Мировой финансовый кризис

   И вот здесь уже ни один эксперт  не берется помочь: курсы евро, доллара, рубля, йены и юаня настолько непредсказуемы, что делать прогнозы сродни тыканью  пальцем в небо. Поэтому специалисты  высказываются несколько туманно  и обобщенно, предлагая хранить  свои сбережения в той же валюте, в которой планируется их потратить. А можно пропорционально разделить  имеющиеся средства и хранить  их в нескольких валютах – рублях, долларах, евро и швейцарских франках, к примеру, либо вообще купить на все  сбережения золото.

   Наблюдаемый в настоящее время кризис ставит целую серию серьезных вопросов о дальнейшем развитии мирового финансового  рынка.

   Современный мировой финансовый рынок представляется нам совокупностью национальных финансовых рынков (НФР), международных  финансовых центров (МФЦ) и центром  силы и притяжения капиталов –  США (рис. 4).

Рисунок 4

Мировой финансовый рынок на современном  этапе

США, безусловно, доминируют в современных мировых  финансах. На США приходится примерно одна треть всех финансовых ресурсов мира (см. табл. 1). С большим отрывом  идет Япония (около 10%) и Великобритания (около 6%). Совокупные финансовые ресурсы  всех развивающихся стран составляют всего 16% всех финансовых ресурсов мира или половину финансовых ресурсов США.

Таблица 1

Объем и  структура мирового финансового  рынка

*Совокупная  капитализация рынков акций, объема  непогашенных облигаций и суммы  банковских активов. Данные на конец 2006г.

   Основные  потоки капитала перераспределяются между  США и мировыми финансовыми центрами (МФЦ), которые имеют свои определенные специализации. В свою очередь, мировые  финансовые центры связаны с национальными рынками капитала, которые могут иметь связи и напрямую друг с другом.

   С точки зрения мировых финансовых потоков Россия находится на периферии. Российский частный капитал в  одностороннем порядке взаимодействует  с финансовыми центрами. Инвестиции в Россию идут главным образом  с Кипра и имеют российское происхождение. Важным источником капитала для российских банков и компаний выступают также Великобритания и страны еврозоны. Поэтому Россия на приведенном выше рисунке 4 представлена в виде одного из множества национальных финансовых рынков.  

   Россия  на данном этапе очень зависима от оценки привлекательности наших  компаний со стороны иностранцев, и  на нашем финансовом рынке деньги в основном иностранных инвесторов. Уход инвесторов заменить практически  будет нечем. Сегодняшние проблемы – это проблемы фондового рынка, перешедшие в экономику. Кризис распространяется, идет по цепочке и уже падает капитализация  компаний за рубежом. Снижение кредитования предприятий приведет к кризису, спаду производства и безработице. В соответствии с этим можно сказать, что финансовый кризис грозит замедлением  роста, национализацией экономики  и ростом социального недовольства. И одной из главных проблем  становится проблема замещения денег  иностранных инвесторов внутренними  – государственными. Необходим приоритет  на внутренний рынок путем выпуска  среднесрочных и долгосрочных ценных бумаг на развитие экономики, на внутренних инвесторов. Необходимо создавать инвестиционные условия, возможности для недопущения  вывоза капиталов за рубеж и инвестировать  куда-то. Все должны понять, что инвестирование в собственную экономику выгоднее. 
 

Заключение 

   Мы  должны осознавать, что в условиях мирового финансового кризиса инвесторы  кардинально пересматривают свои приоритеты, государства спасают свои инвестиционные капиталы. И самая большая угроза – это переход финансового  кризиса в экономическую депрессию.

   Среди остальных стран БРИК – Бразилии, Индии и Китая – Россия, очевидно, страдает больше всех. В октябре 2008 года ее промышленное производство выросло  только на 1.6%. Это серьезный сбой. Авторы многих прогнозов утверждают, что в будущем году Россия сохранит темпы экономического роста в  размере 3%.

   Большинство влиятельных бизнесменов США  отмечают, что развитый мир не сможет сохранить свое процветание при  нищете миллионов людей в развивающихся  странах. Сейчас рассуждать о причинах мирового финансового экономического кризиса можно много, но последствия непредсказуемы, одно ясно - мировая экономика больше не будет такой как была.

   В целом, кроме негативных последствий  любой кризис имеет и определенные положительные моменты. На промышленном рынке происходит так называемый «естественный отбор». На плаву остаются только наиболее жизнеспособные предприятия, проводящие эффективную политику управления ресурсами. Неконкурентоспособные  же компании уходят с рынка. Но в  борьбе предприятий за выживание, в  условиях жесткой конкуренции может  также произойти и снижение цен  на некоторые товары и услуги, что, безусловно, тоже является положительным  моментом. Пример тому – бензин, земля, недвижимость. Кризис приводит рынки  к естественному ценообразованию. Помимо этого происходит общее оздоровление экономики и выход на первый план отечественных производителей.

   Нынешний  кризис приведет к тому, что: страна потеряет от трети до двух третей своей  промышленности; около трети своего ТЭКа, энергетики; будет нанесен  сокрушительный удар по социальной и  общественной сфере: исчезнут окончательно отечественная инженерная школа, система  подготовки проф.кадров и остатки научного потенциала.