Учет финансовых вложений

"center">2.1. Анализ валюты  бухгалтерского баланса.

      Анализ финансового состояния предприятия является одним из важнейших условий успешного управления его  финансами. Финансовое состояние предприятия характеризуется совокупностью показателей, отражающих процесс формирования и использования его финансовых средств.

      Для общей оценки финансового состояния  предприятия составляют уплотненный  баланс, в котором объединяют в  группы однородные статьи. При этом сокращается число статей баланса, что повышает его наглядность  и позволяет сравнить с балансами других предприятий (табл.2.1.1.)

Таблица 2.1.1.

Уплотненный баланс

(тыс.руб.) 

 

Для получения  общей оценки динамики финансового состояния предприятия сопоставим изменения итога баланса с изменением финансовых результатов хозяйственной деятельности, для этого рассчитаем коэффициент роста валюты баланса К₆:

К₆=(Б₁-Б₀)/Б₀*100%

Где Б₁, Б₀ – величина итога баланса на конец и начало периода

Коэффициент роста выручки  от реализации продукции  К_v

К_V=(V₁-V₀)/V₀*100%,

Где V₁,V₀ – выручка от реализации за отчетный и предыдущий период.

Предварительную оценку бухгалтерского баланса и  финансового состояния предприятия  делают:

1. Сравнением итогов валюты баланса

 
 
 

2. Выявлением  «больных» статей баланса

 
 
 

2.2. Горизонтальный и  вертикальный анализ  актива и пассива  баланса.

     Цель  горизонтального анализа состоит  в том, чтобы выявить абсолютные и относительные изменения величин  различных статей баланса за определенный период и дать оценку этим изменениям. Цель вертикального анализа заключается в расчете удельного веса статей в итоге баланса и оценке его изменений, что и увидим мы из таблицы 2.2.1.

       Таблица 2.2.1. 

1. Факторы изменения внеоборотных активов:
2. Факторы изменения оборотных активов:

1)Изменение  остатков сырья, материалов и  других ценностей

2)Изменение  затрат в незавершенное производство

3)Увеличение  остатков готовой продукции

4)Увеличение  остатков товаров, отгруженных  и дебиторской задолженности

5)Факторы изменения добавочного капитала 

     2.3 Анализ движения  денежных средств

     Задачей анализа движения денежных средств  является выявление причин недостатка (убытка) денежных средств, определение  источников их поступлений и направлений  использования.

      Анализ  движения денежных средств по видам деятельности проводится по данным формы №4 «Отчёта о движении денежных средств». С помощью этого отчёта можно контролировать текущую платёжеспособность предприятия, принимать оперативные решения по управлению денежными средствами.

     Для оценки движения средств составим аналитическую  таблицу 3.3.1.

     Управление  денежными средствами имеет такое  же значение, как и управление запасами и дебиторской задолженностью.

     Сумма денежных средств, которая необходима хорошо управляемому предприятию – это страховой запас, предназначенный для покрытия кратковременной несбалансированности денежных потоков. Она должна быть такой, чтобы её хватало для производства всех первоочередных платежей. 
 
 
 

       

4. Анализ  дебиторской задолженности

 

     Большое внимание при анализе текущих активов должно быть удалено дебиторской задолженности. Дебиторская задолженность является важной частью оборотных средств.

     Анализ  дебиторской задолженности начинают с рассмотрения её абсолютной и относительной величин. Анализ начинается с изучения состава и структуры дебиторской задолженности. При этом составляется таблица 3.4.1.  

     Анализ  состава и структуры  дебиторской задолженности 

     После общего ознакомления с составом и  структурой дебиторской задолженности  необходимо дать оценку её с точки зрения реальной стоимости (так как она не вся может быть взыскана), влияния на финансовые результаты предприятия.

     Далее целесообразно провести анализ дебиторской  задолженности по срокам образования, так как продолжительные неплатежи  надолго отвлекают средства из хозяйственного оборота.

     Для оценки оборачиваемости дебиторской  задолженности используют следующие  показатели:

1. Оборачиваемость дебиторской задолженности Кдз

Кдз=Vp/ДЗ

        Где: Кдз – коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности (обороты).

      Vp – выручка от реализации продукции, работ, услуг (тыс. руб.)

     ДЗ  – величина дебиторской задолженности (тыс. руб.)

     Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности  показывает расширение или снижение коммерческого кредита, предоставляемого предприятием.

2. Период погашения дебиторской задолженности:

     Дпдз=Т/Кдз

     Где: Т – длительность периода, в днях

     Кдз - коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности

     Дпдз – длительность погашения дебиторской задолженности (дни)

     Чем продолжительнее период погашения, тем выше риск её непогашения

3. Доля дебиторской задолженности в общем объёме оборотных средств.

     Удз=(ДЗ/СО)*100

     Где: ДЗ – величина дебиторской задолженности (тыс. руб.)

     СО  – величина оборотного капитала предприятия (тыс. руб.)

      Удз – удельный вес дебиторской задолженности в общем объёме оборотных средств (%)

     Чем выше этот показатель, тем менее  мобильна структура имущества предприятия. В завершении анализа дать оценку оборачиваемости дебиторской задолженности. 

5. Анализ  оборачиваемости  товарно-материальных ценностей.

 

    При анализе оборачиваемости отдельных  элементов товарно-материальных ценностей (ТМЦ) фактическую оборачиваемость  за один период сравнивают с аналогичным  показателем за другой период. При  анализе оборачиваемости нормируемых  оборотных средств можно сравнить фактические показатели с нормируемой величиной.

     Расчёт  оборачиваемости отдельных видов  оборотных средств позволяет  в какой-то степени определить вклад  каждого подразделения предприятия (складов, цехов) в повышение эффективности  использования оборотных средств.

      Длительность  оборачиваемости  производственных запасов  определяется по формуле:

Длпз=(ПЗ*Т)/S

где: ПЗ – средняя величина производственных запасов (тыс. руб.)

Т –  длительность периода, в днях.

S – Себестоимость реализации продукции, работ, услуг (тыс. руб.)

      Длительность  оборачиваемости незавершенного периода  означает продолжительность времени, необходимого для превращения полуфабрикатов в готовую продукцию, и определяется аналогично предыдущему показателю (в числителе величина производственных запасов изменяется на незавершенное производство).

      Период  оборачиваемости запасов готовой  продукции равен продолжительности  времени, в течение которого готовая  продукция поступает к производителю.

      При росте длительности оборачиваемости  запасов сырья, материалов можно предположить потенциальный материальный износ товарно-материальных запасов из-за проблем с реализацией выпускаемых изделий.

      Длительность  оборачиваемости  готовой продукции рассчитывается по формуле:

      Длгп=(ГП*Т)/Vp

      где: ГП – величина готовой продукции (тыс. руб.)

     Т – длительность периода, в днях.

     Vp – выручка от реализации готовой продукции (тыс. руб.) 

     При внутреннем анализе запасов готовой  продукции используются данные аналитического учёта. Необходимо выяснить, нет ли продукции, длительное время хранящейся на складе, не отгружаемой из-за низкого качества товарного вида, отсутствие спроса.

     Расчёт  показателей производят на начало периода, а затем, сравнивая результаты, делают вывод, отмечая резервы дальнейшего  ускорения оборачиваемости производственных запасов. 

6. Анализ  ликвидности баланса.

 

     В ходе анализа проводятся расчёты  по определению ликвидности баланса  предприятия.

     Ликвидность баланса выражается в степени  покрытия обязательств предприятия  её активами, срок превращения которых  в денежную форму соответствует сроку погашенных обязательств.

     Ликвидность означает безусловную платёжеспособность хозяйствующего субъекта и достигается  путём установления равенства между  обязательствами и активами предприятия. Для осуществления анализа активы должны быть сгруппированы в зависимости от скорости их превращения в денежные средства и расположены в порядке убывания ликвидности. Пассивы (обязательства) должны быть сгруппированы по степени срочности их оплаты и расположены в порядке возрастания сроков оплаты.

     Все активы фирмы в зависимости от степени ликвидности, т.е. скорости превращения в денежные средства, можно условно подразделить на следующие  группы: