содержание

 

Введение

Глава 1. Экономическое содержание и значение анализа платежеспособности

и кредитоспособности предприятия 

       1.1. Роль, значение и задачи анализа                         

           1.2.   Показатели, характеризующие  платежеспособность.

                    Методика их расчета.

1.3.  Зарубежный опыт оценки кредитоспособности  предприятия 

        1.3.1. Показатели кредитоспособности, используемые

                  Американскими банками.

        1.3.2. Оценка кредитоспособности Французскими

                  коммерческими банками

1.4. Отечественная  практика анализа кредитоспособности

Глава 2. Анализ платежеспособности и кредитоспособности

               на примере РУП ГЗСМ "Гомсельмаш"

            2.1. Анализ технико-экономических  показателей

                   РУП ГЗСМ "Гомсельмаш"

           2.2. Анализ платежеспособности РУП ГЗСМ «Гомсельмаш»

           2.3. Анализ кредитоспособности РУП ГЗСМ "Гомсельмаш"

Глава 3. Пути повышения платежеспособности

           3.1. Направления повышения платежеспособности

           3.2. Повышение платежеспособности  РУП ГЗСМ «Гомсельмаш»

             за счет рефинансирования дебиторской  задолженности 

             путем использования факторинговых операций

Заключение

Литература

Приложения

введение

 

      Данная  курсовая работа написана на тему «Анализ платежеспособности и кредитоспособности хозяйствующего субъекта (на примере РУП ГЗСМ «Гомсельмаш»)».

      Потребность  в  анализе    возникает  с  целью  необходимости  оценки  платежеспособности  и  кредитоспособности  предприятия.

      Способность  предприятия  своевременно  производить  платежи, финансировать  свою  деятельность, свидетельствует  о  его  хорошем  финансовом  состоянии. Положение  предприятия  зависит  от  результатов  его  деятельности. Если  все  намеченные  планы  выполняются, то  это положительно  влияет  на  платежеспособность  предприятия и его все остальные показатели. И наоборот, при  невыполнении  планов  снижаются  показатели, ухудшается  состояние  предприятия  и  его  платежеспособность.

      Цель  анализа  состоит  не  только  в  том, чтобы  оценить  платежеспособность  или  кредитоспособность, но  и  в  том, чтобы  постоянно  проводить  работу, направленную  на  их  улучшение. Анализ  ликвидности  баланса, платежеспособности  показывает, по  каким  направлениям  надо  вести  эту  работу, дает  возможность  выявить  важнейшие  аспекты  и  наиболее  слабые  позиции  в  проведенном  анализе. В  соответствии  с  этим  результаты  анализа  дают  ответы  на  вопросы, каковы  важнейшие  способы  улучшения  состояния  предприятия. Но  главное  является  своевременно  выявлять  и  устранять  недостатки  в  финансовой  деятельности, находить  резервы  улучшения  его  платежеспособности.

      Объектом  исследования данной курсовой работы является РУП ГЗСМ «Гомсельмаш», специализирующееся на выпуске качественной высокопроизводительной кормоуборочной техники.

      Цель  курсовой  работы  состоит  в  том, чтобы  оценить  платежеспособность, кредитоспособность  предприятия  с  помощью  показателей, которые  их  характеризуют.

      Задачи исследования курсовой работы — изучение теоретических вопросов по анализу платежеспособности и кредитоспособности хозяйствующего субъекта, определение анализ технико-экономических показателей, платежеспособности и кредитоспособности РУП ГЗСМ «Гомсельмаш» и расчет экономического эффекта внедрения мероприятия по повышению платежеспособности предприятия.

      В  процессе  работы  были  использованы  реальные  данные  из  баланса  (ф.№1), отчета  о  прибылях  и  убытках  (ф.№2), а  также  другая  информация  о деятельности  РУП ГЗСМ «Гомсельмаш».

      Курсовая  работа состоит из введения, трех глав и заключения.

      В главе 1 представлен теоретический  материал по вопросам анализа платежеспособности и кредитоспособности хозяйствующего субъекта и определения его показателей.

      В главе 2 даётся характеристика РУП ГЗСМ «Гомсельмаш», а также анализ основных технико-экономических показателей работы предприятия, анализ платежеспособности и кредитоспособности предприятия за период 2002-2004 гг.

      Глава 3 содержит предложение по повышению платежеспособности РУП ГЗСМ «Гомсельмаш».

      В конце работы прилагается список используемой литературы и приложения.

 

      

ГЛАВА 1 

ЭКОНОМИЧЕСКОЕ СОДЕРЖАНИЕ И ЗНАЧЕНИЕ

АНАЛИЗА ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ И КРЕДИТОСПОСОБНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ  

1. Роль, значение и задачи анализа

 

      Платежеспособность  и кредитоспособность оказывает  положительное влияние на выполнение производственных планов и обеспечение  нужд производства необходимыми ресурсами. Поэтому платежеспособность и креди-тоспособность как составная часть хозяйственной деятельности направлена на обеспечение планомерного поступления и расходования денежных ресур-сов, выполнение расчетной дисциплины, достижение рациональных пропор-ций собственного и заемного капитала и наиболее эффективного его исполь-зования.

      Чтобы выжить в условиях рыночной экономики и не допустить бан-кротства предприятия, нужно хорошо знать, как управлять финансами, какой должна быть структура капитала по составу и источникам образования, ка-кую долю должны занимать собственные средства, а какую – заемные.

      Главная цель анализа платежеспособности и  кредитоспособности – своевременно выявлять и устранять недостатки в финансовой деятельности и находить резервы улучшения платежеспособности и кредитоспособности.

      При этом необходимо решать следующие задачи:

      1. На основе изучения причинно-следственной взаимосвязи между разными показателями производственной, коммерческой и финансовой деятельности дать оценку выполнения плана по поступлению финансовых ресурсов и их использованию с позиции улучшения платежеспособности и кредитоспособности предприятия.

      2. Прогнозирование возможных финансовых  результатов, экономиче-ской рентабельности, исходя из реальных условий  хозяйственной деятельности и наличие собственных и заемных ресурсов.

      3. Разработка конкретных мероприятий,  направленных на более эффективное использование финансовых ресурсов [8, с.55].

      Анализом  платежеспособности и кредитоспособности предприятия за-нимаются не только руководители и соответствующие  службы предприятия, но и его учредители, инвесторы. С целью изучению эффективности исполь-зования ресурсов, банки для оценки условий кредитования, определение сте-пени риска, поставщики для своевременного получения платежей, налоговые инспекции для выполнения плана поступления средств в бюджет и т.д. В со-ответствии с этим анализ делится на внутренний и внешний.

      Внутренний  анализ проводится службами предприятия  и его результа-ты используются для  планирования, прогнозирования и  контроля. Его цель – установить планомерное поступление денежных средств и разместить собст-венные и заемные средства таким образом, чтобы обеспечить нормальное функционирование предприятия, получение максимума прибыли и исключе-ние банкротства.

      Внешний анализ осуществляется инвесторами, поставщиками матери-альных и финансовых ресурсов, контролирующими органами на основе пуб-ликуемой отчетности. Его цель – установить возможность выгодно вложить средства, чтобы обеспечить максимум прибыли и исключить риск потери.

      Основными источниками информации для анализа  платежеспособно-сти и кредитоспособности предприятия служат бухгалтерский баланс (форма №1), отчет о прибылях и убытках (форма №2). Отчет о движении капитала (форма №3) и другие формы отчетности, данные первичного и аналитическо-го бухгалтерского учета, которые расшифровывают и детализируют отдель-ные статьи баланса [9, с.45]. 
 
 

2. Показатели, характеризующие  платежеспособность.

Методика  их расчета. 

      Оценка  платежеспособности осуществляется на основе характеристики ликвидности  текущих активов, т.е. времени, необходимого для превращения их в денежную наличность. Понятия платежеспособности и ликвидности очень близки, но второе более емкое. От степени ликвидности баланса зависит платежеспособность. В тоже время ликвидность характеризует не только текущее состояние расчетов, но и перспективу.

      Анализ  ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени убывающей ликвидности, с краткосрочными обязательствами по пассиву, которые группируются по степени срочности погашения.

      Наиболее  мобильной частью ликвидных средств  являются деньги и краткосрочные финансовые вложения. Ко второй группе относятся готовая продукция, товары отгруженные и дебиторская задолженность. Ликвидность этой группы текущих активов зависит от своевременности отгрузки продукции, оформления банковских документов, скорости платежного документооборота в банках, от спроса на продукцию, ее конкурентоспособности, платежеспособности покупателей, форм расчетов и др.

      Значительно больший срок понадобится для  превращения производственных запасов и незавершенного производства в готовую продукцию, а затем в денежную наличность. Поэтому они отнесены к третьей группе.

      Соответственно  на три группы разбиваются и платежные  обязательства предприятия: 1) задолженность, сроки оплаты которой уже наступили; 2) задолженность, которую следует погасить в ближайшее время; 3) долгосрочная задолженность.

      Анализ  платежеспособности предприятия осуществляют путем соизмерения наличия и поступления средств с платежами первой необходимости.

      Различают текущую и ожидаемую (перспективную) платежеспособность.

      Текущая платежеспособность определяется на дату составления баланса. Предприятие считается платежеспособным, если у него нет просроченной задолженности поставщикам, по банковским ссудам и другим расчетам.

      Ожидаемая (перспективная) платежеспособность определяется на конкретную предстоящую дату путем сравнения суммы его платежных средств со срочными (первоочередными) обязательствами предприятия на эту дату.

      Чтобы определить текущую платежеспособность, необходимо ликвидные средства первой группы сравнить с платежными обязательствами первой группы. Идеальный вариант, если коэффициент будет составлять единицу или немного больше. По данным баланса этот показатель можно рассчитать только один раз в меся или квартал. Предприятия же производят расчеты с кредиторами каждый день. Поэтому для оперативного анализа текущей платежеспособности, ежедневного контроля за поступлением средств от продажи продукции, от погашения дебиторской задолженности и прочими поступлениями денежных средств, а также для контроля за выполнением платежных обязательств перед поставщиками и прочими кредиторами составляется платежный календарь, в котором, с одной стороны, подсчитываются наличные и ожидаемые платежные средства, а с другой стороны – платежные обязательства на этот же период (1, 5, 10, 15 дней, месяц).