Финансовый анализ по данным бухгалтерского баланса

Таким образом, по строке 1240 баланса необходимо показать дебетовое сальдо по соответствующим "краткосрочным" субсчетам счета 58 за вычетом кредитового сальдо по счету 59 по состоянию на отчетную дату.

Денежные средства и денежные эквиваленты.  По строке 1250 необходимо отразить суммы денежных средств, которыми располагает фирма по состоянию на отчетную дату.

Так, здесь указывают сумму наличных денег, находящихся в кассе организации (дебетовое сальдо по счету 50) и стоимость денежных документов, хранящихся в кассе (например, оплаченных проездных билетов, путевок и т.д.).

Кроме того, по строке 1250 отражают денежные средства, находящиеся на расчетных счетах (то есть дебетовое сальдо по счету 51) и валютных счетах фирмы (дебетовое сальдо счета 52 по курсу ЦБ РФ в рублях по состоянию на отчетную дату). Здесь также указывают остатки средств по счетам 55 и 57.

Прочие оборотные активы.  По строке 1260 записывают остатки оборотных активов, не нашедших своего отражения по другим статьям раздела II "Оборотные активы".

Итоговые суммы.  В строке 1200 "Итого по разделу II" записывают сумму строк 1210, 1220, 1230, 1240, 1250, 1260.

По строке 1600 указывают сумму строк 1100 и 1200.

 

Пассив бухгалтерского баланса

Раздел III. Капиталы и резервы

Уставный капитал. По строке 1310 указывают сумму уставного капитала фирмы. Эта сумма должна соответствовать размеру уставного капитала, зафиксированному в учредительных документах и отраженному по кредиту счета 80.

Собственные акции, выкупленные у акционеров. Эту строку заполняют как акционерные общества, так и общества с ограниченной ответственностью. Данные по этой строке указывают в круглых скобках.

Акционерные общества по строке 1320 баланса отражают собственные акции, выкупленные у акционеров как по их требованию, так и по решению совета директоров.

Общества с ограниченной ответственностью по строке 1320 отражают стоимость долей в уставном капитале, выкупленных у участников (учредителей) фирмы.

Добавочный капитал. По строке 1350 "Добавочный капитал" бухгалтерского баланса указывают кредитовый остаток по счету 83. Добавочный капитал учитывается без переоценки, т.к. добавлена ст. «Переоценка внеоборотных активов».

Переоценка внеоборотных активов - ст. 1340.

Резервный капитал. По строке 1360 "Резервный капитал" отражают сумму резервов, учтенных по кредиту счета 82. Эта статья теперь не расшифровывается.

Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток). По строке 1370 "Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)" показывают остаток нераспределенной прибыли (кредитовое сальдо счета 84 - прибыль прошлых лет или 99 - прибыль отчетного года), а также сумму убытков, не покрытых соответствующими источниками финансирования.

Сумму убытка отражают в балансе в круглых скобках. Она равна дебетовому сальдо счета 84 (убыток прошлых лет) или 99 (убыток отчетного года).

Итого по разделу III. В строке 1300 "Итого по разделу III" указывают сумму строк 1310, 1320, 1340, 1350, 1360 и 1370.

 

Раздел IV. Долгосрочные обязательства

Заёмные средства. По строке 1410 нужно отразить остаток заемных средств, которые организация получила на срок более года (кредитовое сальдо счета 67 на отчетную дату).

Задолженность организации по займам и кредитам отражают в бухгалтерской отчетности с учетом процентов, причитающихся к уплате (п. 73 Положения по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации). Начисление процентов производят независимо от времени их фактической уплаты.

Отложенные налоговые обязательства. Отложенные налоговые обязательства появляются, когда расходы в бухгалтерском учете признают позже, чем в налоговом, а доходы - раньше. Их сумму отражают по кредиту счета 77 "Отложенные налоговые обязательства".

По строке 1420 указывают кредитовое сальдо по этому счету, не списанное на конец отчетного периода.

Оценочные обязательства. Эта статья  - 1430 - добавлена в новых формах.

Прочие обязательства. По строке 1450 "Прочие обязательства" указывают сумму привлеченных долгосрочных средств фирмы, не отраженных в строках 1410 и 1420.

Итого по разделу IV. В строке 1400 "Итого по разделу IV" записывают сумму строк 1410, 1420, 1430 и 1450.

 

Раздел V. Краткосрочные обязательства

Заёмные средства. По строке 1510 нужно отразить остаток заемных средств, которые организация получила на срок менее года (кредитовое сальдо счета 66 на отчетную дату).

Задолженность организации по краткосрочным займам и кредитам отражают в бухгалтерской отчетности с учетом процентов, причитающихся к уплате. Начисление процентов производят независимо от времени их фактической уплаты. (Счет 66)

Кредиторская задолженность. По строке 1520 отражают общую сумму кредиторской задолженности фирмы, не погашенной на отчетную дату.

Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов.  Статья исключена.

Доходы будущих периодов. По строке 1530 баланса указывают доходы, полученные организацией в отчетном периоде, но относящиеся к будущим периодам.

В составе доходов, отражаемых в строке 1530, могут учитываться:

• стоимость безвозмездно полученных ценностей;
• предстоящие поступления задолженности по недостачам прошлых лет, выявленным в отчетном периоде;
• разница между балансовой стоимостью недостающих ценностей и суммой, подлежащей взысканию с виновного лица.

Все указанные доходы отражают по кредиту счета 98 "Доходы будущих периодов". В строке 1530 баланса указывают кредитовое сальдо по этому счету, не погашенное по состоянию на отчетную дату.

Оценочные обязательства. Строка 1540.

Прочие обязательства. По строке 1550 указывают суммы, которые нельзя отнести к другим статьям этого раздела.

Итоговые суммы. В строке 1500 "Итого по разделу V" записывают сумму данных, отраженных в строках 1510, 1520, 1530, 1540 и 1550.

В строке 1700 записывают сумму данных, отраженных в строках 1300, 1400 и 1500.

 

Бухгалтерский баланс как источник

информации для финансового анализа.

Собственники анализируют финансовые отчеты для повышения доходности капитала, обеспечения стабильности положения фирмы. Кредиторы и инвесторы анализируют финансовые отчеты, чтобы минимизировать свои риски по займам и вкладам. Можно твердо говорить, что качество принимаемых решений целиком зависит от качества аналитического обоснования решения. Основным а в ряде случаев и единственным источником информации и финансовой деятельности делового партнера является бухгалтерская отчетность, которая стала публичной. Отчетность предприятия в рыночной экономике базируется на обобщении данных финансового учета и является информационным звеном, связывающим предприятие с обществом и деловыми партнерами пользователями информации о деятельности предприятия. Субъектами анализа выступают, как непосредственно, так и опосредованно, заинтересованные в деятельности предприятия пользователи информации. К первой группе пользователей относятся собственники средств предприятия, заимодавцы банки и пр поставщики, клиенты покупатели, налоговые органы, персонал предприятия и руководство. Каждый субъект анализа изучает информацию исходя из своих интересов. Так, собственникам необходимо определить увеличение или уменьшение доли собственного капитала и оценить эффективность использования ресурсов администрацией предприятия кредиторам и поставщикам целесообразность продления кредита, условия кредитования, гарантии возврата кредита потенциальным собственника и кредиторам выгодность помещения в предприятие своих капиталов и т.д. Следует отметить, что только руководство администрация предприятия может углубить анализ отчетности, используя данные производственного учете в рамках управленческого анализа, проводимого для целей управления. Вторая группа пользователей бухгалтерской отчетности это субъекты анализа, которые хотя непосредственно и не заинтересованы в деятельности предприятия, но должны защищать интересы первой группы пользователей отчетности. Это аудиторские фирмы, консультанты, биржи, юристы, пресса, ассоциации, профсоюзы. В определенных случаях для реализации целей финансового анализа бывает недостаточно использовать лишь бухгалтерскую отчетность. Отдельные группы пользователей, например руководство и аудиторы, имеют возможность привлекать дополнительные источники данные производственного и финансового учета . Тем не менее чаще всего годовая и квартальная отчетность являются единственным источником внешнего финансового анализа. Основным источником информации для анализа финансового состояния служит бухгалтерский баланс предприятия. Не зря поэтому среди форм бухгалтерской отчетности бухгалтерский баланс значится на первом месте. Для понимания содержащейся в нем информации важно иметь представление не только о структуре бухгалтерского баланса, но и знать основные логические и специфические взаимосвязи между отдельными показателями. Не менее существенное значение в понимании содержания бухгалтерского баланса имеет последовательность его чтения, а также непременное знание отдельных ограничений, присущих только бухгалтерскому балансу. Современное содержание актива и пассива ориентировано на предоставление информации ее пользователям, прежде всего внешним пользователям. Отсюда высокая степень аналитичности статей, раскрывающих состояние дебиторской и кредиторской задолженности, формирование собственного капитала и отдельных видов резервов, образованных за счет текущих издержек или прибыли предприятия. Внутренние взаимосвязи, свойственные балансу, имеют место независимо от степени удовлетворения в информации пользователей и сводятся к следующему:

1. Сумма всех разделов актива  баланса должна обязательно быть  равна сумме итогов всех разделов  пассива, что связано с сущностью самого баланса.

2. Размер собственного капитала  превышает величину внеоборотных  активов. Такой вывод не требует  доказательств, поскольку принято  считать, что основная деятельность  субъекта невозможна без наличия оборотных активов. Поэтому состав собственного капитала всегда предполагает формирование движимого и недвижимого имущества. Весь вопрос лишь в том, что отраслевые особенности оказывают различное влияние на соотношение указанных частей имущества. Разница исчисленная по указанной методике, представляет собой наличие собственных оборотных средств. Сумма этих средств и долговременных заемных источников формирования запасов и затрат представляет собой итог капитала и резервов четвертый раздел пассива баланса, а также долгосрочных кредитов и заемных средств пятый раздел пассива баланса за вычетом внеоборотных активов первый раздел актива баланса. Наконец, общая величина основных источников формирования запасов и затрат равна значению предыдущего показателя, увеличенного на сумму краткосрочных кредитов и заемных средств без просроченных ссуд шестой раздел пассива баланса. Исчисленные таким путем трем показателям наличия источников формирования запасов и затрат соответствуют три показателя обеспеченности запасов равенство, излишек, недостаток С помощью этих показателей становится возможным классифицировать финансовые ситуации организации по степени их устойчивости абсолютной, нормальной, неустойчивой и кризисной.

3. Исходя из предположения, что  оборотные активы в основном  приобретаются за счет собственных источников, их величина второй и третий разделы актива баланса , при нормальных условиях функционирования организации, должна быть больше суммы заемных средств шестой раздел пассива баланса.

4. Строение баланса раскрывает  высокую степень аналитичности. Это позволяет установить взаимосвязь между отдельными его статьями по активу и пассиву, а следовательно, и источники покрытия отдельных видов имущества. Например, источниками покрытия долгосрочных и краткосрочных финансовых вложений являются средства различных фондов специального назначения и оценочных резервов. Для оценки реальных аналитических возможностей необходимо знать ограничения информации представленной в балансе баланс это свод моментных данных на начало и конец отчетного периода, то есть в нем фиксируются сложившиеся к моменту его составления итоги хозяйственных операций отвечает на вопрос Что представляет собой предприятие на данный момент но не отвечает на вопрос В результате чего сложилось такое положение? заложенный в нем принцип использования исторических цен приобретения оборотных активов существенно искажает реальную оценку имущества в целом. Самый общий обзор содержания бухгалтерского баланса, при определенных его ограничениях, предоставляет большую информацию ее пользователям и определяет основные направления анализа для реальной оценки финансового состояния:

1. Анализ финансового состояния  на краткосрочную перспективу  заключается в расчете показателей  оценки удовлетворенности структуры  баланса коэффициент ликвидности, обеспеченности собственными средствами и способности восстановления утраты платежеспособности. При характеристике платежеспособности следует обратить внимание на такие показатели, как наличие денежных средств на расчетных счетах в банках, в кассе организации, убытки, просроченная дебиторская и кредиторская задолженность, не погашенные в срок кредиты и займы.

2. Анализ финансового состояния  на долгосрочную перспективу  исследует структуру источников  средств, степень зависимости организации  от внешних инвесторов и кредиторов.

3. Анализ деловой активности организации, критериями которой являются широта рынков сбыта продукции, включая наличие поставок на экспорт репутация организации, выражающаяся, в частности, в известности клиентов пользующихся услугами организации степень выполнения плана, обеспечение задач и темпов их роста уровень эффективности использования ресурсов организации.

 

Финансовый анализ по данным бухгалтерского баланса

Значение, цели, методы и содержание финансового анализа.

Особенностью формирования цивилизованных рыночных отношений является усиление влияния таких факторов, как жесткая конкурентная борьба, технологические изменения, компьютеризация обработки экономической информации, непрерывные нововведения в налоговом законодательстве, изменяющиеся процентные ставки и курсы валют на фоне продолжающейся инфляции. В этих условиях перед менеджерами и руководителями предприятия встает множество вопросов Какой должна быть стратегия и тактика современного предприятия в условиях перехода к рынку? Как рационально организовать финансовую деятельность предприятия для его дальнейшего процветания? Как повысить эффективность управления финансовыми ресурсами? Каким образом определить показатели хозяйственной деятельности, обеспечивающие устойчивое финансовое состояние предприятия? На эти и другие жизненно важные вопросы может дать ответ объективный финансовый анализ, который позволяет наиболее рационально распределить материальные, трудовые и финансовые ресурсы. Известно, что любые ресурсы ограничены и добиться максимального эффекта можно не только за счет регулирования их объема, но путем оптимального соотношения разных ресурсов. Из всех видов ресурсов финансовые имеют первостепенное значение, поскольку это единственный вид ресурсов предприятия, трансформируемый непосредственно и с минимальным временем в любой другой вид ресурсов.