Уровень риска увеличивается,
если:
-проблемы возникают внезапно
и вопреки ожиданиям;
-поставлены новые задачи,
не соответствующие прошлому
опыту банка;
-руководство не в состоянии
принять необходимые и срочные
меры, что может привести к
финансовому ущербу (ухудшению возможностей
получения необходимой или дополнительной
прибыли);
-существующий порядок
деятельности банка или несовершенство
законодательства мешает принятию
некоторых оптимальных для конкретной
ситуации мер.
Классификация
кредитного риска проводится по различным
основаниям:
По
уровню осуществления анализа различают:
- совокупный (общий) кредитный
риск;
- индивидуальный кредитный риск.
Совокупный кредитный риск
оценивается банком с позиций качества
кредитного портфеля в целом. Индивидуальный
кредитный риск характеризует величину
риска по отдельному заемщику.
В
зависимости от сферы возникновения выделяют:
- риск заемщика, возникающий
в сфере деятельности клиента банка;
- риск кредитного продукта, который
связан с функционированием банка;
- риск изменения внешней среды
банка и заемщика
В
зависимости от типа заемщика кредитный
риск делят на:
- риск страны, возникающий при зарубежном
кредитовании;
- риск кредитования юридических лиц;
- риск кредитования физических
лиц.
Риск страны (региона) – риск
того, что все или большинство экономических
агентов в конкретном государстве не смогут
по какой-либо причине выполнить свои
международные обязательства.
По
характеру проявления различают:
- моральный;
- деловой;
- Финансовый;
- риск обеспечения.
Данные типы кредитного риска
принадлежат к сфере деятельности конкретного
заемщика. Моральный риск
присущ клиентам с отрицательной деловой
репутацией. Деловой риск
оценивается на основании данных о развитии
отрасли, в которой работает предприятие. Финансовый риск
выявляется при осуществлении анализа
финансового состояния предприятия. Риск обеспечения
характеризуется наступлением возможной
угрозы затруднения реализации заложенного
имущества из-за низкой ликвидности либо
завышенной залоговой стоимости.
В
зависимости от степени риска выделяют:
- высокий;
- средний;
- низкий.
В
зависимости от степени управляемости
различают:
- локализованные риски (выявленные
и контролируемые);
- нелокализованные риски, возможности
управления которым ограничены.
В
зависимости от характера действий заемщика
выделяют:
- Риск неуплаты процентов или суммы
основного долга, нецелевое использование
кредита, препятствование банковскому
контролю и другие нарушения условий банковского
договора.
- Риск доступности кредита характеризуется
отсутствием у кредитора средств для выдачи ссуды.
- Риск досрочного платежа по
кредиту связан с досрочным погашением
кредита, которое приводит к получению меньшей прибили от инвестирования.
Риск концентрации – это риск неадекватного распределения
кредитного портфеля банка между разными
отраслями промышленности, регионами
и клиентами, который может привести к
значительным потерям. Преимущественное
кредитование компаний в экономически
нестабильной отрасли промышленности
повышает риск концентрации.
Риск завершения операции возникает в
том случае, если клиент банка либо не
выполняет свои обязательства либо выполняет
их с опозданием.
2.2. Цели, этапы и методы
управления кредитным риском.
Основной задачей регулирования
рисков является поддержание приемлемых
соотношений прибыльности с показателями
безопасности и ликвидности в процессе
управления активами и пассивами банка,
то есть минимизация банковских потерь.
Каждый банк должен думать о
минимизации своих рисков. Это нужно для
его выживания и для здорового развития
банковской системы страны. Минимизация
рисков - это борьба за снижение потерь,
иначе называемая управление рисками.
Этот процесс управления включает в себя:
предвидение рисков, определение их вероятных
размеров и последствий, разработку и
реализацию мероприятий по предотвращению
или минимизации связанных с ними потерь.
Цели и задачи стратегии управления
рисками в большой степени определяются
постоянно изменяющейся внешней экономической
средой, в которой приходится работать
банку. Основными признаками изменения
внешней Среды в банковском деле России
в последние годы являются: нарастание
инфляции, рост количества банков и их
филиалов; регулирование условий конкуренции
между банками со стороны Центрального
банка и других государственных органов;
перераспределение рисков между банками
при участии Центрального банка; расширение
денежного и кредитного рынков; появление
новых (нетрадиционных) видов банковских
услуг; усиление конкуренции между банками,
случаи поглощения крупными банками мелких
конкурентов; увеличение потребности
в кредитных ресурсах в результате изменения
структуры роста потребности предприятий
в оборотном капитале и изменения структуры
финансирования в сторону уменьшения
банковской доли собственного капитала
клиентов банка; учащение банкротств в
сфере мелкого и среднего бизнеса с одновременным
отклонением от исполнения требований
кредиторов: отсутствие действенных гарантий
по возврату кредита.
Банк должен уметь
выбирать такие риски, которые
он может правильно оценить
и которыми способен эффективно
управлять. Решив принять определенный
риск, банк должен быть готов
управлять им, отслеживать его. Это
требует владения навыками качественной
оценки соответствующих процессов.
В основу банковского управления
рисками должны быть положены следующие
принципы:
-прогнозирование возможных
источников убытков или ситуаций,
способных принести убытки, их
количественное измерение;
-финансирование рисков,
экономическое стимулирование их
уменьшения;
-ответственность и обязанность
руководителей и сотрудников, четкость
политики и механизмов управления
рисками;
-координируемый контроль
рисков по всем подразделениям
и службам банка, наблюдение за
эффективностью процедур управления
рисками.
Завершающий, важнейший
этап процесса управления рисками
- предотвращение (предупреждение) возникновения
рисков или их минимизация. Соответствующие
способы вместе со способами
возмещения рисков составляют
содержание так называемого регулирования
рисков.
Методы
управления кредитным риском
1.
Ограничение риска
Ограничение риска
- это вводимое ограничение на тот или
иной тип, вид или
совокупный риск посредством
определенных способов. Существуют
несколько
способов ограничения рисков:
лимиты на размеры рисков от
операций с видами финансовых инструментов или с забалансовыми позициями (лимиты на предельные уровни допускаемых убытков);
лимиты на допустимые объемы
видов активов, обязательств и забалансовых позиций, подвергаемых риску;
требования на диверсификацию
типа риска по соответствующим им объектам риска;
хеджирование рисков или
занятие противоположных позиций,
с целью компенсации потерь при неблагоприятных
исходах;
требования на технологичность
или качество на те объекты риска, рисковый случай по которым
зависит от качества технологии
процесса деятельности или качества
персонала, осуществляющего технологии.
2.Лимитирование
концентрации риска
Лимитирование
концентрации риска — это установление
лимита. Этот метод используется обычно
по тем видам рисков, которые выходят за
пределы их допустимого уровня, т.е. по
операциям, осуществляемым в зоне критического
или катастрофического риска. Лимитирование
реализуется путём установления на предприятии
соответствующих внутренних нормативов
в процессе разработки финансовой политики.
Эта система нормативов может включать:
предельный размер (удельный
вес) заёмных средств, используемых в хозяйственной
деятельности. Этот лимит устанавливается
раздельно для операционной и инвестиционной
деятельности предприятия, а в ряде случаев
— и для отдельных операций (финансирования
реального инвестиционного проекта; финансирования
формирования оборотных активов и т.п.);
минимальный размер (удельный
вес) активов в высоколиквидной форме.
Этот лимит обеспечивает формирование
«ликвидной подушки», характеризующей
размер резервирования высоколиквидных
активов с целью предстоящего погашения
неотложных финансовых обязательств предприятия. В качестве «ликвидной
подушки» в первую очередь выступают краткосрочные
финансовые вложения предприятия, а также
его краткосрочная дебиторская задолженность;
максимальный размер товарного
(коммерческого) или потребительского
кредита, предоставляемого одному покупателю.
Размер кредитного лимита устанавливается
при формировании кредитной политики
предприятия;
максимальный размер депозитного
вклада, размещаемого в одном банке. Лимитирование депозитного риска осуществляется в процессе использования данного финансового
инструмента инвестирования капитала
предприятия;
максимальный размер вложения
средств в ценные бумаги одного эмитента.
Эта форма лимитирования направлена на снижение концентрации несистематического (специфического) риска при формировании портфеля ценных бумаг;
максимальный период отвлечения
средств в дебиторскую задолженность.
За счёт этого норматива обеспечивается лимитирование риска неплатёжеспособности, инфляционного риска, а также кредитного риска.
3.Хеджирование
Методом снижения финансовых
рисков является хеджирование.
Хеджирование — это система заключения
срочных контрактов и сделок, учитывающая
вероятностные в будущем изменения обменных валютных курсов и преследующая
цель избежать неблагоприятных последствий
этих изменений.
В широком толковании «хеджирование»
характеризует процесс использования
любых механизмов уменьшения риска возможных
финансовых потерь — как внутренних (осуществляемых
самим предприятием), так и внешних (передачу
рисков другим хозяйствующим субъектам
— страховщикам). В узком значении термин
«хеджирование» характеризует внутренний
механизм нейтрализации финансовых рисков,
основанный на страховании рисков от неблагоприятных
изменений цен на любые товарно-материальные
ценности по контрактам и коммерческим
операциям, предусматривающим поставки
(продажи) товаров в будущем (как правило,
производных ценных бумаг — деривативов).
Контракт, который служит для
страховки от рисков изменения курсов
(цен), носит название «хедж», а хозяйствующий
субъект, осуществляющий хеджирование,
— «хеджер». Этот метод даёт возможность
зафиксировать цену и сделать доходы или
расходы более предсказуемыми. При этом
риск, связанный с хеджированием, не исчезает.
Его берут на себя спекулянты, т.е. предприниматели,
идущие на определённый, заранее рассчитанный
риск.
Существует две операции хеджирования:
хеджирование на повышение и хеджирование
на понижение.
Хеджирование
на повышение (хеджирование покупкой)
представляет собой операцию по покупке
срочных контрактов или опционов. Хедж
на повышение применяется в тех случаях,
когда необходимо застраховаться от возможного
повышения цен (курсов) в будущем. Он позволяет
установить покупную цену намного раньше,
чем был приобретён реальный товар. Хеджер,
осуществляющий хеджирование на повышение,
страхует себя от возможного повышения
цен в будущем.
Хеджирование
на понижение (хеджирование продажей)
— это биржевая операция с продажей срочного
контракта. Хеджер, осуществляющий хеджирование
на понижение, предполагает совершить
в будущем продажу товара, и поэтому, продавая
на бирже срочный контракт или опцион,
он страхует себя от возможного снижения
цен в будущем. Хедж на понижение применяется
в тех случаях, когда товар необходимо
продать позднее.
В зависимости от используемых
видов производных ценных бумаг различают
следующие механизмы хеджирования финансовых
рисков.
1. Хеджирование с использованием
фьючерсных контрактов — это механизм
нейтрализации рисков по операциям на
товарной или фондовой биржах путём проведения
противоположных сделок с различными
видами биржевых контрактов.
Принцип механизма хеджирования
с использованием фьючерсных контрактов
основан на том, что если предприятие несёт
финансовые потери из-за изменения цен
к моменту поставки как продавец реального
актива или ценных бумаг, то оно выигрывает
в тех же размерах как покупатель фьючерсных
контрактов на такое же количество активов
или ценных бумаг и наоборот.
2. Хеджирование с использованием
опционов — характеризует механизм
нейтрализации рисков по операциям
с ценными бумагами, валютой, реальными
активами или другими видами
деривативов. В основе этой формы хеджирования
лежит сделка с премией (опционом), уплачиваемой
за право (но не обязательство) продать
или купить в течение предусмотренного
опционным контрактом срока ценную бумагу,
валюту, реальный актив или дериватив
в обусловленном количестве и по заранее
оговорённой цене.