчиками и кредиторами. В случае процедуры банкротства собственные средства коммерческого банка используются на погашения задолженности перед бюджетом, держателями облигаций и прочих долговых обязательств, вкладчиками денежных средств на срочные депозиты и депозиты до востребования и т.д.
Оперативная функция. В отличие от нефинансовых организаций для банка оперативные функции капитала считаются второстепенными. Как правило, банки стараются избежать размещения собственных средств в краткосрочные активы. Собственные средства служат для банка источником развития его материальной базы, они используются для приобретения зданий, необходимых ему машин, оборудования, вычислительной техники и т.п.
Регулирующая функция. Органы банковского надзора в лице Центрального банка устанавливают минимальный уровень банковского капитала для вновь создаваемых банков и минимальный размер капитала для действующих банков.
В ходе рыночных реформ в России проводилась политика, направленная на сближение отечественных и международных стандартов капитала. В соответствии с инструкцией ЦБ №1 от 1 июля 1998г. минимальный размер уставного капитала для вновь создаваемых банков был установлен на уровне 5,0 млн. ЭКЮ, минимальный размер собственных средств для действующих банков был так же на уровне 5млн. ЭКЮ, что отвечало международным стандартам банковского капитала. Впоследствии ЭКЮ была заменена на евро. При этом на деятельность банков с недостаточным размером собственных средств (от 1 до 5млн. евро) были наложены определенные ограничения. Данные банки не могут:7
а) проводить банковские операции за пределами РФ (кроме открытия и ведения корреспондентских счетов в банках нерезидентах для осуществления расчётов по поручению физических и юридических лиц);
б) осуществлять операции по привлечению и размещению драгоценных металлов;
в) открывать филиалы и создавать дочерние организации за рубежом;
г) принимать участие в капитале кредитных организаций на сумму, превышающую 25% капитала этих кредитных организаций.
Наряду
с абсолютным значением размера
банковского капитала (а также
уставного капитала) ЦБ вводятся относительные
нормативы, в соответствии с которыми
устанавливается зависимость
Капитал играет роль определённой защитной подушки и позволяет банку продолжить операции в случае непредвиденных крупных потерь и расходов.
Оперативная функция банковского капитала имеет второстепенное значение по сравнению с защитной. Она включает ассигнование собственных средств на приобретение земли, зданий, оборудования, а также создание финансово резерва на случай непредвиденных убытков.
Выполнение регулирующей функции капитала связано исключительно особой заинтересованностью общества в успешном функционировании банка. С помощью показателя капитала банка государственные органы осуществляют оценку и контроль за деятельностью банка.
Другие источники, признавая, что главной целью банковского капитала является снижение риска, делают акценты на следующих функциях:
-
капитал служит буфером,
- капитал обеспечивает доступ к рынкам финансовых ресурсов и защищает банки от проблем ликвидности;
- капитал сдерживает рост и ограничивает риск.
Названные
функции банковского капитала показывают,
что собственный капитал - основа коммерческой
деятельности банка. Он обеспечивает его
самостоятельность и гарантирует его
финансовую устойчивость, являясь источником
сглаживания негативных последствий различных
рисков, которые несет банк.
Собственный капитал банка, или банковский капитал, формируется за счёт взносов его учредителей или владельцев (акционеров, участников) - уставный капитал, а также части прибыли банка, остающейся в его распоряжении. Кроме того, при расчёте капитала банка учитывается имущество, безвозмездно полученное банком в собственность от организаций и физических лиц, эмиссионный доход от размещения банком своих акций по цене, превышающей их номинальную стоимость, а также отдельные виды резервов банка и полученных им долгосрочных (субординированных) кредитов. Акционерные коммерческие банки для формирования и расширения своего уставного капитала прибегают к выпуску собственных ценных бумаг - акций. Выпуская собственные акции, коммерческие банки выступают как эмитенты ценных бумаг. Они несут от своего имени обязательства по выпускаемым ценным бумагам перед владельцами этих бумаг.
Акция акционерного коммерческого банка - любая ценная бумага, удостоверяющая право ее владельца на долю в собственных средствах банка, на получение дохода от его деятельности и, как правило, на участие в управлении этим банком. Кредитная организация может выпускать акции именные (в документарной и бездокументарной формах) и акции на предъявителя, которые могут быть только документарными. При документарной форме выпуска один сертификат может удостоверять право на одну, несколько или все акции с одним Государственным регистрационным номером.
Следует учитывать, что в соответствии с законодательством о ценных бумагах выпуск акций на предъявителя ограничивается определённым нормативным соотношением к величине оплаченного уставного капитала, которое должна устанавливать Федеральная комиссия по рынку ценных бумаг. Пока эта комиссия не установит данного норматива и не определит порядок выпуска акций на предъявителя, ЦБ РФ запрещает кредитным организациям выпускать акции на предъявителя.
Наряду с основными ценными бумагами - акциями и облигациями -акционерные коммерческие банки могут выпускать производные ценные бумаги, к которым относятся любые ценные бумаги, удостоверяющие право их владельца на покупку или продажу основных ценных бумаг.
Номинальная стоимость выпускаемых банками акций должна выражаться в рублях.
Кредитная организация может выпускать обыкновенные и привилегированные акции. Все обыкновенные акции независимо от времени выпуска должны иметь одинаковую номинальную стоимость и предоставлять их владельцам одинаковый объём прав. Номинальная стоимость размещённых привилегированных акций не должна превышать 25% уставного капитала кредитной организации. Возможен выпуск различных типов привилегированных акций. При этом размер дивиденда, ликвидационная стоимость по каждому из них и объём предоставляемых данным типом акций прав должен определяться уставом кредитной организации. В некоторых случаях привилегированные акции могут наделяться правом голоса. Установление количества голосов, которым будет обладать владелец привилегированной акции, должно быть закреплено в уставе кредитной организации.
Акционерный банк осуществляет эмиссию акций:8
При создании акционерного банка (как закрытого, так и открытого) в Российской Федерации происходит закрытое распределение акций среди учредителей. Действующими нормативными актами предусматривается, что при учреждении акционерного банка (а также при преобразовании банка из паевого в акционерный) все акции первого выпуска должны быть распределены среди учредителей банка по номинальной стоимости. Наличие в момент учреждения банка акций, предполагаемых к размещению путем публичной продажи, не допускается. В том случае, когда одновременно с преобразованием банка из паевого в акционерный происходит увеличение его уставного фонда, это увеличение может происходить исключительно за счёт дополнительных взносов учредителей. Если увеличение уставного фонда банка производится за счёт капитализации других его фондов, то вся сумма такого увеличения должна распределяться между учредителями банка. Первый выпуск акций банка должен полностью состоять из обыкновенных именных акций. Регистрация и продажа банком-эмитентом акций первого выпуска освобождаются от обложения налогом на операции с ценными бумагами.
Выпуск акций для увеличения уставного фонда (капитала) акционерного банка, т.е. размещение дополнительных акций в Российской Федерации, допускается лишь после полной оплаты акционерами всех ранее выпущенных акций. Дополнительный выпуск может включать выпуск как обыкновенных, так и привилегированных акций. Привилегированные акции разныx типов могут иметь разную номинальную стоимость, давать своим владельцам различный объем прав, включая право голоса.
Размещение дополнительных акций банками, созданными в форме открытого акционерного общества, может производиться как путем открытой, так и путем закрытой подписки. Способ размещения должен определяться либо уставом банка, либо решением общего собрания акционеров. Если способ размещения не определён, оно может производиться только путём открытой подписки. Банки, созданные в форме закрытого акционерного общества, не имеют права производить размещение своих акций посредством открытой подписки, а также иным образом предлагать их для приобретения неограниченному кругу лиц.
Выпущенные банками дополнительные акции размещаются среди их учредителей и прочих инвесторов - граждан или юридических лиц, приобретающих ценные бумаги от своего имени и за свой счет.