Формирование доходов предприятия и использование выручки от продажи товаров (продукции, работ, услуг)

Вывод:

Как видно из таблицы 2.1, общая стоимость  имущества предприятия увеличилась  за отчетный год на 8910 тыс. руб., или 18,29%. Это произошло за счет прироста стоимости внеоборотных активов на 6290 тыс. руб., или на 22,3%, и увеличения стоимости мобильного имущества на 2620 тыс. руб., или на 12,8%.

В составе  внеоборотных активов имело место  увеличение стоимости всех видов  имущества. Наибольшим приростом отличились основные средства, что может быть следствием развития материально-технической базы предприятия, или результатом переоценки основных средств. Рост стоимости основных средств экономически обоснован, если способствует увеличению объема производства и реализации продукции. Причем темпы роста объема продажи продукции должны опережать рост стоимости основных средств, что отразится на повышении уровня фондоотдачи.

В отчетном году стоимость основных средств  возросла на 19,9%, а выручка от продажи  продукции снизилась на 6%, это свидетельствует о нерациональном увеличении активов.

Нематериальные  активы в составе имущества занимают чуть более 1%, но их увеличение на 103 тыс. руб., или на 20,6% свидетельствует  о развитии инновационной деятельности.

В отчетном году расходы в незавершенное строительство возросли на 500 тыс. руб., или на 50%. Их удельный вес в стоимости имущества вырос на 0,55% и составил к концу года 2,6%. Данные активы не участвуют в производственном обороте, и, следовательно, при определенных условиях увеличение их суммы может негативно сказаться на результатах финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

Увеличение  долгосрочных финансовых вложений на 800 тыс. руб., или на 36,4%, связано с  развитием инвестиционной деятельности, включая вложение средств в дочерние компании. Развитие инвестиционной деятельности оправдано, если приносит предприятию доход. Следует сопоставить величину дохода от инвестиционной деятельности с размером инвестиций, т.е. определить эффективность вложений. Если предприятие неплатежеспособно, необходимо пересмотреть отвлечение средств в данный вид вложений.

На  начало отчетного периода стоимость  мобильного имущества составила 20460 тыс. руб. За отчетный период она возросла на 2620 тыс. руб., или на 12,8%. Однако, удельный вес мобильного имущества в стоимости активов снизился на 2%, что обусловлено отставанием темпов прироста оборотных активов (12,8%) по сравнению с темпами прироста всех совокупных активов (18,29%).

Прирост оборотных активов обусловлен увеличением  материально-производственных запасов, дебиторской задолженности, краткосрочных финансовых вложений и денежных средств. Наибольшее приращение обеспечено увеличением запасов материальных ресурсов, сумма которых возросла на 1790 тыс. руб., или на 12%. На конец отчетного периода их удельный вес составил 28,97% и снизился на 1,62% по сравнению с началом года.

В отчетном году сумма дебиторской задолженности  возросла на 190 тыс. руб., или на 4,8%, однако доля средств в расчетах снизилась  на 0,92%. Прирост дебиторской задолженности может быть результатом увеличения товарных ссуд, выданных потребителям готовой продукции, появления просроченной задолженности.

Краткосрочные финансовые вложения возросли на 150 тыс. руб., или на 33,3%, доля их в стоимости  активов на конец периода составляет чуть больше 1%.

Денежные  средства увеличились на 490 тыс. руб., или на 41,9%, их удельный вес в стоимости  активов вырос на 0,48% и к концу  отчетного года составил 2,88%, что  положительно сказывается на платежеспособности предприятия.

В ходе анализа показателей структурной динамики установлено, что на конец отчетного периода 60% составляют внеоборотные активы и 40% - оборотные активы. В составе внеоборотных активов наибольшую долю занимают основные средства (51,8%), а в составе оборотных активов – материально-производственные запасы (28,97%), дебиторская задолженность (7,17%). Следует обратить внимание на невысокий удельный вес денежных средств в составе оборотных активов и значительное отвлечение средств в запасы и дебиторскую задолженность.

В ходе анализа определяется стоимость реальных активов, характеризующих производственный потенциал предприятия. К ним относятся: основные средства, производственные запасы и незавершенное производство. Оценка реальных активов предприятия представлена в аналитической таблице 2.

                                                                                                                                         Таблица 2. 
Оценка реальных активов, характеризующих производственные возможности организации ООО ПКП «ДИАМАНТ» 
                                                                                                                                           (тыс.руб.)

Показатели	На начало 2010 года	На конец 2011 года	Изменение за год
А	1	2	3=2-1
1. Основные средства  по остаточной стоимости	24550	29437	+4887
2. Сырье и материалы	8620	9950	+1350
3. Затраты в незавершенном  производстве	2180	2480	+300
4. Итого производственные  возможности (1+2+3)	35350	41867	+6517
5. Всего имущества	48710	57620	+8910
6. Удельный вес производственных  возможностей в имуществе организации,%, (4/5)*100%	72,57	72,68	+0,09

Вывод:

Данные таблицы 2 свидетельствуют  об увеличении стоимости реальных активов  в отчетном периоде на 6517 тыс. руб., или на 18,44%. Удельный вес реального имущества на конец отчетного периода составил 72,68%, что на 0,09% больше по сравнению с началом периода. Увеличение доли реального имущества в общей стоимости всего имущества свидетельствует о потенциальных возможностях предприятия расширять объемы производственной деятельности.

Таким образом, за отчетный год наблюдается  рост стоимости имущества предприятия. Темп прироста внеоборотных активов (22,3%) выше, чем мобильных средств (12,8%), что определяет тенденцию к замедлению оборачиваемости всей совокупности активов, что отрицательно скажется на финансовой деятельности предприятия.

После общей оценки имущественного состояния предприятия следует  изучить состояние, движение и причины  изменения основных видов имущества.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2.3 Анализ ликвидности баланса и платежеспособности организации ООО ПКП «ДИАМАНТ»

Ликвидность баланса  – это степень покрытия обязательств предприятия активами, срок превращения  которых в денежные средства соответствует  сроку погашения обязательств. От степени ликвидности баланса  зависит платежеспособность предприятия.

В зависимости от степени ликвидности, т.е. способности и скорости превращения в денежные средства, активы предприятия подразделяются на следующие группы.

Наиболее ликвидные активы (А1) - денежные средства и краткосрочные  финансовые вложения (стр. 250, 260 баланса).

Денежные средства готовы к платежу и расчетам в любой момент, поэтому имеют абсолютную ликвидность. Ценные бумаги и другие краткосрочные финансовые вложения могут быть реализованы на фондовой бирже или другим субъектам, в связи с чем также относятся к наиболее ликвидным активам.

Быстрореализуемые активы (А2) – дебиторская  задолженность, платежи по которой  ожидаются в течение 12 месяцев  после отчетной даты и прочие оборотные  активы (стр.240, 270 баланса).

Ликвидность средств, вложенных в  дебиторскую задолженность, зависит от скорости платежного документооборота в банках, своевременности оформления банковских документов, сроков предоставления коммерческого кредита покупателям, их платежеспособности, форм расчетов.

Медленно реализуемые активы (А3) – материально-производственные запасы, налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям. Расходы будущих периодов в данную группу не входят (стр. 210+220-216 баланса).

Ликвидность этой группы зависит от спроса на продукцию, ее конкурентоспособности  и др.

Первые три группы активов могут постоянно меняться в течение производственно-коммерческого периода и относятся к оборотным активам предприятия. Они более ликвидны, чем остальное имущество.

Труднореализуемые активы (А4) – внеоборотные активы и дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты (стр.190, 230 баланса).

Основные средства и другие внеоборотные активы, приобретаемые для организации  производственно-коммерческого процесса, отличаются длительным периодом использования и подлежат реализации в случае ликвидации предприятия при конкурсном производстве.

В зависимости от возрастания сроков погашения обязательств пассивы  группируются следующим образом.

Наиболее срочные обязательства (П1), погашение которых возможно в сроки до трех месяцев. К ним относятся кредиторская задолженность, задолженность перед участниками (учредителями) по выплате доходов (стр. 620, 630 баланса).

Краткосрочные пассивы (П2), погашение  которых предполагается в сроки  от трех месяцев до года. В их состав входят краткосрочные кредиты и займы, резервы предстоящих расходов и прочие краткосрочные обязательства (стр. 610, 650, 660 баланса).

Долгосрочные пассивы (П3), погашение  которых планируется на срок более  одного года. К ним относят долгосрочные кредиты и займы (стр. 590 баланса).

Постоянные пассивы (П4) – уставный, добавочный, резервный капиталы, нераспределенная прибыль (убыток), доходы будущих периодов. Для сохранения баланса актива и  пассива итог данной группы следует  уменьшить на сумму по статье «Расходы будущих периодов» (стр. 490+640-216 баланса).

Баланс можно признать ликвидным если выполняются следующие  неравенства: А₁≥П₁; А₂≥П₂; А₃≥П₃; А₄≤П₄.

Если соблюдены первые три неравенства, то обязательно выполняется четвертое  неравенство, которое имеет следующий экономический смысл – наличие у предприятия собственных оборотных средств, т.е. соблюдение минимального условия финансовой устойчивости.

Невыполнение одного из первых трех неравенств, свидетельствует о нарушении  ликвидности баланса. При этом недостаток средств по одной группе активов не компенсируется их избытком по другой группе, поскольку в реальной ситуации менее ликвидные активы не могут заменить более ликвидные (т.е. компенсация может быть лишь по стоимости).

Следует отметить, что в большинстве случаев достижение высокой ликвидности противоречит обеспечению более высокой прибыльности. Наиболее рациональная политика состоит в обеспечении оптимального сочетания ликвидности и прибыльности предприятия.

Анализ ликвидности баланса  представлен в таблице 3.

Таблица 3.

Анализ ликвидности  баланса организации ООО ПКП  «ДИАМАНТ» 
                                                                                                                                           (тыс.руб.)

Активы	На начало 2010 года	На конец 2011 года	Пассивы	На начало 2010 года	На конец 2011 года	Платежный излишек(+) или  недостаток(-)
						нач.г.	кон.г.
Наиболее ликвидные  активы	1620	2260	Наиболее срочные обязательства	6740	7110	-5120	-4850
Быстрореализуемые активы	3940	4130	Краткосрочные пассивы	3500	4700	+440	-570
Медленно реализуемые  активы	17100	19690	Долгосрочные пассивы	1000	1800	+16100	+17890
Труднореализуемые активы	26050	31540	Постоянные пассивы	37470	44010	+11420	+12470
Баланс	48710	57620	Баланс	48710	57620	-	-

Вывод:

Данные таблицы 3 свидетельствуют  о том, что в отчетном периоде  предприятие не обладало абсолютной ликвидностью. Наиболее ликвидные активы значительно меньше суммы кредиторской задолженности, платежный недостаток составил на начало года 5120 тыс. руб., или 75,96%, и на конец года 4850 тыс. руб., или 68,21%. Это говорит о том, что на конец года 31,79% срочных обязательств предприятия покрывались наиболее ликвидными активами.

На конец года выявлено превышение краткосрочных пассивов над суммой быстрореализуемых активов, т.е. платежный недостаток составил 570 тыс. руб., или 12,13%. Это говорит о том, что краткосрочные пассивы не могут быть погашены средствами в расчетах на конец отчетного года.

Медленно реализуемые активы превышали  долгосрочные пассивы, как на начало, так и на конец года, соответственно, на 16100 тыс. руб. и 17890 тыс. руб. Однако платежный излишек по причине его низкой ликвидности не может быть направлен на покрытие краткосрочных обязательств. Выполнение данного неравенства говорит о том, что предприятие имеет перспективную ликвидность.

Превышение постоянных пассивов над  труднореализуемыми активами на 11420 тыс. руб. на начало года, и конец года на 12470 тыс. руб. свидетельствует о  том, что предприятие обладает собственными оборотными средствами.

 

Анализ платежеспособности необходим:

- для самого предприятия с  целью определения оценки и  прогнозирования финансовой деятельности;

- для банков с целью удостоверения  в кредитоспособности заемщика;

- для партнеров с целью выяснения  финансовых возможностей при предоставлении коммерческого кредита или отсрочки платежа.