Государственный кредит

В учебнике Л.А. Дробозиной, Л.П. Окуневой, Л.Д. Андросовой выделены следующие функции государственного кредита:

1. Распределительная. Через распределительную функцию государственного кредита осуществляется формирование централизованных денежных фондов государства и их использование на принципах срочности, платности и возвратности.
2. Регулирующая. В данном случае упор делается на то, что государство может сознательно использовать государственный кредит как инструмент регулирования экономики, воздействуя на состояние денежного обращения, уровень процентных ставок, на производство и занятость.
3. Контрольная. Контрольная функция государственного кредита органически вплетается в контрольную функцию финансов и имеет свои специфические черты, порожденные особенностями этой категории.

В свою очередь  A.M. Бабич и Л.Н. Павлова выделяют три функции государственного кредита:

1. Важнейшая функция - перераспределение денежных ресурсов в соответствии с потребностями экономики в целом и целесообразностью поддержки того или иного направления социально-экономической деятельности. Перераспределение осуществляется между: федеральными и региональными бюджетами; региональным бюджетом и бюджетами муниципальных образований; международными финансово-кредитными институтами федеральным бюджетом; иностранными юридическими и физическими лицами и федеральным и региональными бюджетами; федеральным, региональными и местными бюджетами и юридическими лицами - резидентами и др.
2. Регулирующая функция. В условиях ограниченности бюджетных ресурсов их выделение на безвозмездной основе не всегда оправдано. Кроме того, эффективность использования средств, выделенных на возвратной и платной основе, выше, чем эффективность использования средств, выделенных на безвозвратной и бесплатной основе. Т.о. реализуя регулирующую функцию, государство воздействует на заемщиков, которые обязаны обеспечить эффективное применение бюджетных ссуд.
3. Функция учета, целевого и рационального использования кредита, выделяемого государством, и контроля за ним. Эти функции возложены на соответствующие институты на федеральном, региональном и муниципальном уровнях. Контроль осуществляется по следующим направлениям: 1) За движением денежных потоков, осуществляемых через органы федерального казначейства или уполномоченные банки; 2) за соблюдением условий кредитного договора; 3) за целевым использованием заемщиком выделенных средств; 4) за выполнением дополнительных обязательств, принятых субъектами РФ и органами местного самоуправления.

2. ОСНОВНЫЕ ФОРМЫ ГОСУДАРСТВЕННОГО КРЕДИТА

Государственный кредит реализуется в трёх формах, при которых государство выступает:

•В качестве кредитора

•В качестве гаранта и поручителя

•В качестве заёмщика.

В данном подразделе рассмотрим каждую из этих форм более подробно. Государство - кредитор.

Необходимо  отметить, что в силу существования  множества различных мировых  связей, охватывающих практически все  страны мира, каждое государство стремиться укрепить свои позиции на мировой  арене, практически каждое государство  имело опыт межгосударственного  кредитования. Россия также уже на протяжении не одного десятка лет  предоставляет кредиты развивающимся  и слабо развитым странам мира. Вопросы государственного кредитования можно рассмотреть на примере  взаимоотношений России с государствами - бывшими республиками СССР по поводу погашения технических кредитов, предоставление которых было связано  с прекращением обращения советского рубля и переходом на национальные валюты России и других государств. Межгосударственный кредиты предоставляются Правительством РФ в соответствии с двусторонними межправительственными соглашениями за счет средств федерального бюджета.

В качестве заемщиков средств федерального бюджета выступают также российские предприятия и организации - юридические  лица и органы исполнительной власти субъектов РФ.

Предоставление  ссуд юридическим лицам в период осуществления ими структурной  перестройки осуществлялось в соответствии с Указом Президента РФ "О порядке  предоставления финансовой поддержки  предприятиям за счет средств федерального бюджета" от 8 июля 1994 г. № 1484.

Ссуды выдавались на срок, не выходящий за пределы  текущего финансового года, и за плату в размере, обеспечивающем уплату процентов по государственному долгу. Ссуды имели целевой характер и предоставлялись на проведение структурной перестройки производства, для расчетов по целевым кредитам (например, на закупку оборудования), на разработку, внедрение и приобретение новейших технологий, оборудования и  материалов, в том числе и за рубежом.

В соответствии с «Порядком контроля за целевым  использованием средств краткосрочной финансовой поддержки», утвержденным Постановлением Правительства РФ от 17 июля 1995 г. № 714, контроль за соблюдением договора о предоставлении бюджетной ссуды возлагался на Министерство финансов РФ через его органы - Казначейство и Контрольно-ревизионное управление и их аппарат на местах.

Государство - гарант.

Государственная или муниципальная гарантия - способ обеспечения гражданско-правовых обязательств, в силу которого Российская Федерация, субъект РФ или муниципальное  образование - гарант дает письменное обязательство отвечать за исполнение лицом, которому дается государственная  или муниципальная гарантия, обязательства  перед третьими лицами полностью  или частично. Она предоставляется, как правило, на конкурсной основе.

Предусмотренное государственной или муниципальной  гарантией обязательство гаранта  перед третьим лицом ограничивается уплатой суммы, на которую выдана гарантия. Гарант, исполнивший обязательство  получателя гарантии, имеет право  потребовать от последнего возмещения сумм, уплаченных третьему лицу по государственной, или муниципальной гарантии, в  полном объеме.

Федеральным законом о федеральном бюджете  устанавливается верхний предел общей суммы государственных  гарантий Российской Федерации, предоставляемых  в национальной валюте, и верхний  предел государственных гарантий Российской Федерации по обеспечению обязательств в иностранной валюте.

Общая сумма  таких гарантий для обеспечения  обязательств в национальной валюте включается в состав государственного внутреннего долга Российской Федерации  как вид долгового обязательства. Федеральным законом о федеральном  бюджете утверждаются государственные  гарантии Российской Федерации, выдаваемые субъекту РФ, муниципальному образованию  или юридическому лицу на сумму, превышающую 1.000.000 минимальных размеров оплаты труда.

Общая сумма  предоставленных государственных  гарантий Российской Федерации для  обеспечения обязательств в иностранной  валюте включается в состав государственного внешнего долга Российской Федерации  как вид долгового обязательства. Отдельно утверждаются государственные  гарантии Российской Федерации на сумму, превышающую сумму, эквивалентную 10 млн.долл. США. Предоставление государственных гарантий Российской Федерации для обеспечения обязательств в иностранной валюте утверждается в составе программы государственных внешних заимствований.

Законом о бюджете на очередной финансовый год устанавливается верхний  предел общей суммы государственных  гарантий субъектов РФ, муниципальных  гарантий, перечень предоставляемых отдельным субъектам РФ, муниципальным образованиям и юридическим лицам гарантий на сумму, превышающую 0,01% расходов соответствующего бюджета. Общая сумма предоставленных гарантий включается в состав долга субъекта РФ, муниципального долга как вид долгового обязательства.

Государственные гарантии предоставляются соответствующим  органом исполнительной власти. Муниципальные  гарантии предоставляются уполномоченным органом местного самоуправления.

Государственные гарантии за счет средств бюджета  развития Российской Федерации являются поручительством Правительства  РФ и предоставляются российским инвесторам на конкурсной основе под  заемные средства для реализации инвестиционных проектов.

Основные  цели предоставления государственных  гарантий - стимулирование инвестиционной активности и привлечение средств  инвесторов для развития российской экономики по ключевым направлениям.

Критерием отбора инвестиционных проектов для  оказания государственной поддержки  служит величина дохода, который получит  государство в результате реализации проекта. Принятые к рассмотрению проекты  ранжируются в соответствии с  показателем бюджетной эффективности. Этот показатель определяется как отношение  суммы дисконтированной величины налоговых  поступлений и обязательных платежей к размеру государственной гарантии.

При предоставлении государственных гарантий приоритет  имеют инвестиционные проекты претендентов, полностью выполняющих текущие  обязательства перед федеральным  бюджетом и государственными внебюджетными  фондами.

Размер  государственных гарантий, выдаваемых кредиторам, составляет до 40% средств, фактически предоставляемых имя  для реализации конкретного инвестиционного  проекта.

Срок  действия государственных гарантий определяется по бизнес-плану проекта  как время, за которое намечено возвратить кредит, взятый в коммерческом банке  на финансирование данного проекта. Указанный срок фиксируется в  договоре поручительства, заключаемом  между Министерством экономического развития и торговли России и кредитором, и пересмотру не подлежит. Государство - заёмщик. Государственный долг можно классифицировать по нескольким признакам: