Международные банковские операции

Задачи 

Международные банковские операции

Международный лизинг

Вариант № 1

Задание

Ситуация. Перед российской компанией стоит проблема приобретения оборудования (объект лизинга) для осуществления  хозяйственной деятельности. Собственных  средств у предприятия не имеется.

 

Рассматриваются четыре варианта:

 

1. Лизинг  оборудования  иностранной компанией.

2. Приобретение оборудования  на кредитные средства российского  банка.

3. Приобретение оборудования  на кредитные средства иностранного  банка.

4. Приобретение оборудования  на собственные средства (прибыль  отчетного года и накопленная  прибыль).

 

Исходные данные:

 

На основании вышеприведенных  исходных данных рассчитать лизинговые платежи и сравнить эффективность  лизинговой операции по сравнению с  кредитной операцией и покупкой объекта лизинга за собственные  средства.

Для сравнения операций период принимается одинаковым и равным полезному сроку оборудования (табл. 2).

 

 

Налог на имущество рассчитывается по ставке налога от среднегодовой  стоимости имущества.

Экономия по налогу на прибыль  рассчитывается путем сравнения  налога на прибыль по четырем вариантам  приобретения оборудования.

 

Решение

По таблице 2 определяем полезный срок оборудования. У нас 5 амортизационная  группа, следовательно, срок полезного  использования оборудования в этой группе составляет 85 – 120 месяцев. Примем срок полезного использования оборудования - 108 месяцев (9 лет). Используем линейный метод амортизации.

 

 

Используя эти данные, рассчитаем экономию по налогу на прибыль при  различных способах приобретения данного  оборудования.

 

1 способ. Лизинг  оборудования иностранной  компанией.

 

При этом способе приобретения оборудования, экономия по налогу на прибыль  за период, совпадающий со сроком полезного  использования этого оборудования, составит 1 680,60 тыс. руб.

 

2 способ. Приобретение оборудования на кредитные средства российского банка.

 

Рассчитаем график погашения  кредита российского банка на сумму 3 000 тыс. руб, взятого на срок 9 лет под 19% годовых.

 

 

 

При данном способе приобретения оборудования, экономия по налогу на прибыль  за период, совпадающий со сроком полезного  использования этого оборудования, составит 1 432,80 тыс. руб.

 

 

3 способ. Приобретение оборудования  на кредитные средства иностранного  банка.

 

Рассчитаем график погашения  кредита иностранного банка на сумму 3 000 тыс. руб, взятого на срок 9 лет под 5% годовых.

 

 

При данном способе приобретения оборудования, экономия по налогу на прибыль  за период, совпадающий со сроком полезного  использования этого оборудования, составит 848,70 тыс. руб.

 

 

4 способ. Приобретение оборудования  на собственные средства (прибыль  отчетного года и накопленная  прибыль).

 

 

При таком способе приобретения оборудования, экономия по налогу на прибыль  за период, совпадающий со сроком полезного  использования этого оборудования, составит 762 тыс. руб.

 

Подведем итоги и сравним, какой из способов наиболее эффективен с точки зрения экономии налога на прибыль.

 

1 способ. Лизинг  оборудования  иностранной компанией – экономия 1 680,6 тыс. руб.

2 способ. Приобретение оборудования  на кредитные средства российского  банка – экономия 1 432,8 тыс. руб.

3 способ. Приобретение оборудования  на кредитные средства иностранного  банка – экономия 848,7 тыс. руб.

4 способ. Приобретение оборудования  на собственные средства (прибыль  отчетного года и накопленная  прибыль) – экономия 762 тыс. руб.

 

 Наиболее эффективным  способом приобретения оборудования  для экономии налога на прибыль  оказался 1 способ – лизинг оборудования  иностранной компанией. В этом  случае предприятие несет наибольшие  расходы по сравнению с другими  способами, но практически все  эти расходы возможно учесть для уменьшения налогооблагаемой базы при расчете налога на прибыль.

Второе место по эффективности  экономии налога на прибыль занял  способ кредитования российским банком. На третьем месте стоит способ кредитования иностранным банком. Меньшая  эффективность получилась за счет меньших  процентов годовых и комиссии банка по сравнению со способом кредитования российским банком.

Самым малоэффективным по экономии налога на прибыль, но зато и  наименее затратным способом, для  предприятия является последний, 4-й  способ. Это приобретение оборудования за счет собственных средств.