Современная кредитно-денежная система, структурный механизм и очобенности функционирования

      Регулирующая роль кредитной системы реализуется в ее взаимосвязи со сбалансированностью экономики, которая является важнейшим условием эффективности общественного производства. С одной стороны, экономическая сбалансированность оказывает влияние на развитие кредита. В частности, нормальное функционирование кредитных отношений в экономически обоснованных границах предполагает соблюдение равновесия между имеющимися в обществе временно свободными ресурсами и объемом перераспределяемых с помощью кредита средств. Нарушение данного равновесия приводит к искажению природы кредита и негативно влияет на денежный оборот.

      В настоящее время данная роль кредитной  системы реализуется в Республике Беларусь далеко не полностью. Активному участию кредита в регулировании отраслевых пропорций препятствует недостаточность развития рыночных начал в экономике. В частности, только начинает формироваться рынок ссудных капиталов, не закончено формирование кредитной системы, адекватной рыночным отношениям, не завершен процесс демонополизации и децентрализации экономики. Деятельность коммерческих банков по кредитованию народного хозяйства еще не полностью соответствует принципам рыночного хозяйства. Регулирующее воздействие кредита на воспроизводственные пропорции осложняется также кризисом производства и развитием инфляционных процессов. В этих условиях кредитное перераспределение приводит к переливу ссудных капиталов из сферы производства в сферу обращения, способствуя тем самым нарушению макроэкономической сбалансированности. 

3.2 Особенности кредитно - денежной политики  РБ 

      Разработка  и проведение национальной денежно-кредитной  политики является основной задачей  Национального Банка любой страны (Центральный Банк). Ежегодно в соответствии с существующим законодательством Национальный Банк представляет основные направления денежно-кредитной политики на очередной год.

      Национальный  банк осуществляет свою деятельность в соответствии с Конституцией Республики Беларусь, Банковским Кодексом, законами Республики Беларусь, нормативными правовыми актами Президента Республики Беларусь и независим в своей деятельности.

      Национальный  банк подотчетен Президенту Республики Беларусь.

      Основные  цели деятельности Национального банка:

• защита и обеспечение устойчивости белорусского рубля, в том числе его покупательной способности и курса по отношению к иностранным валютам;
• развитие и укрепление банковской системы Республики Беларусь;
• обеспечение эффективного, надежного и безопасного функционирования платежной системы.

      Получение прибыли не является основной целью  деятельности Национального банка.

      Функции Национального банка:

• разрабатывает и совместно с Правительством Республики Беларусь проводит единую денежно-кредитную политику Республики Беларусь в порядке, установленном Конституцией Республики Беларусь, Банковским Кодексом и иными законодательными актами Республики Беларусь;
• осуществляет эмиссию денег;
• регулирует денежное обращение;
• регулирует кредитные отношения;
• является для банков кредитором последней инстанции, осуществляет их рефинансирование;
• осуществляет валютное регулирование;
• организует и осуществляет валютный контроль как непосредственно, так и через уполномоченные банки в соответствии с законодательством Республики Беларусь;
• выполняет функции центрального депозитария государственных ценных бумаг и ценных бумаг Национального банка, если иное не определено Президентом Республики Беларусь;
• осуществляет эмиссию ценных бумаг Национального банка;
• организует эффективное, надежное и безопасное функционирование системы межбанковских расчетов;
• консультирует, кредитует и выполняет функции финансового агента Правительства Республики Беларусь и местных исполнительных и распорядительных органов по вопросам исполнения республиканского и местных бюджетов;
• осуществляет государственную регистрацию банков и небанковских кредитно-финансовых организаций, производит выдачу им лицензий на осуществление банковских операций;
• осуществляет регулирование деятельности банков и небанковских кредитно-финансовых организаций по ее безопасному и ликвидному осуществлению и надзор за этой деятельностью;
• устанавливает порядок осуществления банковских операций;
• регистрирует ценные бумаги банков и небанковских кредитно-финансовых организаций в соответствии с законодательством Республики Беларусь;
• разрабатывает и утверждает методику бухгалтерского учета и отчетности для банков и небанковских кредитно-финансовых организаций;
• определяет порядок проведения безналичных и наличных расчетов в Республике Беларусь;
• осуществляет операции, необходимые для выполнения основных целей деятельности Национального банка;
• организует расчетное и (или) кассовое обслуживание отдельных государственных органов, перечень которых определен в Уставе Национального банка;
• принимает участие в разработке прогноза платежного баланса Республики Беларусь и организует составление платежного баланса Республики Беларусь;
• создает золотовалютные резервы, в том числе золотой запас, и управляет ими;
• устанавливает цены купли-продажи драгоценных металлов и драгоценных камней при осуществлении банковских операций;
• организует инкассацию и перевозку денежной наличности, валютных и других ценностей;
• осуществляет контроль над обеспечением безопасности и защиты информации в банковской системе;
• заключает соглашения с центральными (национальными) банками и кредитными организациями иностранных государств;
• дает согласие на осуществление банками и небанковскими кредитно-финансовыми организациями операций с ценными бумагами;
• выполняет другие функции в соответствии с Банковским Кодексом и иными законодательными актами Республики Беларусь.

      Национальному банку принадлежит исключительное право эмиссии денег. Эмиссия денег осуществляется Национальным банком в форме выпуска в обращение безналичных и наличных (банкнот и монет) денег. Эмиссия денег осуществляется Национальным банком путем краткосрочного (до одного года) рефинансирования банков в целях поддержания ликвидности банковской системы Республики Беларусь и устойчивости денежного обращения, покупки Национальным банком свободно обращающихся на денежном рынке государственных ценных бумаг и осуществления операций на внутреннем и внешнем денежных рынках, направленных на увеличение государственных золотовалютных резервов. Эмиссия денег для долгосрочного (свыше одного года) рефинансирования банков запрещена. Национальный банк осуществляет эмиссию банкнот и монет в форме выпуска их в обращение путем продажи банкам, покупки Национальным банком иностранной валюты и других валютных ценностей у юридических и физических лиц для обеспечения стабильного налично-денежного обращения, а также в иных случаях, связанных с выполнением основных целей деятельности Национального банка. Объемы совокупной эмиссии безналичных денег, банкнот и монет определяются и регулируются исключительно Национальным банком при утверждении и реализации основных направлений денежно-кредитной политики.

      По  итогам 7 месяцев в Беларуси были выполнены все плановые показатели денежно- кредитной политики. Об этом Президенту Республики Александру Лукашенко 22 августа доложил председатель правления Национального банка Беларуси Петр Прокопович.

      Как сообщает пресс- центр Президента Беларуси, национальная валюта на протяжении отчетного  периода оставалась стабильной и  по отношению к доллару США  укрепилась на 0,5%. Реальный эффективный  курс белорусского рубля ко всем валютам основных стран - торговых партнеров укрепился на 1%. Такая положительная тенденция стимулирует рост экономики страны в целом, отметил П.Прокопович. Он также проинформировал Президента Беларуси, что курс национальной валюты останется стабильным и до конца текущего года не выйдет за рамки показателей, заложенных в основных направлениях денежно-кредитной политики.

      Прирост поступлений иностранной валюты на счета предприятий Беларуси за январь-июль составил почти 29%. За 7 месяцев выдача кредитов увеличилась в 2,7 раза по сравнению с соответствующим периодом прошлого года. Вклады населения за этот период увеличились на 25% по сравнению с аналогичным периодом предыдущего года. В то же время растет и количество выдаваемых кредитов (более чем в 2 раза на потребительские нужды и в 1,7 раза - на строительство жилья). В целом кредитные ресурсы стали доступнее - их стоимость уменьшена более чем на 5% по сравнению январем-июлем прошлого года. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

      Инд. Задание. Выявить специфику кредитно-денежной системы РБ и проанализировать статистику. Показать в какой степени современная кредитно-денежная система РБ способствует реализации эффективной кредитно-денежной политике. 

      Разработка  денежно-кредитной политики опирается на общие целевые ориентиры экономического развития страны и включает в себя определение стратегических целей и основных задач денежно-кредитной политики на планируемый период (год), разработку мер регулирования направленности денежных потоков, динамики и пропорций денежно-кредитных показателей.

     Параметры денежно-кредитных показателей в 2007 г. поддерживались на уровнях и в пропорциях, обеспечивающих достижение оптимальной в складывающихся условиях динамики обменного курса белорусского рубля.

     Параметры денежного предложения в белорусских рублях в 2007 г. формировались в условиях замедления инфляционных процессов, сохранения достаточно высоких темпов экономического роста, деловой и инвестиционной активности в экономике и соответственно, увеличения спроса юридических и физических лиц на реальные денежные остатки.

     Объем денежной массы в результате высоких  темпов экономического роста увеличился за 2007 год на 42,2%, или на 3,7 трлн.руб., и на 01.01.2008 г. составил 12,6 трлн.руб. при ее увеличении за 2006г на 44,1%. При этом объем рублевой денежной массы увеличился за 2007г. на 3,2 трлн.руб. и на 01.01.2008г. составил 8,6 трлн.руб. Такой рост рублевого денежного предложения в 2007г. сложился в условиях более интенсивного увеличения спроса экономики на деньги.

     Скорость  обращения широкой денежной массы  снизилась в 2007г. на 10,7%, в 2006г. – на 7,9%. При этом скорость обращения рублевой денежной массы уменьшилась в 2007г. на 18,9%, в 2006г. – на 16,3%. Это свидетельствует об увеличении спроса экономики на национальную валюту.

     Основными факторами роста спроса экономики  на белорусские рубли стали: увеличение производства товаров и услуг, продолжающийся рост удельного веса денежных форм расчетов в общем объеме выручки  от реализации, потребность субъектов  хозяйствования в трансформации заработанных ресурсов в иностранной валюте в активы в белорусских рублях, что связано с необходимостью финансирования ими текущей деятельности и инвестиций в основной капитал, а также с предпочтением активов в национальной валюте сравнительно с иностранной.

     Изменение рублевой денежной массы произошло  за счет увеличения ряда показателей.

     Основной  удельный вес (42,3%) в приросте рублевой денежной массы за 2007г. составили средства физических лиц: переводные депозиты увеличились на 78,2%, срочные депозиты – на 50,1%, сберегательные сертификаты – в 5,9 раза.

     Рублевые  депозиты населения за 2007 г. выросли на 1,3 трлн. руб. или 56,5% (против 99,9% в 2006г., но в абсолютном выражении на 1,2 трлн.руб.). Их удельный вес в приросте всех рублевых депозитов составил 52,8%, а их доля в структуре рублевых депозитов снизилась на 2,5% по сравнению с уровнем начала 2007г. Замедление темпов роста депозитов населения в 2007г. по сравнению с 2006г. в определенной мере связано с ускоренным ростом потребительских расходов домашних хозяйств во взаимосвязи с изменением их структуры, а также с тем, что в предыдущие несколько лет значительная часть прироста вкладов населения в банках формировалась за счет трансформации сбережений их неорганизованной формы в организованную, тогда как в 2007г. этот процесс носит уже замедленный характер. При этом  в структуре вновь привлекаемых срочных депозитов физических лиц в белорусских рублях доля долгосрочных средств за 2007г. увеличилась до 28,9% против 6,6% за 2006г.

     Рублевые  депозиты юридических лиц за 2007г. выросли на 73,3%, в том числе переводные депозиты – на 59,9%, срочные депозиты – на 119,1%. За 2006г. увеличились они соответственно на 46,5%, 50,9%, и 33,4%. В основе увлечения средств предприятий в банках лижет прирост выручки, определенной денежными средствами. Доля денежной составляющей выручки от реализации продукции в общем объеме оплаченной выручки возросла с 84% в 2006г. до 88,9% в 2007г. Читая прибыль экономике в 2007г. по сравнению с 2006г. выросла в 1,5 раза, в реальном выражении – на 26,7%.

     Депозиты  в иностранной валюте в долларовом эквиваленте выросли на 16,3%, или  на 257,6 млн. долл. США (за 2006г. – на 25,8% или на 324,2 млн. долл.), в том числе депозиты юридических лиц – на 12,3% или на 106,5 млн. долл. США, депозиты физических лиц – на 21,2%. Или на 151,1 млн.долл. (за 2006г. – на 31,8%, или на 171,9 млн.долл.).

     Балансовыми факторами роста широкой денежной массы за 2007г. на 3,7 трлн.руб. (за 2006г. – на 2,7 трлн.руб.) явились увеличение чистых иностранных активов банковской системы на 1,1 трлн.руб. и чистых внутренних активов банковской системы – на 2,6 трлн. рублей (за 2006г. – на 0,4 трлн.руб. и 2,3 трлн.руб. соответственно).

     Рост  чистых внутренних активов банковской системы в 2007г. на 35,5% произошел за счет увеличения на 34,8% (или на 3,6 трлн. руб.) чистого внутреннего кредита, который сложился при увеличении на 0,1 трлн. руб. или на 21,6%, чистого кредита органам государственного управления и увеличении на 3,5 трлн.руб. или на 35,2% требований к экономике.