Финансовое планирование в кредитной организации

     - коэффициенты устойчивости (коэффициент  обеспеченности собственными оборотными  средствами; отношение общей и  текущей задолженности к итогу  баланса и остаточной стоимости основных средств);

     - коэффициенты деловой активности (показатели скорости оборачиваемости  всех активов предприятия и  отдельных их частей - готовой  продукции, дебиторской задолженности  и др.);

     - коэффициенты прибыльности (различные  модификации рентабельности продукции и активов).

     Анализ  коэффициентов – эффективный  подход к анализу финансового  состояния организации, однако ему  присущи следующие недостатки:

• коэффициенты воспроизводят существовавшие ранее условия, поскольку основаны на фактических данных, а потому отражают характеристики прошлых событий. Использование альтернативных методов учета может повлиять на значения коэффициентов (разные методы оценки запасов, способы начисления амортизации и так далее);
• изменения учетных оценок и методов могут повлиять на коэффициенты в том году, в котором они произошли;
• виды деятельности могут быть разными, и ее порой сложно отнести к конкретной отрасли экономики, что усложняет процесс сравнения с другими организациями;
• коэффициенты обычно рассчитывают по фактическим данным, что не отражает влияния колебаний цен и текущих рыночных условий.

     К числу плановых и отчетных форм, которые целесообразно разработать  и представить в бизнес-плане, относятся:

• оперативные планы (отчеты) за каждый период по каждому товару и рынку;
• планы (отчеты) о доходах и расходах по производству товаров (услуг), которые показывают, получает ли предприятие прибыль или терпит убытки от продажи каждого вида товаров;
• план (отчет) о движении денежных средств, показывающий поступление и расходование денег в процессе производственной деятельности;
• балансовый отчет, подводящий итог деятельности фирмы за определенный период времени.

     Важный  элемент финансового плана –  прибыльность каждого вида продукции. Основные инструменты оценки продукции  – это “точка безубыточности” и “порог рентабельности”.

     Анализ  безубыточности – это простой  и эффективный способ моделирования  ситуации с определенными допущениями.

     Недостатки  ’’условности’’ разделения затрат многократно  перекрываются аналитическими преимуществами, которые дает анализ безубыточности.

     Точка безубыточности – это величина объема продаж, при которой предприятие  будет в состоянии покрыть  все свои издержки (постоянные и  переменные), не получая прибыли.

     Объем продаж в точке безубыточности (Tmin) в стоимостном выражении равен:

     Tmin = Cпост +Cперем,

     где Cпост – постоянные затраты;

     Cперем  – переменные затраты в точке  безубыточности.

     В стоимостном выражении уровень  безубыточности продаж полезен для  того, чтобы знать, какая сумма  нам потребуется для покрытия затрат.

     В натуральном выражении уровень  безубыточности продаж полезен для  того, чтобы знать, сколько продукции  необходимо продать, чтобы покрыть  затраты.

     В стоимостном выражении уровень  безубыточности определяется по формуле:

     Tmin = Cпост / (1 – Cперем / V),

     где V – объем продаж в стоимостном  выражении;

     Cпост  – постоянные затраты;

     Cперем  – переменные затраты.

     В натуральном выражении количество единиц проданных товаров в точке  безубыточности равно:

     Qmin = Tmin / Цена единицы продукции

     Точка безубыточности позволяет определить, за каким уровнем продаж обеспечивается рентабельностью продаж. Для анализа аппроксимируем кривую поведения суммарных затрат. В результате она будет представлять собой прямую.

     График  безубыточности составляется в основном для наглядности. На нем прекрасно видно положение точки безубыточности относительно существующего уровня продаж.

     Выручка от продаж

     Аппроксимация издержек

     Реальное  изменение совокупных издержек

     Переменные  издержки

     Условно-постоянные издержки

     Постоянные  издержки

     Порог рентабельности продукции – это такая выручка от реализации, которая покрывает не только переменные и прямые постоянные затраты, но и косвенные постоянные затраты. тогда разность между критическими объемами продаж, соответствующими порогу рентабельности и точке безубыточности, определяет величину дополнительного объема продаж продукции, позволяющего компенсировать расходы на управление предприятием.

     Рассчитав, какому количеству производимой продукции  соответствует порог рентабельности, можно определить критическое значение физического объема производства.

     Прибыль до уплаты налогов равна нулю. Ниже критического объема производства производить  невыгодно.

     Таким образом, когда достигается уровень  безубыточности, прибыль равна нулю, то есть выручка от продаж составляет переменные или накладные издержки плюс расходы, которые потребовались для производства проданного товара. Анализ безубыточности позволяет определить минимально приемлемый объем продаж при данном установленном уровне цены; уровень цен, при котором фирма может реализовать запланированный объем производства продукции.

     В процессе формирования финансового  плана обязательно нужно предусматривать  некоторые механизмы для осуществления  мониторинга. Один из его процессов  – регулярное сравнение планируемого уровня доходов и расходов с фактически достигаемыми результатами. при этом любые несоответствия, возникающие в результате сравнения действительных и планируемых значений, незамедлительно должны выполнять функцию системы сигнализации, стимулируя анализ причин таких расхождений, а также приводя к принятию соответствующих мер. Мониторинг должен выполняться, по крайней мере, раз в месяц и как можно ближе к концу предыдущего месяца, чтобы в случае появления проблем была возможность оперативно на них реагировать. 

     1.2 Методы финансового планирования

В российской практике применяются различные  методы планирования.

     Балансовый  метод — наиболее применяемый на предприятии. Суть его заключается в составлении различных балансов и достижения их сбалансирования, например, баланс доходов и расходов, бухгалтерский баланс, кассовый баланс, баланс рабочей силы и заработной платы и другие.

     Нормативный метод заключается в том, что при планировании применяется целая система норм и нормативов использования ресурсов предприятия (нормы расходов сырья и материалов, нормы выработки и обслуживания, трудоемкость. нормативы использования машин и оборудования, длительность производственного цикла, нормы запасов товарно-материальных ценностей). Использование этого метода возможно, если на предприятии есть обширная и эффективная нормативная база.

     Метод планирования по производственно-экономическим факторам рассчитан на учет влияния внутренних и внешних факторов, изменяющих производственные и финансовые показатели. Расчет ведется от базовых показателей: выручки от реализации, себестоимости продукции и так далее. В планируемом году эти показатели могут меняться в зависимости от заложенных в планирование решений: рост или снижение объемов реализации, снижение или увеличении затрат на производство и реализацию продукции, освоение новых видов продукции или услуг, изменение цен и рентабельности производства. влияние инфляции Учет этих изменений дает достаточно точный прогнозный характер планирования.

     В новых экономических условиях планирование полностью зависит от администрации предприятий и организаций, поэтому применяется метод моделирования. В основе большинства разрабатываемых планов лежат методологические основы прошлых лет. Планирование на многих предприятиях начинается с объема производства, а надо решать, сколько можно реализовать продукции.

     3.Виды  финансовых планов  и их роль в  управлении предприятием.

     В планах отражаются прогнозы развития организации в будущем; промежуточные  и конечные задачи и цели, стоящие  перед ней и ее отдельными подразделениями; механизмы координации текущей деятельности и распределения ресурсов, стратегии на случай чрезвычайных обстоятельств.

     В зависимости от срока, на который  составляется план, и степени детализации  плановых расчетов принято различать  долгосрочное, среднесрочное и краткосрочное планирование.

     Долгосрочное или перспективное планирование охватывает период более 5 лет, например, 10, 15, 20 лет. Эти планы призваны определять долгосрочную стратегию предприятия, включая социальное, экономическое, научно - технологическое развитие.

     Перспективное планирование отличается от прогнозирования. По форме они представляют собой  один и тот же процесс, но по содержанию различаются. Прогнозирование - это  процесс предвидения, построенный  на вероятности, научно обоснованном суждении о перспективах планируемого процесса или объекта в будущем, его возможном состоянии. Прогнозирование позволяет выявить альтернативные варианты развития планируемого процесса или объекта и обосновать выбор наиболее приемлемого варианта. В этом смысле прогнозирование является одним из этапов перспективного планирования, без этого перспективное планирование было бы гаданием, а не научным предвидением.

     Но  в ряде социально - экономических процессов прогнозирование может выступать как самостоятельная функция управления. Примером того могут служить прогнозы социально- экономического развития, составляемые в процессе государственного управления народным хозяйством на уровне страны и регионов. Кроме того, некоторые процессы и явления вообще не поддаются планированию, но требуют своего учета в управлении, например, демографические процессы, духовная жизнь.

     На  макроэкономическом уровне предметом  прогноза могут быть: валовой внутренний и валовой национальный продукты; трудовые ресурсы; производительность труда; производственные фонды; капитальные затраты; текущее потребление населения; финансовые потоки и другое.

     На  микроуровне, то есть в хозяйствующих  субъектах, могут при составлении стратегических и технико-экономических планов прогнозироваться: уровень цен; стоимость рабочей силы; объем продаж и доля рынка; прибыль и рентабельность; основные конкуренты; научно-технические исследования и разработки; требуемые капитальные вложения; риск и другое.

     Среднесрочное планирование осуществляется на период от 1 года до 5 лет. На некоторых предприятиях среднесрочное планирование совмещается с текущим. В этом случае составляется так называемый скользящий пятилетний план, в котором первый год детализируется до уровня текущего плана и представляет собой по сути дела краткосрочный план.

     Все регулярные планы являются продолжением и развитием общей системы  планов, и то, что годичные планы  формируют среднесрочные, а среднесрочные  планы позволяют разработать стратегические планы

     Краткосрочное планирование – это разработка планов на 1-2 года. Краткосрочные планы включают в себя конкретные способы использования ресурсов организации, необходимых для достижения целей, определенных в более длительных планах. Содержание краткосрочных планов детализируется по кварталам и месяцам.

     Каждый  краткосрочный план требует более  детальной проработки, чем последующие  – долгосрочные.

     Все три вида планов должны увязываться  между собой. и не противоречить  друг другу, они образуют системное единство необходимых для организованной и целенаправленной деятельности регулярных планов компании.

     Сегодня многие компании уделяют основное внимание краткосрочным результатам, так  как высокая турбулентность внешней  среды не благоприятствует долгосрочному планированию. К достижению краткосрочных результатов подталкивают менеджмент и финансовые круги: биржевые аналитики, фондовые менеджеры и так далее. И ориентированные на получение немедленной отдачи руководители с готовностью уступают давлению. К сожалению, многие менеджеры озабочены только сегодняшними событиями.