Экспертный метод оценки риска

     2. Базовое уравнение для расчета интегрального показателя воздействия внешней среды – формула (7).

      В таблице 17 даны расшифровки обозначений  из формулы (7).

Таблица 17 – Наименования базовых факторов x_i и значения весов факторов w_i для формулы (7)

     3.  Веса (значимости) каждого базового фактора представлены в таблице 17. Факторы были строго проранжированы, расчет произведен по методу Фишберна (формула (9)).

     4. Составляющие факторы (С-факторы) для каждого базового фактора представлены в таблице 16.

     5. Экспертные оценки, веса и вероятности С-факторов показаны в таблице 16.

     6. В таблице 18 приведены результаты  расчета агрегированного показателя по каждому базовому фактору x_i.

Таблица 18 – Результаты расчета агрегированного показателя

по каждому базовому фактору x_i

     7. Результат расчета интегрального показателя степени влияния внешней среды R_out:

  – для трехуровневого классификатора;                                         

  – для пятиуровневого классификатора.

     8. В таблице 19 представлены результаты  распознавания  R_out на основе трехуровневого и пятиуровневого классификаторов. Дополнительно был рассчитан показатель TPmax, характеризующий общую тенденцию изменения макроэкономической среды по выбранным рискообразующим факторам. Результат его оценки при заданном уровне R_out также представлен в таблице 19. В обоих случаях тенденция изменения макроэкономической среды характеризуется как негативная по некоторым факторам внешней среды. Рекомендуется выбрать умеренно-пессимистический сценарий развития организации. Это в целом не противоречит историческим данным – политическая и экономическая обстановка в стране крайне напряженная.

Таблица 19 – Результаты распознавания R_out на основе

трехуровневого и пятиуровневого классификаторов

     Апробация разработанной модели расчета интегрального показателя воздействия внешней среды для исторических условий (опыт №1 и №3) позволяет сделать вывод о непротиворечивости полученных результатов моделирования и, следовательно, об адекватности самой модели.

Заключение

     В целом применение экспертного метода оценки риска позволяет наглядно проследить влияние отдельных исходных факторов на конечный результат проекта, выявить на предварительной стадии наиболее существенные факторы риска, предпринять действия по их минимизации.

     Большинство управленческих решений принимаются в условиях риска, что обусловлено рядом факторов: отсутствием полной информации, наличием противоборствующих тенденций, элементами случайности и многим другим. В условиях российской нестабильности проблема риска имеет большое значение при обосновании управленческих решений не только стратегического характера, но и на стадии краткосрочного планирования. В связи с этим проблема оценки рисков финансово-хозяйственной деятельности предприятий приобретает самостоятельное теоретическое и прикладное значение как важная составная часть теории и практики управления. Под риском следует понимать следствие действия либо бездействия, в результате которого существует реальная возможность получения неопределенных результатов различного характера, как положительно, так и отрицательно влияющих на финансово-хозяйственную деятельность предприятия. Большинство исследователей отмечают, что предприятиям следует не избегать риска на этапе принятия решения, а уметь грамотно, профессионально управлять им. Для этого проводится анализ риска. Назначение анализа риска — дать потенциальным партнерам необходимые данные для принятия решений о целесообразности участия в проекте и предусмотреть меры по защите от возможных финансовых потерь.

     В настоящее время наиболее распространенными являются следующие методы анализа рисков:

     • статистический;

     • экспертных оценок;

     • аналитический;

     • оценки финансовой устойчивости и платежеспособности;

     • оценки целесообразности затрат;

     • анализ последствий накопления риска;

     • метод использования аналогов;

     • комбинированный метод.

     Метод экспертных оценок отличается способом сбора информации для построения кривой риска. При этом методе предполагаются сбор и изучение оценок, сделанных различными специалистами (данного предприятия или внешними экспертами), касающихся вероятности возникновения различных уровней потерь. Оценки базируются на учете всех факторов финансового риска, а также на статистических данных.

     В процессе работы был проведен анализ внешнего риска. Под анализом внешнего риска понимается оценка степени влияния внешней среды на деятельность предприятия. Для этого разработаны математическая модель и методика расчета интегрального показателя воздействия внешней среды  R_ou, а также показана взаимосвязь данного показателя с выбором оптимальной стратегии развития организации. Внешняя среда со временем меняет свое состояние. Ее высокая динамичность и неопределенность влияющих факторов требуют огромных ресурсов для создания потенциала противодействия угрозам. В этой связи предприятие для сохранения основных параметров своей деятельности, создания предпосылок к развитию и повышению эффективности может осуществлять прогнозирование влияния макроэкономической среды на основе расчета интегрального показателя.

Список  литературы

1. Альгин А.П. Риск и его роль в общественной жизни. — М.: Мысль, 2004.
2. Альгин А.М. Грани экономического риска. — М.: Знание, 2005.
3. Балабанов И. Т. Риск-менеджмент. — М.: Финансы и статистика, 2006.
4. Бланк И.А. Инвестиционный менеджмент: Учебный курс. – К.: Эльга-Н, Ника-Центр, 2005.
5. Грабовый П.Г., Петрова СИ. Риски в современном бизнесе. — М.: АЛАНС, 2004.
6. Гранатуров В. М. Экономический риск. Сущность, методы измерения, пути снижения. Дело и Сервис, 2005.
7. Гранатуров В.М. Экономический риск. — М.: Дело и сервис, 2008.
8. Дегтярева О.И., Кандинская О.А.Биржевое дело. — М.: ЮНИТИ, 2009.
9. Качалов Р.М. Управление хозяйственным риском. – М.: Наука, 2007.
10. Клейнер Г.Б. Предприятие в нестабильной экономической среде: риски, стратегии, безопасность. — М.: Экономика, 2007.
11. Котлер Ф. Основы маркетинга. — М.: Прогресс, 2004.
12. Кофман А. Введение в теорию нечетких множеств. – М.: Радио и связь, 2006.
13. Лапуста М.Г., Шаршукова Л.Г. Риски в предпринимательской деятельности.— М.: ИНФРА-М, 2006.
14. Мескон М.Х., Альберт М., Хедоури Ф. Основы менеджмента. — М.: Дело, 2007.
15. Модели принятия решений на основе лингвистической переменной / А.Н. Борисов и др. – Рига: Зинатне, 2008.
16. Райзберг БА. Предпринимательство и риск. — М.: ИНФРА-М, 2006.
17. Редхэд К, Хьюс С. Управление финансовыми рынками. — М.: ИНФРА-М, 2006.
18. Риски в современном бизнесе/П.Г. Грабовый и др. – М.: Издательство «Аланс», 2004.
19. Риски во внешнеэкономической деятельности предприятий. /В.П. Бочарников, С.М. Репецкий и ДР. – Киев: «ИНЭКС», 2007.
20. Роик В.Д. Профессиональные риски: оценка; управление; страхование. М., 2004.
21. Тэпман Л.Н. Риски в экономике. М.: Юнити-Дана, 2005.
22. Устенко О.Л. Теория экономического риска: Монография. – К.: МАУП, 2007.
23. Фишберн П. Теория полезности для принятия решений. – М.: Наука, 2008.
24. Хохлов Н.В. Управление риском. – М.: Изд-во ЮНИТИ, 2004.
25. Шапиро В.Д. и др. Управление проектами. - СПб.: "ДваТри", 2005.
26. Шапкин А.С. Экономические и финансовые риски. Оценка, управление, портфель инвестиций. М.: Дашков и Ко, 2004.