Планирование и распределение прибыли

       Изменение объема реализации зависит от двух факторов: цены реализации и объема реализованной продукции. Тогда  разделяя влияние указанных факторов, можно получить формулу для определения операционного рычага, вычисляемого по формуле:

ЭОР = МП / Пр,

МП = В – Пер

где МП – маржинальная прибыль;

       В – выручка от реализации  произведенных товаров и услуг;

       Пер – переменные затраты;

       Пр – прибыль до выплаты  налогов и процентов [14 с.14].

      Уровень операционного рычага позволяет  определить процентное изменение прибыли в зависимости от изменения объема продаж на 1%.

ЭОР = изменен. Пр % / изменен. V %

      Пример:

 

1. рассчитаем  точку безубыточности Т_б по формуле:

Т_б = Пос / уровень МП в % * 100 = 300/53*100 = 566 млн. руб.

      Этот  показатель выражает размер выручки (В_крит) в точке безубыточности.

2. определим эффект операционного рычага:

ЭОР = МП / Пр = 800/500 = 1,6.

      Это означает, что любое изменение  выручки от реализации повлечет за собой изменение прибыли в  пропорции 1:1,6.

      Зная  сумму выручки в точке безубыточности, можно определить запас финансовой прочности (З_п):

З_п = В_факт – В_Тб / В_ф*100% = 62,3%

      Чем выше запас прочности, тем лучше. В нашем примере запас прочности  составляет довольно высокий уровень  – 62,3%. Если предприятие будет вынуждено  снижать объемы производства, то снижение менее чем на 62,3% все же будет приносить предприятию прибыль, более чем на 62,3% - приведет к убытку.

      Прибыль в рыночной экономике – движущая сила обновления, как производственных фондов, так и выпускаемой продукции. Характерно проявление этой силы в концепции жизненного цикла продукции. Любая продукция проходит стадии жизненного цикла: проектирование, освоение, запуск в производство, серийный выпуск, насыщение рынка этим продуктом. По истечении времени продукция морально устаревает, либо не выдерживает конкурентной борьбы и под давлением снижающейся рентабельности выпуск ее сокращается или прекращается (рис.2).

      начало

      проектирования

            продукции А              пик рентабельности

                                                                      продукции А 
 

0 t₁ t₂    t₃         t₄   t₅              t₆    t₇   t₈    t₉ 
 

       начало

           производства начало

             продукции А                             производства

                                                          продукции Б

      точка

                                   безубыточности 

      Для сохранения уровня прибыли в организации важно определить момент начала проектирования и запуска в производство новой продукции. Этап проектирования и освоения продукции требует определенного времени, в течение которого предприятие несет убытки (0; t₁). Затем с момента запуска продукции в производство (t₁) убытки начинают снижаться, и через некоторое время достигается точка безубыточности (t₂). При увеличении объема продаж растет, и прибыль за счет снижения доли постоянных расходов (t₂ – t₄). При достижении равновесия спроса и предложения размер прибыли стабилизируется и некоторое время остается на неизменном уровне (t₄ – t₇). Такое положение может сохраняться довольно длительное время при отсутствии угрозы со стороны конкурентов и при стабильном спросе на продукцию. При наличии конкурентов поддержание уровня продаж достигается путем снижения рентабельности, т.е. понижения цены за счет доли прибыли. Эффективность начинается снижаться (t₇ – t₉).

      Для поддержания эффективности предприятию  нужно снижать издержки пропорционально  снижению цены или переходить к выпуску  другой продукции. Организации должны приступать к освоению нового вида продукции на этапе роста прибыли (t₃) с тем, чтобы к моменту начала снижения рентабельности старой продукции выпуск новой продукции достиг точки безубыточности (t₆). Такая стратегия позволит постоянно сохранять достигнутый уровень рентабельности и даже, повысить его (t₇ – t₈) [13 с.63-65]. 

4. метод на основе бюджетирования.

На основе бюджетирования разрабатываются компьютерно-ориентированные  модели финансового планирования прибыли. Алгоритм планирования прибыли основан  на поэтапной подготовке исходных данных для финансового планирования. Здесь  осуществляется взаимосвязь организованного, производственного и финансового планирования [16]. На рис. 3 представлен алгоритм поэтапного планирования прибыли на основе бюджетирования.

 Первый этап – организационный. На этом этапе проводятся маркетинговые исследования, изучаются возможности производства и сбыта продукции. Процесс начинается с изучения платежеспособного спроса. Для предприятия важно получить данные не о прогнозе спроса как такового, а исключительно о платежеспособном спросе. Одновременно проводятся оценка производственных мощностей предприятия. Оценивается производственный потенциал и возможности производства продукции. Из двух полученных величин – объема платежеспособного спроса и объема производственных мощностей – выбирается наименьшая, и планируется объем продаж в натуральных измерениях. Одновременно формируется объем продаж, на основе которого заключаются договора поставки, и формируется портфель заказов.

      Второй  этап – производственное планирование. Цель этого этапа – разработка производственной программы. Здесь определяется количество продукции, ее ассортимент, номенклатура, сроки изготовления, комплектация. На объем производства оказывает влияние остатки готовой продукции на складе, в товарах отгруженных и на ответственном хранении у третьих лиц. Если планируется снизить остатки готовой продукции на конец года, то объем производства будет меньше объема продаж. Если же необходимо увеличить переходящие остатки готовой продукции на конец года, то объем производства планируется в большем объеме, чем планируется продать продукции.

      Третий  этап связан со вторым, он включает в  себя планирование издержек производства (производственной себестоимости). Они складываются из прямых материальных и трудовых затрат, а также производственных накладных расходов. Эти расходы рассчитываются в форме бюджетов. На производственную себестоимость влияют изменения в остатках по счетам незавершенного производства, расходов будущих периодов и предстоящих расходов. Эти остатки оказывают влияние и на производственную себестоимость следующих плановых периодов.

      Четвертый этап – планирование прибыли от реализации продукции. Прибыль определяется как разница между планируемой выручкой от продаж и полной себестоимостью продукции. В свою очередь полная себестоимость складывается из производственной себестоимости, административных и коммерческих расходов. Административные расходы определяются на основе сметы и включают в себя затраты на управление и обеспечение производственного процесса. Коммерческие расходы связаны с процессом реализации продукции. Это затраты на маркировку, упаковку, сертификацию продукции, рекламные, транспортные и другие расходы, связанные с продвижением продукции от продавца к покупателю. На эти расходы также составляется смета.

      Пятый этап – проектирование прибыли организации. Под прибылью организации понимается финансовый результат от всех видов деятельности предприятия (основной, инвестиционной и финансовой). Совокупный финансовый результат складывается из прибыли от реализации, операционных и внереализационных доходов за минусом операционных и внереализационных расходов. Инвестиционная деятельность организации обусловлена приобретением, строительством и продажей основных средств и других внеоборотных активов. Кроме того, средства могут инвестироваться в другие организации, на проведение НИОКР. В результате такого рода операционных доходов и расходов образуется разница, которая увеличивает или уменьшает прибыль. Финансовая деятельность приводит к появлению операционных и внереализационных доходов и расходов. Например, доходы от размещения свободных денежных средств на депозитных счетах банков, расходы на выплату дивидендов акционерам и т.п. разница между полученными в результате финансовой деятельности доходами и осуществленными расходами также приводит к увеличению или уменьшению прибыли. Планирование доходов и расходов по финансовой деятельности – наиболее субъективная часть финансового планирования. Основой для прогнозов служит изучение фондового рынка, динамики процентов по кредитам, анализ предыдущих периодов и экстраполяция результатов на планируемый период.

      Результаты  прогнозных расчетов переносятся в  проект Отчета о прибылях и убытках. Затем может формироваться прогнозный баланс и, наконец, финансовый план [10 с.54-56]. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

3. Распределение и использование  прибыли на предприятии

1. Принципы распределения прибыли

       Распределение прибыли – составная и неразрывная  часть общей системы распределительных  отношений и, пожалуй, наравне с распределением дохода физических лиц самая главная.

       Распределение прибыли представляет собой процесс  формирования направлений ее предстоящего использования в соответствии с  целями и задачами развития предприятия.   

       По  сути, распределение прибыли следует рассматривать в трёх направлениях.

       Прибыль распределяется между государством, собственниками предприятия  и самим  предприятием. Пропорции этого распределения  в значительной мере воздействуют на эффективность деятельности предприятия как позитивно, так и негативно [10 с. 58].

       Принципы:

       1. обязательности расчетов с бюджетом (размер налогов устанавливает  государство).

       2.    оптимизации интересов собственников,  трудового коллектива и самого  предприятия. Этот принцип реализуется через дивидендную политику.

       Объектом  распределения является балансовая прибыль предприятия - разности между показателями доходов и расходов предприятия. Балансовая прибыль включает три укрупненных элемента: прибыль (убыток) от реализации продукции, выполнения работ, оказания услуг (финансовый результат, полученный от основной деятельности предприятия); прибыль (убыток) от реализации основных средств, их прочего выбытия, реализации иного имущества предприятия (финансовый результат, не связанный с основными видами деятельности предприятия, он отражает прибыли (убытки) по прочей реализации); финансовые результаты от внереализационных операций (доходы от долгосрочных и краткосрочных финансовых вложений и доходы от сдачи имущества в аренду).

       Под ее распределением понимается направление прибыли в бюджет и по статьям использования на предприятии. Законодательно распределение прибыли регулируется в той ее части, которая поступает в бюджеты разных уровней в виде налогов и других обязательных платежей. Определение направлений расходования прибыли, остающейся в распоряжении предприятия, структуры статей ее использования находится в компетенции предприятия [6 с.417].

       Взаимоотношения предприятий и государства по поводу прибыли строятся на основе налогообложения прибыли.

     В России налог на прибыль предприятий и организаций, введен с 1 января 1992 г. Налог на прибыль представляет собой форму изъятия части чистого дохода, созданного производительным трудом, и поступает в федеральный бюджет и в бюджеты субъектов РФ. Основными нормативными документами по учету налога на прибыль являются Положение по бухгалтерскому учету (ПБУ) 18/02 "Учет расчетов по налогу на прибыль" и Налоговый кодекс РФ (глава 25) [1].

     Плательщиками налога на прибыль являются российские предприятия и организации, которые по законодательству РФ относятся к юридическим лицам. Поэтому в этот перечень попадают созданные на территории РФ предприятия и организации с иностранными инвестициями, а также международные объединения и организации, осуществляющие предпринимательскую деятельность. В число плательщиков входят филиалы и другие аналогичные подразделения предприятий и организаций, имеющие отдельный баланс и расчетный счет.