Контрольная работа по "Экономико – финансовому анализу"

 

   Определим тип финансовой устойчивости нашего предприятия в соответствии с трех размерным показателем:

                                                                                                                                      Таблица №5.

                                                Показатели для определения типа финансовой устойчивости.

        

      Из  таблицы видно, что B1<0; B2>0; B3>0 , значит, трехразмерный показатель равен 011 – у предприятия нормальная финансовая устойчивость.  
                                                            Заключение. 

      Как видно из таблицы 1.1, на конец года произошло увеличение всех статей актива.

      Общая стоимость имущества выросла  на 111472,95тыс.руб. (т.е. на 539,58%). На это  повлияло значительное увеличение стоимости (на 46181,59тыс.руб.). За отчетный год также возросла стоимость оборотных средств предприятия на 65291,66тыс.руб., или на 475,95%. Но их доля в общей стоимости имущества сократилась и составила на конец года 59,798%. Это обусловлено отставанием темпов прироста мобильных активов по сравнению с темпами прироста всех совокупных активов.

      На  увеличение оборотного актива, в свою очередь, оказали влияние рост стоимости  материальных запасов, а также увеличение дебиторской задолженности на 255,6%.

      В целом столь резкое увеличение всех показателей можно объяснить  очень высокими темпами инфляции.

      Из  таблицы 1.2 видно, что увеличение стоимости  имущества на 539,58% обусловлено, главным  образом, ростом собственного капитала на 58889,5тыс.руб., или на 736,03%; а также увеличением заемного капитала на 52583,45тыс.руб. или на 415,41%. Увеличение собственных оборотных средств на конец отчетного периода на 12707,91 тыс.руб. произошло, главным образом, за счет увеличения фонда социальной сферы на 51916,45 тыс.руб., а также за счет роста добавочного капитала 6973,05 тыс.руб. На изменение суммы оборотных средств обратно пропорционально повлияло изменение стоимости основных средств и незавершенное строительство на 38750,88 тыс.руб. и 7430,71 тыс.руб. соответственно.

      Анализ  ликвидности бухгалтерского баланса показал, что:

      По  данным таблицы 3.1 видно, что на начало и конец года ликвидность отклоняется  от абсолютной из-за недостатка банковского  актива для покрытия текущих обязательств и отсутствия краткосрочной дебиторской задолженности.

      На  анализируемом предприятии на начало года коэффициент абсолютной ликвидности  был ниже нормы, к концу года он увеличился и составил 0,34, что входит в нормативный диапазон. Это говорит  о том, что на конец отчетного  года предприятие может покрыть имеющимся у него банковским активом большинство краткосрочных обязательств.

      На  начало и конец года значение коэффициента текущей ликвидности удовлетворяло  нормативу. Это значит, что предприятие  в состоянии покрыть свои срочные  обязательства оборотными средствами. Но коэффициент критической оценки находится на неудовлетворительном уровне, что может вызвать трудности, как с получением кредита, так и с его возвратом.

      На  данном предприятии наблюдается  значительный рост его финансовой независимости, а с точки зрения кредиторов – повышает гарантированность данным предприятием своих обязательств.

        Расчет соотношения заемных и  собственных средств данного  предприятия на конец года (Ксоот/к.г.=0,97, что удовлетворяет нормативным  условиям) подтверждает рост его финансовой независимости за счет превышения темпов роста собственных средств над темпами роста заемного капитала.

      Коэффициент обеспеченности собственными средствами увеличился с 0,1 до 0,17 но, тем не менее, он ниже нормального значения, что говорит о недостаточной финансовой устойчивости предприятия.

      Доля  собственных средств в запасах  и затратах также увеличилась, но не достигла нормального значения. Это можно объяснить отвлечением  собственных средств из оборотных  активов (поскольку доля оборотных средств в активах снизилась) либо, что подтверждает коэффициент маневренности функционирующего капитала, замораживанием средств в запасах и затратах.

      Приведенные расчеты критериальных  коэффициентов (текущей ликвидности, обеспеченности собственными средствами и коэффициента восстановления платежеспособности) и анализ их динамики дают основание признать структуру баланса удовлетворительной, а предприятие - платежеспособным.  

           По результатам  проведенного анализа  финансового состояния предприятия можно сделать вывод: у анализируемого предприятия  среднее финансовое состояние, слабость отдельных финансовых показателей, финансовая  устойчивость - нормальная, платежеспособность - проблемная, на границе допустимого, т.е. предприятие способно исполнять обязательства, но необязательно будет делать это в срок.

        Для стабилизации работы предприятия  ему необходимо: увеличить долю  собственных оборотных средств  в мобильной форме, изменить  кредитную политику по отношению  к дебиторам, уменьшить средства замороженные в запасах.

      Результаты  проведенного анализа носят несколько  противоречивый характер. Это связано, прежде всего, с недостатком представленных данных, а также с очень высокими темпами инфляции, безусловно, искажающими  реальное состояние предприятия на текущий момент.

 

                                   Список использованной литературы: 

1. Методические  положения по оценке финансового  состояния предприятий и установлению неудовлетворительной структуры баланса (утверждено Распоряжением Федерального управления по делам о несостоятельности (банкротстве) от 12.08.94г. №31-Р).
2. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа. Москва: Финансы и статистика, 1997 год.
3. Маркарьян Э.А., Герасименко Г.П. Финансовый анализ. Москва: Приор, 1997 год.
4. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. Минск: ООО «Новое знание», 2001 год.

5. Бердникова Т.Б. Анализ и диагностика  финансово-хозяйственной деятельности  предприятия. Москва: ИНФРА-М, 2002 год. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

                                                                                                                          Приложение 1

                                   БУХГАЛТЕРСКИЙ БАЛАНС

                                                   На                                   2004 г.

                                                  

                                                                     КОДЫ   

                                            Форма N 1 по ОКУД      

                                                                       

                                      Дата (год, месяц, число)            

                                                    

Организация ___________________________________________по ОКПО                                                            

Идентификационный номер налогоплательщика__________________ИНН            

Вид деятельности ______________________________________по ОКДП           

Организационно - правовая форма / форма_______________________                                      

собственности_________________________________________________              

                                               по ОКОПФ / ОКФС           

____________________________________________________________                                                   

Единица измерения: тыс.руб. / млн.руб.                 по ОКЕИ      384/385  

                                                   

Адрес _______________________________________________________ 

                                               Дата утверждения 

                                        Дата отправки (принятия)