Лекции по банковскому делу

3.Банк проверяет правильность составления документов и передает их инкассирующему банку-корреспонденту;

4.Банк импортера передает импортеру документы против уплаты указанной в них суммы;

5.Инкассирующий банк передает извещение об оплате банку экспортера;

6.Банк экспортера зачисляет средства на расчетный счет клиента и уведомляет его о получении платежа.

Унифицированные правила для документарных аккредитивов установлены Международной торговой палатой впервые в 1933 г. Ныне действует редакция №500, принятая в 1993 г. В России эта форма расчетов регулируется Гражданским Кодексом РФ, Ч. II, ст. 867-873.

Документарный аккредитив - это обязательство банка предоставить согласованную контрагентами сумму в распоряжение продавца от имени покупателя в соответствии со строго определенными условиями.

Цель - снижение рисков внешнеэкономической сделки.

Суть  операции: Экспортер получает гарантию своевременного получения экспортной выручки, импортер осуществляет оплату по факту поставки.

Признаки  аккредитива:

• является денежным обязательством, исполнение которого происходит при условии предоставления предусмотренных в аккредитиве документов;
• является сделкой, обособленной от внешнеэкономического контракта, в котором предусмотрена аккредитивная форма расчетов;
• банк осуществляет платеж по аккредитиву от собственного имени, но по поручению своего клиента;
• банк осуществляет платеж за счет собственных средств или средств клиента;
• выставление аккредитива и платеж с аккредитива порождают цепь сделок между участниками кредитно-расчетных отношений.

1.  Контракт.

2.  Импортер  в оговоренные с экспортером  сроки дает поручение своему  банку об открытии (выставлении)  аккредитива (заявления на открытие аккредитива).

3.  Банк  импортера просит банк экспортера открыть аккредитив в пользу соответствующего экспортера и сразу или в обусловленные сроки осуществляет покрытие, т.е. переводит сумму аккредитива (выставление аккредитива).

4. Экспортер,  получив извещение (авизо) от  своего банка и проверив условия  аккредитива, направляет товар в адрес импортера и оформляет необходимые для получения платежа с аккредитива документы.

5. Экспортер  передает в свой банк товаросопроводительные  и другие документы, указанные в аккредитиве, и получает причитающуюся ему сумму платежа.

6. Товаросопроводительные  и другие документы банк экспортера  пересылает банку импортера.

7. Банк  импортера передаст полученные  документы импортеру, которые  даю ему право получить закупленный товар.

Виды  документарного аккредитива:

• на предъявителя;
• оплаченные в срок;
• с отложенным сроком платежа;
• револьверные (возобновляемые);
• неревольверные;
• подтвержденные;
• неподтвержденные.

Наиболее  важный критерий - отзывность аккредитива - предполагает деление на:

• отзывные аккредитивы (может быть аннулирован или изменен без уведомления экспортера);
• безотзывные аккредитивы - твердое обязательство банка, выгоден для экспортера, но рискован для банка.

На все  валютные операции банка распространяются правила валютного контроля.

Процедура эмиссии ценных бумаг кредитной организации включает следующие этапы

• прием от инвесторов взносов в уставный капитал,
• продажа акций (по договору купли/продажи). Указанные этапы включают регистрацию проспекта эмиссии, которая обязательна только тогда, когда число владельцев более 500 или общий объем эмиссии превышает 50 тысяч минимальных размеров оплаты труда кредита является наличие у кредитора кредитных ресурсов, а их объем определяет кредитный потенциал банка • переоформление внесенных ранее долей в акции (при преобразовании кредитной организации из ООО в АО);
• при капитализации собственных средств (дивидендов) в акции.

    Важным требованием к эмиссии ценных бумаг является необходимость раскрытия информации о них и о финансово-хозяйственной деятельности эмитента.

Формы раскрытия информации:

• составление ежеквартальных отчетов по ценным бумагам (данные об эмитенте, о его финансово-хозяйственной деятельности, о видах бумаг и доходах по ним и т.п.);
• сообщения об изменениях в положении эмитента и о сосредоточении в руках владельца более 20% любого вида эмиссионных ценных бумаг.

Оплата  размещенных акций кредитной  организации может происходить  как в рублях, так и в иностранной валюте, и отражается путем зачисления средств на специальный накопительный счет в Банке России (№ 30208).

Банк  как профессиональный участник рынка ценных бумаг

Брокерские  операции банк проводит по заявкам  клиентов, выполняя агентские функции либо поверенного, либо комиссионера, либо консультанта.

  В международной банковской практике услуга клиенту по размещению бумаг называется андеррайтинг, в России пока не получила распространения, но некоторые банки, активно работающие с ценными бумагами, уже начали осваивать этот вид услуг.

Этапы:

1.   Подготовка эмиссии - консультирование  или разработка проекта эмиссии,  заключение договора андеррайтинга;

2.   Перенятие эмиссии - выкуп ценных  бумаг или исполнение размещения  на комиссионной основе, в этом случае банк только посредник и риск на себя не берет;

3.  Размещение  эмиссии: публичное, через биржу  или в частном порядке.

Доверительное управление переданными кредитной организации, но владение ценными бумагами клиентов или указанными ими лиц. Доверительное управление предполагает:

• прием ценных бумаг на хранение;
• получение доходов по ценным бумагам;
• погашение долговых бумаг в срок;
• куплю/продажу бумаг с целью обеспечения сохранности активов или обеспечения определенного уровня доходности (управление портфелем ценных бумаг клиента);
• доставку ценных бумаг клиентам;
• заключение договоров от имени клиента и т.п.;
• управление денежными средствами клиента, предназначенными для инвестирования в ценные бумаги или полученными в результате управления ими.

Доверительное управление по содержанию близко к  понятию траст, но в России трастовые  операции не получили распространения.

Под трастом  традиционно понимают управление имуществом, собственностью клиента путем получения широких юридических прав на распоряжение этой собственностью.

Доверительное управление ограничено агентскими функциями. Доход, полученный в результате управления ценными бумагами, не принадлежит банку, он перечисляется на счет клиента за вычетом комиссионных в пользу управляющего.

В качестве профессиональной деятельности кредитные  организации России осуществляют клиринг по ценным бумагам (обработка информации, проведение зачетов), по поставкам бумаг и расчетам по ним);

 депозитарные операции по хранению и учету ценных бумаг;

ведение реестра владельца бумаг (функции регистратора).

Собственные сделки с ценными  бумагами

Собственные сделки кредитной организации с  ценными бумагами разделяются на сделки, проводимые по пассивным операциям, и сделки, проводимые по активным операциям.

   При осуществлении операций по ценным бумагам кредитная организация может выступать в качестве брокера (приобретает их за счет клиента) и в качестве дилера, т.е. совершает сделки купли/продажи по своему усмотрению и за собственный счет - собственные сделки.

Вложения в ценные бумаги, кроме векселей, в зависимости от цели приобретения подразделяются на категории:

• приобретенные ценные бумаги по операциям РЕПО (ценные бумаги, при покупке которых у кредитной организации возникает обязательство по обратной последующей продаже бумаг через определенный срок по заранее фиксированной цене);
• вложения в ценные бумаги, приобретенные для перепродажи (срок нахождения в портфеле банка менее 6 месяцев);
• приобретенные ценные бумаги для инвестирования (срок хранения в портфеле банка более 6 месяцев).

Инвестиции  в ценные бумаги (акции, облигации, паи) осуществляются с целью получения доходов в долгосрочном периоде, преобладают вложения в акции.

Инвестиции  кредитная организация может  осуществлять только за счет собственных средств.

В целях учета выделяют следующие сроки:

• не менее 6 месяцев;
• от 181 дня до 1 года;
• свыше 1 года до трех лет;
• свыше трех лет.

По  дебету этих счетов проводится стоимость приобретенных бумаг, по кредиту - их продажа (списывается балансовая стоимость проданных или погашенных бумаг). Сальдо по дебету показывает остаток средств, вложенных в ценные бумаги.

Инвестиционные  ценные бумаги периодически переоцениваются в зависимости от изменения их рыночной цены.

По  государственным  ценным бумагам увеличение их балансовой стоимости в результате переоценки составляет доход дилера (или инвестора), уменьшение - наоборот.

Для остальных эмиссионных ценных бумаг, прежде всего акций, принципиальное значение имеет цена переоценки (последний рабочий день квартала), если она окажется ниже балансовой стоимости. Кредитная организация обязана создать резерв под обесценение ценных бумаг в размере снижения цены переоценки относительно балансовой стоимости (не более 50%) и резервы на возможные потери. Создание резервов отражается на пассивных счетах.

Доходы  по ценным бумагам являются важной составляющей финансовых результатов деятельности кредитных организаций. Формы их выражения:

• проценты по облигациям;
• дивиденды по акциям;
• положительные курсовые разницы (возникают при продаже или погашении ценных бумаг по стоимости выше балансовой).

   Важным источником доходов банка являются операции банков по учету векселей.

Экономическое содержание этих векселей - кредит клиентам - векселедержателям. Учет векселя - это покупка векселей банками до наступления срока платежа по ним.

Этапы учета векселя:

• оценка возможности учета;
• представление реестров к учету,
• рассмотрение и принятие векселя к учету;
• обработка принятых векселей;
• исчисление суммы учетного процента;
• получение платежа по учетным векселям.

Протест векселя:

• составление описи;
• передача векселя нотариусу (не позднее 12 часов следующего дня);
• исполнение протеста и возврат векселя в банк;
• предъявление требования об оплате к векселедателю;
• в случае невыполнения обязательств, обращение в суд на предмет принудительного взыскания долга.

Учтенные  банком векселя учитываются по активным балансовым счетам по эмитентам и по срокам.