Финансовый анализ предприятия

 

Дополнительные  расчеты

Таблица 11.1. – Прибыль от продаж

 
 

Таблица 11.2. – Прибыль от производства

 
 

    При проведении сравнительного анализа  влияния факторов на формирование прибыли  от производства продукции можно  выделить следующие тенденции:

    Прибыль от производства продукции увеличилась  на 352 тыс. руб. в отчетном году по сравнению  с прошлым. За счет изменения объёма реализации прибыль от производства увеличилась 398,4 тыс. руб., изменения  цен на продукцию на 4145,9 тыс. руб., структуры реализации и полной себестоимости  снизилась на 257 и 3934,8 тыс. руб. соответственно.

      Однако анализ прибыли от продаж  является более значимым для  предприятия. Прибыль от продаж  в отчётном периоде, также как  и прибыль от производства  увеличилась на 827,50 тыс. руб. за  счет изменения объёма реализации (на 426,3тыс.руб.), цен на продукцию  (на 4220,34 тыс. руб.), структуры реализации  снизилась (на 95 тыс. руб.), полной  себестоимости (на 3723,84 тыс. руб.). В целом предприятие работает  успешно. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

      3.Оценка  порога рентабельности  и прогноз прибыли

      Таблица 12

 

     Для расчёта порога рентабельности сначала  необходимо рассчитать коэффициент  валовой прибыли в выручке  от реализации или коэффициент покрытия. На данном предприятии он равен 0,48 и  показывает ту долю выручки, которая  в настоящий момент покрывает  постоянные издержки и прибыль предприятия.

     Порог рентабельности рассчитывается делением постоянных расходов в отчётном году на коэффициент покрытия и показывает, какого объема производства в отчетном году надо было достичь, чтобы окупить  производственные затраты. На анализируемом  предприятии затраты в отчётном году окупились при значении выручки  равном 14703,9тыс. руб.; причем ежемесячная  реализация должна была составить в  среднем 1225,33 тыс. руб.

     Если  смотреть относительно календарного периода, то предприятие будет работать в  убыток 259 дней и только потом сможет приносить прибыль. Само же выражение  «мертвая точка» применяется для  обозначения объёма выпуска, достаточного для покрытия всех издержек, но недостаточного для получения прибыли.

          Ожидаемая прибыль по прогнозным  расчётам на будущий год составит 2780,45 тыс. руб. Для этого объём  реализации, обеспечивающий прогнозируемую  прибыль, должен составить 20448,64 тыс. руб.           
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

      4.Оценка  уровня и динамики  показателей прибыльности  акций

      Таблица 13

 

    Сумма прибыли, оставшейся у предприятия, приходящаяся на акции в отчетном году  возросла на 163,67 % по сравнению с прошлым годом и составила 218,04 тыс.руб. Таким образом, дивиденд на одну акцию возрос на аналогичную величину и составил в отчетном году 2,91 руб. Такое повышение произошло за счет увеличения процента чистой прибыли, которая идет на выплату дивидендов.

         Увеличение дивидендного дохода  может произойти как результат  принятого руководством решения  из-за улучшения работы предприятия,  вследствие чего   и  возросла  доходность акционеров. 
 
 
 
 
 
 
 
 

      III Анализ конкурентоспособности  предприятия

1.Оценка  инвестиционной привлекательности  и анализ параметров-индикаторов  по показателям  деятельности.

Таблица 14

 

    Анализ  конкурентоспособности необходим  для выявления сильных и слабых мест предприятия по сравнению с  фирмами-конкурентами. Полученные данные по оценке конкурентоспособности могут  использоваться предприятием для руководства  к действию: повышать те конкурентные преимущества, по которым в данный момент имеешь плохие показатели, а  на те показатели, которые превышают  соответственные значения конкурентов, делать упор в разработке мер по улучшению финансового состояния.

    Также анализ важен и для инвесторов – они будут вкладывать деньги только в те предприятия, которые  показывают устойчивые темпы роста  своего финансового положения, которые имеют конкурентные преимущества по сравнению с другими предприятиями.

    Анализ  параметров-индикаторов по показателям  деятельности показал, что анализируемое  предприятие находится на первом месте среди конкурентов.

    Оцениваемое предприятие неконкурентоспособно лишь по показателям коэффициента зависимости от внешних займов и рентабельности продаж.

По всем остальным показателям наше предприятие лидирует и занимает 1 место.

    Таким образом, анализ конкурентоспособности  предприятия показал, что анализируемое  предприятие конкурентоспособно и  инвестиционно привлекательно. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

      Заключение

     Проведенный финансовый анализ показал, что:

     1) Состав и структура имущества предприятия говорит о стремлении предприятия к расширению производства (так как происходит увеличение материально-технической базы), а также о рациональном использовании свободных денежных средств, о чем свидетельствуют вложения в краткосрочные финансовые инструменты, а также в интеллектуальную собственность. Отрицательно характеризует имущественное положение увеличение дебиторской задолженности.

     2) Анализ структуры источников показал, что высокий удельный вес капитала и резервов обеспечивает высокий уровень финансовой независимости, о чем свидетельствуют коэффициент автономии, коэффициент финансовой устойчивости, удельный вес заемных средств в валюте баланса и другие показатели финансовой устойчивости.

     3) Рентабельность активов предприятия, рентабельность текущих активов предприятия и рентабельность собственного капитала в отчетном году, чистая прибыл в отчетном году, чистая рентабельность продаж увеличились   и это положительно сказалось и на рентабельности активов, и на рентабельности собственного капитала предприятия.