Взаимосвязь финансовой политики организаций с государственной финансовой политикой

     Финансы занимают особое место в экономических  отношениях. Их специфика проявляется  в том, что они всегда выступают  в денежной форме, имеют распределительный  характер и отражают формирование и  использование различных видов  доходов и накоплений субъектов  хозяйственной деятельности сферы  материального производства, государства  и участников непроизводственной сферы. В современных условиях формы финансовых отношений претерпевают серьезные изменения. Становление рынка и предпринимательства в России предполагает не только разгосударствление экономики, приватизацию предприятий, их демонополизацию для создания свободного экономического сектора, развитие конкуренции, либерализацию цен и внешнеэкономических связей предприятий, но и финансовое оздоровление народного хозяйства, создание адекватной системы финансовых отношений. Финансы предприятий, будучи частью общей системы финансовых отношений, отражают процесс образования, распределения и использования доходов на предприятиях различных отраслей народного хозяйства и тесно связаны с предпринимательством, поскольку предприятие является формой предпринимательской деятельности. Актуальность данной темы заключается в том, что в условиях нестабильной экономической среды, высокой инфляции, непредсказуемой налоговой и денежно-кредитной политики государства многие предприятия вынуждены проводить политику выживания, т.е. ограничиваться решением текущих, сиюминутных финансовых проблем. Однако рыночная ситуация требует разработки финансовой политики на будущее.

     Подобная  реакция на неопределенные макроэкономические установки властных структур порождает  конфликт интересов предприятий  и государства, собственников и  менеджеров, обуславливает противоречие между ценой внешних заимствований, рентабельностью производства, доходностью собственного производства и фондового рынка.

     Финансовая  политика предприятия в условиях рынка - это финансовая политика предприятия, которая является составной частью его экономической политики. Если финансы представляют собой базисную категорию, исторически сложившуюся  в условиях зарождения и развития товарно-денежных отношений, то финансовая политика выражается совокупностью  мероприятий, проводимых собственником, администрацией, трудовым коллективом (в зависимости от форм собственности и хозяйствования предприятия) в целях изыскания и использования финансов для осуществления основных функций и задач.

     Мероприятия такого рода включают выработку научно обоснованных концепций организации финансовой деятельности, определение ключевых направлений использования финансовых фондов на долго-, средне- и краткосрочный периоды, а также практическое воплощение разработанной стратегии.

     Концепции организации финансовой деятельности предприятия строятся на основе исследования спроса на продукцию и услуги, оценки различных (финансовых, материальных, трудовых, интеллектуальных, информационных) ресурсов предприятия и прогнозирования  результатов хозяйственной деятельности.

     Направления использования финансовых фондов предприятия  определяются исходя из поставленных целей, положения предприятия на рынке, выработанной концепции организации  финансовой деятельности. Главной целью  финансовой политики предприятия является наиболее полное и эффективное использование  и наращивание его финансового  потенциала.

     Финансовая  политика выражает целенаправленное использование  финансов для достижения стратегических и тактических задач, определенных учредительными документами (уставом) предприятия. Например, усиление позиций  на рынке товаров (услуг), достижение приемлемого объема продаж, прибыли  и рентабельности активов и собственного капитала, сохранение платежеспособности и ликвидности баланса.

     Содержание  финансовой политики многогранно и  включает следующие основные звенья:

• разработку оптимальной концепции управления финансовыми (денежными) потоками предприятия, обеспечивающую сочетание высокой доходности и защиты от коммерческих рисков;
• выявление основных направлений использования финансовых ресурсов на текущий период (декаду, месяц, квартал) и на ближайшую перспективу (год и более длительный период). При этом учитываются возможности развития производственно-торговой деятельности. Состояние макроэкономической конъюнктуры (налогообложение, учетная ставка банковского процента, нормы амортизационных отчислений по основным фондам и др.);
• осуществление практических действий, направленных на достижение поставленных целей (финансовый анализ и контроль, выбор способ финансирования предприятия, оценка реальных инвестиционных проектов и финансовых активов и т.д.).

     Единство  трех ключевых звеньев определяет содержание финансовой политики, стратегическими задачами которой являются:

• максимизация прибыли как источника экономического роста;
• оптимизация структуры и стоимости капитала, обеспечение финансовой устойчивости и деловой активности предприятия;
• достижение финансовой открытости предприятия для инвесторов и кредиторов;
• использование рыночных механизмов привлечения капитала с помощью финансового лизинга, проектного финансирования;
• разработка эффективного механизма управления финансами (финансового менеджмента) на основе диагностики финансового состояния с учетом постановки стратегических целей деятельности предприятия, адекватных рыночным условиям, и поиска путей их достижения.

     При разработке эффективной системы  управления финансами постоянно  возникают проблемы гармонизации развития интересов предприятия, наличия  достаточного объема денежных ресурсов и сохранения высокой платежеспособности.

     Исходя  из продолжительности периода и  характера решаемых задач, финансовая политика классифицируется на финансовую стратегию и тактику.

     Финансовая  стратегия разрабатывается в  соответствии с глобальными задачами социально-экономической стратегии  предприятия. Она представляет собой  долгосрочную финансовую политику. В  процессе ее разработки прогнозируются основные тенденции развития финансов, формируется концепция использования, намечаются принципы финансовых отношений  с государством (налоговая политика) и партнерами (поставщиками, покупателями, кредиторами, инвесторами, страховщиками  и др.).

     Стратегия предполагает выбор альтернативных путей развития предприятия. При этом используются прогнозы, опыт и интуиция специалистов (менеджеров) для мобилизации финансовых ресурсов на достижение поставленных целей. С позиции стратегии формируются конкретные цели и задачи производственной и финансовой деятельности и принимаются оперативные управленческие решения.

     К важнейшим направлениям разработки финансовой стратегии предприятия  относятся:

• анализ и оценка финансово-экономического состояния;
• разработка учетной и налоговой политики;
• выработка кредитной политики;
• управление основным капиталом и амортизационная политика;
• управление оборотными активами и кредиторской задолженностью;
• управление заемными средствами;
• управление текущими издержками, сбытом продукции и прибылью;
• ценовая политика;
• выбор дивидендной и инвестиционной политики;
• оценка достижений предприятия и его рыночной стоимости.

     Однако  выбор той или иной стратегии  не гарантирует получение прогнозируемого  эффекта (дохода) из-за влияния внешних  факторов, в частности состояния  финансового рынка, налоговой, таможенной, бюджетной и денежно-кредитной  политики государства.

     Составной частью финансовой стратегии являются перспективное финансовое планирование, ориентированное на достижение основных параметров деятельности предприятия: объем и себестоимость продаж, прибыль, рентабельность, финансовая устойчивость и платежеспособность.

     Финансовая  тактика направлена на решение более  частных задач конкретного этапа  развития предприятия путем своевременного изменения способов организации  финансовых связей, перераспределения  денежных ресурсов между видами расходов и структурными подразделениями. При  относительно стабильной финансовой стратегии  финансовая тактика должна отличаться гибкостью, что вызывается изменением рыночной конъюнктуры (спроса и предложения  на ресурсы, товары, услуги и капитал). Стратегия и тактика финансовой политики тесно взаимосвязаны -  правильно выбранная стратегия создает благоприятные возможности для решения тактических задач.

     Финансовую  политику на предприятиях должны осуществлять профессионалы – главные финансовые менеджеры и директора, владеющие всей информацией о стратегии и тактике организации.

     Для принятия управленческих решений они  используют информацию, приведенную  в бухгалтерской и статистической отчетности в оперативном финансовом учете, которая служит главным источником данных для определения показателей, применяемых в финансовом анализе  и внутрифирменном планировании денежных потоков.

     Внутрифирменное финансовое планирование включает разработку следующих оперативных документов (на месяц, квартал, год):

• бюджета доходов и расходов по предприятию в целом и по его филиалам, если они есть;
• бюджета по балансовому листу (прогноза баланса активов и пассивов по важнейшим статьям);
• капитального бюджета.

     Финансовый  анализ включает следующие звенья:

• оценку финансовых возможностей для определения стратегических целей;
• распределение и оценку эффективности движения денежных потокам по сферам деятельности (текущая, инвестиционная и финансовая) исходя из стратегии производства и продаж;
• определение дополнительной потребности в финансовых ресурсах и каналов их поступления (банковский кредит, лизинг, товарный кредит и т.д.);
• трансформацию денежных ресурсов в форму, которая наглядно показывает финансовые возможности предприятия, что отражается в отчетности;
• оценку эффективности принятых финансовых и инвестиционных решений через показатели финансовой устойчивости, платежеспособности, доходности деловой и рыночной активности организации.

     Финансовую  политику предприятия нельзя рассматривать  в отрыве от финансовой политики государства  – совокупности мероприятий, направленных на аккумулирование финансов в целях  решения общенациональных социально-экономических  и политических задач. Внешняя, макроэкономическая среда организации всегда сильнее влияет на хозяйственную деятельность, чем внутренняя, микроэкономическая среда. Поэтому от приоритетов государственной финансовой политики, ее обоснованности и реальности в значительной степени зависит финансовая политика предприятия.

     Государственная финансовая политика может создавать  более или менее благоприятные  условия для хозяйственного процесса.

     Положениями о бухгалтерском учете и отчетности в РФ в практику отечественного бухгалтерского учета введен термин «учетная политика предприятия». Использование указанного термина быстро входит в практику и теорию бухгалтерского учета также  в нормативные (инструктивные) материалы, регулирующие организацию учета  на предприятии.

     В соответствии с приказом Министерства финансов РФ основы формирования (выбора и обоснования) и раскрытия (придания гласности) учетной политики едины  и обязательны:

1. в части формирования – для всех предприятий независимо от формы собственности;
2. в части раскрытия – для предприятий публикующих свою бухгалтерскую отчетность полностью или частично согласно законодательству РФ, учрежденным документом либо по собственной инициативе.

     Диапазон  практического применения учетной  политики очень широк. Особенно в  части раскрытия для внешних  пользователей данных бухгалтерского учета через финансовую отчетность. Предприятия подвергаются проверкам  вышестоящих организаций, налоговых  органов, аудиторских фирм и др. пользователей  финансово-бухгалтерской информации.

     Общепризнанно, что бухгалтерский учет на предприятии  должен осуществляться по определенным правилам. Проблема заключается в  установлении такой совокупности правил, реализация которых обеспечила бы максимальный эффект от ведения учета. При этом под эффектом в данном случае понимается своевременное формирование финансовой и управленческой информации, ее достоверность и полезность для широкого круга заинтересованных пользователей.

     Учетная политика представляет собой совокупность способов ведения бухгалтерского учета, выбранных организацией для использования. Методы учета различных активов и обязательств установлены положениями по бухгалтерскому учету, и организация должна самостоятельно решить, какие из них она будет применять. Если для каких-либо конкретных ситуаций способы ведения бухгалтерского учета не установлены, организация может разработать их самостоятельно.