Ликвидность и платежеспособность могут оцениваться  с помощью абсолютных и относительных  показателей. Из абсолютных основным является показатель, характеризующий величину собственных оборотных средств, или чистого оборотного капитала.

     СОС=РСК-ВА-ДДЗ, где РСК – реальный собственный капитал;

     ВА  – внеоборотные активы;

     ДДЗ – долгосрочная дебиторская задолженность.

     Величина  собственных оборотных средств показывает, какая сумма оборотных средств останется в распоряжении предприятия после расчетов по краткосрочным обязательствам. Возможна и другая интерпретация данного показателя как доли собственного капитала, направленной на финансирование оборотных активов. Значение данного показателя анализируется в динамике. С ростом объемов производства величина собственных оборотных средств обычно увеличивается.

     Являясь абсолютным, показатель собственных  оборотных средств приспособлен для пространственно-временных сопоставлений; поэтому в анализе более активно применяются относительные показатели – коэффициенты ликвидности. Принято выделять три группы оборотных активов, различающиеся с позиции их участия в погашении расчетов – производственные запасы, дебиторскую задолженность и денежные средства и их эквиваленты. Эта классификация обособляет группы оборотных активов, различающихся по видовому признаку, а также по степени ликвидности. Средства, омертвленные в запасах должны пройти стадию «средства в расчетах», т.е. побывать в виде дебиторской задолженности, а потому они относительно дольше исключены из активного оборота, т.е. менее ликвидны. Приведенное разделение оборотных активов на группы позволяет ввести три основных аналитических коэффициента, которые можно использовать для обобщенной оценки ликвидности и платежеспособности предприятия.

     Коэффициент текущей ликвидности дает общую  оценку ликвидности предприятия, показывая, сколько рублей оборотных средств (текущих активов) приходится на один рубль текущей краткосрочной задолженности (текущих обязательств):

 

     где ОЗ – общая величина запасов с  НДС.

     Значение  показателя может значительно варьировать  по отраслям и видам деятельности, а его разумный рост обычно рассматривается как благоприятная тенденция. На практике критическое нижнее значение коэффициента текущей ликвидности равно 2.

     Коэффициент быстрой ликвидности исчисляется, когда из расчета исключена наименее ликвидная их часть – производственные запасы.

 

     где ДС – денежные средства;

     КФВ – краткосрочные финансовые вложения;

     КДЗ – краткосрочная дебиторская  задолженность сроком погашения  менее 12 месяцев;

     КО  – краткосрочные обязательства.

     Логика  такого исключения состоит не только в значительно меньшей ликвидности запасов, но в том, что денежные средства, которые можно выручить в случае вынужденной реализации производственных запасов, могут быть существенно ниже расходов по их приобретению. Ориентировочно нижнее значение данного коэффициента равно 1.

     Коэффициент абсолютной ликвидности является наиболее жестким критерием ликвидности  предприятия; показывает, какая часть  краткосрочных обязательств может  быть при необходимости погашена немедленно за счет имеющихся денежных средств и краткосрочных финансовых вложений; может быть назван коэффициентом платежеспособности. Рассчитывается следующим образом:

 

     где ДС – денежные средства;

     КФВ – краткосрочные финансовые вложения;

     КО  – краткосрочные обязательства, определяемые величиной краткосрочных пассивов за вычетом доходов будущих периодов и фонда потребления.

     Значение  данного коэффициента, как правило, варьируется в пределах 0,05-0,1.

 

2. Анализ ликвидности  и платежеспособности  предприятия на  примере ООО «Торгсервис Кеги»

     2.1 Характеристика предприятия

     По  характеру собственности ООО «Торгсервис Кеги» является частным предприятием и обладает правом юридического лица.

     По организационно-правовой форме хозяйствования ООО «Торгсервис Кеги» представляет собой общество с ограниченной ответственностью.

     По виду хозяйственной деятельности ООО «Торгсервис Кеги» является производственным предприятием, специализирующемся на оптовой продаже пива.

     ООО «Торгсервис Кеги» было зарегистрировано в г. Иркутске 05 апреля 2005 г. Организация является коммерческой и целью деятельности является получение прибыли.

     Общество  занимается оптовыми продажами пива.

     ООО «Торгсервис Кеги» предоставляет в налоговые органы периодическую бухгалтерскую отчетность (квартал, полугодие, 9 месяцев) и годовую бухгалтерскую отчетность.

     Экономическая характеристика исследуемой организации  основывается на анализе финансово-хозяйственного состояния организации. Анализ финансово-хозяйственного состояния предприятия, базируется на исследовании показателей финансовой отчетности. Устойчивость финансового положения организации в значительной степени зависит от целесообразности и правильности вложения финансовых ресурсов в активы. Активы динамичны по своей природе, в процессе функционирования организации их величина и структура претерпевают постоянные изменения.

     ООО «Торгсервис Кеги» самостоятельно в установленном и не противоречащем законодательству порядке решает вопросы принятия хозяйственных решений, планирования, установления цен, определяет формы управления, формы, системы и размеры оплаты труда, распределяет чистую прибыль.

     Основные  экономические показатели деятельности ООО «Торгсервис Кеги» за 2009-2010 год приведены в табл. 1.

Таблица 1

Экономические показатели ООО «Торгсервис  Кеги»

(тыс.  руб.)

     Предприятие является самостоятельным экономическим  субъектом, является юридическим лицом, имеет обособленное имущество, самостоятельный баланс, счет в банке.

     Имущество предприятия составляют его основные фонды и оборотные средства, а  также иные ценности, стоимость которых отражается в самостоятельном балансе предприятия.

     Выручку, полученную от деятельности Общество использует на:

• возмещение материальных и приравненных к ним затрат,
• выплату обязательных платежей в бюджет,
• формирование резервного фонда,
• оставшаяся прибыль поступает в полное распоряжение Общества и используется в соответствии с учредительными документами и решениями органов управления Общества в соответствии с их компетенцией.

     Организация находится на общем режиме налогообложения, бухгалтерский учет ведет с применением журнально-ордерной формы, операции оформляются записями на счетах бухгалтерского учета при помощи компьютерной обработке данных. По окончанию отчетного периода организация сдает отчет по стандартной форме.

     Организационную структуру управления данной организации можно представить в виде следующей схемы (рис. 1.)

Директор организации

Рис. 1. Организационная структура организации

     Вся деятельность специалистов учета на предприятии определена должностными инструкциями.

     2.2 Анализ платежеспособности (ликвидности) на примере ООО «Торгсервис Кеги»

     Анализ  платежеспособности (ликвидности) предприятия, то есть возможности предприятия  наличными денежными ресурсами  своевременно погашать свои платежные  обязательства, начинается с анализа ликвидности баланса, который показывает степень покрытия долговых обязательств предприятия его активами, срок инкассации которых соответствует сроку погашения платежных обязательств.

     Анализ  ликвидности баланса заключается  в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени убывающей ликвидности, с краткосрочными обязательствами, которые группируются по степени срочности их погашения. Изучение соотношения этих групп активов и пассивов за несколько периодов позволит установить тенденции в структуре баланса и его ликвидности.

     По  степени ликвидности активы делятся  на:

1. Абсолютно ликвидные активы А₁:

     A₁ = стр. 260 + стр. 250

     А_{1 н.г.} = 380 + 0 = 380 тыс. руб.

     А_{1 к.г.} = 167 + 0 = 167 тыс. руб.

2. Быстро реализуемые активы А₂ :

     А₂ = стр. 240 + стр. 270

     А_{2 н..г.} = 8374 + 0 = 8374 тыс. руб.

     А_{2 к.г.} = 8875 + 0 = 8875 тыс. руб.

3. Медленно реализуемые активы А₃:

     А₃ = стр. 210 + стр. 220

     А_{3 н..г.} = 21052 + 0 = 21052 тыс. руб.

     А_{3 к.г.}= 32403 + 0 = 32403 тыс. руб.

4. Трудно реализуемые активы А₄:

     А₄ = стр. 190

     А_{4 н.г.}= 2355 тыс. руб.

     А_{4 к.г.}= 3126 тыс. руб.

     По  срочности обязательств пассивы  подразделяются на:

1. Наиболее срочные обязательства П₁:

     П₁ = стр. 620 + стр. 630

     П_{1 н.г.} = 25079 + 0 = 25079 тыс. руб.

     П_{1 к.г.} = 37889 +0 = 37889 тыс. руб.

2. Среднесрочные обязательства П₂:

     П₂ = стр. 610. + стр. 650 + стр. 660

     П_{2 н.г.}= 5800 + 0 + 0 = 5800 тыс. руб.

     П_{2 к.г.} = 4000 + 0 + 0 = 4000 тыс. руб.

3. Долгосрочные обязательства П₃:

     П₃ = стр. 590.

     П_{3 н.г.} = 0 тыс. руб.

П_{3 к.г.}= 0 тыс. руб.

4. Постоянные пассивы П₄:

     П₄ = стр. 490 + стр. 640.

     П_{4 н.г.} = 1282 + 0 = 1282 тыс. руб.

     П_{4 к.г.} = 2682 + 0 = 2682 тыс. руб.

     Результаты  расчетов активов и пассивов представлены в таблице 2.

 

      Таблица 2