Состояние и развитие российского рынка страхования за 2008 год

 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Диаграмма 1.9. Структура премий по договорам, принятым в перестрахование, по видам страхования, 2007 – 2008 гг. 

                   

                            2007 год                                            2008 год

 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Диаграмма 1.10. Структура выплат по договорам, принятым в перестрахование, по видам страхования, 2007 – 2008 гг.

                   

                                 2007 год                                      2008 год 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

2. Уставный капитал  и участие иностранного  капитала

 
 

     На  протяжении 2004 - 2007 годов на российском страховом рынке происходили процессы нормативно предписанного увеличения размеров уставного капитала страховщиков.

     Первый  этап в 2004 году привел к двукратному увеличению совокупного уставного капитала. Второй  и третий этапы, завершившиеся 30 июня 2006 года и 30 июня 2007 года, также вызвали некоторый рост совокупной капитализации страховщиков.

     2008 год стал первым годом, в течение которого законом не было предписано обязательное увеличение капитала, в результате чего на совокупную капитализацию страхового рынка оказывали влияние два разнонаправленных процесса: добровольное увеличение уставного капитала некоторыми страховщиками,  а также уход некоторых компаний с рынка. В результате эффект от второго процесса оказался сильнее и, несмотря на то, что 106 страховщиков увеличили в течение 2008 года свой уставный капитал на общую сумму 13 млрд. руб., отзыв лицензий у ряда крупных компаний, таких как «Колорадо» (3,2 млрд. руб. уставного капитала), «ТНП – Гарант» (1,4 млрд. руб.), «Профи Ре» (0,8 млрд. руб.), «Рекон» (0,7 млрд. руб.) и другие привел к тому, что совокупный уставной капитал российских страховщиков в 2008 году сократился на 4% и составил 153,8 млрд. руб. 

Диаграмма 2.1.  Динамика совокупного уставного капитала страховых организаций, 2001-2008 гг. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

     Распределение страховщиков по группам в зависимости от величины уставного капитала за прошедший год практически не изменилось.

     По  итогам 2008 года доля страховых организаций с уставным капиталом от 30 до 60 млн. рублей сократилась на один процентный пункт по сравнению с 2007 годом. Доля страховых организаций с уставным капиталом от 120 до 500 млн. рублей выросла с 33% до 34%. 
 
 
 
 
 
 

Диаграмма 2.2. Распределение страховых организаций в зависимости от размера уставного капитала, 2007-2008 гг.

                  2007 г.                                                                    2008 г. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

     В 2008 году продолжился рост доли иностранного капитала в совокупном уставном капитале российских страховщиков – с 9,9% (15,8 млрд. руб.) в 2007 году до 13,5% (20,5 млрд. руб.) в 2008 году. 

Таблица 2.1. Иностранное участие в уставных капиталах российских страховщиков, 2006 – 2008 гг. 

 

     Рост  прямого участия иностранных  инвесторов в уставных капиталах  российских страховщиков вызван, прежде всего, покупкой страховой организации «Оранта» голландской компанией (сумма уставного капитала – 1 млрд. руб.); переходе 50% уставного капитала ОСАО «Россия» в собственность кипрских организаций (на сумму 1 млрд. руб.); а также приобретением шведскими инвесторами СОАО «Регион» (уставный капитал – 0,3 млрд. руб.)

     В общей сложности в форме прямых инвестиций в уставные капиталы российских страховщиков в течение 2008 года было направлено 3,4 млрд. руб., при этом в ряде компаний произошло сокращение доли прямых иностранных инвестиций на общую сумму 2,3 млрд. руб. Так, ООО «Страховая компания «Согласие» полностью перешло из собственности кипрской организации в собственность российского физического лица (вклад иностранного инвестора в данную компанию в 2007 году составлял 1,6 млрд. руб.).

     Что касается увеличения доли косвенного участия иностранных инвесторов в уставных капиталах страховых  организаций, то оно произошло, в первую очередь, за счет перехода собственности на ЗАО «Страховая группа «УралСиб» (уставный капитал 2,2 млрд. руб.), 87% акций ЗАО СКПО «УралСиб» (уставный капитал 1,1 млрд. руб.) и ЗАО «КапиталЪ перестрахование» (уставный капитал 0,9 млрд. руб.) к организациям, являющимся дочерними по отношению к иностранным инвесторам.    
 
 
 
 
 
 
 

Диаграмма 2.3. Доля иностранных участников в уставном капитале страховых организаций, 2002-2008 гг. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

     В 2008 году 35% совокупной страховой премии и 23,7% перестраховочной премии собиралось страховщиками, имеющими в своем уставном капитале долю иностранных инвесторов. При этом доля участия иностранного капитала в уставном капитале компаний существенно различается у различных групп страховщиков.

     Можно выделить четыре степени такого участия: страховщики, 100% акций которых принадлежит иностранным инвесторам; страховые организации, доля иностранного участия в уставном капитале которых превышает 50%, но менее 100%; компании, имеющие долю иностранного участия в размере менее 50% и страховщики, не имеющие участия иностранных инвесторов вообще.

     Наиболее крупные представители каждой из указанной групп приведены в   таблице 2.2. 

  Таблица 2.2. Лидеры рынка по группам в зависимости от доли иностранного участия в уставном капитале, 2008 год, уставный капитал 
 

 

     Изменение количества страховщиков – представителей данных групп, а также уставного капитала, приходящегося на них, доли в совокупной страховой и перестраховочной премиях, приведены ниже. 

Таблица 2.3. Страховые организации, имеющие долю участия иностранных инвесторов 100%, 2006 – 2008 годов 

 

Таблица 2.4. Страховые организации, имеющие долю участия иностранных инвесторов от 50% до 100%, 2006 – 2008 годов 

 

Таблица 2.5. Страховые организации, имеющие долю участия иностранных инвесторов менее 50% , 2006 – 2008 годов 

 

Таблица 2.6. Страховые организации, не имеющие иностранного участия в уставном капитале, 2006 – 2008 годов 

 

     Таким образом, на сегодня можно констатировать, что иностранные инвесторы за последние три года наиболее активно  наращивали свое участие в уставных капиталах российских страховщиков путем полного приобретения страховых организаций; чуть менее активно – путем получения контрольного пакета (акций или долей участия в «ООО»), при этом частичное участие в капитале российских страховых организаций интересует иностранных инвесторов все меньше и меньше. Доля страховщиков, не имеющих в своем капитале зарубежной составляющей, как и доля совокупного уставного капитала данной группы страховщиков, доля собираемой ими страховой и перестраховочной премии неуклонно снижается.