Финансовые ресурсы предприятия

  Однако  вышеизложенное не означает, что запас  денежных средств не имеет верхнего предела цена ликвидности увеличивается по мере того, как возрастает запас наличных денег. Если доля денежных средств в активах предприятия невысокая, небольшой дополнительный приток может быть крайне полезен, в обратном случае наоборот. Перед финансовым менеджером стоит задача определить размер запаса денежных средств, исходя их того, чтобы цена ликвидности не  превысила маржинального  процентного  дохода по государственным ценным бумагам. Таким образом, типовая политика в отношении абсолютно ликвидных активов в условиях рыночной экономики такова. Компания должна поддерживать определенный уровень свободных денежных средств, который для страховки дополняется некоторой суммой средств, вложенных в ценные ликвидные бумаги, т.е. в активы, близкие к абсолютно ликвидным. При необходимости или с некоторой периодичностью ценные бумаги конвертируются в денежные средства; при накоплении излишних сумм денежных средств они либо инвестируются на долгосрочной основе или в краткосрочные ценные бумаги, либо выплачиваются в виде дивидендов. 

    Оптимизированная  структура предприятия и источники его формирования позволяют повысить эффективность деятельности предприятий.

    При составлении прогноза необходимо сопоставить  доходы с затратами на текущий  период и на перспективу. Это позволяет  определить окупаемость вложений,  целесообразность и эффективность намеченных мероприятий.

    Финансовые  прогнозы позволяют составлять на основе операционных бюджетов  прогноз  финансовых  показателей  деятельности  предприятия   и определять потребности в денежных средствах на определенный период времени.

    Определение оптимального остатка денежных средств также представляет собой одну из основных задач финансового менеджера. Прежде всего, возникает вопрос: почему наличные средства остаются свободными, а не используются в полном объеме ответ заключается в том, что денежные средства имеют абсолютную ликвидность по сравнению с ценными бумагами.