МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ РЕСПУБЛИКИ БЕЛАРУСЬ

УО "БЕЛОРУССКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ ЭКОНОМИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ"

Кафедра экономической теории

КУРСОВАЯ РАБОТА

По дисциплине: Макроэкономика

на тему: Сущность, функции и формы кредита. Особенности кредитной политики в Республике Беларусь

Студентка

ФФБД, 2 курс, ДФП-1                                 (подпись)                                 К.В. Кунда

                                                                                  (дата)

Руководитель                                                                                       

ассистент                                       (подпись) (оценка)                                         Е.М. Чепикова

                                                                                    (дата)                                                                                                               

МИНСК 2011

РЕФЕРАТ

Курсовая работа: 21 с., 4 табл., 15 источников.

кредит, кредитование, ссудный процент, ссудный капитал,  задолженность по кредитам, кредитная политика,

Объект исследования ― кредит.

Предмет исследования ― понятие кредита, особенности кредитной политики в Республике Беларусь.

Цель работы: исследовать сущность кредита, а также проблемы и пути развития кредитной политики в Республике Беларусь.

Методы исследования: описания, систематизации, классификации, аналитический метод, метод сравнительного анализа, статистический, метод сбора фактов.

Исследования и разработки: проведен анализ развития кредитного рынка, в результате которых выделены его основные проблемы, предложены основные пути их решения. 

Элементы научной новизны: определены и сформулированы основные проблемы кредитования и предложены  конкретные способы их решения в Республике Беларусь.

Область возможного практического применения: лекции, семинарские занятия.

Результаты внедрения: акт о внедрении в учебный процесс.

Технико-экономическая, социальная и экономическая значимость: ввиду экономического кризиса в нашей стране, проблемы, связанные с кредитованием являются очень актуальными на данный момент.

Автор работы подтверждает, что приведенный в курсовой работе расчётно-аналитический материал правильно и объективно отражает состояние исследуемого процесса, а все заимствованные из литературных и других источников теоретические, методические положения и концепции сопровождаются ссылками на их авторов.                                          

                                                                                          ________________

                                                                                                   (подпись студента)

                                                           ABSTRACT

           Course work: 21 p., 4 tab., 15 sources.

          CREDIT, LOANS, loan interest loan  capital,   loan  debt,

CREDIT POLICY.

         The object of study – the credit.

         The subject of investigation - the concept of credit, especially credit policy in Belarus.
         Objective: To investigate the nature of the loan, as well as the problems and the

development of monetary policy in Belarus.

Methods: description, classification, classification, analytical method, the method of comparative analysis, statistical, method of gathering facts.
         Research and development: an analysis of the credit market, which resulted in marked its major problems, major proposed solutions to them.
         Elements of scientific innovation: defined and formulated the basic problem of credit, and propose concrete ways to address them in the Republic of Belarus.
         Realm of the possible practical application: lectures, seminars.
         Results of implementation: the act of implementation of the learning process.
         Technical and economic, social and economic significance: because of the economic crisis in our country, the problems associated with lending are very topical

at the moment.

The author works confirm that the course work in computational and analytical data correctly and objectively reflects the state of the process, and all borrowed from the literature and other sources of theoretical and methodological terms and concepts

accompanied by references to their authors.

                                                                                        ________________
                                                                                                      (Signature of student)

                                                      Содержание

Введение………………………………………………………………………...........5

1. Общая характеристика кредита…………………………………………………..6

1.1 Сущность и функции кредита……………………………………………..........6

1.2 Формы кредита……………………………………………………………..........7

1.3 Ссудный капитал и ссудный процент…………………………………….…...11

2. Кредитная политика в Республике Беларусь……………………………15
2.1  Кредитная политика в Республике Беларусь……………………………….

2.2 Перспективы развития кредитной политики в Республике Беларусь…..

Заключение……………………………………………………………………..

Список использованных источников……………………………………………

введение

              кредитование является неотъемлемой частью развития современной экономики.  В настоящее время изучения проблем кредитования является актуальным, так как кредит играет большую роль в финансировании экономики страны. В Республики Беларусь кредитный рынок находится на стадии развития. На его формирование оказывают влияние, как и кредитная политика внутри страны, так и события, происходящие на международном финансовом рынке. Существенные изменения произошли во время мирового финансового кризиса, а также в виду событий, происходящих в настоящее время в экономике Республики Беларусь.

              Целью данной работы является изучить процессы, происходящие на кредитном рынке Республики Беларусь.

              Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:

- изучить сущность кредита, его функции, формы.

-проанализировать состояние кредитного рынка  нашей страны.

-проанализировать кредитную политику, проводимую Национальным банком и правительством Республики Беларусь.

              - сформулировать пути развития кредитной политики Республики Беларусь.

Методы исследования: описание, систематизация, классификация, аналитический метод, метод сравнительного анализа, статистический, метод сбора фактов.

Основной литературой, которая использовалась при написании курсовой работой, является: «деньги, кредит, банки: конспект лекций» под редакцией Г.Н. Белоглазовой; бюллетень банковской статистики, выпущенный Национальным банком Республики Беларусь;  «научные труды Белорусского государственного экономического университета» под редакцией В.Н. Шимова.

1.     Общая характеристика кредита

1.1    Сущность и функции кредита

Кредит как экономическая категория представляет собой определенный вид общественных отношений, связанных с движением стоимости на условиях возвратности.[1, с.44]

Причины возникновения кредитных отношений делятся на общеэкономические и специфические. Общеэкономические причины кроются в товарном производстве. Экономической основой функционирования кредита является движение стоимости в сфере товарного обмена. Перемещение товара при обмене вызывает отношения по поводу возникновения долговых обязательств (кредита). Специфической экономической основой, на которой возникают и развиваются кредитные отношения, являются кругооборот и оборот средств (капитала), а также необходимость обеспечения непрерывности процесса воспроизводства.[2, с.292]

Кредит как особая форма стоимостный отношений возникает тогда, когда стоимость, высвободившаяся у одного экономического субъекта, какое-то время не может вступить в новый воспроизводственный цикл, использоваться в хозяйственных сделках. Благодаря кредиту эта стоимость переходит к другому субъекту, испытывающему временную потребность в дополнительных средствах, и продолжает функционировать в рамках воспроизводственного процесса.

Кругооборот промышленного капитала неизбежно приводит, с одной стороны, к появлению временно свободного денежного капитала, а с другой – к возникновению временной потребности в дополнительных ресурсах.            Разрешению этого противоречия служит кредит.

Кредит может выступать в товарной и денежной формах. Кредит в товарной форме предполагает передачу во временное пользование стоимости в виде конкретной вещи, определенной родовыми признаками.

Структуру кредита характеризуют его устойчивые элементы. Это, прежде всего, субъекты его отношений. Кредитор – субъект кредитного отношения, предоставляющий стоимость во временное пользование. Заемщик – сторона кредитных отношений, получающая кредит и обязанная возвратить его.

Ссуженная стоимость – объект кредитной сделки, по поводу которого возникает кредитное отношение. Это то, что кредитор передает во временное пользование заемщику в денежной или товарной форме.[2. с.293]

В рыночной экономике роль кредита исключительно высока. В процессе кругооборота средств предприятий может возникнуть или потребность во временных дополнительных средствах, или наоборот, их временный избыток. Благодаря кредиту предприятия имеют возможность регулировать объем имеющихся у них средств. Важную роль имеет кредит в регулировании ликвидности банковской системы, а также в создании эффективного механизма финансирования государственных расходов.[1, с.46]

Выделяют перераспределительную функцию кредита и функцию замещения наличных денег кредитными операциями.[2. с.294]

Суть перераспределительной функции состоит в аккумуляции и перераспределении стоимости в денежной или товарной форме между субъектами экономических отношений.

Назначение кредита в функции замещения наличных денег кредитными операциями состоит в создании платежных средств, использование которых приводит к экономии издержек обращения.

              1.2 Формы кредита

Форма кредита отражает структуру кредитных отношений, их субъектов и основных свойств, сохраняющихся при различных внешних и внутренних изменениях.

Ростовщический кредит – самая простая форма кредита. Он был историческим предшественником всех современных форм кредита. Ростовщический кредит зародился в период разложения первобытного строя, когда возникает имущественная дифференциация общества. Накопление денежных богатств в руках одних и нужда в деньгах других создали почву для ростовщических ссуд.[1, c.46]

Ростовщический кредит имеет следующие особенности:

- полученные в заем деньги используются не в качестве капитала, а как платежное и покупательское средство.

- высокая процентная ставка.

Позиции ростовщического кредита были подорваны с развитием кредитной системы и особенно банков, которые предоставляли кредиты по относительно низким ценам. В современных условиях ростовщический кредит сохранился в странах с недостаточно развитым внутренним рынком и товарно-денежными отношениями, с преобладанием мелкотоварных форм хозяйства, слабой кредитной системой (Индия, Пакистан, Индонезия, некоторые страны Африки и Латинской Америки). В большинстве развитых стран ростовщический кредит запрещен законом, существует нелегально или в скрытом виде (при сращивании ростовщического капитала с капиталистическим кредитом в Форме потребительского кредита).

Коммерческий кредит – совокупность отношений между организациями – покупателем (кредитополучателем) и продавцом (кредитором), связанных с предоставлением отсрочки платежа за поставленные (отгруженные) товарно-материальные ценности. Основой заключаемой сделки выступает товар – материальные ресурсы поставщика в  виде готовой продукции.[1, c.48]

Для оформления коммерческого кредита используется вексель.[1, c48] Вексель – ценная бумага – письменное долговое обязательство установленной формы, дающее его держателю бесспорное право по истечении срока обязательства требовать от должника (акцептанта) уплаты обозначенной на векселе суммы.[3, c27]

В хозяйственной деятельности используется 3 вида коммерческого кредита:

- кредитование по открытому счету. После отгрузки товара выставляется требование (счет), оплачиваемое в согласованные сроки покупателем;
          - отсрочка платежа за поставленные (отгруженные товары), предполагающая фиксированный срок исполнение обязательств. Оформление производится векселем покупателя, подтверждающим обязательство об оплате в определенный срок цены товара, в которую так же включаются проценты по коммерческому кредиту. Погашение кредита производится в денежной форме путем перечисления денежных средств на счет продавца;
          - отсрочка платежа за поставленные товары, подлежащие реализации (консигнация). Возврат кредита в денежной форме происходит только после фактической реализации кредитополучателем полученных в кредит товаров.

Размер возможного коммерческого кредита ограничивается величиной резервного капитала предприятия-кредитора, им могут пользоваться только предприятия, потребляющие соответствующие товары, он носит краткосрочный характер. Расширению возможностей использования коммерческого кредита способствует обращаемость векселей.

Коммерческий кредит может  трансформироваться в банковский (банковское рефинансирование коммерческого кредита): учет векселей (учетный кредит); кредитование под залог векселей; представление акцептов и авалей по векселям (акцептный и авальный кредит).

Банковский кредит – совокупность отношений по поводу предоставления денежных средств кредитными организациями, имеющими установленные законодательством лицензионные полномочия на осуществление данного вида банковской деятельности, юридическим и физическим лицам (кредитополучателям).[3, c.28]

Банковский кредит является основной формой кредита в рыночной экономике.

В качестве субъектов банковского кредита выступает, с одной стороны, банк как кредитор, с другой – предприятия, организации и население как заемщики. Объект кредитования – денежный капитал.

Выступая в денежной форме, банковский кредит преодолевает ограниченность коммерческого кредита по размерам, срокам, направлению. Заемщики могут получать практически любые суммы на любые сроки кредитных сделок.

Краткосрочный кредит предоставляется на период до одного года и обслуживает движения оборотного капитала предприятия, содействует своевременному осуществлению расчетов и преодолению кассовых разрывов при поступлении средств.

Среднесрочный и долгосрочный кредиты имеют своей целью обеспечение потребностей в инвестициях, т. е. кредит обслуживает движение основного капитала, используется на строительство и реконструкцию, освоение новых производств, внедрение новых технологий и проведение других мероприятий, связанных с расширенным производством основных фондов. Срок предоставления ссуды – 3 – 5 лет и более.

Банковский кредит населению предоставляется на приобретение использоваться на инвестиционные проекты, осуществляемые местными органами.

Межбанковский кредит предоставляется одним банком другому. Банки-кредиторы предоставляют в ссуду свободные ресурсы с целью получения дополнительных доходов, для банков-заемщиков межбанковские кредиты служат средством регулирования ликвидности, а также источником ресурсов для расширения доходных вложений.

Потребительский кредит – кредит населению на приобретение потребительских товаров в денежной и товарной форме.[4, c.7]

Потребительский кредит обеспечивает высокий уровень потребления у населения, стимулирует реализацию товаров длительного пользования. Он может выступать в форме:

- коммерческого кредита и предоставляться организациями    розничной торговли в виде отсрочки платежа при приобретении населением товаров длительного пользования (товарно-денежная форма кредита);

- банковского кредита и предоставляться в денежной форме на текущие потребительские нужды или без указания конкретной цели использования, в том числе с использованием банковских пластиковых карточек или наличными деньгами. Торговая организация может выступать посредником между банком и физическим лицом – кредитополучателем.

Ипотечный кредит предоставляет особую форму долгосрочного банковского кредита, обеспечением которого является залог недвижимого имущества (ипотека). К такому имуществу относятся земельные участки, переданные в частную собственность, а также связанные с землей имущественные комплексы, здания и сооружения, квартиры, права на пользование ими.[3, c.30]

                В качестве кредитополучателя ипотечного кредита выступают организации и физические лица, имеющие в собственности недвижимое имущество, при условии, что оно в этот момент не используется в качестве залога. При этом критерием отнесения недвижимого имущества к объектам ипотеки является получение дохода от его эксплуатации и устойчивый спрос на него на рынке (характеризующие возможности коммерческого использования).

Отличительные черты ипотеки заключаются в следующем:

- ипотека, как и всякий залог, является способом обеспечения надлежащего исполнения другого (основного) обязательства: займа или кредитного договора, договора аренды, подряда, возмещения вреда и так далее.

- предметом ипотеки всегда является недвижимость.

- предмет ипотеки остается во владении должника. Последний остается собственником, пользователем и фактическим владельцем этого имущества.

- договор кредитора и должника об установлении ипотеки оформляется специальным документом – закладной, которая подлежит нотариальному удостоверению и государственной регистрации. Закладная – это ценная бумага, удостоверяющая следующие права ее владельца: право на получение исполнения по денежному обязательству, обеспеченному ипотекой, без представления других доказательств существования этого обязательства; право залога на имущество, обремененное ипотекой.[1, c.53]

Специфика ипотечных операций служит основанием для выделения ипотечного кредитования в самостоятельную форму кредита и позволяет говорить об особом сегменте финансового рынка – рынка ипотечного капитала.

Лизинговый кредит – отношения между юридическими самостоятельными субъектами хозяйствования, связанные с финансированием приобретения объекта лизинга и его передачей по договору за плату во временное владение и пользование с правом или без права выкупа.[3, c.30]

Объектом лизинга выступает любое движимое или недвижимое имущество (за исключением земельных участков и иных природных объектов), относящихся к основным средствам. Субъектами лизинговых отношений являются лизингодатель и лизингополучатель, а также поставщик (продавец) объекта лизинга и кредитор.

Лизингодатель – юридическое лицо, передающее во временное пользование специально приобретенный для этой цели объект лизинга. Лизингополучатель – юридическое лицо, получающее во временное пользование и уплачивающее лизингодателю лизинговые платежи.

                  Банки могут выступать в качестве лизингодателей и кредиторов (предоставлять ресурсы лизинговым компаниям), что отражает взаимосвязь банковского и Лизиного кредита, а также выступать гарантами по сделкам.

                Государственный кредит – совокупность кредитных отношений, связанных с аккумулированием государством и местными органами власти (кредитополучатели) денежных средств у юридических и физических лиц внутри страны и за рубежом (у банков, корпораций, международных финансовых организаций) в целях финансирования государственных расходов.[3, c.31]

Причиной, которая заставляет государство заимствовать денежные средства на рынке ссудных капиталов, является дефицит государственного бюджета. Документами, подтверждающими долговые обязательства государства, являются ценные бумаги.[1, c.50]

Государство направляет свои кредиты в те отрасли хозяйства, которые с точки зрения частного капитала малоприбыльны: сельское хозяйство, жилищное строительство. Экспортные операции, объекты экономической и социальной инфраструктуры. Условия кредитования у государства более льготные, чем у частных кредиторов: низкий процент, длительные сроки.

Кредит с участием иностранного субъекта – международный кредит – может существовать в форме коммерческого кредита (фирменного), банковского и промежуточного кредита. В кредитных отношениях с участием международных и региональных финансовых организаций, государств, банков он всегда выступает в денежной форме, во внешнеторговой деятельности организации – в денежной и смешанной (товарно-денежной форме).[3, c.32]

Коммерческий, или фирменный, кредит непосредственно связан с внешней торговлей и услугами и предоставляется обычно фирмами различным коммерческим структурам в других странах в товарной форме.

Международный финансовый (банковский) кредит позволяет закупать товары на любом рынке. Часто он не связан с торговыми операциями и предполагает использование средств на другие цели: инвестиции, погашение сальдо платежного баланса, покупку ценных бумаг, наращивание валютных резервов, поддержание валютного курса.

Промежуточный кредит предназначен для обслуживания смешанных форм вывоза капиталов, товаров, услуг, например в виде выполнения подрядных работ.

1.2    судный капитал и ссудный процент

Свободные денежные капиталы, высвобождающиеся у предприятия, корпорации и других экономических субъектами предназначенные для передачи во временное пользование другим экономическим субъектам, становится ссудным капиталом. Движение ссудного капитала происходит на рынке ссудных капиталов, под которым в самом общем виде понимают механизм перемещения свободных денежных средств от кредиторов к заемщикам в любых формах.[1, c.58]

В период свободной конкуренции основной формой движения ссудного капитала был кредит. С развитием рынка, расширением объемов капиталов, предоставляемых во временное пользование, с одной стороны, и ростом спроса на заемный капитал - с другой, появляются ценные бумаги – инструмент, с помощью которого происходит перемещение свободных денежных средств от исходных кредиторов к конечным заемщикам. В дальнейшем на основе движения ценных бумаг создаются различные производственные финансовые инструменты – опционы, фьючерсы, форварды. Получают развитие процессы секьюритизации – превращения долговых требований и обязательств, в том числе банковских кредитов и депозитов, в форму ценных бумаг. В результате механизм перемещения капиталов от кредиторов к заемщикам формируется в финансовый рынок.

Финансовый рынок – это рынок, на котором осуществляется рыночное перераспределение свободных денежных капиталов и сбережений между различными субъектами экономики путем совершения сделок с финансовыми инструментами.[1, c.59]

Финансовый инструмент – это любой договор, в результате которого одновременно возникают финансовый актив у одной компании и финансовое обязательство – у другой. В качестве финансовых активов выступают деньги в наличной форме и в виде остатков на банковских счетах, иностранная валюта, ценные бумаги, в том числе производные и золото.

Предложения средств, которые могут быть переданы другим субъектам, исходит главным образом от домашних хозяйств, но свободные денежные средства образуются также и у предприятий в процессе кругооборота их капиталов, и у государства – при формировании и использовании централизованных денежных фондов. Свободные денежные средства (сбережения) всех экономических агентов поступают на финансовый рынок, посредствам сделок на котором происходит их инвестирование в различные финансовые активы. Большинство сбережений совершается домашними хозяйствами, а большинство инвестиций – предприятиями. Финансовый рынок служит механизмом, осуществляющим перемещение потоков денежных сбережений от домашних хозяйств к предприятиям, инвестирующим капиталы в свое развитие. На финансовом рынке происходит трансформация бездействующих денежных средств в ссудный капитал. Он выполняет функцию концентрации и централизации производственного и ссудного капитала.

В зависимости от целей перераспределения в составе финансового рынка выделяют денежный рынок и рынок капиталов.

Денежный рынок – это рынок относительно краткосрочных операций (не более 1 года), на котором происходит перераспределение ликвидности, т. е. свободной денежной наличности. На нем совершаются сделки активами в ликвидной форме, которые могут быть использованы в качестве средства платежа для погашения разнообразных обязательств. Наибольшей ликвидностью обладают деньги, государственные краткосрочные ценные бумаги, также краткосрочные коммерческие долговые обязательства, выпущенные первоклассными фирмами и корпорациями (например, векселя, ценные бумаги) которые часто облечены в форму ценных бумаг. Денежный рынок обслуживает главным образом движение оборотных капиталов предприятий и организаций, краткосрочной ликвидности банков и государства. Основной функцией денежного рынка является регулирование ликвидности всех участников экономики в целом.

На рынке капиталов происходит перераспределение свободных капиталов и их инвестирование в доходные финансовые активы. На этом рынке совершаются относительно долгосрочные операции, обеспечивающие формирование собственного капитала фирм, привлечение займов и перераспределение корпоративного контроля. Функциями рынка капиталов является формирование и перераспределение капиталов экономических агентов, осуществление корпоративного контроля, инвестирование капиталов на цели развития производства и проведение спекулятивных операций.

На финансовом рынке совершаются сделки с финансовыми инструментами. В зависимости от вида финансовых инструментов различают четыре сегмента рынка:

              1) На валютном рынке совершаются сделки по купле-продаже иностранной валюты в наличной и безналичной формах.

2) На кредитном рынке осуществляются сделки по предоставлению одними экономическими субъектами временно свободных денежных средств в ссуду другим экономическим субъектам. Кредитный рынок включает в себя сегменты краткосрочных, среднесрочных и долгосрочных кредитов.

3) На рынке ценных бумаг заключаются сделки между эмитентами ценных бумаг и инвесторами обычно при участии посредников.

4) На рынке золота происходит торговля золотом, другими драгоценными металлами и камнями.

Ссудный процент – это плата, получаемая кредитором от заемщика за пользование ссуженной стоимостью. Уплата процента есть передача части прибыли, получаемой заемщиком, кредитору, т. к. кредитор, передавая часть своего капитала заемщику, сам лишается возможности получить собственную прибыль за время кредитной сделки. Ссудный процент выступает в качестве цены кредита. Количественным выражением ссудного процента является процентная ставка, которая рассчитывается как отношение годового дохода на ссуженную стоимость к ее абсолютной величине.[3, c.65]

Процентная ставка находится под влиянием спроса и предложения спроса и предложения капиталов. На рынке с совершенной конкуренцией ни отдельные заемщики, ни отдельные заимодавцы не могут влиять на рыночную ставку ссудного процента. Цена, уплачиваемая за использование заемных средств, определяется предложением накопленных средств и спросом на заемные средства со стороны заемщиков. Государство может оказывать регулирующее воздействие на уровень ссудного процента. Ставка процента влияет на срок и сумму кредита.[5, c.52]

Ссудный процент выполняет функцию распределения ссудного и реального капитала среди различных фирм, предприятий  и инвестиционных объектов. Процентная ставка распределяет реальный капитал между теми отраслями, в которых они окажутся наиболее производительными и наиболее прибыльными.  Ссудный процент оказывает стимулирующее воздействие на эффективное использование ссужаемой стоимости. Необходимость уплаты процента стимулирует заемщика к получению максимальной прибыли в условиях рыночной конкуренции, чтобы расплатиться с кредитором и иметь средства для расширения производства. Значение процента важно для банка. Разница между общей суммой полученных банком процентов по депозитам и прочим вкладам представляет собой процентную маржу, т.е. доход банка. Маржа призвана покрывать основные операционные расходы банка, обеспечить выплату и прибыль, необходимую для обеспечения нормального процесса расширенного воспроизводства банковской деятельности.

Существуют различные теоретические подходы к объяснению сущности ссудного процента и факторов, его определяющих.[1, c.67]

В теории Дж. М. Кейнса процент – это автономны фактор, его уровень определяется взаимодействием предложения и спроса на денежные остатки. Процент утратил связь с природой ссудного капитала, зато тесно породнился с денежной сферой.

В теориях А. Маршалла, Л. Вальраса норма процента рассматривается как фактор, который приводит в равновесие желание инвестировать и готовность сберегать. Норма процента под действием рыночных сил стремится к уровню, при котором объем инвестиций равен объему сбережений.

В классической теории любой совершившийся акт индивидуального сбережения автоматически понижает норму процента, и это автоматически стимулирует выпуск новых средств помещения капитала, при этом норма процента падает ровно на столько, сколько необходимо для того, чтобы стимулировать выпуск новых средств помещения капитала в размере, равном приросту сбережений.

Прежде всего, на предложение ссудного капитала важное влияние оказывает степень развития кредитной системы страны и объем денежных накоплений населения. Чем больше объем денежных накоплений, тем больше возможностей у кредитных организаций предоставить заемщикам ссуды на приемлемых условиях. Одновременно значительные размеры денежных накоплений самих предприятий приводят к снижению спроса на банковские кредиты, вызывают формирование и развитие политики самофинансирования предприятий.

Важное влияние на уровень процентной ставки оказывает состояние экономики. В условиях роста производства повышается спрос на заемные средства, процентная ставка растет. Если наблюдается спад, происходит свертывание производства, предпринимателям дополнительный капитал будет не нужен, падение спроса на денежном рынке вызывает снижение процентной ставки.

На уровень процентной ставки оказывает влияние размер бюджетного дефицита и состояние национальной валюты. Дефицит государственного бюджета вызывает повышенный спрос государства на заемные средства. По этой причине процентные ставки на рынке ссудных капиталов повышаются, что может привести к уменьшению частных инвестиций, поскольку некоторые из них становятся нерентабельными.

Денежно-кредитная политика государства выступает одним из ведущих факторов изменения процентных ставок в экономике. Воздействуя на общие условия предложения кредита, центральный банк своей политикой оказывает весьма значительное влияние на уровень рыночной цены ссудного капитала – процентной ставки.

Следует различать среднюю процентную ставку как своеобразную цену ссудного капитала, уровень которой определяется действием макроэкономических факторов, и ставки по банковским кредитам, размер которых зависит от состояния кредитного рынка, банковской системы и уровня кредитных рисков.

Различают номинальную и реальную ставки ссудного процента. Номинальная ставка – это ставка, выраженная в деньгах. Реальная ставка – это ставка процента, скорректированная на инфляцию, т. е. выраженная в неизменных ценах. Именно реальная ставка определяет принятие решений о целесообразности (нецелесообразности) инвестиций.

Процентная ставка может быть неизменной в течение всего срока ссуды или меняющейся (плавающей). Плавающая процентная ставки меняется в зависимости от колебаний процентных ставок на рынке ссудных капиталов.

2. кредитная политика в Республике Беларусь

                            2.1 кредитная политика в Республике Беларусь

Кредитование является одной из самых востребованных населением банковских услуг. Кредитная политика в Республике Беларусь отражается в развитии кредитного рынка. За последнее десятилетие он развивался довольно высокими темпами, но с середины 2008 года в виду мирового финансового кризиса и по настоящее время претерпел ряд изменений. Анализируя кредитный рынок страны, можно выделить его характерные особенности, проявившиеся за последнее десятилетие:

1) преобладание кредитования производственной (промышленность, сельское хозяйство, строительство) сферы по сравнению с кредитованием торговой сферы (таблица 1).

Таблица 1 - Кредитные вложения банков по видам деятельности

Примечание – источник: [6, с.133, таблица 2.35]

Это свидетельствует о том, что на место спекулятивных торговых операций приходят окупаемые проекты в производственной сфере. [7, с.111]

Кредитные вложения в 2011 году на 1 января в производственной сфере составили 43888.5 млрд. рублей, а в торговой сфере - 6 424.2 млрд. рублей.[8, с.123]

          2) преобладание долгосрочных кредитов над краткосрочными (таблица 2).

Такая структура кредитного портфеля имела предпосылкой общую стабилизацию финансовой сферы и способствовала осуществлению инвестиций в отечественную экономику высокими темпами. [7, с.111]

Краткосрочные кредитные вложения на 1 января 2011 года составили 22 190,8 млрд. рублей, а долгосрочные - 66 616,5 млрд. рублей.[8, с.108]

Таблица 2 – краткосрочные и долгосрочные кредитные вложения

Примечание – источник:[6, с.77, таблица 2.13]

          3) преобладание кредитования юридических лиц по сравнению с кредитованием физических (таблица 3).

Таблица 3 – кредитование юридических и физических лиц

Примечание – источник:[6]

          В январе 2011 года кредитование физических лиц составило 15 953,5 млрд. рублей, юридических - 44 106,0 млрд. рублей.

Это характерно для стран с переходной экономикой.

          4) кредитование преимущественно частного, а не государственного сектора экономики (таблица 4).

Таблица 4 – кредитные вложения банков по формам собственности

Примечание – источник:[6, с.85, таблица 2.18]

          На январь 2011 года кредитование частной формы собственности составило 7477,5 млрд. рублей, а государственного сектора - 2187,8 млрд. рублей, [8, с.107]

          Это свидетельствует о наличии положительной динамики в осуществлении рыночных преобразований в стране, проявляющихся в поступательном развитии негосударственного сектора экономики.

          5) кредитование преимущественно реального, а не финансового сектора экономики. Такое соотношение сложилось, с одной стороны, в силу постоянно растущей потребности реального сектора экономики в финансировании, а с другой – в силу неразвитости отечественного фондового рынка и рынка ценных бумаг.

          6) высокая доля кредитов в иностранной валюте, что свидетельствует о невысокой степени доверия со стороны банков к национальной валюте и их стремлении хеджировать риски, формируя активы в иностранной валюте. В результате ряда ограничений со стороны Национального банка, вводимых с 2009 года, доля кредитов в иностранных валютах начала постепенно уменьшаться.  В 2011 году доля кредитов в иностранной валюте снизилась. В общем объеме заимствований, выданных секторам экономики, доля кредитов в национальной валюте составила 70,2%.[9, с. 21] Это вызвано инфляцией и девальвацией белорусского рубля.

          7) сильное вмешательство государственных органов управления в деятельность банковской системы, что проявилось в широкомасштабном кредитовании системообразующими банками различных государственных программ фактически на некоммерческой основе. В рамках государственных программ финансирование получили такие проекты, которые на коммерческой основе в требуемых масштабах  реализовать было бы невозможно – жилищное строительство, промышленное и гражданское строительство на селе и др.

Избыток эмиссионных денег, ссужаемых в последние два годы по относительно низкий процент, что бы сгладить влияние мирового финансового кризиса, сам породил наш собственный валютный кризис в 2011 году. Основным источником средств для кредитной экспансии является госбюджет, а также депозиты предприятий и населения, увеличивающиеся по мере роста ставок.

В октябре 2011 года международное рейтинговое агентство Standard & Pool’s перевело Беларусь и ее банковский сектор на низшую, 10-ю ступень шкалы оценки страновых и отраслевых рисков банковского сектора.[10]

В ноябре ставка рефинансирования превысила 40%, ставки по розничным кредитам – 120% годовых.[11]

      В текущем году наблюдается явное снижение темпов прироста кредитования, как в рублях, так и в валюте практически по всем сегментам. Это происходит из-за ограничений на валютном рынке. Происходит накопление валютных рисков для банков.

     В настоящее время банки предлагают следующие кредитные продукты: потребительские кредиты (автокредиты, кредиты с использованием банковских пластиковых карточек, экспресс-кредиты, в том числе на покупку товаров непосредственно в магазинах), кредиты на приобретение (реконструкцию) недвижимости, овердрафтное кредитование с использованием банковских пластиковых карточек.

    Ведущим банком по объемам выдаваемых кредитов физическим лицам, по-прежнему, остается ОАО "АСБ Беларусбанк", доля которого составляет 69,1 процента.[12] Лидирующая позиция банка объясняется льготным кредитованием населения на строительство жилья.

    Расширяется перечень предлагаемых банками видов потребительских кредитов для населения за счет внедрения банками отдельных целевых программ.

2.2 Перспективы развития кредитной политики в Республике Беларусь

         На сегодняшний день экономика Республики Беларусь находится в экономическом кризисе. Это не может ни влиять на состояние кредитного рынка. В связи с этим должна проводиться соответствующая кредитная политика.

         В условиях кризиса должна быть обеспечена адекватность и новизна оценки обеспечения по кредитам. Белорусский кредитный рынок, несмотря на ряд достижений в привлечении международного кредита, характеризует неразвитость новых прогрессивных инструментов кредитования.

         Необходимо поддерживать кредитами не все предприятия, как это было в докризисный период, а только те из них, которые демонстрируют устойчивое развитие и способны стать своеобразными «точками роста».

         Для смягчения кризисной ситуации банки должны временно отказаться от предоставления потребительских кредитов населению из-за высоких ставок и соответственно растущих кредитных рисков и реконструировать ранее выданные гражданам валютные кредиты. 

         Уменьшение объемов кредитования на стадии спада чревато наступлением стагнации экономики. Чтобы этого не произошло необходимо развивать другие формы финансирования, прежде всего привлечение прямых иностранных инвестиций.

         Создание, наряду с банковским кредитным механизмом финансирования реального сектора экономики, механизма финансирования посредством фондового рынка позволит с меньшими издержками и в больших объемах привлекать денежные ресурсы как отечественных, так и зарубежных инвесторов самого различного уровня. Необходимая технологическая инфраструктура и законодательная база могут быть доработаны в очень короткие сроки. Развитие фондового рынка, наряду с косвенной поддержкой государства позволит нарастить объемы частных инвестиций в стране более быстрыми темпами и обеспечить повышение конкурентоспособность белорусской экономики в послекризисный период.

         Необходимо продолжить совершенствование системы экономических нормативов для банков, ограничивающих риски банковской деятельности. Внедрить требования по отслеживанию, оценке и ограничению рыночных рисков, а также требования по достаточности капитала для покрытия   операционных рисков и рекомендации по управлению ими.

         Продолжить работу по обеспечению информационной прозрачности белорусских банков и небанковских кредитно-финансовых организаций.
         Для повышения объективности оценки финансового положения банков и укрепления доверия предприятий и населения к банковской системе в целом следует продолжить поэтапный переход банков на международные стандарты финансовой отчетности.

         Таким образом, кредитный рынок оформился за последнее десятилетие как важнейший институт финансирования отечественной экономики. Однако в условиях кризиса он оказался подвержен негативным явлениям, связанным с уменьшением ресурсной базы банков и ухудшением платежеспособности заемщиков. Для нашей страны основной проблемой является противодействие нарастающей неспособности реального сектора обслуживать долги, оформленные в виде кредитов. Наряду внедрения новых интенсивных инструментов кредитования, необходимо последовательное развитие альтернативных кредитованию источников финансирования, таких, например, как привлечение прямых иностранных инвестиций, оживление работы фондового рынка. Формирование структуры, альтернативной Национальному банку, для руководства и контроля над деятельностью кредитных союзов.

заключение

Курсовая работа позволяет сделать следующие выводы:

1) Кредит – это общественные отношения, возникающие между субъектами экономических отношений по поводу движения стоимости. Кредитные отношения могут выражаться в разных формах кредита. Ссудный капитал и ссудный процент являются важными составляющими кредита.

2) Кредит играет большую роль в развитие национальной экономики. Он способствует развитию секторов экономики, помогает удовлетворить нужд населения.

3) Кредитный рынок Республики Беларусь развивается быстрыми темпами, но в виду кризисов в последнее время темпы его развития снизились. Эффективность кредитного рынка зависит от проводимой в стране кредитной политики, которая так же изменяе6тся, подстраиваясь под кризис.

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ

1 Белоглазова, Г.Н. Деньги, кредит, банки: конспект лекций / под ред. Г.Н. Белоглазовой. – М.: Издательство Юрайт; ИД Юрайт, 2011. – 158 с.

2 Колпина, Л.Г. Финансы и кредит : учеб. пособие для подгот. к экзаменам / Л. Г. Колпина [и др.]; под ред. М. И. Ноздрина-Плотницкого. – Минск : Современная школа, 2011. – 352 с.

3 Давыдовa, Н.Л. Деньги, кредит, банки: учеб.-методич. Пособие / Н.Л. Давыдова, С.А. Сплошнов. – Пинск: ПолесГУ, 2011. – 56 с.

4 Шебеко, К.К. Теоретико-методологические основы формирования и устойчивого развития национальной банковской системы (Разработка модели потребительского кредитования в условиях национальной системы хозяйствования): монография / К.К. Шебеко [и др.]; под общ. ред. К.К. Шебеко. – Пинск: ПолесГУ, 2010. – 98 с.

5 Грузинская, Е.С. Закономерности влияния инструментов кредитования на развитие системы кредитования / Е.С. Грузинская // Бухгалтерский учет и анализ. – 2011. - №3 (12). – С. 51-53.

6 Национальный банк Республики Беларусь / Бюллетень банковской статистики / Ежегодник (2000-2010)  Электронный ресурс - Минск, 2010. Режим доступа: http://nbrb.by/statistics/bulletin/2010/Bulletin_Yearbook2010.pdf Дата доступа: 15.11.2011.

              7 Научные труды Белорусского государственного университета. – Минск : БГЭУ, 2010. – 583 с.

8 Национальный банк Республики Беларусь / Бюллетень банковской статистики  Электронный ресурс - 2011. - №10 (148). Режим доступа: http://nbrb.by/statistics/bulletin/2011/bulletin2011_10.pdf  Дата доступа: 15.11.2011.

9 Алехин, К. Петля кредитования: между риском и долгом / К. Алехин // Экономическая газета. – 2011. – 9 ноября. – С.21.

10 Прудников, К. Предел риска / К. Прудников // // Экономическая газета. – 2011. – 11 ноября. – С.21.

11 Алехин, К. Петля кредитования: между риском и долгом / К. Алехин // Экономическая газета. – 2011. – 22 ноября. – С.21.

12 Информация о работе банков по привлечению денежных средств населения и расширению спектра розничных банковских услуг за I квартал 2011 года // Национальный банк Республики Беларусь Электронный ресурс. Режим доступа: http://nbrb.by/publications/sbdelo Дата доступа: 15.11.2011

21