Анализ актива и пассива бухгалтерского баланса

Показатели  деловой активности в основном имеют  тенденцию к уменьшению, значит, в организации медленно совершался полный производственный цикл производства и обращения, приносящий прибыль. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами уменьшился в течение отчетного периода, и фактическое значение ниже нормы, это означает что предприятие не обеспеченно собственными оборотными средствами. (4)

 

4 Анализ финансовой  устойчивости предприятия

 

Одной из характеристик стабильного положения  предприятия служит его финансовая устойчивость.

Анализ  финансовой устойчивости проводится для выявления платежеспособности предприятия – способности предприятия рассчитываться по платежам для обеспечения процесса непрерывного производства, т. е. способности предприятия расплачиваться за свои основные и оборотные производственные фонды.

Финансовая устойчивость – характеристика, свидетельствующая  о стабильном превышении доходов  над расходами, свободном маневрировании денежными средствами предприятия и эффективном их использовании бесперебойном процессе производства и реализации продукции. Финансовая устойчивость формируется в процессе всей производственно- хозяйственной деятельности и является главным компонентом общей устойчивости предприятия.

Финансовая устойчивость формируется в процессе производственно-финансовой деятельности предприятия  и является индикатором финансового состояния. На финансовую устойчивость предприятия влияет огромное многообразие факторов, таких как:

-положение предприятия  на товарном рынке;

-его потенциал  в деловом сотрудничестве;

-степень зависимости  от внешних кредиторов инвесторов;

-наличие платежеспособных  дебиторов и др.

Финансовая устойчивость определяется показателем обеспеченности запасов предприятия собственными и заемными источниками формирования основных и оборотных производственных фондов. В соответствии с обеспеченностью запасов и затрат собственными и заемными источниками формирования различают следующие типы финансовой устойчивости.

Абсолютно устойчивое финансовое состояние (встречается крайне редко) характеризуется полным обеспечением запасов и затрат собственными оборотными средствами, что определяется соотношением:

S = {1;1;1}.

Нормально устойчивое финансовое состояние характеризуется  обеспечением запасов и затрат собственными оборотными средствами и долгосрочными заемными источниками:

S = {0;1;1}.

Неустойчивое  финансовое положение характеризуется обеспечением запасов и затрат за счет собственных оборотных средств, долгосрочных заемных источников и краткосрочных кредитов и займов, т. е. за счет всех основных источников формирования запасов:

S = {0;0;1}.

Кризисное финансовое положение – запасы не обеспечиваются источниками их формирования; предприятие находится на грани банкротства:

S = {0;0;0}.

Результатом анализа финансовой устойчивости являются установление типа финансовой устойчивости предприятия.

Для определения типа финансовой устойчивости предприятия используют результаты расчетов, представленные в таблице 4.1, которые характеризуют состояние запасов и обеспеченность их источниками формирования.

Таблица 4.1-Динамика обеспеченности запасов и затрат предприятия финансовыми источниками

Показатели	Условные обозначения	Значение, т.р.		Абсолютное отклонение
		Предыдущий год	Отчетный год
1. Собственные  источники оборотных средств	СИ	2474	-1945	-4419
2. Внеоборотные  активы	ВА	2096	3178	1082
3. Наличие собственных  оборотных средств СОС=СИ−ВА	СОС	378	-5123	-5501
4. Долгосрочные  пассивы	ДП	0	0	0
5. Наличие собственных  и долгосрочных источников формирования запасов и затрат СД=СОС+ДП	СД	378	-5123	-5501
6. Краткосрочные заемные средства	КЗС	14449	12579	-1870
7. Общая величина  источников формирования запас  и затрат	ОИ	14827	7456	-7371
8. Запасы	З	1116	1269	153
9. Трехкомпонентный  показатель	S	{0;0;1}	{0;0;1}

Как на начало, так и на конец отчетного периода у ООО ЖКПП «Коммунальник» наблюдается неустойчивое финансовое положение. Нарушена платёжеспособность предприятия, необходима оптимизация структуры пассива. Финансовая устойчивость может быть восстановлена путём обоснованного снижения запасов и затрат.

ООО ЖКПП «Коммунальник» необходимо привлекать долгосрочные заёмные средства и эффективно их использовать, что поможет в дальнейшем предприятию восстановить наличие собственных источников оборотных средств, расширить свою производственную базу. Организации необходимо уменьшить размер запасов.

 

5 Анализ  денежных потоков

 

Денежный поток  предприятия представляет собой  совокупность распределённых во времени поступлений и выплат денежных средств, генерируемых его хозяйственной деятельностью.

Анализ денежных потоков предприятия представляет собой часть финансового анализа направленный на исследование объёмов поступления и расходования денежных средств для обеспечения их синхронизации во времени. (7)

Для того чтобы  раскрыть реальное движение денежных средств на предприятии, оценить  синхронность поступления и их расходования, а также увязать величину полученного  финансового результата с состоянием денежных средств, необходимо выделить и проанализировать все направления поступления (притока) и расходования (оттока) денежных средств.

Для анализа движения денежных средств  можно использовать 2 метода: прямой и косвенный.

При использовании прямого метода сопоставляются абсолютные суммы поступления и  расходования денежных средств по видам деятельности: текущей, инвестиционной и финансовой.

Алгоритм  анализа движения денежных средств  прямым методом представлен в  таблице 5.1. с использованием формы  №4 (Приложение 3)

Таблица 5.1-Движение денежных средств предприятия (прямой метод)

Наименование  показателя	Отчетный  год		Прошлый год		Отклонение
	сумма, тыс. р.	удельный вес, %	сумма, тыс. р.	удельный вес, %	тыс. р.	%
1	2	3	4	5	6	7
Остаток денежных средств на начало года	36		61
1. Движение денежных  средств по текущей деятельности (ТД):
1.1. Приток денежных  средств:	37304	80,83	44020	87,29	-6716	-6,46
Средства, полученные от покупателей, заказчиков	37304	80,83	44020	87,29	-6716	-6,46

Продолжение таблицы 5.1

Прочие доходы	0	0	0	0	0	0
1.2. Отток денежных средств:	41441	89,72	39009	77,31	2432	12,41
Денежные средства, направленные:					0	0
- на оплату  приобретенных товаров, услуг, сырья и иных оборотных активов	16601	35,94	10012	19,84	6589	16,10
- на оплату  труда	14818	32,08	14703	29,14	115	2,94
- на выплату  дивидендов, процентов	0	0	0	0	0	0
- на расчеты  по налогам и сборам	9924	21,49	14294	28,33	-4370	-6,84
- на отчисления  в государственные внебюджетные фонды	0		0	0	0	0
- на прочие расходы	98		0	0	98	0
1.3. Итого  приток (отток) денежных средств от ТД	-4137		5011		-9148	0
2. Движение денежных  средств по инвестиционной деятельности (ИД)					0	0
2.1. Приток денежных  средств:	8848	19,17	6412	12,71	2436	6,46
Выручка от продажи ценных бумаг и иных финансовых вложений	0	0	0	0	0	0
Полученные  дивиденды	0	0	0	0	0	0
Полученные  проценты	0	0	0	0	0	0
Поступления от погашения займов, предоставленных другим организациям	8848	19,17	6412	12,71	2436	6,46
2.2. Отток денежных  средств:	3490	7,56	10399	20,61	-6909	-13,05
Приобретение  дочерних организаций	0	0	0	0	0	0
Приобретение  объектов основных средств, доходных вложений в материальные ценности и нематериальных активов	2481	5,37	1469	2,91	1012	2,46
Приобретение  ценных бумаг и иных финансовых вложений	0	0	0	0	0	0
Займы, предоставленные  другим организациям	1009	2,18	8930	17,70	-7921	-15,51
2.3. Итого  приток (отток) денежных средств от ИД	5358		-3987		9345	0
3. Движение денежных  средств по финансовой деятельности (ФД)					0	0
3.1.Приток денежных ср-в:	0	0	0	0	0	0
Поступления от эмиссии акций или иных долговых бумаг	0	0	0	0	0	0
Поступления от займов и кредитов, предоставленных другими организациями	0	0	0	0	0	0
Прочие поступления	0	0	0	0	0	0
3.2. Отток денежных  средств:	1257	2,72	1049	2,08	208	0,64

Продолжение таблицы 5.1

Погашение займов и кредитов (без процентов)	0	0	0	0	0	0
Погашение обязательств по финансовой аренде	1257	2,72	1049	2,08	208	0,64
Погашение обязательств по финансовой деятельности	0	0	0	0	0	0
3.3. Итого  приток (отток) денежных средств от ФД	-1257		-1049		-208	0
Чистое увеличение (уменьшение) денежных средств и их эквивалентов	36		25		11	0
Остаток денежных средств на конец отчетного периода	0		36		-36	0
Поступило денежных средств, всего	46152	100	50432	100	-4280	0
Израсходовано денежных средств, всего	46188	100	50457	100	-4269	0

Сумма поступивших денежных средств  в  отчетном году составила 46152 тыс. р. Из них 80,83% приходится на текущую деятельность, 19,17%  на инвестиционную деятельность. Отток денежных средств организации в отчетном периоде составил 46188 тыс. р. Из них 89,72% средства, приходящиеся на текущую деятельность, 7,56% средства, приходящиеся на инвестиционную деятельность и 2,72 на финансовую деятельность. Из всей поступившей за отчетный период суммы денежных средств наибольший удельный вес приходится на выручку от продажи 80,83%; из выбывших денежных средств наибольший удельный вес приходится на оплату сырья, материалов и иных оборотных активов 35,94%.

Отрицательным моментом в движении денежных средств организации является превышение оттока над притоком на 36 тыс. р.  Анализ показывает так же, что в организации сложилась опасная ситуация, когда отток денежных средств по текущей деятельности превышает приток. Таким образом, на предприятии нет оптимального соотношения притока и оттока денежных средств, которое обеспечивало бы увеличение финансовых ресурсов, достаточных для финансовой стабильности.  Для повышения интенсивности хозяйственной деятельности предприятия необходимо рационально построить денежные потоки по инвестиционной и финансовой деятельности.