Рисунок 4. Схема осуществления полного лизинга. 

    Существует  лизинг с неполным набором услуг, который предполагает заранее согласованное  разделение функций по техническому обслуживанию имущества между сторонами  договора. Например, лизингополучатель берет на себя ответственность за соблюдение установленных норм эксплуатации имущества и его текущее обслуживание, а лизингодатель (лизинговая компания) оплачивает расходы по поддержанию лизингового имущества в исправном состоянии. [13, c.90]

    В зависимости от сроков лизинговые сделки можно разделить на краткосрочные, среднесрочные и долгосрочные.

    • долгосрочный лизинг — лизинг, осуществляемый в течение трех и более лет;

    • среднесрочный лизинг — лизинг, осуществляемый в течение от полутора до трех лет;

    • краткосрочный   лизинг —   лизинг,   осуществляемый   в  течение   менее полутора лет.

    По  типу имущества различают:

    • лизинг  движимого   имущества   (оборудование,   техника,   автомобили), в том числе нового и бывшего  в употреблении;

    • лизинг недвижимости (здания, сооружения, суда, самолеты). 7.По характеру лизинговых платежей различают:

    • денежный;

    • компенсационный;

    • смешанный лизинг.

    При этом денежный лизинг имеет место, если все платежи производятся в денежной форме; компенсационный предусматривает платежи в форме поставки продукции, производимой на используемом имуществе или в форме оказания встречных услуг; смешанный основан на сочетании денежных и компенсационных платежей. [14, c.72]

    По  условиям замены имущества лизинг делится на:

    • срочный;

    • возобновляемый (револьверный).

    При срочном лизинге имеет место  одноразовая аренда имущества. При  возобновляемом лизинге по истечении  первого срока договор лизинга  продлевается на следующий период. При этом объекты лизинга через  определенное время в зависимости от износа и по желанию лизингополучателя меняются на более совершенные образцы. Лизингополучатель принимает на себя все расходы по замене оборудования. Количество объектов лизинга и сроки их использования по возобновляемому лизингу заранее могут не оговариваться. Разновидностью возобновляемого лизинга выступает генеральный     лизинг,     в договоре     которого     предусматривается     право лизингополучателя дополнять заявку на имущество для передачи в лизинг без заключения новых договоров.

    При генеральном лизинге заключается  общее соглашение лизингополучателя  с лизингодателем по предоставлению лизинговой линии, по которой лизингополучатель  может при необходимости брать  дополнительное имущество без заключения каждый раз нового договора. Это очень важно для предприятий с непрерывным производственным циклом и при жесткой контрактной операции с партнерами.

    В деловом обороте Вы можете встретиться  с таким понятием, как фиктивный  лизинг. Фиктивной или притворной называют сделку, которая совершена с целью прикрытия другой сделки. В примере с лизингом это может быть прикрытие договора купли-продажи с рассрочкой платежа с целью использования налоговых льгот, предусмотренных законодательством при лизинговых сделках как лизингодателем (продавцом), так и лизингополучателем (покупателем). Об экономических, налоговых выгодах, которые имеют место при лизинге, мы поговорим позже.

    Из  рассмотренного разнообразия признаков  лизинга становится очевидным, насколько  многогранными и сложными являются лизинговые отношения, что и предопределяет возможности применения лизинга с учетом особенностей и потребностей конкретного предприятия и способствует оптимизации финансовых потоков и повышению эффективности производственного процесса. [15, c.65]

    2.2 Анализ предоставляемых лизинговых услуг коммерческими банками (на примере АО "БТА лизинг")

 

    На  фоне динамичного роста участников финансового рынка Казахстана лизинг оказался вне фокуса экономической  политики страны. Так считают ряд  специалистов по лизингу и некоторые  предприниматели. Коммерческие банки РК предпочитают заниматься лизингом через создание отдельных лизинговых компаний. "БТА Лизинг" является универсальной компанией. Ее деятельность ориентирована на развитие малого и среднего бизнеса. "БТА Лизинг" может представить потенциальным клиентам свои предложения по оказанию профессиональных услуг по финансовому лизингу. При этом, Вы можете выступить как в качестве Лизингополучателя, так и в качестве Продавца. Обязательно зарегистрировать Договор финансового лизинга в центре недвижимости в течение 20 дней. Срок рассмотрения проекта (после формирования полного досье клиента) - 2-3 недели. Предпочтительно открыть расчетный счет в АО "БанкТуранАлем". Обязательно застраховать объект лизинга на полную лизинговую стоимость в страховой компании, наиболее приемлемой для Лизингодателя.

    Финансирование  лизинговых проектов осуществляется за счет привлечения средств  АО  «БанкаТуранАлем».  Кроме  того,  АО  "БТА  Лизинг"  является лизинговой компанией, которой открыта  кредитная линия ЕБРР. Базовые условия лизингового финансирования:

    •    Срок лизинга - от 12 месяцев до 5-ти лет;

    •    Ставка лизинга - от 18-25% номинальная  ставка, 13% годовых (средняя фактическая);

    •    Лизинговые платежи - ежемесячно; Общая  сумма лизинговых платежей включает:

    -   стоимость объекта лизинга;

    -   сумму налога на добавленную стоимость;

    -   иные затраты Лизингодателя, предусмотренные договором лизинга;

    -   вознаграждение (интерес).

    -   Авансовый платеж может быть внесен в размере 20% - 30%.

    - Минимальная сумма сделки - 50 000 $, если сумма меньше 50 000$ ставка увеличивается. Для регионов - 10 000 $.

    На  сегодняшний день рынок лизинговых услуг развивается довольно динамично. В целом рынок становится более  узнаваемым, продукт - более востребованным. Особенно показательным был 2004 год. На 1 января 2004 года был принят ряд изменений в Налоговый кодекс и закон «О финансовом лизинге», который подтолкнул рынок к более интенсивному развитию. В частности, был определен перечень приоритетных средств, которые при импорте по лизингу освобождаются от НДС. 

Таблица № 2* - Объем реализованной продукции (реализованных услуг) АО «БТА Лизинг» за 1 квартал 2010 года.

* источник: отчет  АО «БТА Лизинг» за 1 квартал  2010 года. 

    Проанализировав предложенную таблицу можно сделать  следующие выводы. За 1 квартал 2010 года АО «БТА Лизинг» реализовало всего услуг на 513 млн. 120 тыс. тенге. В том числе по финансовому лизингу 508 млн. 191 тыс.  тенге.   Это составляет  99%  от всего объема предоставленных услуг.

    Данный  факт свидетельствует о том, что в настоящее время выгодно заниматься лизингом, этот вид бизнеса является достаточно доходным. Экономика развивается динамично, и потребность в продукте лизинга будет однозначно расти. По словам президента компании «БТА Лизинг», если сравнивать именно негосударственные лизинговые компании, то лидерами можно считать их компанию, так как компания существует на рынке дольше всех. В компании сложился довольно профессиональный состав и накопился хороший опыт, и кроме того, сложился свой круг постоянных клиентов. Более того, акционерами стали 1РС - международная финансовая корпорация - и японская компания ОШХ. Сейчас их совокупная доля составляет 55%, у БТА -45%. ОШХ работает в 24 странах мира, практически на всех континентах. 

Таблица № 3* - Сравнение доходов и расходов АО «БТА Лизинг» за 1 квартал 2009 - 2010 гг. (в тыс. тенге)

* источник: отчет АО «БТА Лизинг» за 1 квартал 2010 года. 

    Как видно из предложенной таблицы доходы по финансовому лизингу за 1 квартал 2010 года по сравнению с 1 кварталом 2009 года увеличились на 13,79% или в абсолютном выражении 23 873 тыс. тенге. Из данного факта можно сделать вывод, что АО «БТА Лизинг» активно занимается лизинговым бизнесом, и он приносит достаточно хороший доход. Однако, доходы по продажам оборудования посредством соглашений о финансовом лизинге за изучаемые периоды несколько снизились, с 350 610 тыс. тенге до 311 239 тыс. тенге или на 11,23%, что в абсолютном выражении составляет 39 371 тыс. тенге. Помимо этого значительно уменьшились доходы по факторинговым операциям (на 66,68%), но прочие доходы увеличились на 100%. В результате совокупный доход увеличился на 17,31% или на 95 707 тыс. тенге.

    Проанализировав расходы, можно сделать вывод, что  незначительно увеличилась себестоимость оборудования, передаваемого в финансовый лизинг на 0,30% или на 1 016 тыс. тенге. Возможно это произошло из-за роста цен на оборудование, сдаваемого в лизинг. Значительно увеличились расходы на заработную плату персоналу (91,24%), расходы на рекламу (148,9%), расходы по услугам связи (113,33%), командировочные расходы (96,87%), прочие расходы   (293,56%о).   В   то   же   время   снизились   расходы   по   банковскому обслуживанию (43,98%), расходы в воде комиссионных и сборов (49,05%). Совокупные расходы за 1 квартал 2010 года по сравнению с аналогичным периодом 2009 года увеличились на 19,09% или на 97 456 тыс. тенге. Чистый доход за 1 квартал 2010 года уменьшился на 3,73% или на 1 749 тыс. тенге.

    Но, не смотря на незначительное уменьшение доходов за изучаемый период у компании «БТА Лизинг» достаточно оптимистические прогнозы на будущее. Согласно прогнозам International Financial Corporation (IРС) и других международных организаций, а также казахстанских научно-исследовательских институтов, казахстанский рынок лизинга ежегодно будет увеличиваться вдвое. К концу 2009 году по разным оценкам ожидается, что общий объем рынка составит от $550-700 млн. Тот объем рынка, который прогнозируется на 2009 год, - еще не «потолок».

    У компании «БТА Лизинг» есть свои проблемы. Основная проблема для любой лизинговой компании, не только в Казахстане, но и во всем мире -фондирование, где взять деньги для того, чтобы профинансировать кого-то. В отличие от банков лизинговые компании не могут оперировать какими-либо денежными средствами, доверенными им другими лицами, у лизинговых компаний собственных денег нет. Для того чтобы кому-то что-то купить, необходимо в начале у кого-то занять необходимые денежные средства, а потом передать это в лизинг. Второе, это, как и везде, - отсутствие квалифицированных кадров. Плюс наличие противоречий в законодательстве.