Банк России – проводник денежно-кредитной политики

  Резервные требования используются в качестве инструмента регулирования масштабов кредитно-расчетных операций банков и контроля за состоянием денежной массы.

  Минимальные резервы выполняют  следующие функции:

• как ликвидные резервы служат обеспечением обязательств КБ по депозитам их клиентов;

• минимальные резервы являются инструментом, используемым ЦБ для регулирования объема денежной массы в стране. Посредством изменения норматива резервных средств ЦБ регулирует масштабы

  активных  операций КБ, а следовательно, и возможности  осуществления ими депозитной эмиссии. Кредитные институты могут расширять ссудные операции, если их обязательные резервы в ЦБ превышают установленный норматив. Когда масса денег в обороте превосходит необходимую потребность, ЦБ проводит политику кредитной рестрикции путем увеличения нормативов отчисления. Тем самым он вынуждает банки сократить объем активных операций.

  В настоящее время норматив резервных  требований представляет собой установленное в законодательном порядке процентное отношение суммы минимальных резервов к объему привлеченных коммерческими банками средств. Ставки могут быть дифференцированными по видам депозитов или едиными¹.

  Операции  на открытом рынке (open market operation) – операции купли-продажи Банком России государственных ценных бумаг прежде всего у коммерческих банков, приводящие к изменению объема денежной массы. Покупая (или продавая) дополнительное количество облигаций, например ГКО, правительство при посредничестве ЦБ РФ устанавливает такие цены (номинал облигаций) и доходность по ним (процентная ставка), которые должны стимулировать участников денежного рынка покупать ГКО при высоком уровне доходности и снижать спрос на них при низком. В первом случае масса денег в обращении сокращается, во втором – увеличивается. Теоретически снижение процентных ставок должно способствовать росту капиталовложений (реальных инвестиций), однако прямой зависимости здесь нет, должно быть еще много других стимулирующих факторов (налоги, риски и т.д.)

  Валютное  регулирование  – осуществляется путем проведения валютных интервенций Банка России, т.е. купли-продажи иностранной валюты на валютном рынке для воздействия на курс рубля и на суммарный спрос и предложение денег.

  В случае недостатка в стране твердой  валюты Центральный Банк может ввести ограничения на ее покупку и продажу – валютный контроль, который позволяет повысить внешнюю и внутреннюю стабильность национальной валюты.

  Период  с 2000 г. в силу благоприятной для  России конъюнктуры мирового рынка, характеризуются значительным чистым экспортом, что обеспечивает приток иностранной валюты. С точки зрения ЦБ и Правительства это может привести к росту инфляции. Поэтому в качестве важнейшего направления денежно-кредитной политики определено снижение избыточной массы денег (стерилизация).²

  Целевые ориентиры денежно-кредитной политики в ближай-шей перспективе:

• обеспечение низкого уровня инфляции;
• дедолларизация (ограничение спроса на иностранную валюту) российской экономики и укрепление национальной валюты с использовани-ем режима плавающего валютного курса;
• снижение процентных ставок и постепенная переориентация денежных потоков из финансового в реальный сектор экономики.

  2.3. Банковское регулирование  и надзор

  Цели  и задачи банковского  регулирования и  надзора

  В соответствии с ФЗ «О Центральном  банке Российской Федерации Банк России является органом регулирования и надзора за деятель-ностью кредитных организаций. Главной целью надзорной деятельности ЦБ РФ является поддержание стабильности банковской системы и защита интересов вкладчиков и кредиторов.

  Исходя  из этой цели, Банк России должен решать следующие задачи:

• предупреждать возможность возникновения системного банковского кризиса (путем снижения рисков утраты ликвидности отдельными кредитными институтами);
• защищать интересы вкладчиков и кредиторов;
• не допускать монополизации финансового капитала, поддерживать здоровую конкуренцию в банковском секторе экономики;
• способствовать повышению эффективности банковского дела, росту профессионализма и добросовестности банковских работников.

  Конкретное  содержание банковского регулирования и надзора формируется под воздействием ряда факторов:

• макроэкономическая ситуация в стране, состояние банковской системы;
• социально-экономические приоритеты развития общества;
• совершенство законодательной базы;
• проводимая Банком России кредитная политика;
• степень независимости Банка России от органов законодательной и исполнительной власти;
• исторически сложившиеся особенности организации банковского надзора в стране.

  В международной банковской практике известны четыре способа организации банковского регулирования и надзора:

• под эгидой Центрального банка (Россия и многие другие страны);
• ведущая роль принадлежит Правительству, как правило, в лице Министерства Финансов (Франция);
• независимое агентство, несущее ответственность перед парламентом или президентом (Федеральное ведомство банковского надзора – Германия);
• смешанный тип организации, например, в США – Федеральная Резервная Система (ФРС), Федеральная Корпорация страхования депозитов (ФКСД), Контролер денежного обращения (КДО), Федеральный Комитет открытого рынка (ФКОР).

  Банковский  надзор может быть двух видов: прямой (превентивный) и более либеральный (защитное регулирование). На практике чаще используются эти методы в в сочетании. Зарубежная банковская теория использует термин «разумный банковский надзор» (рис. 6)

  Рис. 6. Виды банковского надзора

  Механизм  регулирования и надзора представляет собой систему инструментов и методов организации банковской деятельности.

  Методы  делятся на административные и экономические, регулирующие и надзорные.

  Административные методы включают лицензирование, прямые ограничения (лимиты) и запреты. Например, запрет на проведение страховых операций с клиентами, назначение временной администрации в проблемные банки.

  Экономические методы оказывают в основном косвенное воздействие на деятельность банков. Выделяют три основные группы методов:

  налоговые, нормативные и корректирующие (гибко стимулирующие предпочтительное с точки зрения ЦБ поведение коммерческих банков).

  Банк  России широко использует нормативный  метод путем издания специальных инструкций и организации контроля за их исполнением.

  Регулирующие  методы направлены на снижение банковских рисков. К ним относятся разработанные Банком России инструктивные материалы, базирующиеся на законе «О банках и банковской деятельности» и нормах международного банковского права. Они предполагают исследование как административных, так и экономических методов.

  Надзорные методы нацелены на организацию контроля за выполнением Банковского законодательства и инструкций ЦБ.

  Надзор  за деятельностью кредитных организаций может осуществляться в следующих формах:

• анализ отчетности КБ, регулярно представляемой в Банк России в установленном порядке;
• проверка отдельных направлений деятельности или кредитной организации в целом представителем Банка России – ревизия на месте;
• проведение внешнего аудита аудиторской фирмой. Сведения о фирме и ее аудиторское заключение представляются в Банк России.

Кроме того, все кредитные организации  обязаны осуществлять внутренний аудит  и контроль своими силами и публиковать заверенные аудиторской фирмой балансы и Отчеты о прибылях и убытках.

  Если  в результате надзорной деятельности Банк России выявил нарушение коммерческим банком банковского законодательства или отдельных нормативов, он имеет право:

• взыскать штраф;
• назначить временную администрацию для управления проблемным банком;
• отозвать лицензию на право осуществления банковской деятельности.

  Основные  тенденции развития банковского регулирования  и надзора в России:

• постепенный переход на международные стандарты регулирования и надзора;
• введение системы «раннего оповещения» и «быстрого реагирования» на появление проблемных кредитных организаций;
• переход на международные стандарты бухгалтерского учета и отчетности;
 

• укрепление банковского менеджмента¹;
• совершенствование методов банковского регулирования и надзора.

  • ограничение деятельности финансово-несостоятельных КО². 
Совершенствование регулирования и надзора Банк России определяет в соответствии с «Базовыми принципами эффективного надзора за банковской деятельностью», сформированными Базельским комитетом³.

  С 31.12.99г. все кредитные организации обязаны  публиковать в СМИ ключевые показатели своей деятельности:

• баланс;
• отчет о прибылях / убытках.
• размер капитала;
• Н₁ – норматив достаточности капитала;
• •величина резервов на возможные потери по ссудам и иным активам.

  Банк  России – публикует сводный отчет «О финансовом состоянии» крупных КО.