Деньги и эволюция, их функции в современной глобальной экономике

В результате появилась экономическая  теория, названная «кейнсианством».

 

• 5. Подъем кейнсианской  экономики

 

Книгу Джона Мейнарда Кейнса «Общая теория занятости, процентных ставок и денег» 1963г. обычно считают импульсом  для новой эры в устремлении  правительства к усилению государственного вмешательства в экономику, обеспечившим логическое обоснование финансово-бюджетной  политики (жесткого использования прав правительства на расходы и на обложение налогами для воздействия  на экономические условия) как основного  орудия такого правительственного «управления» экономикой. Кейнс от бросил аргумент классических экономистов о том, что полная занятость является естественным и «автоматическим» условием рыночной экономики, и утверждал, что правительственное  вмешательство в виде финансово-бюджетной  политики и дискреционной денежно-кредитной  политики необходимо для стабилизации экономики. Кейнс считал управление денежной массой потенциальным стимулом объёма производства и занятости, а  также средством регулирования  уровня цен. По Кейнсу, увеличение денежной массы приводит к понижению процентных ставок, что увеличивает затраты  на кредитование и инвестирование (и  другие затраты). Однако, по мнению Кейнса, во время Великой депрессии процентные ставки уже так понизились, что  стимулирующее воздействие увеличенной  денежной массы было мало или совсем отсутствовало («ликвидная ловушка»). Поэтому, первоначальный анализ Кейнса предполагал, что для восстановления экономики в 1930-х гг. понадобятся  меры финансово-бюджетной политики (дефицит государственных расходов). Идеи Кейнса быстро нашли признание  среди экономистов и лиц, ответственных  за проведение правительственной политики. Привлечённые новым орудием финансово-денежной политики многие последователи Кейнса (он умер в 1946 г.) отказались от денежно  кредитной политики. В 1940-х и 1950-х  гг. мало значения придавалось денежной массе, поскольку в основном практиковалось и проповедовалось кейнсианство.

Кейнсианство стало синонимом  «фискализма» - убеждения, что финансово-денежная, а не кредитно-денежная политика является наиболее эффективным средством  управления экономикой.

 

• 6. Монетаризм

 

Оппонентами фискализма были сторонники более поздней количественной теории - «монетаристы», возглавляемые  Мильтоном Фридманом. Критика монетаристами  финансово-денежной политики носила, главным  образом экономический характер. Во множестве исследований денежной массы было неоднократно показано её большое экономическое значение при незначительности бюджетных  переменных. Доминирующее влияние монетаризма  в 1960-1970 гг. было в большей степени  обусловлено не заслугами монетаристов, а тем, что основным пугающим фактором в экономике вместо безработицы  стала инфляция. Фискальным средством  борьбы с инфляцией является повышение  налогов и/или снижение государственных  затрат (для безработицы верно  обратное) - действия, которые должны остановить даже самых дерзких политиков. Кредитно-денежное средство борьбы с  инфляцией – сокращение денежной массы, политически более приемлемо, потому что не так бросается в  глаза, менее понятно и всегда может быть свалено на главных  банкиров. В последнее десятилетие  наблюдается повторное открытие Кейнса, как монетариста и восприятие сторонниками Кейнса кредитно-денежной политики, как равноценного партнёра фискальной политики. Монетаристами  было воскрешено понятие старой количественной теории о том, что деньги могут  влиять на уровень цен, не воздействуя  на объём производства. Одной из ветвей этой новой линии монетаризма  является положение предлагаемое Мильтоном  Фридманом, о том, что занятость  есть функция «естественной нормы  безработицы». На этом уровне безработицы  количество заработанного труда  согласуется с количеством предлагаемого  труда; реальную ставку заработной платы  нельзя снижать для обеспечения  увеличения занятости, а попытки  дать импульс такому увеличению (либо кредитно-денежной, либо фискальной политикой) приведут только к инфляции. Есть ещё  несколько теорий, в их числе «теория  рациональных ожиданий», которая воскрешает идею классических экономистов о  том, что кредитно-денежная политика не может иметь постоянного влияния  на экономическую деятельность.

 

• 7. Эмиссия денег

 

Обслуживая хозяйственный  оборот, деньги постоянно выпускаются  в оборот и изымаются из оборота. Так, безналичные деньги выпускаются  в оборот, когда коммерческие банки  предоставляют ссуду своим клиентам. Наличные деньги выпускаются в оборот, когда банки в процессе осуществления  кассовых операций выдают их клиентам из своих операционных касс. Одновременно с этим клиенты банков погашают банковские ссуды и сдают наличные деньги в операционные кассы банков. При  этом количество денег в обороте  не увеличивается.

Подобных выпуск денег  следует отличать от эмиссии денег. Под эмиссией понимается такой выпуск денег в оборот, который приводит к увеличению денежной массы, находящейся  в обороте.

Существует эмиссия наличных и безналичных денег. В условиях рыночной экономики эмиссию наличных денег осуществляют центральные  банки. Эмиссия безналичных денег, или кредитная эмиссия, производится коммерческими банками и регулируется центральным банком страны.

• 7.1. Эмиссия безналичных  денег

 

Контроль за объемом денежной массы в стране осуществляет центробанк. Количество денег в обращении  определяется как сумма наличных денег и банковских депозитов. Предоставляя кредиты, коммерческие банки увеличивают  объем денежной массы. Задачей центробанка  является ограничивать или расширять  с помощью проводимой кредитно-денежной политики возможности коммерческих банков эмитировать кредитные деньги в зависимости от того, какой объем  денежного предложения в данный момент считается необходимым.

Под резервами коммерческого  банка понимается сумма денег, доступная  для немедленного удовлетворения требований вкладчиков. Отношение суммы резервов к сумме депозитов называют нормой резервов (резервной нормой). Способность  банков влиять на размер денежной массы, обращающейся в экономике, регулируется центральными банками через систему  обязательных резервов, предусматривающую  депонирование кредитными организациями  в центробанке определенной части  привлеченных ими денежных средств. Обязательные резервы – один из основных инструментов осуществления  денежно-кредитной политики центральными банками. Обязывая банки депонировать часть привлеченных ими средств, центробанк тем самым ограничивает кредитные возможности банков, регулирует общую ликвидность банковской системы. Изменяя норматив резервирования, центробанк имеет возможность поддерживать на определенном уровне объем денежной массы, находящейся в обращении  в стране.

Под свободными резервами (избыточными  резервами) коммерческого банка  понимается совокупность ресурсов, которые  в данный момент времени могут  быть использованы для активных банковских операций.

Величина свободного резерва  отдельного коммерческого банка  складывается из его капитала; привлеченных ресурсов; централизованного кредита, предоставленного ему центробанком; межбанковского кредита за вычетом  отчислений в централизованный резерв, находящийся в распоряжении центробанка, и ресурсов самого коммерческого банка.

Способность системы коммерческих банков “создавать деньги” зависит  от того, каков размер установленных  законом страны обязательных резервов. Чем меньше сумма обязательных резервов, тем большее количество денег  может создать банковская система.

Каким образом коммерческие банки могут увеличивать денежную массу? Один коммерческий банк не может  это сделать, увеличивать количество денег может лишь система коммерческих банков, использующих механизм банковских депозитов. Для оценки возможностей банков увеличивать в определенных пределах денежную массу используется понятие денежного (банковского) мультипликатора.

Денежный (банковский) мультипликатор – это коэффициент увеличения (мультипликации) денег на депозитных счетах коммерческих банков в период их движения от одного коммерческого банка к другому.

 

• 7.2. Эмиссия наличных  денег

 

Эмиссия наличных денег представляет собой их выпуск в обращение, при  котором увеличивается общая  масса наличных денег. Монополия  выпуска наличных денег в каждой стране принадлежит центральному государственному банковскому органу.

На основе кассовых оборотов коммерческих банков и составляемой аналитической отчетности центробанк прогнозирует размер предполагаемой эмиссии. При этом очень важно не только определить оптимальный размер предполагаемой эмиссии, но и установить, в каких  регионах ее следует проводить. Потребность  в наличных деньгах юридических  и физических лиц, обслуживаемых  коммерческими банками, постоянно  меняется.

В резервных фондах хранится запас денежных знаков, предназначенных  для выпуска их в обращение  в случае увеличения потребности  хозяйства данного региона в  наличных деньгах. Эти денежные знаки  не считаются деньгами, находящимися в обращении, они не совершают  движения, не накапливаются в виде сокровища, не служат средством платежа, поэтому они являются резервными.

В оборотную кассу постоянно  поступают и из нее выдаются наличные деньги от коммерческих банков. Деньги в оборотной кассе пребывают  в постоянном движении; они считаются  деньгами, находящимися в обращении.

 

• Заключение

 

Деньги – один из наиболее важных разделов экономической науки. Они представляют собой нечто гораздо большее, чем пассивный компонент экономической системы, чем простой инструмент, содействующий работе экономики. Правильно действующая денежная система вливает жизненную силу в кругооборот доходов и расходов, который олицетворяет всю экономику. Хорошо работающая денежная система способствует как полному использованию мощности, так и полной занятости. И наоборот, плохо функционирующая денежная система может стать главной причиной резких колебаний уровня производства, занятости и цен в экономике, исказить распределение ресурсов.

 

В наше время деньги для  многих стали смыслом жизни. Очень  много людей тратят все свое время  на зарабатывание денег, жертвуя  своей семьей, родными, личной жизнью. Авторы учебника "Экономикс" использовали в своей книге замечательную  фразу, которая коротко и ясно характеризует деньги: «Деньги заколдовывают  людей. Из-за них они мучаются, для  них они трудятся. Они придумывают  наиболее искусные способы потратить  их. Деньги – единственный товар, который нельзя использовать иначе, кроме как освободиться от них. Они не накормят вас, не оденут, не дадут приюта и не развлекут до тех пор, пока вы не истратите или не инвестируете их. Люди почти все сделают для денег, и деньги почти все сделают для людей. Деньги – это пленительная, повторяющаяся, меняющая маски загадка».

 

 

• Список литературы

 

1. Финансы, деньги, кредит. Учебник / Под ред. Соколовой  О.В.- М., 2000

2. Экономика. Учебник / Под ред. Булатова А.С.-М., 2000

3. Долан Э.Д. Деньги, банки  и кредитно-денежная политика. - СП  б., 1994

4. Долан Э.Д. “Микроэкономика”  С. - П. 1994г.

5. Долан Э.Д. “Макроэкономика”  С. - П. 1994г.

6. Журнал “Деньги и  кредит” 5/2000