Финансовое планирование на предприятии

     На  основе данных по прогнозу объема продаж рассчитывается необходимое количество материальных и трудовых ресурсов, также определяются и другие составные затраты на производство. На основе полученных данных разрабатывается плановый отчет о прибылях и убытках, с помощью которого прогнозируется величина прибыли.

     Разработка  планов прибылей и убытков происходит в несколько этапов. На первом этапе рассчитывается плановая сумма амортизационных отчислений, так как она является частью себестоимости и предшествует плановым расчетам прибыли. На втором этапе определяется сумма затрат. На третьем этапе определяется выручка от реализации продукции. В качестве исходной точки берется прошлогодняя выручка от реализации.

     Далее разрабатывается план движения денежных средств, необходимость его составления определяется тем, что многие из затрат, показываемых при расшифровке плана прибылей и убытков, не отражаются на порядке осуществления платежей. План движения денежных средств учитывает приток денежных средств (поступления и платежи), отток денежных средств (затраты и расходы), чистый денежный поток (избыток или дефицит). Фактически он отражает движение денежных потоков по текущей, инвестиционной и финансовой деятельности. Разграничения направлений деятельности при разработке плана движения денежных средств позволяют повысить результативность управления денежными потоками в процессе осуществления финансовой деятельности предприятия.

Заключительным  документом текущего финансового плана  является плановый баланс активов и  пассивов на конец планируемого года. Этот документ отражает все изменения  в активах и пассивах в результате запланированных мероприятий и показывает состояние имущества и финансов предприятия. Формирование баланса происходит на основании запланированных изменений статей планового баланса предыдущего года, а также плана прибылей и убытков. План баланса служит хорошей проверкой плана прибылей и убытков и движения наличных средств. В процессе его составления учитываются приобретения основных фондов, изменение стоимости материальных запасов, отмечаются планируемые займы, выпуск акций и других ценных бумаг и т. п.

     Оперативное финансовое планирование подробно отражает оперативный денежный оборот предприятия, поступления и расходования средств по конкретным календарным датам, как правило, на ближайший месяц, что позволяет управлять денежными потоками исходя из складывающейся конъюнктуры и возникающих обстоятельств. Оперативное финансовое планирование включает составление и исполнение финансового календаря, кассового плана, а также расчет потребности в краткосрочном кредите. В платежном календаре подробно отражается оперативный денежный оборот через расчетные, текущие, валютные и другие счета предприятия. Поступление и расходование средств планируется в конкретной последовательности по срокам, что позволяет своевременно производить расчеты, перечислять платежи в бюджет и внебюджетные фонды. Информацией для составления платежного календаря являются сведения об операциях по счетам в банках, содержащиеся в выписках о состоянии счетов, предоставляемых банками, данные о расчетах с поставщиками с особым выделением просроченных платежей, график отгрузки готовой продукции и передачи платежных документов в банк, сроки и размеры перечислений налогов в бюджеты и платежей во внебюджетные фонды, сроки и величина предполагаемой к выплате заработной платы, размеры дебиторской и кредиторской задолженности. Платежный календарь составляется на месяц, 15 дней, декаду, пятидневку. При этом срок определяется исходя из периодичности основных платежей предприятия. Наиболее целесообразно составление платежного календаря на месяц с подекадной разбивкой. Для того чтобы платежный календарь был реальным, его составителям необходимо следить за ходом производства и реализации, состоянием запасов, дебиторской задолженности в целях предупреждения невыполнения финансового плана. Для планирования оборота наличных денег предприятием разрабатывается кассовый план. Кассовый план обеспечивает своевременное получение наличных денег в банке и контроль за их использованием. При этом вводятся нормативы остатка наличных денег в кассах (лимиты), которые при необходимости могут пересматриваться. Наличность сверх установленных лимитов должна сдаваться в обслуживающие предприятие банки. Кассовый план разрабатывается на квартал и в установленный срок представляется в коммерческий банк, с которым предприятие заключило договор о расчетно-кассовом обслуживании. Коммерческий банк анализирует достоверность показателей кассового плана и в необходимых случаях (с согласования предприятия) производит корректировку расчета. 
 
 

 
      1.4 Основы составления  финансового плана.

      Процесс финансового планирования включает несколько этапов.

      На  первом анализируются финансовые показатели за предыдущий период. Для этого используют основные финансовые документы предприятий -  бухгалтерский баланс, отчёты о прибылях и убытках, отчёты  о движении  денежных  средств. Они имеют важное значение для финансового планирования, так как содержат данные для анализа и расчёта финансовых показателей деятельности предприятия, а также служат основой для составления прогноза этих документов. Причём, сложная аналитическая работа на этом этапе несколько облегчается тем, что форма финансовой отчётности и планируемые финансовые таблицы одинаковы по содержанию. Баланс предприятия входит в состав документов финансового планирования, а отчётный бухгалтерский баланс является исходной  базой  на  первой  стадии планирования.

      Второй  этап предусматривает составление основных прогнозных документов, таких как прогноз баланса, отчёта о прибылях и убытках,  движения  денежных средств (движение наличности), которые относятся к перспективным финансовым планам  и   включаются   в   структуру   научно-обоснованного   бизнес-плана предприятия.

      На  третьем этапе уточняются и конкретизируются  показатели  прогнозных финансовых документов посредством составления текущих финансовых планов.

     На  четвёртом этапе осуществляется оперативное финансовое планирование. На четвертом этапе происходит состыковка показателей финансовых планов с производственными, коммерческими, инвестиционными, строительными и другими планами и программами, разрабатываемыми предприятием.

     Пятый этап - это осуществление оперативного финансового планирования путем разработки оперативных финансовых планов.

     Шестой  этап предусматривает осуществление текущей производственной, коммерческой и финансовой деятельности предприятия, определяющей конечные финансовые результаты деятельности в целом. Завершается процесс финансового планирования на предприятии анализом и контролем за выполнением финансовых планов. Данный этап заключается в определении фактических конечных финансовых результатов деятельности предприятия, сопоставлении с запланированными показателями, выявлении причин и следствий отклонений от плановых показателей, в разработке мер по устранению негативных явлений.³

      Основой организации финансов предприятия  является финансовый план. Формой финансового плана является баланс доходов и расходов, в котором находят отражение результаты финансово-хозяйственной деятельности предприятия, его взаимоотношения с бюджетом, внебюджетными фондами, банками. В состав доходов включаются, прежде всего, суммы, получаемые за счет устойчивых источников собственных средств, а при необходимости – за счет заемных средств. К устойчивым источникам собственных доходов относятся прибыль, амортизационные отступления, отчисления в ремонтный фонд, кредиторская задолженность, постоянно находящаяся в распоряжении хозяйствующего субъекта. Если источник дополнительных финансовых средств уже  точно  известен, то эти средства включаются в доходную часть, а возврат их -  в  расходную часть финансового плана. В условиях инфляции финансовый план хозяйствующего субъекта делается на квартал и корректируется с учетом индекса инфляции. Главной  задачей  баланса  доходов   и   расходов   является   проверка синхронности  поступлений   и   расходования   денежных   средств,   которая обеспечивает  поддержание  ликвидности  и  платёжеспособности   предприятия, выражающейся  в  постоянном  наличии  на  счёте  в  банке   денежных   сумм, достаточных для расчётов по обязательствам.

     Финансовый  план  является  неотъемлемой  частью  бизнес   планирования предприятия. Он призван обобщить материалы, изложенные в описательной  части планирования для того, чтобы представить их в стоимостном выражении.  
 
 
 

      Глава II. Финансовый план.

      2.1. Методика расчета финансового плана.

1. Планирование  источников доходов и поступлений.

2. Планирование  расходов и отчислений.

3. Проверка  финансового плана.

 I. Поступления:

  1) Прибыль  от реализации товарной продукции.  Рассчитывается в ценах и условиях  предыдущего (отчетного) года. Основа  расчета прибыли от реализации - объем реализованной продукции и ее себестоимость на основе расчетов финансистов.

2) Прибыль  от прочей реализации (внереализационные  доходы):

. Доходы  от реализации ненужного, неиспользуемого  имущества (активов). Определяется как разница между выручкой от реализации и затратами, связанными с непосредственной стоимостью этого имущества, затратами по его подготовке к продаже и косвенные налоги.

Дополнительный  доход  в  виде  экономии  на  налоге  на имущество, т.к. снижается  налогооблагаемая база. . Могут быть доходы от аренды.

%%, получаемые  от кредитов, %% по ценным бумагам.  Внереализационные доходы могут  быть убыточными.

II. Амортизационные отчисления.

III. Финансовые ресурсы строительства при выполнении работы хозяйственным способом. Планируется на основании смет. В смету закладываются все расходы (в т.ч. премии работникам и средняя норма прибыли). Экономия появляется за счет отказа от плановых накоплений и значительной части накладных расходов.

 IV. Устойчивые пассивы. В качестве финансовых ресурсов планируется прирост устойчивых   пассивов   (Кредиторская   задолженность   на    законных основаниях). V. Расчет финансовых ресурсов, закладываемых в себестоимость продукции. Из платежей в бюджет - сумма социальных налогов.

VI. Доходы от выпуска ценных бумаг. Планируются на основании решения общего собрания акционеров об увеличении уставного капитала и той доли акций, которая определена для реализации. За цену принимается номинальная цена акций. Учитываются суммы ценных бумаг, оставшихся в распоряжении предприятия и предполагаемые к реализации.

VII. Расчет эмиссионного дохода от реализации акций. Базируется на

котировках  акций на фондовой бирже.

VIII. Финансовые ресурсы от размещения облигационного займа. Рассчитываются по его объему и срокам размещения на основании данных проспекта эмиссии.

IX. Инфляционный доход. Дополнительный доход, обусловленный ростом цен.

X. Высвобождение финансовых ресурсов при снижении  нормативов  оборотных средств.  Появляются  в связи с сокращением  объемов  производства, изменением условий поставок ресурсов.

XI. Фонд  амортизационных отчислений  основных  средств.  Остатки фонда, которые предприятие может использовать как финансовый резерв. XII. И т.д.

 В  финансовый плане отражаются  только те расходы предприятия, которые связаны с расширением и развитием производства, удовлетворением  социально-культурных  и  бытовых потребностей,  прочие  расходы.  Все  конкретные  направления  и   пропорции использования средств предприятие определяет самостоятельно.

      I. Капитальные вложения. Основание для планирования - наличие проектно-сметной документации (лицензии, решение органа государственной власти об отводе земельного участка, наличие договоров подряда).

      II. Прирост собственных оборотных средств. Основа для планирования -расчеты по формированию оборотных средств на конец планируемого года, намеченные цели ускорения оборачиваемости оборотных средств. Первичный источник - прирост устойчивых пассивов.

      III. Проценты по долгосрочным кредитам. Планируются на основе  договоров  с кредитными учреждениями и сведениях об изменениях процентной ставки  и методики расчета суммы процентов.

      IV. Расходы по смете фонда потребления. Расходы по коллективному договору в Уставе предприятия и отраслевых  тарифных соглашениях.

     V. Формирование резервных фондов:

   1. Резервный фонд предприятия (15 % от уставного капитала -«Закон  об АО»). Обычно для других предприятий  - 8-10%. Источник - прибыль.

   2. Фонд страхования имущества и  коммерческих рисков предприятия  Может создаваться в в любых объемах, но за счет себестоимости - лишь в пределах 2 % от объема реализованной продукции. Дополнительные суммы резервов - за счет прибыли (по желанию).

   3.  Резерв  на  оплату  налога  на  землю.  Источник  оплаты  себестоимость продукции. Норматив отчислений в резерв рассчитывается как - сумма налога / себестоимость товарной продукции.

   4.  Ремонтный фонд. Создается по  нормативу и определяется отношением  запланированных затрат на ремонтные,  подготовительные работы как  себестоимость товарной продукции.

   5. Фонд на выплату вознаграждения  за выслугу лет. Организуется  на предприятиях, где такие выплаты  предусмотрены. Создается за счет  себестоимости. Пик приходится  на январь («13 зарплата»). Норматив  отчислений - отношение запланированной  величины фонда к фонду оплаты труда.

   6. Резерв на оплату отпусков. Пик  приходится на лето. Норматив  рассчитывается аналогично п.5.

   7. Отчисления единого социального  налога (ЕСН) с сумм остатков  фонда на выплату вознаграждения  за выслугу лет и с резерва  на оплату отпусков.

8. Фонд на выплату дохода (дивидендов). Источник - прибыль. 

Платежи в бюджет. 

 1.  НДС. Указывается в доходной  части финансового плана. Иногда  указывается даже перед прибылью. Источник - выручка, в которую  по установленной ставке включается  сумма налога. [Бабич, 348]