Пассивные и активные операции коммерческих банков

     Сущность  срочных ссуд под товары и товарные документы заключается в том, что банк выдает заемщику ссуду на определенный срок, приняв от него в обеспечение товар в качестве залога. Причем залогом может служить как реальный товар, который в этом случае передается в распоряжение банка, так и товарный документ, чаще всего документ на товар, находящийся в пути. Передача товара в распоряжение банка происходит или путем помещения его на складе банка, или путем передачи ему документа на хранение товара в каком-нибудь другом складском помещении. В случае, если клиент не уплачивает долга в срок, банк, как и при всякой залоговой операции, имеет право продать на рынке заложенный товар, и обратить выручку от продаж в первую очередь на погашение долга, отдав клиенту остаток от вырученной за товар суммы, если это получится⁸⁷.

     Этот  кредит уже более надежен, чем  предыдущий, личное доверие заменено реальным залогом. Имеющееся в руках банка обеспечение дает ему возможность принудить предпринимателя исполнить свое обязательство. Однако, такие кредиты продолжают быть иммобилизованными, так как не всегда возможен для банка перезалог принятых в обеспечение ценностей.

     Путем ссудной операции предприниматель  также получает из банка необходимые ему оборотные средства, но полученный кредит он обеспечивает не обязательствами своих покупателей, как при учете, а имеющимися в его распоряжении товарными ценностями. Как в том, так и в другом случае банковский кредит основан на товарной сделке, но в то время, как при вексельном кредите центр тяжести покоится исключительно на платежеспособности участвующих в обязательстве лиц, при ссудной операции личность заемщика отступает на второй план. Экономический смысл, лежащий в основании подтоварной ссуды, заключается в том, чтобы мобилизовать часть связанных в товарах капиталов, дать возможность владельцу товара при помощи этой операции вернуть большую часть затраченных им средств до продажи товаров⁸⁸. Благодаря товарной ссуде, предприниматель в состоянии выждать более подходящий момент для продажи, не продавать товар во что бы то ни стало; путем ссуды он освобождает часть затраченного капитала и в состоянии производить свои дальнейшие обороты. Кроме того, предприниматель получает возможность расширить свои обороты, не увеличивая своего основного капитала. Покупая товар, ему не нужно оплачивать его полную стоимость; достаточно, если он затратит на то лишь небольшую часть своих собственных средств, а остальную сумму уплатит вместо него банк⁸⁹.

     Исходя  из общих начал банковского законодательства, ограничивающих свободу банка в его операциях в интересах солидности его активов, уставы банков прежде всего запрещают принимать в залог скоропортящиеся товары, а затем ограничивают сам размер выдаваемых банком ссуд установлением известного соотношения, большей частью 75% к оценочной стоимости товара. В интересах же соответствия между пассивами банка, носящим по преимуществу краткосрочный характер, и его активами, уставы банков, как и в учетной операции, устанавливают максимальный срок выдаваемых ссуд — большей частью от шести до девяти месяцев. Поэтому уставы банков требуют, чтобы заложенный товар был застрахован с превышением страховой сумму против суммы выданной суммы частью на 10% и сроком более длительным, чем срок ссуды⁹⁰.

     Правила отдельных банков о товарно-ссудных  операциях, включаемые в текст подписываемого должником обязательства, имеют  восполнить пробелы закона и устава банка, уточнить некоторые частности взаимных обязательств и установить некоторые дополнительные условия. так, категорическим образом устанавливается обязанность залогодателя оплачивать расходы, связанные с хранением заложенных товаров и поддержанием их в «надлежащем виде», то есть определяется ответственность банка за перемены, которые могут произойти в качестве заложенного товара; указываются подробности относительно срока арендного договора, если заложенный товар находится на складе, арендуемом у третьего лица. Затем устанавливается право банка требовать досрочного погашения ссуды или ее части — в случае, если рыночная цена заложенного товара понизится до известной степени, а также в случае, если заложенный товар будет продан другому лицу. Далее определяется сумма расходов, пеня за просрочку и, наконец, как это делается при всех видах договора между клиентом и банком, последний «выговаривает» себе право удерживать заложенное имущество в обеспечение претензий банка по другим основаниям⁹¹.

     В особенности важен в экономическом отношении подтоварный кредит для бедной капиталами страны с медленным, мало подвижным торговым оборотом и неустойчивыми путями сообщения, как, например, для России. Освобождая капиталы, которые иначе надолго были бы связаны в товарах, подтоварный кредит ускоряет оборот. Наконец, подтоварный кредит расширяет круг лиц, которые могут пользоваться банковским кредитом и которые по своему положению на рынке иначе бы его не имели бы. Вексель является результатом уже реализованной, законченной сделки. Товарная бумага представляет собой наличный товар, который может остаться непроданным или проданным с некоторым убытком. Кроме того, на вексельном обязательстве имеется несколько плательщиков, в торговой же бумаге — лишь один⁹².

     Товарные  ссуды бывают краткосрочные и  долгосрочные. Первые выдаются под документы, представляющие движущиеся товары: под железнодорожные дубликаты, коносаменты, квитанции транспортных и пароходных обществ. Вторые выдаются под варранты, то есть товары, находящиеся в «общественных» складах в ожидании сбыта. Нередко банки, вместо ссуд под варранты, выдают ссуды под сами товары (in natura). В таких случаях товары должны быть переданы банку, который и берет на себя тогда заботу о их хранении и принимает ответственность за их сохранность. Дальнейшим развитием товарного кредита является товарный аккредитив. Здесь банк участвует в самой покупке товаров, оплачивая его по поручению клиента приобретенный последним товар и принимая его в виде залога. Товар, в данном случае, находится в распоряжении банка до тех пор, пока он не будет продан клиентом, а иногда и самим банком⁹³. 

     III. Если предприниматель реализовал  свои продукты и уже передал свои ценности другим хозяйствам, но не получил еще эквивалента в наличных деньгах, то в таких случаях банк производит учет полученного обязательства, выдавая предпринимателю деньги до срока обязательства. Таким образом, банк покупает у предпринимателя срочные обязательства, выплачивая ему до срока причитающиеся по ним суммы, за вычетом установленной скидки за время до наступления срока платежа. Это уже совсем надежный и совершенный банковский кредит. Он обеспечивается товаром, уже реализованным, и имущественной ответственностью предпринимателей, участвовавших в его реализации. В то же время средства банка здесь не иммобилизуются, так как возможность передавать долговое обязательство по передаточной надписи позволяет банку находить новые ресурсы, чтобы заменить использованные оборотные средства.

     Операция  учета векселей, как известно, заключается  в том, что банк выплачивает заемщику сумму векселя за вычетом процентов до срока. Обычно по операции учета векселей банк принимает от заемщика векселя не менее чем с двумя подписями и на срок не свыше 9 месяцев. Клиент может, таким образом, учесть в банке лишь вексель, полученный им от кого-либо другого, по которому векселедателем является другое лицо или предприятие, и по которому он — заемщик — является бланконадписателем. По производству учета векселя, банк записывает долг по данному учету за своим непосредственным заемщиком, которому он выдал деньги, за «предъявителем» векселя. Однако, по наступлению срока банк, естественно, требует уплаты по векселю от того лица, которое обязано платить, то есть векселедателя. Если векселедатель оплатил вексель в срок, то банк больше ни в какие отношения со своим непосредственным заемщиком не вступает, и лишь списывает с него долг по своим книгам⁹⁴.

     При правильном ходе операции, отношения  банка и предъявителя векселя заканчиваются в момент учета векселя и выдачи денег, и лишь в книгах банка продолжает числиться долг за заемщиком. Поэтому нередко операцию по учету рассматривают как «покупку векселей». Основной характерной чертой этого вида обязательств является его подчиненность торгово-промышленным целям. «Валюта (ценное содержимое, капитал) векселя необходимо должно иметь торгово-промышленное назначение: такова первая основная экономическая особенность этого вида обязательства. Содержанием векселю может служить только ценность, предназначенная к воспроизводству ее тем или иным предприятием, то есть капитал»,— подчеркивает И.И.Кауфман⁹⁵.

     Другая  основная особенность  векселя представляется в его неразрывной  связью с личностью, то есть с текущей предприимчивостью, с производительными качествами и силами лица, еще не овеществившихся в окончательно реализованных ценностях, представляющих его производительность, доход или вознаграждение. Следовательно вексель является долговым знаком, который характеризует производительную предприимчивость, не реализовавшую еще своих плодов, когда он «вооружается»  посредством кредита «плодами прошлой предприимчивости». Кроме того, одним из существенных свойств векселя служит его наружная форма, причем как юридическая, так и экономическая. Первой обеспечивается «наибольшая энергия со стороны  публичной власти», когда она содействует выполнению обязательства. Экономическая сторона векселя способствует «обращаемости долговых знаков, им представляемых»⁹⁶.

     Таким образом, вексель является одним  из самых распространенных и удобнейших орудий кредита. Как свидетельствуют Евзлин и Дмитриев-Мамонов, «вексель, являясь бесспорным документом, не допускает никаких отговорок, никаких возражений по существу со стороны лица, против которого он предъявлен к взысканию; вексель не допускает даже спора против мотива, по которому он выдан⁹⁷. Самое большое распространение в качестве орудия кредита вексель получил в товарном обороте. Посредством векселей предприниматель удовлетворяет свои потребности в товарах.

     Вообще  вексель представляет собою суррогат денег. Благодаря несложной форме  передаточных надписей, благодаря солидарной ответственности, которой связываются все участники в нем, вексель приобретает эластичность и подвижность и может служить орудием обращения и платежным средством, заменяя собою наличные деньги при платежах. Торговец, получив от своего покупателя какой-либо вексель, может заплатить им свой долг фабриканту за купленный товар. Фабрикант, в свою очередь, заплатит им свой долг поставщику за сырые материалы и, таким образом, вексель может переходить из рук в руки, пока не наступит срок платежа и он будет предъявлен векселедателю⁹⁸.

     С юридической стороны, учет векселей является или передачей векселя по индоссаменту или,— если название этой операции применяется к соло-векселю,— выдачей векселя. Основой взаимоотношения между банком  и клиентом служит, таким образом, не сопровождающая учет векселей переписка или заявления (реестры), а сам вексель. Кроме того, первое отличие векселя от всякого другого обязательства заключается в том, что вексель является формальным обязательством, то есть обязательство, действительность которых обуславливалась соблюдением определенной, предписанной законом формы. Этот формальный характер векселя выражается прежде всего в том, что вексель может быть совершен только в письменной форме. При написании векселя должны быть соблюдены все предписания закона, в том числе указаны ее реквизиты⁹⁹.

     Юридические свойства векселя настолько ценны  и удобны, что вексель предпочитается в торговом быту для обеспечения  всевозможных сделок и кредитов. В таких случаях возникают «депо» и обеспечительные векселя. Первые составляют векселя, полученные предпринимателем от других лиц по торговым оборотам; эти векселя он закладывает, временно отчуждает с целью получить денежную ссуду. Вторые, напротив, являются собственными векселями предпринимателя. Эти векселя он предоставляет своему контрагенту в качестве обеспечения в том, что принятое на себя обязательство он исполнит вовремя и точно.

     Как я уже отмечал, самая важная операция, которую банк производит с внутренними векселями, это их учет (дисконт). Учитывая вексель, банк не покупает его, не ссужает под заклад его деньги, а лишь становится кредитором векселедержателем. Путем учета векселей коммерсант превращает срочные обязательства в наличные деньги и получает таким образом средства для дальнейших своих оборотов. При этом коммерсанту даже не надо заботиться о возврате банку полученных денег, так как банк получает их непосредственно от должника в срок, назначенный в обязательстве¹⁰⁰.

     Первым  критерием для оценки достоинства  представляемых к учету векселей служат выставленные на них подписи, так как от степени платежеспособности лиц, ответственных за правильность платежа, зависит доверие к векселю. Второе условие доброкачественности принимаемых к учету векселей заключается в том, что они должны быть товарного происхождения: вексель должен быть выдан за полученный в кредит товар, предназначенный к перепродаже или переработке тем или другим предприятием. Наконец, необходимо учитывать срок, оставшийся до времени платежа. Чем короче сроки векселей, тем меньше размеры отдельных товарных сделок, тем меньше требуется одновременной затраты денег для учетной операции¹⁰¹.