Цикличность экономического развития

      «Психологические» теории. По их мнению, оптимизм и пессимизм есть факторы, способствующие расширению и сокращению деловой активности наряду с такими объективными экономическими факторами, как норма процента, денежный поток и т. д.

    Современной общественной науке известны более 1380 типов цикличности.

    Циклы Жуглара. Раньше всего экономическая наука выделила цикл 7-12 лет. Причины видел в изменениях, которые происходят в денежно – кредитной системе.

    Циклы Китчина (циклы запасов). Китчин (1926 г.) сосредоточил свое внимание на исследовании коротких волн длиной от 2 до 4 лет на основе изучения финансовых счетов и продажных цен.

    Циклы Кузнеца. Он пришел к выводу, что показатели национального дохода, потребительских расходов, валовых инвестиций в оборудование производственного назначения, а также в здания и сооружения обнаруживают взаимосвязанные двадцатилетние колебания. При этом он отметил, что в строительстве эти колебания обладают самой большой относительной амплитудой.

    Большие волны Кондратьева. Начало «большого» подъема Кондратьев связывал с массовым внедрением в производство новых технологий, с вовлечением новых стран в мировое хозяйство, с изменениями объемов добычи золота. При этом общая картина подъема описывалась следующим образом: внедрение технических нововведений идет параллельно с расширением инвестиционного процесса, который, в свою очередь, стимулирует производство и спрос, способствующие росту цен. В этот период безработица уменьшается, заработная плата, и производительность труда растут. В начальный период дополнительные импульсы экономическому росту могут дать локальные войны. По мере развития циклического подъема войны становятся более разрушительными. Многие крупные социальные потрясения приходятся на конец «большого» подъема, а также на нижнюю точку цикла.

    Свидетельством  того, что экономика приближается к верхней точке большого цикла, являются начинающиеся на фоне изобилия недостаток отдельных товаров, сдвиги в структуре распределения доходов, рост издержек производства, замедление роста прибылей и т. д. Возникает ситуация, известная теперь как стагфляция.

    Существуют  различные объяснения причин исчерпания энергии подъема. Одни видят причину в заметном увеличении нормы потребления, другие — в изменении покупательной способности денег, третьи достижение «пика» связывают с жизненным циклом продуктов и отраслей, создание которых явилось следствием крупных нововведений прошлых лет.

    За  каждым «большим» подъемом следует довольно короткий период, когда экономика как бы готовится к предстоящему длительному спаду, но в то же время сохраняется видимость процветания: люди по-прежнему полны надежд, легко берут в долг. Поскольку реальная ситуация уже не та, происходит нагромождение задолженности, которое в любой момент грозит крахом. Это с неизбежностью и происходит, причем импульс может исходить от незначительного события. Накопившиеся ранее противоречия выходят наружу: обнаруживается избыток производственных мощностей, происходят массовые ликвидации предприятий, растет безработица, цены падают. Кондратьев особенно подчеркивал депрессивное состояние сельского хозяйства как одно из главных препятствий длительного спада.

    Мировой финансовый кризис, перешедший в острую фазу в середине сентября, ожидался давно. Как предсказывал, Кондратьев сейчас длится пятая вола, и мы вступаем в период понижающей стадии ее развития. Но вместе с тем, как и большинство кризисов, нынешний оказался довольно неожиданным.

    Стало уже общепринятым говорить, что нынешний кризис возник из-за нестандартных ипотечных кредитов. Нестандартные ипотечные кредиты существуют в Америке давно, и это означает лишь то, что кредит выдавался заемщику, который не мог предоставить все требуемые банком документы или его финансовое положение не позволяло с уверенностью ожидать добросовестного исполнения им своих обязательств.

    В качестве главной угрозы, с которой  сегодня пытаются бороться финансовые власти западного мира, выступает  угроза резкого кредитного сжатия для всей мировой экономики. За время кризиса мировая банковская система потеряла значительную часть своего капитала. Совокупные потери банков в мире на сегодняшний день составили свыше 800 млрд. долл. компенсировать же эти потери за счет привлечения нового капитала удалось лишь наполовину.

    После затяжных дискуссий и попыток  противостоять кризису в одиночку лидеры стран, входящих в Европейский  союз, договорились о согласованных принципах и действиях по преодолению кризиса в банковском секторе Европы. Главный рецепт Америки — вливание средств в капитал банковской системы — был принят и в Европе.

    Сегодня - можно констатировать, что финансовый кризис в России реализуется в трех основных плоскостях: потеря части капитала банковской системой и возможное кредитное сжатие; падение цен на нефть и связанное с этим «охлаждение» российской экономики; перегруженность российской экономики краткосрочными внешними займами при невозможности их рефинансирования.

    Рассмотрим  их последовательно. Угроза кредитного сжатия. За период с 1 августа по 25 октября 2008 г., если судить по индексу РТС, котировки российских акций упали почти в 4 раза (549 пунктов против 1996). Российские банки практически не понесли потерь от ипотечных ценных бумаг, которые они не приобретали как низко-доходные, а все западные финансовые институты, напротив, считали их высокодоходными, и для них потери банковской системы от падения фондового рынка оказались весьма значительными.

    «Охлаждение» российской экономики. Российская экономика в последние годы демонстрирует все признаки «голландской болезни». Рост реального обменного курса национальной валюты за счет увеличения объемов экспорта одних отраслей оказывает негативное воздействие на другие отрасли и на экономику в целом. Следствием «голландской болезни» является переток производственных ресурсов из промышленности в сырьевой сектор, а также сектор услуг. Кроме того, укрепление национальной валюты усиливает приток капитала в страну, что «разогревает» потребительский спрос, однако негативный результат укрепления валюты в том, что ускоряется инфляция.

    Кризис  внешнего долга. Со всей очевидностью Россия столкнулась с кризисом корпоративного внешнего долга. Это определит многие макроэкономические тенденции на ближайший  период. Совокупный внешний долг российских банков и компаний на конец третьего квартала 2008 г. превысил 510 млрд. долл., из которых около 200 млрд. являются кратко срочными, то есть подлежащим погашению до конца 2009 г.

    Более высока вероятность того, что антикризисные  действия российских властей, которые во многом оборачиваются интенсивным наращиванием рублевой ликвидности в экономике, не будучи достаточными, для поддержания темпов роста, окажут сильное дестабилизирующее влияние на два оставшихся параметра — инфляцию и курс рубля.

    Думается, что в такой обстановке наиболее рациональной целью для российских властей могло бы стать решительное снижение инфляции до уровня, считающегося в современной экономике нормальным — 3% в год. Достижение этой цели может, с одной стороны, еще больше снизить темпы экономического роста, хотя их снижение и так объективно неизбежно, с другой — кардинально оздоровить экономику, сделать для населения привлекательными долгосрочные сбережения, а инвестиционные планы предприятий — реалистичными и обоснованными.

    Понятно, что в условиях текущего кризиса, во-первых, нельзя надеяться на сохранение сложившейся модели развития экономики, а любые попытки сделать это будут лишь усугублять кризисные процессы. Во-вторых, российский финансовый кризис образца 2008 года с высокой вероятностью будет носить затяжной характер, и необходимыми, но не достаточными условиями его завершения станут преодоление кризиса мировой финансовой системы, и выход мировой экономики из состояния рецессии. Достаточными для преодоления кризиса могут стать только действия российских властей, которые должны опираться на тщательный и беспристрастный анализ ситуации и аккуратный выбор мер экономической политики, которые будут реализовываться в это непростое время.

     СПИСОК ИСПОЛЬЗУЕМЫХ ИСТОЧНИКОВ 
 

1. Агапова Т. А., Серегина С. Ф. Макроэкономика: Учебник/ Под общей ред. д. э. н., проф. А. В. Сидоровича; МГУ им. М. В. Ломоносова. – 5 – е изд., перераб. и доп. – М.: Дело и сервис, 2002. – 448с.
2. Бекетов Н. В. Цикличность развития экономической системы и инновационные отношения в конкурентной среде/Н. В. Бекетов//Экономический анализ: теория и практика. – 2008. - №2. – С. 10 – 16.
3. Борисов Е.Ф. Основы экономической теории: Учебник/Е. Ф. Борисов – 2 - е изд. – М.: Высшая школа, 2002. – 240с.
4. Бункина М. К. Макроэкономика: Учебник/М. К. Бункина, В. А., Семенов. – М.:ДИС, 1997. – 320с.
5. Бурлачков В. Денежно – кредитная политика и глобальный финансовый кризис: вопросы методологии и уроки для России/В. Бурлачков//Экономический анализ: теория и практика. – 2008. - №2. – С.38 – 50.
6. Войтов А. Г. Экономика. Общий курс: Учебник./А. Г Войтов– 3 – е изд., переб. – М.: Маркетинг, 1999. – 429с.
7. Гальперин В. М. Макроэкономика: Учебник./Общ. ред. Л. С. Тарасевича. – СПб.: Экономическая школа, 1994. – 398с.
8. Грязнова А. Г. Экономическая теория: Учеб. Пособие для вузов/ А. Г Грязнова, В. М. Соколинский. – 2 – е изд. Перераб. и доп. – М.: КНОРУС, 2006. – 462с.
9. Добрынин А. И. Экономическая теория: Учебник/ А. И Добрынин, Л. С. Тарасевич. – 3 – е изд., перераб. и доп. – М.: ВЛАДОС, 2005. – 591с.
10. Зоидов К. Х. К проблеме исследования циклических процессов в советской и переходной российской экономике/К. Х. Зоидов//Экономическая наука современной России. – 2007. - №4. – С. 7 – 21.
11. Зоидов К. Х. К проблеме исследования циклических процессов в советской и переходной российской экономике/К. Х. Зоидов//Экономическая наука современной России. – 2008. - №1. – С. 35 – 47.
12. Зубко Н. М. Экономическая теория: Учебник/ Н. М. Зубко. – М.: НТЦ АПИ, 1998. – 492с.
13. Иохин В. Л. Экономическая теория: Учебник/ В. Л. Иохин. – М.: Юрист, 2000. – 862с.
14. Камаев В. Д. Экономическая теория: Учебник для студ. высш. учеб. заведений/В. Д Камаев. – 7 – е изд., перераб. И доп. – М.: ВЛАДОС, 2001. – 640с.
15. Майе П. Экономический рост/ пер. с фр. – М.: РАМАКС, 1996. – 134с.
16. Мостовая Е. Б. Основы экономической теории: Курс лекций/Е. Б. Мостовая. – М.: ИНФРА – М, 1997. – 496с.
17. Мухамедов В. А. Российский фондовый рынок и международные биржевые кризисы/В. А. Мухаммедов //Экономический анализ: теория и практика. – 2008. - №2. – С. 17 – 37.
18. Николаева И. П. Экономическая теория: Учебник/И. П. Николаева. – М.: Проспект, 2000. – 448с.
19. Носова С. С. Экономическая теория: Краткий курс/С. С. Носова. – М.: ВЛАДОС, 2001. – 288.
20. Носова С. С. Экономическая теория: Учебник МО РФ/С. С. Носова. – М.: ВЛАДОС, 2000. – 520с.
21. Селищев А. С. Макроэкономика: Учебник для вузов/А. И. Леусский. – СПб.: Питер, 2000. – 448с.
22. Шараев Ю. В. Теория экономического роста: Учебное пособие для вузов доп. МО РФ/Ю. В. Шараев. – М.: ГУВШЭ, 2006. – 254с.

                           Приложение  А 

   Экономический цикл. Изображены 4 фазы экономического цикла.  
 

                        ПРИЛОЖЕНИЕ  Б

                  Основные типы циклов