Анализ финансового положения ООО «Старый Город»

Анализ финансового  положения ООО «Старый Город». 

Финансовое   положение   предприятия    характеризуется    двумя    группами

показателей: 

а) показатели ликвидности; 

б) показатели финансовой устойчивости. 
 

Показатели ликвидности. 

Говоря о ликвидности  предприятия, имеют в  виду  наличие  у  него  оборотных

средств в размере,  теоретически  достаточном  для  погашения  краткосрочных

обязательств хотя  бы  и  с  нарушением  сроков  погашения,  предусмотренных

контрактами. Платежеспособность  означает  наличие  у  предприятия  денежных

средств, достаточных  для расчетов по кредиторской  задолженности,  требующей

немедленного    погашения.    Таким    образом,     основными     признаками

платежеспособности  являются: 

а) наличие в  достаточном объеме средств на расчетном счете; 

б) отсутствие просроченной кредиторской задолженности. 

Исследуемое предприятие, на первый взгляд, неплатежеспособно,  т.к.  оно  не

обладает вышеперечисленными признаками. 

Чтобы с  достаточной  долей  уверенности  говорить  о  финансовом  состоянии

ООО «Старый Город», необходимо оценить и  проанализировать  его  с  помощью 

расчета коэффициентов. 

Оценка ликвидности  и платежеспособности может быть выполнена с  определенной

степенью точности. В  рамках  экспресс-анализа  платежеспособности  обращают

внимание на статьи, характеризующие наличные деньги в  кассе и  на  расчетных

счетах в банке, т.к. они выражают совокупность  наличных  денежных  средств,

т.е. имущества, которое  имеет  абсолютную  ценность.  Эти  ресурсы  наиболее

мобильны, они могут быть включены в финансово-хозяйственную  деятельность  в

любой момент. Искусство  финансового управления как  раз  и  состоит  в  том,

чтобы держать  на  счетах  лишь  минимально  необходимую  сумму  средств,  а

остальную  часть,  которая  может  понадобиться  для   текущей   оперативной

деятельности, —  в быстрореализуемых активах. 

Показатели  ликвидности   позволяют   определить   способность   предприятия

оплатить свои краткосрочные обязательства, реализуя свои текущие активы. 

Предприятие может быть ликвидным в большей или меньшей степени, поскольку в

состав текущих  активов входят разнородные оборотные  средства, среди  которых

имеются  как  легко  реализуемые,  так  и  труднореализуемые  для  погашения

внешней задолженности. 

В   практике   проведения   финансового   анализа   используются   следующие

показатели: 

. коэффициент  текущей (общей) ликвидности или  коэффициент покрытия; 

. коэффициент  быстрой ликвидности или «критической  оценки»; 

. коэффициент  абсолютной ликвидности. 

Коэффициент текущей (общей)  ликвидности   отражает,   достаточно   ли   у

предприятия средств, которые могут быть использованы им для погашения  своих

краткосрочных обязательств в течение предстоящего года. 

К тек.ликв. = текущие  активы (оборотные средства) / краткоср.обязательства 

374287 / 284386 = 1,316 – на начало; 

416302 / 89405 = 4,656 – на конец. 

В нашем  примере коэффициент текущей  ликвидности  составил  по  состоянию  на

начало  и конец года соответственно 1,316 и 4,656. Это свидетельствует о том, что  находящиеся  у  предприятия  оборотные  средства позволяют погасить долги по краткосрочным обязательствам. 

Однако  не   все   активы   имеют   одинаковую   степень   ликвидности,   а,

следовательно, не могут быть реализованы в  срочном  порядке.  В  результате

может возникать угроза финансовой стабильности предприятия. 

Коэффициент быстрой  ликвидности или «критической»  оценки  определяется  как

отношение суммы ликвидной части оборотных средств  (т.е.  без  учета  материально-производственных запасов)и денежных обязательств к текущим обязательствам. 

К быстрой ликв. = ликвидные активы (дебит.задолж.+ден.средства) / краткоср. обязательства 

15712+425 / 284386 = 0,057– на начало; 

86861+1775 / 89405 = 0,934 – на конец. 

В нашем примере  в начале года он был равен 0,057, а к концу года  повысился

до 0,0934. Это свидетельствует о том, что для погашения краткосрочных долгов

ликвидных активов  у предприятия достаточно. Показатель вырос на +0,934,что говорит о резком положительном скачке в деятельности предприятия. 

Наиболее ликвидными статьями оборотных средств являются  денежные  средства,

которыми располагает  предприятие на счетах в банке  и  в  кассе,  а  также  в

виде   ценных   бумаг.   Отношение   денежных   средств   к    краткосрочным

обязательствам  называется   коэффициентом   абсолютной   ликвидности.   Это

наиболее жесткий  критерий  платежеспособности,  показывающий,  какая  часть

краткосрочных обязательств может быть погашена немедленно, 

К абсол.ликв. = денежные средства/краткосрочные обязательства 

425/ 284386 = 0,001 – на начало; 

1775/ 89405 = 0,020 – на конец. 
 
 

Таблица 1. Показатели ликвидности ООО «Старый Город». 

|Показатель                  |Значение показателя        |Рекомендуемый|

|                            |                           |критерии     |

|                            |на начало    |на конец  года|             |

|                            |года         |             |             |

|Коэффициент текущей         |1,316        |4,656        |>2,0         |

|ликвидности                 |             |             |             |

|Коэффициент быстрой         |0,57         |0,991        |>1.0         |

|ликвидности                 |             |             |             |

|Коэффициент абсолютной      |0,001        |0,020       |>0.2         |

|ликвидности                 |             |             |             | 
 

Рассчитанные  показатели ликвидности в целом свидетельствуют о благополучном  положении «Старый Город». Однако предприятие имеет недостаточно денежных  средств  на  расчетном  счете  и  в кассе для оплаты краткосрочных обязательств.  
 
 

Коэффициент фин.устойчивости – отношение собственного капитала к итогу баланса предприятия  

216797/545455=0,397 на начало  года 

223013/516056= 0,432 на  конец года. 

За текущий год  ООО «Старый Город» немного улучшило значение Коэф. финансовой устойчивости. Рост показателя составил +0,035,что говорит о стабильной работе предприятия и предпосылках к дальнейшему росту. 

Показатели  рентабельности 

Рентабельность  активов –отношение суммы чистой прибыли(стр.160 ф.2) и процентов к уплате к балансу оборотных активов. 

6216+61205/374287* 100%=18,01% на начало года

49962+44506/416302*100%=22,69 на  конец года 

Рентабельность  собственного капитала- отношение суммы  чистой прибыли(стр.160 ф.2) к сумме капитала и резервов 

6216/216797*100%= 0,03% на  начало года 

49962/223013*100%= 22,40% на  конец года 

За отчетный год  у ООО «Старый Город» значительно  улучшились показатели рентабельности. Рентабельность собственного капитала повысилась на 22,37%,а рентабельность активов 4,68%. 

Оценив показатели рентабельности и ликвидности предприятия, можно сказать о стабильной работе предприятия. Руководство рационально  расходует средства и ведет работу в целях увеличения прибыльности предприятия и дальнейшего ее роста.