Платежный баланс страны, его роль и значение

     Импорт  товаров (по данным таможенной статистики) в январе-мае     2010 г.  составил по стоимости 76,6  млрд. долларов США  и увеличился по сравнению с соответствующим  периодом прошлого года на 31,1 процента. Увеличение стоимостных объемов импорта связано с восстановлением российской экономики, ростом реальных располагаемых доходов населения, реальным укреплением рубля к основным валютам. В январе-мае 2010 г. темпы роста импорта из стран СНГ (157,6%) существенно превосходили темпы роста импорта из стран дальнего зарубежья (127,2%). Такая динамика объясняется, в основном, ускоренным ростом импорта металлов, машин и оборудования из стран СНГ. Доля стран дальнего зарубежья в стоимости импорта сократилась на 2,6 процентных пункта и составила 84,8%, стран  СНГ увеличилась до 15,2 процента. В структуре импорта в мае 2010 г. со странами  дальнего зарубежья произошло удешевление  импортируемых из этих стран товаров, в то же время индекс цен на товары из стран СНГ вырос. Темпы роста физических объемов поставок из стран дальнего зарубежья были выше, чем из стран СНГ. В товарной структуре российского импорта в  январе-мае 2010 г. увеличилась доля продукции химической промышленности, металлов и изделий из них.  Удельный вес текстиля, текстильных изделий и обуви практически  сохранился на уровне января-мая 2009 года. 

     Несмотря  на восстановление экономики, продолжает  снижаться доля группы машин, оборудования и транспортных средств, что указывает  на сохраняющуюся слабость инвестиционной активности. В январе-мае  2010 г. было закуплено машин, оборудования и транспортных средств  на 25,5% больше, чем в январе-мае 2009 г. Ввоз легковых автомобилей в физическом выражении к соответствующему периоду 2009 года сократился на 14,9%, грузовых автомобилей вырос – в 1,8 раза. Стоимостной объем импорта продовольственных товаров и сельскохозяйственного сырья в  январе-мае 2010 г. по сравнению с  январем-маем 2009 г.  увеличился на 28,9 процента. При этом импорт из стран СНГ увеличился на 44,7%, из стран дальнего зарубежья – на 26,4 процента. Рост объемов импорта продовольственных товаров и сельскохозяйственного сырья во многом объясняется ростом потребительского спроса наравне с восстановлением запасов. Увеличиваются и темпы восстановления импорта текстиля, текстильных изделий и обуви (+32,7%), что объясняется увеличением физического объема ввоза хлопчатобумажных тканей. Импорт продукции химической промышленности увеличился по стоимости на 36,3 процента.  Импортеры химической промышленности возобновляют запасы почти исключительно на фоне более низких цен и ожиданий восстановления внутреннего  спроса.

     Страны  дальнего зарубежья являются  главными  партнерами России. В январе-мае 2010 г. их доля в товарообороте  составила 85,7%, в том числе в экспорте –  86,2%, в импорте – 84,8 процента. Стоимостные объемы российского экспорта и импорта с этими странами в январе-мае 2010 г. по сравнению с соответствующим периодом прошлого года увеличились на 60,1% и на 27,2% соответственно. Лидирующие позиции среди стран-членов Евросоюза по-прежнему занимали  Нидерланды, Германия и Италия, на долю которых приходилось 49,4% внешнеторгового оборота  с данной группой стран. Наиболее важными внешнеторговыми партнерами среди стран АТЭС являются Китай, Япония, США и Республика Корея, на долю которых приходилось 85,6% внешнеторгового оборота с данной группой стран. В структуре экспорта России в страны дальнего зарубежья увеличилась  доля топливно-энергетических товаров, одновременно сократился  удельный вес продовольственных товаров и сельскохозяйственного сырья (кроме текстильного),  металлов и изделий из них, продукции химической промышленности и каучука, древесины и целлюлозно-бумажных изделий, машин, оборудования и транспортных средств.

     Топливно-энергетические товары оставались важнейшей статьей  российского экспорта и их доля в  вывозе в страны дальнего зарубежья  в январе-мае 2010 г. достигла 72% против 68,4% в январе-мае 2009 года.  За счет повышения уровня цен экспорт топливно-энергетических товаров по сравнению с  январем-маем 2009 г. по стоимости вырос в 1,7 раза.  При этом средняя цена нефти возросла на 69,5%, бензина автомобильного – на 84,8%, дизельного топлива – на 49,8%, топлива жидкого – в 2 раза. Физические объемы экспорта  бензина автомобильного снизились на 37,2 процента. Возросли поставки нефти на 5,5%,   дизельного топлива – на 16,5%,  топлива жидкого – на 9,5%, природного газа – в 1,3 раза, каменного угля – на 12,9 процента. Экспорт металлов и изделий из них по стоимости  вырос на 40,1% вследствие  увеличения физических объемов и роста средних контрактных цен на полуфабрикаты из железа и нелегированной стали, прокат плоский, медь рафинированную, никель необработанный и алюминий необработанный. Стоимостной объем экспорта  продукции химической промышленности и каучука увеличился на 39,5 процента. На увеличение экспорта этой группы товаров в основном повлиял рост физических объемов вывоза минеральных удобрений на 26,3% и каучука синтетического – в 1,5 раза.

     Экспорт продовольственных товаров и  сельскохозяйственного сырья (кроме  текстильного) вырос на 20,1% за счет увеличения средних цен на большинство  товаров  этой группы и роста физического объемы экспорта пшеницы и меслина в 1,3 раза. Экспорт древесины и целлюлозно-бумажных изделий вырос на 21,2% за счет роста физических объемов и цен обработанных лесоматериалов на 26,6% и 5,6% соответственно. Выросла также стоимость экспорта древесной целлюлозы и клееной фанеры.  Экспорт машин, оборудования и транспортных средств вырос (по стоимости) относительно января-мая 2009 г. на 43,6%, в том числе  механического оборудования – на 9,7%, летательных аппаратов – на 69,3%, электрооборудования – на 38,6 процента. Экспорт легковых автомашин сократился в физическом выражении на 13,2%, грузовых - вырос  на 36,9 процента.

     В товарной структуре импорта России из стран дальнего зарубежья  в  январе-мае 2010 г. по сравнению с январем-маем 2009 г. увеличились доли продукции химической промышленности и каучука, металлов и изделий из них и минеральных продуктов; сократился удельный вес машин, оборудования и транспортных средств, древесины и целлюлозно-бумажных изделий. Доли продовольственных товаров и сельскохозяйственного сырья (кроме текстильного), текстиля, текстильных изделий и обуви практически не изменились. В  январе-мае 2010 г, было закуплено машин, оборудования и транспортных средств на  22,4% больше, чем в январе-мае 2009 г. Увеличились закупки (по стоимости) механического оборудования на 21,6%, электрооборудования – на 46,6%, инструментов и аппаратов оптических – на 19,0%, средств наземного транспорта – на 17,1 процента. Стоимость импорта легковых автомобилей снизилась на 10,0%, за счет снижения физических объемов закупок на 21,4%, несмотря на рост цен на 14,5 процента. Импорт грузовых автомобилей вырос на 30,1%, при увеличении физических объемов на 67,0%, несмотря на снижение цен на 22,1 процента.

       Увеличение стоимости импорта  текстиля, текстильных изделий и обуви на 29,8% связано с ростом физических объемов закупок одежды, обуви и тканей хлопчатобумажных. Импорт основных продовольственных товаров и сельскохозяйственного  сырья (кроме текстильного)  вырос по стоимости на 26,4% за счет роста  физических объемов  и цен импорта  рыбы свежей и мороженной, сыров и творога, цитрусовых, чая, сахара-сырца и увеличения физического объема импорта мяса свежего и  мороженного. Стоимость импорта продукции химической промышленности и каучука выросла на 35,8%, увеличение произошло за счет роста  физических объемов и средних цен на лекарственные средства, пластмассы и изделия из них, мыло и моющие средства,  экстракты дубильные или красильные.

     Импорт  металлов и изделий из них  в  январе-мае 2010г. возрос на 42,9 %, в основном за счет роста физических объемов черных металлов и изделий из них. Внешнеторговый оборот России со странами СНГ (по данным  таможенной  статистики, с учетом Белоруссии) увеличился в январе-мае 2010 г. по сравнению с январем-маем 2009 г. на 42,4%, в том числе экспорт - на 35,3%, импорт - на 57,6 процента. Основными торговыми партнерами России среди стран СНГ в январе-мае 2010 г. были Украина (5,5% внешнеторгового оборота России), Белоруссия (4,4%) и Казахстан (2,7%). На их долю приходилось 88,7% торговли со странами СНГ (в январе-мае 2009 года – 86,1 процента). Со всеми странами СНГ сложился профицит торгового баланса. Максимальное улучшение торгового сальдо наблюдалось по Украине (рост профицита в 4,1 раза) и Молдавии (рост профицита в 3,3 раза). В структуре экспорта  России в страны СНГ (по данным таможенной статистики, с учётом Белоруссии) в январе-мае 2010 г. увеличился удельный вес топливно-энергетических товаров и продукции химической промышленности,  снизилась доля продовольственных товаров и сырья для их производства, металлов и изделий из них, машин, оборудования и транспортных средств, древесины и целлюлозно-бумажных изделий.

     Стоимость экспорта топливно-энергетических товаров  в январе- мае   2010 г. возросла на 50,4% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Увеличение физических объемов поставок наблюдалось по углю каменному  в 1,9 раза, коксу и полукоксу  - в 1,8 раза, газу природному - в 2,3 раза; снижение – по сырой нефти – на 31,4%, нефтепродуктам – на 43,3% и электроэнергии – в 5,5 раза. Рост цен отмечен по сырой нефти – на 42,5%, нефтепродуктам – на 62,3% (в среднем), электроэнергии – на 13,5%, коксу и полукоксу - на 37,1 процента. Вследствие снижения спроса в странах СНГ и уменьшения физического объема поставок стоимостной объем российского экспорта машин, оборудования и транспортных средств увеличился только на 22,1 процента. Физические объемы поставок легковых автомобилей уменьшились на 9,9%, автомобилей  грузовых - на 32,7 процента. Стоимостной  объем  экспорта  продовольственных  товаров  уменьшился  на 12,3 процента. Физический объем поставок пшеницы и меслина уменьшился в 6,8 раза по сравнению с аналогичным периодом предыдущего года. Стоимость экспорта продукции химической промышленности выросла на 44,9 процента. Наблюдался количественный рост экспорта и цен аммиака - соответственно в 19,4 раза и на 33,3%, удобрений азотных - в 2,1 раза и на 25,4%, удобрений смешанных - в 1,5 раза и на 4,8%, каучука синтетического - на 8,0% и на 71,5 процента.

     Стоимость экспорта древесины и целлюлозно-бумажных изделий возросла на 16,6% в основном за счет увеличения средних контрактных цен и физических объемов фанеры клееной – соответственно на 26,8% и 8,9%, целлюлозы древесной – на 40,3% и 25,7%, цен на лесоматериалы необработанные на 9,6 процента. Увеличение стоимостного объема экспорта металлов и изделий из них  на 12,2% стало следствием  роста цен по основным товарным позициям группы и физических объемов поставок чугуна на 65,7%, полуфабрикатов из железа и нелегированной стали – на 51,6%, проката плоского из железа и нелегированной стали – на 36,2% и алюминия необработанного – на 53,0 процента.

     В структуре импорта России из стран  СНГ в январе-мае 2010 г. (по данным таможенной статистики, с учётом Белоруссии) увеличились удельные веса минеральных продуктов, машин, оборудования и транспортных средств. Снизились доли продовольственных товаров и сырья для их производства; продукции химической промышленности: текстиля, текстильных изделий и обуви; металлов и изделий из них. Импорт машин, оборудования и транспортных средств увеличился в стоимостном выражении на 61,0 процента. Физический объем закупок автомобилей легковых увеличился на 57,4%, грузовых –   в 3,2 раза. Увеличение стоимости импорта металлов и изделий из них на 56,7% вызвано ростом физических объемов закупок по большинству видов продукции черной металлургии, при этом максимальный рост (на 70,4%) отмечен по трубам стальным. Стоимостной объем импорта продовольственных товаров и сырья для их производства возрос на 44,7% в значительной степени за счет увеличения физических объемов поставок, а также роста цен по большинству товарных позиций группы. Максимальное увеличение физических объемов поставок наблюдалось по мясу птицы свежему и мороженому и плодам цитрусовым в 2,0 раза, минимальное – по  маслу сливочному и прочим молочным жирам – на 17,0 процента.  Максимальный рост цен отмечен по маслу сливочному  и прочим молочным жирам на 73,4%, молоку и сливкам сгущенным – на 72,8%, и по сахару белому – на 44,4%, а минимальный – по мясу птицы свежему и мороженному – на 3,1 процента.

     Стоимостной объем импорта топливно-энергетических товаров увеличился в  2,3 раза вследствие роста физических объемов закупок  нефтепродуктов в 6,5 раза, сырой нефти  – на 5,8%, угля каменного - на 31,6% и газа природного – на 0,2%, а также роста цен на сырую нефть на 82,2%, уголь каменный - на 33,3%, нефтепродукты – на 20,7% (в среднем) и электроэнергию  - на 29,5 процента. Стоимость импорта продукции химической промышленности возросла на 41,6 процента. Закупки медикаментов увеличились по стоимости на 46,0%, при этом их физический объем снизился на 6,9 процента. Возросли по сравнению с январем-апрелем 2009 года стоимостные объемы импорта текстиля, текстильных изделий и обуви в 1,5 раза. Стоимостные объемы закупок одежды и обуви кожаной увеличились, соответственно, на 67,6% и 46,9 процента.

Глава 3 Разработка рекомендаций

      В настоящее время платежный баланс составляется на основе принципа начисления, согласно которому операции с нерезидентами  отражаются по начисленным требованиям или обязательствам. Альтернативным принципу начисления является кассовый принцип, который требует учитывать внешнеэкономические операции по фактически погашенным требованиям и обязательствам, возникающим из совершенных операций. Использование принципа начисления означает, что операции с нерезидентами отражаются не в момент оплаты возникших из операции требований, а в момент возникновения обязательств оплаты. Так, например, экспортные операции с товарами фиксируются в платежном балансе не в момент поступления выручки на банковский счет экспортера, а в момент перехода прав собственности на товар от продавца к покупателю. Это приводит к тому, что значительная часть внешнеэкономических сделок, обязательства по которым не были оплачены в рамках отчетного периода, тем не менее, включается в платежный баланс и формирует его статьи. Поскольку значительная часть операций не оплачивается в отчетном периоде, она корреспондирует со статьями «Предоставление торговых кредитов и авансов», «Просроченная задолженность» финансового счета платежного баланса.

     Таким образом, можно сказать, что применение принципа начисления искажает картину  действительно произошедших денежных поступлений и платежей, тогда  как при составлении платежного баланса можно не включать в него операции, не связанные с движением денежных потоков в рамках отчетного периода. В этом случае будут отражаться суммы не начисленных, а реально произошедших денежных поступлений и платежей.

     Ключевой  проблемой при анализе платежного баланса является определение его сальдо. Традиционным способом определения сальдо платежного баланса является разделение операций на первичные (основные, операции "над чертой"), которые формируют сальдо платежного баланса, и производные (балансирующие, операции "под чертой"), которые уравновешивают сформировавшееся сальдо. Концепция аналитического представления исходит из того, что в рамках отчетного периода влияние, оказываемое на равновесие внутренних рынков первичными внешнеэкономическими операциями, должно быть сбалансировано посредством проведения балансирующих операций. Это происходит вследствие наличия объективной причинно-следственной связи между первичными и производными операциями. В настоящее время при составлении аналитической версии платежного баланса широко применяется концепция официальных расчетов. Помимо концепции официальных расчетов для анализа платежных балансов применяются также концепции баланса товаров и услуг, баланса текущих операций, базисного баланса, баланса международных капиталовложений и ряд других.