Учет расчетных операций

По всей видимости, менеджерам банка, опираясь на торию  оптимального управления, придется выбирать один из двух основных подходов. 

Первый - это  поиск компромиссного варианта, при  котором будет некоторый приемлемый уровень достаточности капитала, при некотором приемлемом уровне прибыльности банка. Значения приемлемых уровней того и другого есть фактор субъективного выбора руководства банка.

Второй подход основан на выборе одного из показателей эффективности, который менеджеры будут стараться оптимизировать, а на значения остальных показателей наложат ограничения. Этим показателем эффективности деятельности банка может быть обеспечение максимальной прибыли, а ограничениями - выполнение нормативов ЦБ РФ и внутренние лимиты рисков. 
 

Анализ структуры  активов в динамике. 

Анализ использования  активов банка показывает на какие  цели и в каком объеме они предоставляются  и может быть качественным и количественным. При качественном анализе: 

" определяется перечень активных операций (или направления использования средств банка) на момент проведения анализа; 

" рассматриваются  изменения за выбранный промежуток  времени; 

" производят  сравнение результатов и объемов  активных операций, проводимых банком, с результатами и объемами активных операций других банков. 

Основные направления  размещения средств банка: 

" касса;  

" средства  на резервном счете в ЦБ  РФ; 

" счета в  банках-корреспондентах; 

" кредиты; 

" прочие дебиторы; 

" ценные бумаги; 

" основные  средства; 

" прочие активы. 

На 01.07.95г. доля чистых кредитов в общем объеме активов  достигла 50% (с 44-46% в 1993-1994г.г.), средства в других банках - 31%, средства в ЦБ - 7%, вложения в ценные бумаги государства - 6%.  

Как видно, банк весьма высокими темпами (что впрочем характерно для большинства банков того периода) наращивал свои активы, отдавая предпочтение в первую очередь межбанковским и коммерческим кредитам.  

Для более детального определения направления использования  средств банка (к примеру, по срокам кредитов или группам дебиторов), а также определения видов активных операций, следует использовать данные бухгалтерского и аналитического учета. 

При количественном анализе активов при принятой нами глубине анализа определяется их состояние, а именно рискованность активов.  

Рискованность активов можно проследить, определяя  следующие коэффициенты: - коэффициент  сомнительных активов (доля сомнительных активов в общем портфеле активов) и коэффициент долгосрочных вложений. 

Кса = сомнительные активы/активы всего ,  

где сомнительные активы есть сумма счетов: 620,626, 627, 628.  

В балансе за 31.12.94г. сомнительные активы составляют - 91358 млн. руб., на 01.07.95г. - 55100 млн. руб. Активы всего в расчете по рекомендации ЦБ РФ составляют: на 31.12.94г. - 2255765 млн. руб., на 01.07.95г. - 3204680 млн. руб. Отсюда Кса за 1994г. = 0.04 , на июль 1995г. = 0.017. Видно, что банк проводит взвешенную кредитную политику. Коэффициент долгосрочных вложений равен:  

Кдв = долгосрочные вложения/активы работающие , где 

долгосрочные  активы есть сумма счетов: 741 - 747, 192, 191, 193, 825, что составляет 509 млн. руб. за 1994г. и 79260 млн. руб. на июль 1995г; 

Из анализа  активов - активы работающие составляют 2255765 и 3204680 млн. руб. соответственно. Отсюда Кдв за 1994г.=0.002, за 1-е полугодие = 0.025. Из-за неустойчивости положения экономики страны в целом, доля долгосрочных вложений в том числе и в развитие предприятий мала, но их увеличение заметно. 

Также о рискованности  активных операций можно судить по коэффициентам покрытия рисков. Во-первых, можно рассмотреть отношение собственных средств банка к предоставленным им кредитам для определения степени покрытия ими возможных убытков при банкротстве заемщиков. 
 

Рассматривая  полученные результаты, мы видим, что  по рискам активных операций коэффициент не ниже принятых в банковской практике. 

Оценка достаточности  капитала. 

Достаточность собственного капитала удобно оценить  с помощью коэффициента капитальной  достаточности. Капитальная достаточность  баланса банка оценивается с помощью коэффициента финансового левеража (Кфл), позволяющего судить о том, как используются банком привлеченные средства для повышения своей рентабельности. 

Н3 = Кфл = Капитал/Обязательствам  

Для Менатепа Кфл  составляет в 1994г. - 0.06, на 01.07.95г. - 0.04. Этот показатель регламентирован ЦБ РФ и для ОАО, каким является Менатеп, его минимальное значение равно - 1/15. Т.е. на 01.07.95г. этот показатель не выполняется. Но уже во втором полугодии (после окончания распространения акций 6-й эмиссии и наращивания размера УФ) значение этого коэффициента превысило 0.08. 

Среди показателей  достаточности капитала, основное место  занимает показатель обеспечения капиталом  вложений с повышенным риском. Для  оценки состояния активов банка  они делятся на 6 групп. При этом отдельным категориям и группам присвоены соответствующие поправочные коэффициенты, отражающие степень риска их потери. На основании такой группировки и корректировки балансовой суммы вычисляется показатель достаточности капитала. 

Соотношение капитала банка, рассчитанного по методике ЦБ РФ, и суммарного объема активов, взвешенных с учетом риска, и дает показатель достаточности капитала: 

Н1 = Капитал/Ар 

Н1 в 1994г. = 0.34, за первое полугодие 1995г. Н1 = 0.145 

Этот показатель регламентирован ЦБ в размере - 0.04 и, как видим, банком выполняется. 
 

Оценочные показатели ликвидности. 

1. Соотношение  ликвидных активов и общей  величины активов составляет  Н8. Это соотношение позволяет  оценить активные операции банка  и уровень ликвидных активов,  является наиболее совершенным показателем, поскольку прямо показывает отношение ликвидных активов ко вкладам банка.  

Ликвидные активы (ЛА) определяются по сумме счетов - 031,032,033,041,042,043,05,06,161,194 и кредитов, выданных банком со сроком погашения в течении 30 ближайших дней.  

ЛА в 94г. = 264935 млн. руб., ЛА в 95г. = 2427509 млн. руб. 

Общая сумма  активов банка, определенная по инструкции ЦБ, составляет: в 94г. - 1674428 млн. руб., в 95г. - 5946313 млн. руб. Значит, Н8 в 94г. = 0.16, в 95г. = 0.41. А поскольку Н8 больше рекомендуемого норматива (0.2), значит есть резерв для увеличения активов, приносящих доход, в частности путем предоставления межбанковских кредитов из средств на корсчете. 

2. Также, для  оценки ликвидности баланса можно  использовать коэффициент, показывающий отношение ссудной задолженности к общей сумме привлеченных средств - он же Н6. 

Н6= Кредиты/привлеченные ресурсы 

Использование Н6 исходит из допущения, что суды являются наименее ликвидными из приносящих доход активов. 

Он показывает, какой % от общей суммы привлеченных ресурсов размещен в кредитах. Для Менатепа Н6 равен: в 93г. - 45%; в 94г. - 46%; в 95г. (июль) - 56%. 

Значение этого  коэффициента ниже 65% говорит о сдержанной кредитной политике, но в тоже время  имеет высокую ликвидность. И банк еще имеет возможность для активизации кредитной активности. 

3. Для оценки  текущей ликвидности баланса  используют соотношение ликвидных  активов банка к обязательствам  до востребования - он же Н7. 

Н7 = ЛА/ОВ 

где обязательства  до востребования рассчитываются как сумма соответствующих счетов разделов 5,6,8,10,14,18,21,22 плана счетов. В нашем случае: ОВ в 94г. = 1183851 млн. руб., ОВ в 95г. = 3961365 млн. руб. Отсюда: Н7 в 94г. = 0,22; Н7 в 95г. = 0,41. Поскольку фактическое значение показателя Н7 в 95г. превышает норматив (0,3), то рассматривая отдельные элементы ликвидных активов, видим, что касса и корсчет составляют 7,2% общей величины ликвидных активов. Что дает возможность использовать эти средства для получения дополнительного дохода. 

Сводная таблица нормативов. 
 

Анализ финансовых результатов деятельности банка. 

Прибыльность  является истинным показателем успешности работы банка и зависит от многих факторов, среди которых качество его активов, накладные расходы  и контроль за ними, доходы банка и налоговая политика. 

В течении года и подводя итоги, банк оценивает  свою деятельность и определяет, сработал ли он с прибылью или убытками. В  зависимости от выявленных финансовых результатов банк корректирует свою кредитную и тарифную политики, другие вопросы банковской деятельности. От глубины этого анализа зависят перспективы конкурентоспособности банка и его место на рынке.

Внешним выражением результатов работы банка за какой  либо период времени, приводящим к потерям  ил чистой прибыли, служат данные о его расходах и доходах. Доходы банка отражаются на счетах 960,966 и 969. Анализ доходов банка за 1993г. и 1994г. сведены в нижеследующую таблицу. 

Структура доходов  банка. 
 

Расходы банка  отражаются на счетах 970,971 и 979 и сведены  в таблицу. 
 

Как видно основную часть доходов и расходов составляют полученные и выплаченные проценты. В 1994г. возросла доля прочих расходов. 

Доходность банковских операций можно оценить по средней  доходной марже(разности средних ставок по активным и пассивным операциям). Но, поскольку, полных данных по этим операциям нет, то оценку средней доходной маржи можно получить из баланса. Для этого необходимо сопоставить прибыль банка с объемом его активных операций. Здесь мы исходим из того, что основную часть доходов и расходов составляют полученные и выплаченные проценты. Следовательно, средняя доходная маржа приближенно будет определяться соотношением :  

Мi = Пр/А *100%  

По данным трех балансов проводим расчет средней доходной маржи и сводим результат в  таблицу: "Средняя доходная маржа". 
 

- Т.о. коэффициент  рентабельности (соотношение прибыли  и общей суммы активов) или  как его еще называют коэффициент  доходности активов (Return on Assets - ROA) вполне удовлетворителен. Диапазон  значений этого коэффициента  в России для нормально функционирующего банка составляет: 2-4,5%. А в банках США этот показатель находится в пределах 0,6-1,1%.  

Значение рентабельности можно детализировать, сопоставляя  доход от операционной деятельности и общую сумму выданных кредитов. Доход от операционной деятельности составляет за 94г. - 703238 млн. руб. По результатам анализа актива сумма выданных кредитов - 2317493 млн. руб. Доходность кредитных операций - 30%. 

- Также одним  из основных показателей рентабельности  является соотношение прибыли  банка к его капиталу, или как его принято называть в международной практике коэффициент доходности капитала (Return on Equity - ROE). Это соотношение позволяет определить эффективность управления собственными средствами.  

ROE = Пр/Капитал  

В нашем случае, используя рекомендации ЦБ, капитал банка определен в сумме: на 31.12.94г. - 177793 млн. руб., на 01.07.95г. - 238713 млн. руб. Итак, ROE в 1994г. = 0,31; а в 1995г. ROE = 0,54. Рентабельность капитала банка имеет довольно широкий диапазон значений, при которых возможна нормальная деятельность банка. Для российских банков - это 1,5 - 80%. По международным стандартам - 10 - 20%.  

- Эффективность  работы банка по вложению ресурсов  можно определить как соотношение  прибыли и работающих активов.  Этот коэффициент называют еще реальным уровнем рентабельности. Это связано с тем, что активы уменьшаются на сумму иммобилизованных, т.е. не приносящих доход, активов. 

R реал. = Пр. /А  раб. 

Результаты расчетов сводим в таблицу: "Реальная рентабельность банка" 
 

В мировой банковской практике коэффициент реальной рентабельности находится в пределах 0,05-2,2%. Полученные значения эффективности можно отнести на счет продуманной кредитной политики и специфики российского рынка банковских услуг. 

Доля прибыли  в доходах банка показывает эффективность управления расходами банка и эффективность налоговой политики банка. Этот показатель называют еще уровнем рентабельности банка.