Автор работы: Пользователь скрыл имя, 24 Января 2015 в 11:47, курсовая работа
Объектом курсовой работы является ООО «АБВ и К».
Предметом исследования являются хозяйственные процессы предприятия характеризующимся определенными результатами: объемом товарооборота, его
эффективностью, издержками обращения, финансовыми результатами.
Введение………………………………………………………………………..…….2
1 Экономический анализ финансовой деятельности торговых предприятий…...6
1.1. Содержание и задачи анализа финансовой деятельности………………….6
1.2. Метод экономического анализа хозяйственной деятельности……….…....10
2 Анализ финансового состояния торговой организации и пути его улучшения ООО «АБВ и К»………………………………………………………….…………14
2.1 Краткая характеристика организации………………………...….........…14
2.2 Анализ финансовых результатов деятельности организации……….…...16
2.3 Анализ величины собственного капитала и обязательств организации…22
2.4 Анализ активов организации………………………………………………..24
2.5Анализ финансовой устойчивости предприятия…………………….……..26
2.6 Анализ платежеспособности предприятия………………………………...30
2.7 Оценка деловой активности…………………………………………...........32
3 Пути улучшения финансового состояния ООО «АБВ и К»…………..……….34
Заключение ………………………………………………………………..………..41
Список используемой литературы…………………………………..……….
Таким образом, собственного оборотного капитала предприятия достаточно для нормальной финансово – хозяйственной деятельности предприятия.
В составе заемного капитала 100% составляет кредиторская задолженность.
Отсутствие просроченной кредиторской задолженности является положительным фактором.
В целом анализ источников формирования имущества свидетельствует о независимости предприятия от заемных источников
2.4 Анализ активов организации
Все что имеет стоимость, принадлежит предприятию и отражается в активе баланса, называется его активами.
В процессе анализа активов предприятия в первую очередь следует изучить изменения в их составе и структуре и дать им оценку.
В таблице 2.5 представлен состав и структура активов ООО « АБВ и К».
Анализ данных таблицы 2.25 свидетельствует об увеличении стоимости имущества на 32,97% или 1996,5 тыс. руб. Рост имущества был обеспечен увеличением внеоборотных активов на 2153,5 тыс. руб. или 48,47%. При этом доля оборотных активов снизилась на 10,02%.
Причиной роста внеоборотных активов явилось увеличение основных средств на 2153,5 тыс. руб. или 48,47 %, а снижение оборотного капитала обусловлено снижением запасов на 50,5 тыс. руб.; дебиторской задолженности на 117,5 тыс. руб. или 45,02%, при составе оборотных средств она составила на конец анализируемого периода 9,9%.
Отсутствие просроченной дебиторской задолженности свидетельствует об отсутствии отвлечения средств на кредитование потребителей, (которые не добросовестно выполняют свои обязательства), что в данном случае способствует росту ликвидности имущества.
Таблица 2.5
Состав и структура имущества предприятия
Показатели |
2008 |
2009 |
(+,-) |
% |
2009 |
2010 |
(+,-) |
% |
2008 |
2010 |
(+,-) |
% |
1. Стоимость имущества тыс. руб. |
6055,5 |
7740 |
1684,5 |
127,82 |
7740,0 |
8052 |
312 |
104,03 |
6055,5 |
8052,0 |
1996,5 |
132,97 |
2.Внеоборотные активы, тыс. руб. |
4443 |
6179,5 |
1736,5 |
139,08 |
6179,5 |
6596,5 |
417 |
106,75 |
4443,0 |
6596,5 |
2153,5 |
148,47 |
в % к имуществу |
73,37 |
79,84 |
6,5 |
0 |
79,8 |
81,92 |
2,1 |
0 |
73,4 |
81,9 |
8,6 |
0 |
3. Оборотные активы, тыс. руб. |
1612,5 |
1560,5 |
-52 |
96,78 |
1560,5 |
1451 |
-109,5 |
92,98 |
1612,5 |
1451,0 |
-161,5 |
89,98 |
в % к имуществу |
26,63 |
20,16 |
-6,5 |
0 |
20,2 |
18,02 |
-2,1 |
0 |
26,6 |
18,0 |
-8,6 |
0 |
3.1. Запасы, тыс. руб. |
1302,5 |
1309 |
6,5 |
100,50 |
1309,0 |
1252 |
-57 |
95,65 |
1302,5 |
1252,0 |
-50,5 |
96,12 |
в % к оборотным активам |
80,78 |
83,88 |
3,1 |
0 |
83,9 |
86,29 |
2,4 |
0 |
80,8 |
86,3 |
5,5 |
0 |
3.2. Дебиторская задолженность, тыс. руб. |
261 |
200,5 |
-60,5 |
76,82 |
200,5 |
143,5 |
-57 |
71,57 |
261,0 |
143,5 |
-117,5 |
54,98 |
в % к оборотным активам |
16,2 |
12,8 |
-3,3 |
0 |
12,8 |
9,9 |
-3,0 |
0 |
16,2 |
9,9 |
-6,3 |
0 |
3.3. Денежные средства и краткосроч |
49 |
102 |
53 |
208,16 |
102,0 |
55,5 |
-46,5 |
54,41 |
49,0 |
55,5 |
6,5 |
113,27 |
в % к оборотным активам |
3,04 |
6,54 |
3,50 |
0 |
6,5 |
3,82 |
-2,71 |
0 |
3,0 |
3,8 |
0,79 |
0 |
Так же имеет место увеличение денежных средств и краткосрочных финансовых вложений на 6,5 тыс. руб. или 13,27%
2.5 Анализ финансовой устойчивости предприятия
Финансовое состояние предприятия, его устойчивость во многом зависит от оптимальной структуры источников капитала (соотношения собственных и заемных средств) и от оптимальности структуры активов предприятия, в первую очередь – от соотношения основных и оборотных средств, а также от уравновешенности отдельных видов активов и пассивов [16; с. 24].
Финансовая устойчивость – независимость предприятия от внешних источников финансирования. Существует два метода оценки финансовой устойчивости: финансовых коэффициентов; абсолютных показателей.
Для предприятий, имеющих удовлетворительную структуру рассчитывают показатели, представленные в таблице 2.6. При отсутствии собственных оборотных средств вместо коэффициентов маневренности и обеспеченности рассчитывают показатели, представленные в таблице 2.7.
Таблица 2.6
Показатели финансовой устойчивости
Показатель |
Экономическое содержание |
Расчетная формула |
Коэффициент независимости (К1) |
Показывает, как часть имущества предприятия сформирована за счет собственных средств |
стр. 490/стр.300 |
Коэффициент соотношения заемного и собственного капитала (К2) |
Показывает, сколько земных источников привлекало предприятие на рубль собственного капитала |
(стр.590+стр.690)/стр.490 |
коэффициент долгосрочного привлечения (К3) |
Показывает долю источников, привлекаемых на долгосрочной основе в общей величине источников |
(стр.490+стр.590)/стр.700 |
Коэффициент маневренности собственного капитала (К4) |
Показывает долю собственного капитала, вложенного в оборотные активы |
(стр.490-стр.190)/стр.490 |
Окончание таблицы 2.6
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами(К5) |
Показывает долю оборотных активов, обеспеченных собственными средствами |
(стр.490-стр.190)/стр.290 |
Коэффициент реальной стоимости основных средств (К6) |
Показывает долю основных средств в стоимости имущества предприятия |
стр. 120/стр.300 |
Коэффициент реальной стоимости основных производства (К7) |
Показывает долю основных и материальных оборотных средств в стоимости имущества предприятия |
(стр. 120+стр.210)/стр.300 |
Таблица 2.27
Показатели финансовой устойчивости неплатежеспособных предприятий
Показатель |
Экономическое содержание |
Расчетная формула |
Коэффициент покрытия убытков собственным капиталом (К8) |
Показывает, как часть собственного капитала отвлечена на покрытие убытков предприятия сформирована за счет собственных средств |
Непокрытые убытки прошлых лет и отчетного года/(стр.490+непокрытые убытки прошлых лет и отчетного года) |
Коэффициент иммобилизации заемного капитала (К9) |
Показывает, какая часть заемного капитала вложена во внеоборотные активы |
(стр.190-стр.490)/(стр.590+ |
Коэффициент срочности заемных средств (К10) |
Показывает долю долгосрочных обязательств в общей величине заемных источников |
стр.590/(стр.590+стр.690) |
Коэффициент заимствования при формировании оборотных активов (К11) |
Показывает, как часть внеоборотных активов сформирована за счет земных источников |
(стр.190-стр.490)/стр.190 |
Коэффициент долгосрочного финансирования внеоборотных активов (К12) |
Показывает, как часть внеоборотных активов сформирована за счет долгосрочных обязательств |
стр.590/стр.190 |
Динамика показателей позволяет оценить возможность улучшения финансового состояния или вероятность банкротства предприятия. При анализе состава и структуры источников средств, было выявлена независимость предприятия от заемных источников, то для анализа финансовой устойчивости на основании формы №2 «Бухгалтерский баланс» произведен расчет следующих показателей по формулам:
Коэффициент независимости
(К1) = СК /ОА
где СК – собственный капитал, тыс. руб.
ОА – оборотные активы, тыс. руб.
Коэффициент соотношения заемного и собственного капитала
(К2) = (ДО+КО)/СК
где ДО- долгосрочные обязательства, тыс. руб.
КО – краткосрочные обязательства, тыс. руб.
Коэффициент долгосрочного привлечения
(К3 ) = (СК+ДО)/ВБ, (2.9)
где ВБ – валюта баланса (стр.700 форма
№1)
Коэффициент реальной стоимости основных средств
(К6) = ОС /ОА,
где ОС – основные средства, тыс. руб.
Коэффициент реальной стоимости основных производства
(К7) = (ОС+З)/ОА,
где З – запасы, тыс. руб.
Коэффициент иммобилизации заемного капитала
(К9) = (ВНА-СК)/(ДО+КО),
где ВНА – внеоборотные активы, тыс. руб.
Коэффициент срочности заемных средств
(К10) =КО/ (КО+ДО) (2.13)
Коэффициент заимствования при формировании оборотных активов
(К11) = (ВНА-СК)/ВНА
Коэффициент долгосрочного финансирования внеоборотных активов
(К12) = КО/ ВНА
Расчет показателей финансовой устойчивости представлен в таблице 2.8.
Таблица 2.8
Расчет показателей финансовой устойчивости
Показатель |
2008 |
2009 |
2010 |
Коэффициент независимости (К1) |
0,954 |
0,936 |
0,974 |
Коэффициент соотношения заемного и собственного капитала (К2) |
0,048 |
0,068 |
0,026 |
коэффициент долгосрочного привлечения (К3) |
0,954 |
0,936 |
0,974 |
Коэффициент реальной стоимости основных средств (К6) |
0,768 |
0,827 |
0,812 |
Коэффициент реальной стоимости основных производства (К7) |
0,956 |
0,978 |
0,973 |
Коэффициент иммобилизации заемного капитала (К9) |
-4,049 |
-1,708 |
-6,298 |
Коэффициент срочности заемных средств (К10) |
1,000 |
1,000 |
1,000 |
Коэффициент заимствования при формировании оборотных активов (К11) |
-0,243 |
-0,132 |
-0,199 |
Коэффициент долгосрочного финансирования внеоборотных активов (К12) |
0,000 |
0,000 |
0,000 |
Данные таблицы 2.8 свидетельствует о достаточной финансовой устойчивости предприятия. Так, коэффициент независимости растет до 0,974, то есть 97,4 имущества сформировано за счет собственного капитала. Значение коэффициента соотношения заемного и собственного капитала свидетельствует о том, что если в 2008 году предприятие на рубль собственного капитала привлекало 4,8 копеек заемных источников, то этот показатель в 2010 году составил 0,26 копейки, что соответствует нормативному значению. Таким образом, предприятие не имеет зависимости от заемных источников.
Доля долгосрочных источников в имуществе предприятия отсутствует, что раз подтверждает о наличие достаточной доли собственных источников.
Во внеоборотные активы вложено 100 процентов собственных средств.
Долгосрочных источников в заемном капитале 0%, это говорит о том, что 100% заемных источников срочные.
Оборотные средства предприятия сформированы так же за счет собственных источников, такая динамика свидетельствует о независимости предприятия от заемных источников.
2.6 Анализ платежеспособности предприятия
Одним из показателей, характеризующих финансовое положение предприятия, является его платежеспособность
Платежеспособность – это способность организации своевременно и в полном объеме рассчитываться по своим срочным обязательствам [19; с.54].
Оценка платежеспособности предприятия по балансу осуществляется на основании характеристики ликвидности оборотных активов, которая определяется временем, необходимым для превращения их в денежные средства.
Для оценки ликвидности и платежеспособности предприятия рассчитывают относительные показатели [19; с.55-58].
Коэффициент абсолютной ликвидности определяется отношением денежных средств и краткосрочных финансовых вложений ко всей сумме долгов предприятия. Он показывает, какая часть краткосрочных обязательств может быть погашена за счет имеющейся наличности. Чем выше его величина, тем больше гарантия погашения долгов, норматив Кал ≥ 0,2.
Коэффициент критической ликвидности – отношение совокупности денежных средств, краткосрочных финансовых вложений и краткосрочной дебиторской задолженности, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты, к сумме краткосрочных финансовых обязательств. Удовлетворяет обычно соотношение 0,7-1.
Коэффициент текущей ликвидности (общий коэффициент покрытия долгов Ктл) – отношение всей суммы оборотных активов, включая запасы, к общей сумме краткосрочных обязательств; он показывает степень покрытия оборотными активами краткосрочных обязательств. Удовлетворяет обычно коэффициент более 2. Расчет показателей ликвидности оформим в таблицу 2.9.
Информация о работе Пути улучшения финансового состояния ООО «АБВ и К»