Схема организационной структуры кредитной организации и ее филиальной сети

 
 
 
 
 
 
 

Кредитные операции.

 

7.1. Требования к потенциальному  заемщику.

     Главное требование – платежеспособность для последующего обслуживания кредита. Важно подтвердить достаточность дохода сегодня и в перспективе.  Остальные требования только уточняют главное. Возрастные рамки – это рамки работоспособности, диплом и копия трудовой книжки – дают представление о востребованности рынком  профессии заемщика. Состав семьи – показывает структуру расходов на иждивенцев и уменьшает доход.

 

7.2. Документы, предоставляемые  для получения  кредита.

1. Заявление на получение кредита в произвольной форме.
2. Анкета Заемщика.
3. Документы, подтверждающие правоспособность Заемщика.
4. Финансовые документы.
5. Условия выпуска и объем ценных бумаг, находящихся в обращении и\или планируемых к выпуску, включая проспект эмиссии облигаций.
6. Кредитная история в других коммерческих банках, как минимум, за последний год.
7. Документы по технико-экономическому обоснованию возвратности кредита.
8. Документы по предоставляемому обеспечению.

 

7.3. Порядок оформления  кредитного договора.

     Непосредственно  кредитный  процесс  начинается  со  дня  1-ой  выдачи кредита.    Однако до этого момента  и  вслед  за  ним  проходит  целая  полоса значительной работы, выполняемой как банком – кредитором, так и  клиентом  – заемщиком.

     Переговоры  о кредите начинаются задолго  до  принятия  решения.  Здесь однако все  может  быть  по-разному.  Предложение  о  выдаче  кредита  может исходить как от банка, так и от клиента. 

     В Российских коммерческих банках решение  этой  задачи,  как  правило, возлагается на кредитный отдел. В отдельных  банках  выделяются  специальные аналитические   подразделения,   функцией    стала всесторонняя    оценка кредитуемого  мероприятия.  Заключение  о  возможности  кредитования  дается работнику, курирующему обслуживание  данного  клиента.  В  этом  случае  вся подготовительная  работа  возлагается  на  экономиста  банка  –   он   ведет предварительные   переговоры,   рассматривает    представленную    в    банк документацию,  готовит  письменное  заключение  о  возможности  и   условиях кредитования данного проекта, выписывает специальное распоряжение  о  выдаче кредита,  собирает   необходимые   разрешительные   подписи на   кредитных документах и  т.д.  в  общем,  выполняет  всю  аналитическую,  техническую  и организационную работу по соответствующему кредитному проекту. В небольших банках вся эта  работа,  как  правило,  концентрируется  в одном кредитном отделе.

     Крупные кредиты, как правило, рассматриваются  в кредитном комитете.  К его заседанию  прорабатываются  все  экономические  и  юридические  вопросы, принимается окончательное решение по рассмотренному вопросу,  отрабатываются конкретные условия кредитования.

     Такова  процедура  данного  подготовительного  этапа.  Вслед  за  ним наступит этап оформления кредитной документации. Работники  банка  оформляют кредитный договор, выписывают  распоряжение  по  банку,  о  выдаче  кредита, заводят специальное досье на клиента-заемщика.

     На 3-ем этапе – использования  кредита  осуществляется  контроль за  кредитными  отношениями:  соблюдением  лимита  кредитования   (кредитные линии), целевым использованием кредита, уплатой кредитных процентов,  полной и своевременностью возврата кредита. На данном этапе не прекращается  работа по оперативному и  традиционному  анализу  кредитоспособности  и  финансовых результатов  работы   клиента,   при   необходимости проводятся   встречи, переговоры с клиентом, уточняются условия и сроки кредитования.

     Оценка  кредитоспособности заёмщика предполагает оценку кредитного риска, то есть вероятности  того, что заёмщик не выполнит своих обязательств перед кредитором в соответствии с первоначальными условиями кредита.  
Оценка для залога связана с расчётом рыночной стоимости имущества профессиональным независимым оценщиком, отчёт которого удостоверяет, что в случае неплатёжеспособности заёмщика, кредитор может возвратить выданную ссуду за счёт продажи на рынке активов залогодателя.

 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Пассивные операции с ценными  бумагами.

 

8.1. Виды выпускаемых  акций, их параметры.

1. По принципу гарантированности получения дивидендов акции делятся на:

1.1 обыкновенные, в том числе:

a) простые; 
b) плюральные; 
c) учредительские;

1.2 привилегированные, в том числе:

a) по праву  на долю оставшейся прибыли: 

• акции  участия; 
• неучаствующие;

b) по возможности  накопления дивидендов:

• кумулятивные; 
• некумулятивные;

c) по возможности  выкупа компанией-эмитентом: 

• подлежащие выкупу; 
• не подлежащие выкупу;

2. По принципу принадлежности акций владельцу делятся на:

2.1. именные, в том числе:

a) простые; 
b) винкулированные;

2.2 акции на предъявителя.

По дополнительным свойствам (перечень которых в данной статье не является исчерпывающим) акции  можно разделить на:

3. Дробные и целые; 
4. Преференциальные, в том числе:

4.1 Акции с  правом; 
4.2 Золотые акции;

5. Акции в нулевым номиналом; 
6. Собственные акции; 
7. Премиальные акции; 
8. Бесплатные акции.

 

     1. По принципу гарантированности получения дивидендов акции делят на обыкновенные и привилегированные.

     Обыкновенные акции наиболее распространены, именно их владельцы принимают на себя риски компании. Такие акции дают владельцу право голоса (возможность управления) на собрании акционеров (одна акция=один голос, в ряде случаев акции могут давать большее количество голосов, они называются плюральными и стоят дороже) только после полной оплаты акции и право на получение части прибыли в виде дивидендов (которые колеблются в зависимости от объема прибыли и решения собрания акционеров о реинвестировании этой прибыли и распределяются пропорционально доли владельца акции в капитале (общему числу акций) компании).

     Выплата дивидендов по обыкновенным акциям происходит после всех выплат и отчислений, в т.ч. после выплат дивидендов владельцам привилегированных акций. В случае ликвидации компании владельцы таких акции имеют право на получение части его имущества (после всех выплат по обязательствам и привилегированным акциям). Владельцы обыкновенных акций имеют право решать на собрании акционеров, выплачивать ли дивиденды или реинвестировать прибыль компании.

     В мировой практике существуют учредительские акции как разновидность обыкновенных акций. Их выпуск направлен на то, чтобы ряд акционеров не мог потерять права управления компанией даже при выпуске большого количества акций – они дают права на большее количество голосов, первоочередное право на получение акций в случае дополнительного выпуска (дивиденды по ним могут не выплачиваться ради сохранения большего права голоса).

     Привилегированная акция дает владельцам право получать фиксированный дивиденд, который обычно указывается в процентах к номинальной стоимости акции. Если прибыли компании не достаточно для выплаты дивидендов по этим акциям, то выплаты идут из резервного фонда. Но эти акции не дают права управления (кроме особых случаев, предусмотренных в законах).

     В случае высокой доходности компании, владельцам привилегированных акций  могут увеличить дивиденд, но это  происходит редко (ряд привилегированных, называемых акциями участия, имеет право на долю оставшейся прибыли, по аналогии остальные акции именуют неучаствующими).

     Ряд привилегированных акций дает право  получения не выплаченных по тем  или иным причинам дивидендов за предыдущие годы (прежде чем владельцы обыкновенных акций получат дивиденды за текущий год). Эти акции называются кумулятивными. Акции, не допускающие накопления дивидендов – некумулятивные.

     Привилегированные акции также бывают подлежащими выкупу - имеющими фиксированную дату выкупа компанией-эмитентом и не подлежащими выкупу.

     При ликвидации компании владельцы привилегированных  акций имеют право на получение  фиксированной ликвидационной стоимости. Номинальная стоимость привилегированных  акций не может быть более 25% уставного  капитала АО.

     2. По принципу принадлежности акций владельцу делятся на именные и акции на предъявителя.

     Владелец  именной акции должен быть зарегистрирован в реестре акционерного общества. Используют эти акции для контроля капитала и ограничения числа нежелательных инвесторов. Отдельный вид именных акций – винкулированные акции - могут продаваться владельцами только с согласия эмитента.

     Владельцы акций на предъявителя не регистрируются в реестре и акции могут быть проданы путем прямой передачи. Появился этот вид акций в связи с возникновением и развитием института фондовых бирж. Дивиденды по таким акциям необходимо требовать, предъявив купоны, прилагаемые к акционерному сертификату.

     3. В случае, если акционер по какой-либо причине купил не целую акцию, а ее часть, акция называется дробной. Дробные акции дают владельцу права соответствующей категории, в объеме, соответствующем части целой акции, которую она составляет.

     4. Акция может быть преференциальной и предоставлять владельцу разные льготы, не имеющие отношения к дивидендам, например: 
акции с правом предоставляют преимущественные права выкупа дополнительных акций. 
золотые акции – используется для того, чтобы оставить контроль за компанией на определенный срок в руках государства в процессе приватизации (дает государству право решающего голоса на собрании акционеров, но не дает права на долю собственности ).

     Все остальные виды акций менее распространены.

     5. Акция с нулевым номиналом, т.е. предоставляет некоторую долю собственности компании (гарантирует владельцу право собственности на определенное имущество в случае ликвидации), и не имеет номинальной стоимости. Не дает владельцу прав полноценного акционера.

     6. Акции, выкупленные компанией, называются собственными акциями: они не дают права голоса и получения дивидендов. Если в течение года они не реализована компанией, она обязана уменьшить размер уставного капитала.

     7. Акции, распределяемые в качестве дополнения к заработной плате (на западе) называются премиальными акциями и дают право лишь на получение части прибыли.

     8. Кроме того, акции бывают бесплатными и выпускаются АО на основании увеличения рыночной стоимости капитала. Распределяются пропорционально между акционерами. Используются на западе.

     В мировой экономике используются и другие виды акций (существуют, например, привилегированные обыкновенные акции, акции класса «А» и класса «Б»), что объясняется длительностью истории частного капитала. Россия пытается перенять положительный опыт других стран, с достаточной осторожностью принимая во внимание практику манипулирования различными финансовыми инструментами и правами. С одной стороны, это снижает свободу выбора инвестора, с другой стороны, достаточно жесткое законодательное регулирование операций с акциями защищает простого инвестора от рисков, связанных с недобросовестностью контрагента и недостаточной информированностью.

 

8.2. Документы, необходимые  для регистрации,  выпуска и обращения  ценных бумаг.

     Перечень  документов, представляемых эмитентом  для государственной регистрации  выпуска ценных бумаг при учреждении акционерного общества:

1. Анкета эмитента, которая должна соответствовать Приложению №1 к Стандартам;
2. копия документа, подтверждающего государственную регистрацию эмитента;
3. Решение о выпуске ценных бумаг;
4. Справка эмитента об оплате его уставного капитала, подписанная лицом, занимающим должность единоличного исполнительного органа эмитента, а так же главным бухгалтером эмитента или лицом, осуществляющим его функции;
5. Копия (выписка из) решения (протокола собрания) уполномоченного лица (органа эмитента), которым принято решение о размещении ценных бумаг, с указанием в случае, если данное решение принято коллегиальным органом, кворума и результатов голосования за его принятие, а в случае, если оно принято советом директоров (наблюдательным советом), - так же с указанием имен членов совета директоров (наблюдательного совета), голосовавших за его принятие;
6. Копия (выписка из) решения протокола собрания) уполномоченного лица (органа эмитента), которым утверждено решение о выпуске ценных бумаг с указанием, в случае, если решение о выпуске ценных бумаг утверждено коллегиальным органом, кворума и результатов голосования за его принятие, а в случае, если оно утверждено советом директоров - так же с указанием имен членов совета директоров, голосовавших за его принятие;
7. копия учредительных документов эмитента;
8. опись представленных документов, которая должна соответствовать Приложению №3 к Стандартам;
9. Решение о выпуске ценных бумаг;
10. Отчет об итогах выпуска ценных бумаг;
11. Иные документы предусмотренные стандартами.