Отдельный счет – специальный транзитный валютный счет открывается организациям, осуществляющим покупку иностранной валюты за рубли на внутреннем валютном рынка РФ через уполномоченные банки. Этот счет предназначен только для зачисления купленной иностранной валюты и её перевода в соответствии с той целью, которая была указана в поручении банку на покупку валюты. Никакие другие операции по этому счету не производятся.

    Все операции по валютным счетам, осуществляемые организациями, должны соответствовать  действующему валютному законодательству и режиму соответствующего счета.

    Бухгалтерский учет наличия и движения валютных средств на счетах организации ведется  в двух оценках – в иностранной  валюте и в рублях. Пересчет сумм иностранной валюты в рубли производится по курсу ЦБ РФ на дату совершения операции, т. е. на дату зачисления и списания денежных средств в иностранной  валюте. Кроме того, на каждую отчетную дату или при каждом изменении  курса ЦБ РФ производится пересчет в рубли остатка средств в  иностранной валюте по курсу Банка  России, действующему на дату пересчета.

    Кассовые  операции в иностранной валюте ограничены расчетами с работниками организации по заграничным командировкам. Для выдачи аванса на командировочные расходы организация может снять наличную иностранную валюту со своего текущего валютного счета. Полученная наличность в иностранной валюте приходуется в кассу. При этом в бухгалтерском учете производится бухгалтерская запись:

    Дт 50 «Касса», субсчет «Касса в иностранной  валюте»

    Кт 52 «Валютные счета», субсчет «Текущий валютный счет»

    По  действующему валютному законодательству организация имеет право купить иностранную валюту за рубли на внутреннем валютном рынке РФ через уполномоченные банки для оплаты командировочных  расходов своих работников. В этом случае снятие иностранной валюты осуществляется со специального транзитного  валютного  счета, куда зачисляется купленная  валюта. При этом в учете производится бухгалтерская запись:

    Дт 50 «Касса», субсчет «Касса в иностранной  валюте»

    Кт 52 «Валютные счета», субсчет «Специальный транзитный валютный счет»

    Выдача  иностранной валюты под отчет  оформляется в учете проводкой:

    Дт 71 «Расчеты с подотчетными лицами», субсчет «Расчеты с подотчетными лицами в иностранной валюте»

    Дт 50 «Касса», субсчет «Касса в иностранной  валюте».

    Если  приход наличной валюты в кассу и  её выдача под отчет производится по разному курсу Банка России, то на счете 50 возникает курсовая разница. Она относится на счет прочих доходов  и расходов.

    Никакие другие операции с наличной иностранной  валютой не производятся, поскольку  они на территории Российской Федерации  запрещены валютным законодательством. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

2. Анализ платежеспособности  и ликвидности предприятия

2.1. Оценка  платежеспособности и ликвидности  баланса предприятия

     Анализ ликвидности баланса предприятия. Оценка платежеспособности осуществляется на основе характеристики ликвидности текущих активов, т.е. времени, необходимого для превращения их в денежную наличность. Понятия платежеспособности и ликвидности очень близки, но второе более емкое. От степени ликвидности баланса зависит платежеспособность. Кроме того, ликвидность характеризует не только текущее состояние расчетов, но и перспективу.

     Анализ ликвидности баланса заключается  в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени убывающей  ликвидности, с краткосрочными  обязательствами по пассиву, которые  группируются по степени срочности  погашения.

     Наиболее мобильной частью ликвидных  средств являются деньги и  краткосрочные финансовые вложения. Ко второй группе относятся  готовая продукция, отгруженные  товары и дебиторская задолженность.  Ликвидность этой группы текущих  активов зависит от своевременности  отгрузки продукции, оформления  банковских документов, скорости  платежного документооборота в  банках, от спроса на продукцию,  ее конкурентоспособности, платежеспособности  покупателей, форм расчетов и  др.

     Значительно больший срок понадобится  для превращения производственных  запасов и незавершенного производства  в готовую продукцию, а затем  в денежную наличность. Поэтому  они отнесены к третьей группе.

  Соответственно  на три группы разбиваются и платежные  обязательства предприятия: 1) задолженность, сроки оплаты которой уже наступили; 2) задолженность, которую следует погасить в ближайшее время; 3) долгосрочная задолженность.

     Для оценки перспективной платежеспособности  рассчитывают следующие показатели  ликвидности: абсолютный, промежуточный  и общий.

     Абсолютный показатель ликвидности определяется отношением ликвидных средств первой группы ко всей сумме краткосрочных долгов предприятия (III раздел пассива баланса). Его значение признается достаточным, если он выше 0,25. Если предприятие в текущий момент может на 25% погасить все свои долги, то его платежеспособность считается нормальной. Отношение ликвидных средств первых двух групп к общей сумме краткосрочных долгов предприятия представляет собой промежуточный коэффициент ликвидности. Удовлетворяет обычно соотношение 1:1. Однако, он может оказаться недостаточным, если большую долю ликвидных средств составляет дебиторская задолженность, часть которой трудно своевременно взыскать. В таких случаях требуется соотношение 1,5:1.

     Общий коэффициент ликвидности рассчитывается отношением всей суммы текущих активов, включая запасы и незавершенное производство (III раздел актива), к общей сумме краткосрочных обязательств (III раздел пассива). Удовлетворяет обычно коэффициент 1,5 - 2,0.

     Банки и прочие инвесторы отдают  предпочтение промежуточному коэффициенту  ликвидности.

  Однако, на основании только этих показателей нельзя безошибочно оценить финансовое состояние предприятия, так как данный процесс очень сложный, и дать ему полную характеристику 2-3 показателями нельзя. Коэффициенты ликвидности – показатели относительные и на протяжении некоторого времени не изменяются, если пропорционально возрастают числитель и знаменатель дроби. Само же финансовое положение за это время может существенно измениться, например, уменьшится прибыль, уровень рентабельности, коэффициент оборачиваемости и др. Поэтому для более полной и объективной оценки ликвидности можно использовать следующую факторную модель: 

             К_лик. =    *    =  * 

где Х₁ – показатель, характеризующий стоимость текущих активов, приходящихся на 1 рубль дохода; Х₂ – показатель, свидетельствует о способности предприятия погашать свои долги за счет результатов своей деятельности. Он характеризует устойчивость финансов. Чем выше его величина, тем лучше финансовое состояние предприятия.

     При определении платежеспособности  желательно рассмотреть структуру  всего капитала, включая основной. Если авуары (акции, векселя и  прочие ценные бумаги) довольно  существенные, котируются на бирже,  они могут быть проданы с  минимальными потерями. Авуары гарантируют  лучшую ликвидность, чем некоторые  товары. В таком случае предприятию  не нужен очень высокий коэффициент  ликвидности, поскольку оборотный  капитал можно стабилизировать  продажей части основного капитала.

     И еще один показатель ликвидности (коэффициент самофинансирования) – отношение суммы самофинансируемого дохода (доход + амортизация) к общей сумме внутренних и внешних источников финансовых доходов:

    

    
 
 
 
 

  Схема  1. Состав финансовых доходов.

Общая сумма  финансовых доходов

 

Внутренние

Внешние

 

Доход

Амортизация

Выпуск  акций

Займы

 

Краткосрочные

Долгосрочные

 

     

     Данный коэффициент можно рассчитать  отношением самофинансируемого  дохода к добавленной стоимости.  Он показывает степень, с которой  предприятие самофинансирует свою деятельность в отношении к созданному богатству. Можно определить также, сколько самофинансируемого дохода приходится на одного работника предприятия. Такие показатели в странах Запада рассматриваются как одни из лучших критериев определения ликвидности и финансовой независимости компании и могут сравниваться с другими предприятиями.

     Большинство предприятий попадают под определение банкротства.

     Предприятие должно регулировать  наличие ликвидных средств в пределах оптимальной потребности в них, которая для каждого конкретного предприятия зависит от следующих факторов:

• размер предприятия и объема его деятельности (чем больше объем производства и реализации, тем больше запасы товарно-материальных ценностей);
• отрасли промышленности и производства (спрос на продукцию и скорость поступления от ее реализации);
• длительность производственного цикла (величины незавершенного производства);
• времени, необходимого для возобновления запасов материалов (продолжительности их оборота);
• сезонности работы предприятия;
• общей экономической конъюнктуры.

     Если соотношение текущих активов  и краткосрочных обязательств  ниже, чем 1:1, то можно говорить  о том, что предприятие не  в состоянии оплатить свои  счета. Соотношение 1:1 предполагает  равенство текущих активов и  краткосрочных обязательств. Принимая  во внимание различную степень  ликвидности активов, можно с  уверенностью предположить, что  на все активы будут реализованы  в срочном порядке, а следовательно, и в данной ситуации возникает угроза финансовой стабильности предприятия. Если же значение К_т.л. значительно превышает соотношение 1:1, то можно сделать вывод о том, что предприятие располагает значительным объемом свободных ресурсов, формируемых за счет собственных источников.

     Со стороны кредиторов предприятия,  подобный вариант формирования  оборотных средств является наиболее  предпочтительным. В то же время,  с точки зрения менеджера, значительное  накапливание запасов на предприятии,  отвлечение средств в дебиторскую задолженность может быть связано с неумелым управлением активами предприятия.

     Различные показатели ликвидности  не только дают разностороннюю  характеристику устойчивости финансового  положения предприятия при разной  степени учета ликвидных средств,  но и отвечают интересам различных внешних пользователей аналитической информации. Так, например, для поставщиков сырья и материалов наиболее интересен коэффициент абсолютной ликвидности (К_а.л.). Банк кредитующий данное предприятие, больше внимание уделяет промежуточному коэффициенту ликвидности (К_п.л.). Покупатели и держатели акций и облигаций предприятия в большей мере оценивают финансовую устойчивость предприятия по коэффициенту текущей ликвидности (К_т.л.).

     Следует отметить, что для многих  предприятий характерно сочетание  низких коэффициентов промежуточной  ликвидности с высоким коэффициентом  общего покрытия. Это связано  с тем, что предприятия имеют  излишние запасы сырья, материалов, комплектующих, готовой продукции,  нередко неоправданно велико  незавершенное производство.