Формирование портфеля ценных бумаг и учет активных операций с ценными бумагами в кредитных организациях

    В нашем примере доход признан  определенным, поэтому начисляем  его проводкой: Д 512 – 519 (01-07); К 50408 «Процентные  доходы по учтенным векселям». Если вексель  своевременно погашен, то выполняется  проводка: Д 30102, 30110; К 61210. Списание погашенных векселей отразится проводкой: Д 61210; К 512 – 519 (01-07). Сумма полученного  дохода отразится проводкой: Д 512 – 519 (01-07); К 50408 «Процентные доходы по учтенным векселям»; К 70601 «Доходы». По векселю, погашенному в срок, сумма созданного резерва восстанавливается проводкой: Д 512 – 519 (10) «Резервы на возможные потери»; К 70601 «Доходы».

    Банк  может осуществлять продажу векселей сторонних эмитентов, результат  продажи будет отражаться проводками: Д 30102, 30110; К 61210. При списании реализованных  векселей осуществляется проводка: Д 61210; К 512 – 519 (01-07). Если сделка по продаже  векселя окончилась с получением дохода, то выполняется проводка: Д 61210; К 70601. Если в результате продажи  векселя получен убыток, то выполняется  проводка: Д 70606 «Расходы»; К 61210. Если вексель  не погашен в срок, но своевременно опротестован, то выполняется проводка: Д 51408 «Вексель банка, неоплаченный в срок и опротестованный»; К 51403 «Вексель банка со сроком погашения от 31 до 91 дней».

    Протест векселя – это публичный акт  нотариальной конторы, которая фиксирует  факт неуплаты денежных средств по векселю. Протест векселей осуществляется не позднее, чем на следующий рабочий  день после даты погашения векселя, не позднее двенадцати часов дня. Если банк инвестор не осуществил указанную  операцию в установленный срок, то выполняется проводка: Д 51409 «Неоплаченные  в срок и не опротестованные векселя»; К 51403. Принципиальное отличие указанной  проводки от предыдущей заключается  в том, что эта проводка означает фактическую потерю активов для  банка. 

Глава 3. Услуги по управлению портфелем ценных бумаг  клиентов в России и за рубежом.

      В соответствии с методами управления активами банк размещает в ценных бумагах не востребованные на кредитные операции свободные средства с целью получения дохода при поддержании необходимого уровня ликвидности. Операции на рынке ценных бумаг регулирует Комиссия по ценным бумагам и биржам (Securities and Exchange Commission) - независимое ведомство правительства США, обеспечивающее соблюдение всеобъемлющего законодательства, регулирующего деятельность индустрии ценных бумаг.

    К высоколиквидным первоклассным  бумагам обычно относят государственные  ценные бумаги Соединенных Штатов (US Government Securities), являющиеся долговыми обязательствами правительства США, юридически оформленные федеральными властями с обязательством выплатить их в установленные сроки погашения.

    Государственные ценные бумаги представлены следующими видами.

    Векселя Казначейства (Treasury bills). Выпускаются по цене ниже номинала (с дисконтом) и проценты по ним не выплачиваются. Вкладчик получает прибыль от разницы между ценой покупки и ценой продажи или нарицательной стоимостью в срок погашения. Дисконт рассматривается как обычный доход или убыток, а не как прирост или потеря капитала, что и предусмотрено в Налоговом кодексе.

    Торги по трех- и шестимесячным векселям Казначейством обычно проводятся еженедельно  по понедельникам, с оплатой на следующий  четверг, через окружные банки ФРС, выступающие финансовыми агентами Казначейства. Торги по 52_недельным  векселям проводятся через каждые четыре недели, обычно по средам. Специальные  векселя (со сроком погашения вскоре после сроков налоговых платежей) могут предлагаться несколько раз  в году. Иногда на торги выставляются векселя управления наличностью или векселя федеральных фондов, обычно подлежащие оплате в пределах нескольких дней и помогающие Казначейству пережить временные трудности, связанные с нехваткой денежных средств в начале некоторых месяцев. Они продаются только большими блоками участникам рынка, представляющим на рассмотрение минимальные предложения 10 млн долл.

    Тендеры по продаже векселей Казначейства проводятся с конкурентными и неконкурентными  предложениями цены. Векселя выпускаются  только в форме бухгалтерских  записей в широком диапазоне  достоинств, кратных 5 тыс. долл. от минимального достоинства 10 тыс. долл., и могут быть обменены только на более низкие достоинства.

    Казначейские  билеты (Treasure notes) имеют сроки погашения не менее одного года и не более 10 лет и по срокам погашения находятся в «промежуточном» классе. Казначейство регулярно выпускало двух-, четырех- и пятилетние казначейские билеты, трехлетние казначейские билеты выпускались реже. Предложения казначейских билетов, включая семилетние и десятилетние, обычно делаются в ходе ежеквартальных операций рефинансирования. Казначейские билеты можно предлагать общественности за наличную подписку, в обмен на выпущенные и обращающиеся билеты или билеты с истекающим сроком погашения или для подачи предложений на торги. По казначейским билетам выплачиваются проценты.

    Казначейские  билеты имеются в достоинствах начиная с 1000 долл. (кроме казначейских билетов со сроком погашения менее 4 лет), максимальные достоинства достигают 1 млн., 100 млн. и 500 млн. долл. Выпуск казначейских билетов является наиболее распространенным типом эмиссии ценных бумаг в финансовой практике Казначейства.

Прочие  ценные бумаги (Miscellaneous issues). К ним относятся нерыночные ценные бумаги. Наиболее распространенные типы нерыночных ценных бумаг:

* серия  правительственных облигаций, выпущенных  Казначейством непосредственно  для правительственных агентств, траст-фондов и банковских учреждений; сберегательные облигации США;

    * серии облигаций штатов и местных  органов власти, выпускаемые правительствами  штатов и местными органами  власти для реинвестирования  доходов в рефинансирование своих  не облагаемых налогами долговых  обязательств;

* серия  инвестиционных ценных бумаг  и ценных бумаг в инвалюте, первые из которых имеют достоинство  в долларах, а вторые - в валюте  страны, производящей покупку, выпускаемые  в виде векселей, краткосрочных  векселей, казначейских билетов  или облигаций иностранных правительств  и официальных учреждений.

Вывод

    Если  пассивные операции банка - это операции по формированию капитала и привлечению  ресурсов, то активные операции - это  размещение собственных и привлеченных средств от своего имени и за свой счет с целью получения дохода.

    В международной системе учета  активы банка принято разделять  на девять групп. С точки зрения управления активами они обычно делятся на четыре группы, а с позиций доходности - на две.

    Теория  предлагает различные методы управления активами, однако на практике используется комбинация различных методов, где  исходными показателями являются нормативы  пруденциального надзора. В свою очередь это нормативы определяются регулирующими органами на основе теоретически методов и анализа практической деятельности банков.

    Главную роль в активных операциях банков играют кредитные, приносящие банкам основной доход. Кредиты классифицируются по различным признакам: по назначению, по категориям заемщиков, по срокам и т.д. Основной способ обеспечения возвратности кредитов - залог, закладная. В практике используются различные виды закладных, порядок обращения которых определен законом.

    Банки выдают кредиты в различных формах, определяемых как законом, так и  общепринятыми нормами и правилами  деятельности на кредитном рынке, а  также внутренними регламентирующими  документами. До выдачи ссуды банк в  обязательном порядке оценивает  кредитоспособность заемщика.

    Операции  с клиентами обычно относят к  розничным или персональном) банковскому  обслуживанию, в зависимости от сложности  сделки и значимости клиента.

    Основные  активные операции банков как США, так и других развитых стран: кредиты промышленным и торговым фирмам; сельскохозяйственные кредиты; ипотечные кредиты; потребительские кредиты; лизинг; факторинг; инвестиционные операции.

    Международная деятельность американских банков до начала 1960_х гг.: ограничивалась законодательно, что привело к их отставанию на мировом финансовом рынке. Однако в  последней четверти XX в.в нормы и правила банковской деятельности были внесены изменения, и крупнейшие банки США вошли в лидирующую группу. Тем не менее, подавляющая часть американских банков ориентируется исключительно на внутренний финансовый рынок. 

ной; обеспеченные обычными закладными ценные бумаги; облигации, обеспеченные доходом от финансируемых  проектов;

4-я группа, 100% риска: все остальные активы, не  вошедшие в группы 1-3.

Забалансовые активы (аккредитивы, активы, проданные с правом регресса, формальные обязательства по выдаче ссуд и т.п.) включаются в расчет путем конверсии по кредитному эквиваленту:

1) пересчет 100%: аккредитивы  без покрытия; операции РЕПО (обратный  выкуп - но не продажа); продажа  активов с регрессом; форварды  на покупку активов, т.е. все  безусловные обязательства;

2) пересчет 50%: условные  обязательства по сделкам (например, неиспользованные обязательства  по выдаче ссуд с первоначальным  сроком более 1 года и т.п.);

3) пересчет 20%: самоликвидирующиеся условные обязательства (например, торговые аккредитивы с покрытием);

4) пересчет 0%: неиспользованные  обязательства по выдаче кредитов  сроком до 1 года; обязательства,  которые могут быть аннулированы  любое время.

принимается в  расчет в размере, не превышающем 50% . 
 

    В США и других странах англо-американской правовой системы управление ценными бумагами и иным имуществом клиента осуществляется на основе траста. Траст можно 

    При выполнении банком активных операций с ценными формируются три  портфеля ценных бумаг:

1. вложения в ценные бумаги, оцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток;
2. вложения в ценные бумаги и финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи;
3. вложения в ценные бумаги, удерживаемые до погашения.

    Существует  правила ведения учета операций по каждой из перечисленных категорий  ценных бумаг, отражаемых в составе  одного из трех формируемых банком портфелей.

    В составе активных операций банка  ведется учет векселей сторонних  эмитентов, который ведется на активных счетах 512 – 519. Поскольку активные операции банка имеют высокую степень риска, то по основным группам вложений банк формирует резервы на возможные потери.

    При отражении в бухгалтерском учете  доходов по активным операциям выделяются две категории вложений:

1. при наличии неопределенности признания дохода;
2. при отсутствии неопределенности признания дохода.

Порядок учета доходов по этим категориям вложений значительно отличается. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Заключение 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Список  использованной литературы

1.