Анализ прибыли и рентабельности предприятия

      Расчёт  данных показателей по ООО «Дубрава» представлен в таблице 2 (См. приложение).  

      На  основе расчётов можно сделать следующие  выводы.

      Показатель  общей рентабельности за отчетный период вырос с 1,19 в 2008 до 0,97 в 2009 году, то есть увеличился в 5 раз. Это говорит о том, что в 2009 году каждый рубль реализации приносил в среднем около 1 копейки балансовой прибыли. Надо отметить резкое снижение данного показателя по сравнению с 1998 годом, когда он составлял 23,3% и упал за 2008 год до 0,19 (т.е. на 23,11%).

      Показатель  рентабельности продаж по чистой прибыли также вырос в 2009 году с 0,14 на начало года до 0,8 на конец отчетного периода. Это говорит о том, что спрос на продукцию несколько возрос. Таким образом, в 2009 году на 1 руб. реализованной продукции предприятие имело лишь 0,8 копеек чистой прибыли.

      Рентабельность  всей реализованной продукции снизилась  за отчетный период на 1% и составила к концу 2009 года 2,6%.  Это значит, что в конце отчетного периода каждый рубль реализации стал приносить на 1 копейку меньше прибыли от реализации.

      Как видно из выше сказанного, все показатели рентабельности продукции очень  низкие. 

      В 2008г. вследствие снижения спроса на продукцию из-за неплатежеспособности большинства потребителей, а также вследствие получения убытков от внереализационных операций показатели рентабельности продукции существенно снизились.

      2.Рентабельность  вложений предприятия.

      Рентабельность  вложений предприятия- это следующий показатель рентабельности, который показывает эффективность использования всего имущества предприятия.

      Среди показателей рентабельности предприятия  выделяют 5 основных:

      1. Общая рентабельность вложений, показывающая какая часть балансовой прибыли приходится на 1руб. имущества предприятия, то есть насколько эффективно оно используется.

      2. Рентабельность вложений по чистой  прибыли;

      3. Рентабельность собственных средств,  позволяющий установить зависимость между величиной инвестируемых собственных ресурсов и размером прибыли, полученной от их использования.

      4. Рентабельность долгосрочных финансовых  вложений, показывающая эффективность вложений предприятия в деятельность других организаций.        

      5. Рентабельность перманентного капитала. Показывает эффективность использования капитала, вложенного в деятельность данного предприятия на длительный срок.

      Необходимая информация для расчёта представлена в таблице 3 (См. приложение).

      На  основе данных таблицы можно сделать вывод о том, что если за 2008г. все показатели рентабельности вложений ООО «Дубрава» упали по сравнению с 2007г.,  то в 2009 году произошла противоположная ситуация. Все показатели рентабельности вложений увеличились.

      Общая рентабельность вложений в 2008г упала с 35,8% в 2007г. до 0,26%, в 2009 году возросла до 1,12%. То есть на 1руб. стоимости имущества предприятия в отчётном году приходилось 1,12 коп. балансовой прибыли. Значение данного показателя достаточно невелико для такого  предприятия, что свидетельствует о недостаточно эффективном использовании активов предприятия в 2008г-2009г.

      На  основе данных показателей рассчитываются показатели рентабельности  вложений, которые представлены в таблице 4. 

        

Таблица 4.Показатели рентабельности вложения. (%)

      Рентабельность  собственных средств также невысока и в течении 2008 года упала с 32,2% до 0,22, то есть в 146 раз и в 2009 году увеличилась лишь на 1,43%. Динамика этого показателя за последние годы позволяют сделать вывод о том, что инвестиции собственных средств в производство дали недостаточно хороший результат. Рентабельность перманентного капитала и его динамика аналогичны рентабельности собственных средств, в виду отсутствия долгосрочных заёмных средств.

      В целом можно отметить, что все  показатели рентабельности вложений предприятия находятся на низком уровне, что говорит о недостаточно эффективном вложении средств ООО «Дубрава».

      Для повышения рентабельности собственных  средств, предприятие может использовать эффект финансового рычага.

                                                ЭФР=2/3(ЭР-СРСП)*ЗС/СС

       ЭР=НРЭИ/Активы,

      где НРЭИ - прибыль до выплаты налогов  и процентов.

      СРСП = 20%.

 

      Из  приведенных выше расчетов видно, что в 2009 году на ООО "Дубрава"  ЭФР отрицательный, так как дифференциал меньше нуля. Такой эффект дает не приращение, а вычет из рентабельности собственных средств. Для того, чтобы ЭФР стал положительным, а дифференциал больше нуля, необходимо увеличивать экономическую рентабельность. Добиться этого предприятие может либо сдерживая рост активов, либо увеличивая массу прибыли, путем снижения себестоимости продукции; либо стремится ускорить оборачиваемость оборотных средств, что также даст увеличение массы прибыли. Предприятие не использует ЭФР для регулирования (повышения) рентабельности собственных средств, хотя такая необходимость существует.

_{3.3. Существующие резервы предприятия по увеличению прибыли.}

 

      Балансовая прибыль на ООО «Дубрава» в 2009 году существенно увеличилась по сравнению с 2008 годом на 62 374 руб. или в 6 раз.

      Её  увеличению способствовало:  увеличение прибыли от финансово-хозяйственной  деятельности, в основном за счёт появления  статьи дохода «Проценты к получению» и превышения абсолютного изменения  операционных доходов над абсолютным превышением операционных расходов, что увеличило балансовую прибыль  на 60,5%.

      Снижению  балансовой прибыли способствовал  убыток от внереализационных операций в сумме 27 409 руб., снизивший балансовую прибыль на 37,4%.

      Таким образом, факторы, уменьшающие балансовую прибыль по сумме были перекрыты  действием увеличивающих её факторов, что в итоге и обусловило рост балансовой прибыли в отчетном году по сравнению с предыдущим в 6 раз.

      Результатом от прочей финансово-хозяйственной  деятельности в 2009 году стала убыток в размере 98 863 руб., в то время как в предыдущем году наблюдался убыток в размере 144 535, который уменьшился за отчетный период на 54 674 руб.

      В отчётном году результат от прочих внереализационных операций представляет собой убыток, который уменьшился по сравнению с 2008 годом не 68%.

      После уплаты налога на прибыль в распоряжении предприятия осталось 60 647 руб. Этих средств оказалось не достаточно для покрытия всех расходов. В 2000 году убыток  отчетного периода составил 60 400 руб.

      За 2009 год показатели общей рентабельности продукции и рентабельность продаж по чистой прибыли увеличились, по сравнению с 2008 годом, хотя за аналогичный период прошлого года наблюдался резкий  спад всех показателей рентабельности продукции.

      Если  за 2008 год все показатели рентабельности вложений ООО «Дубрава» упали по сравнению с 2007 г., то в 2009 году произошла противоположная ситуация. Общая рентабельность вложений находится на низком уровне, так на 1 рубль имущества предприятия в отчётном году приходилось 1,12 коп. балансовой прибыли.

      В целом все показатели прибыли  и рентабельности в отчётном году возросли, что положительно характеризует  деятельность ООО «Дубрава» в 2009 году (относительно 2008 года).

     Увеличить прибыль предприятия возможно, предприняв ряд определенных мер:

      1. Повышение технического уровня  производства. Это внедрение новой, прогрессивной технологии, механизация и автоматизация производственных процессов; улучшение использования и применение новых видов сырья и материалов; изменение конструкции и технических характеристик изделий; прочие факторы, повышающие технический уровень производства.

      2. Совершенствование организации  производства и труда. Снижение себестоимости и увеличение прибыли предприятия может произойти в результате изменения в организации производства, формах и методах труда при развитии специализации производства; совершенствования управления производством и сокращения затрат на него; улучшение использования основных фондов; улучшение материально-технического снабжения; сокращения транспортных расходов; прочих факторов, повышающих уровень организации производства.

      3. Изменение объема и структуры  продукции, которые могут привести к относительному уменьшению условно-постоянных расходов (кроме амортизации), относительному уменьшению амортизационных отчислений, изменению номенклатуры и ассортимента продукции, повышению ее качества. Условно-постоянные расходы не зависят непосредственно от количества выпускаемой продукции. С увеличением объема производства их количество на единицу продукции уменьшается, что приводит к снижению ее себестоимости.

      Изменение номенклатуры и ассортимента производимой продукции является одним из важных факторов, влияющих на уровень затрат на производство. При различной рентабельности отдельных изделий (по отношению  к себестоимости) сдвиги в составе  продукции, связанные с совершенствованием ее структуры и повышением эффективности  производства, могут приводить и  к уменьшению и к увеличению затрат на производство.

      4. Улучшение использования природных  ресурсов. Здесь учитывается: изменение состава и качества сырья, что для работы с природным материалом имеет важное значение; способов обработки сырья; изменение других природных условий. Эти факторы отражают влияние естественных (природных) условий на величину переменных затрат.

      5. Отраслевые и прочие факторы. К ним относятся: ввод и освоение новых цехов, производственных единиц и производств, подготовка и освоение производства в действующих объединениях и на предприятиях; прочие факторы.