Бухгалтерский и оборотный баланс

 
 
 

 

Значительный  вес  в общей дебиторской задолженности  на Ульяновском  ОАО «Симбирск-спирт»  в 1998г. составила задолженность прочих дебиторов, она составила 43143169 руб. и выросло по сравнению с 1997 годом на 368499904 руб. Увеличилась  по сравнению с 1997г. дебиторская задолженность покупателей и заказчиков на 8.250.826руб.Таким образом, дебиторская задолженность в отчетном году по сравнению с прошлым увеличилась на 29.568.920руб,что отрицательно сказывается на оборачиваемости оборотных активов.

Как видно  из таблице ОАО «Симбирск-спирт  «, задолженность поставщикам на конец года составила 966322руб,что  меньше кредиторской задолженности поставщикам за прошлый год на 1006321руб. Уменьшение кредиторской задолженности за отчетный период ---это говорит, что на ОАО «СИМБИРСК-спирт «в1998г. меньшая часть запасов осталась неоплаченной, т.е. не профинансированной кредиторами. Обращает на себя внимание –задолженность ОАО перед бюджетом –на 28665476руб больше, чем в 1997году.

Обращает  на себя внимание значительное увеличение задолженности перед дочерними  обществами: за отчетный период задолженность  выросла на 28665476 руб. Это означает, что ОАО «Симбирск-спирт» большая часть сырья(спирта) получена в кредит. Это улучшает платежеспособность, но нарушается финансовая  стабильность деятельности дочерний предприятий (спиртзаводов),что в отрицательно повлияет на финансовый результат объединения.

Общая кредиторская задолженность ОАО  «Симбирск-спирт» в 1998г. 117213740руб,это  на 42270615руб. Больше, чем в1997 году. Превышение кредита задолженности над дебетом  составило 50767340 руб. В 1997г. и 63469035руб. В 1998г. Это положительно характеризует финансовое состояние предприятие, т.к. значительное превышение дебиторской задолженности над кредиторской создает угрозу финансовой устойчивости предприятия.

Вступление  Российской Федерации в рынок  –это необходимость реформирования бухгалтерской отчетности, приближение к международным стандартам учета. Значительные  изменения –в анализе финансового хозяйствующих субъектов. Есть проблемы в области финансового анализа дохода и рентабельности предпринимательской деятельности.

3.4. Анализ показаний финансовой (рыночной) устойчивости предприятия.

Переход к рынку для наших предприятий  связан с попаданием в зону хозяйственной  неопределенности и повышенного  риска банкротства. Право на самостоятельное  заключение сделок на внутреннем и  внешнем рынке, большинство предприятий впервые встало перед оценкой финансового состояния и надежности потенциальных партнеров с точки зрения платежеспособности. Важна задача анализа финансовой устойчивости предприятия: необходимого количества средств для того, чтобы отвечать по обязательствам; как быстро средства, вложенные в активы переходят в денежный эквивалент; эффект использования имущества и т.д.

Оценка  финансового положения предприятия  осуществляется на основании бухгалтерского баланса –форма №1.,ф.№2—«Отчет  о прибылях и убытках». Это стадия формирования представления о деятельности предприятия --- изменение в составе имущества предприятия и их источниках – уставной капитал, резервный капитал. фонды накопления);взаимосвязь между показателями.

На первом этапе проводится визуальная и простейшая проверка  показателей бухгалтерского  отчета по формальным и качественным признакам; правильность и ясность заполнения форм (реквизиты: название предприятия,  отчетная  дата, необходимые подписи и т. д.); увязка показателей форм отчетности.

На втором этапе с помощью баланса оценивают  тенденции изменения в имущественном  и финансовом положении предприятия. К таким тенденциям относятся: увеличение(уменьшение) стоимости имущества предприятия  и его отдельных составляющих; изменение в структуре активов предприятия и источников их образования и др.

На третьем  этапе –расчет и оценка динамики аналитических коэффициентов, характеризующих  финансовую устойчивость предприятия.

Результатом расчетов д.б. дана экономическая интерпретация: общее заключение платежеспособности и ликвидности предприятия; характеристика тенденций изменения, а также факторов их определивших.

Данные  пассива бухгалтерского баланса  имеют большое значение для оценки рыночной характеристики предприятия  – его финансовая устойчивость.

Основной показатель, по которому оценивается финансовая устойчивость предприятия – коэффициент соотношения заемных и собственных средств (коэффициент. финансовой  устойчивости).

Рассчитаем  динамику показателей финансовой (рыночной)  устойчивости Ульяновского ОАО «Симбирск-спирт» за 1997-98г.г.

                                                                                                 Таблица 11

Динамика  показателей финансовой (рыночной) устойчивости

Ульяновcкого ОАО  «Симбирск - спирт»  за 1997-1998  год. 

 
 
 

Анализируя  данные таблицы №11 видно, что коэффициент  долгосрочного привлечения заемного капитала (К3) и коэффициент маневренности собственного капитала (к4) имеют нулевые значения, т.к. в ОАО «Симбирск-спирт» собственный оборотный капитал отсутствует, а это необходимо для расчетов данных коэффициентов.

Одним из показателей (основных), по которому оценивается финансовая устойчивость предприятия – коэффициент соотношения заемных и собственных средств. В Ульяновском ОАО «Симбирск – спирт « коэффициент финансовой устойчивости (К2) в 1997г. составил 3,02 рубля (74943124/24782424) к концу года он увеличился до 3,39 (117213740/34545323) или на 12,2%. А коэффициент финансовой независимости (соотношение собственного капитала к совокупному капиталу)снизился с 25% (74782424/99725549) до 23% (34545323/151759063). Это свидетельствует о недостаточно высокой финансовой устойчивости  ОАО, о его зависимости от заемных средств, предприятие недостаточно привлекает для финансирования кредиты и займы.

Для полноты  характеристики финансового положения  предприятия необходимо оценить  его платежеспособность.

3.5. Обобщение   результатов анализа, оценка  ликвидности (платежеспособности)  предприятия и степени  риска  его банкротства. 

Основными  характеристиками финансового  состояния предприятия является платежеспособность и ликвидность.  Следует  разграничить платежеспособность предприятия-  ожидаемую способность в  конечном итоге погасить задолженность и ликвидность предприятия.-  достаточность имеющихся денежных  и  других средств для оплаты долгов в  текущий  момент.  Однако  на практике  понятия платежеспособности  и ликвидности,  как правило, выступают синонимами.

 Важнейшим   фактором,  влияющим на финансовое  состояние,  является обеспеченность  предприятия собственными  оборотными  средствами.  Однако для получения достоверной информации об обеспеченности  собственными  оборотными  средствами  необходимо начислять показатели,  которые  нужны для того,  чтобы исчислить   коэффициент обеспеченности собственными  средствами,  не только по отношению к фактически   сложившейся величине оборотных активов,  но  и к экономической обоснованной  потребности в оборотных средствах, которую следует ежеквартально определять  и приводить в приложении к  балансу.  Исчисления  же  обеспеченности предприятия собственными оборотными средствами лишь по отношению к  фактической величине оборотных активов искажает действительную картину,   так  как  эта величина может быть ( и на  практике  часто является)  далеко  не оптимальной.

 Основные  показатели для оценки ликвидности  (платежеспособности) Ульяновского  ОАО “ Симбирск - спирт”  за 1997 - 1998  годы  приведены в таблице  12

                                                                                                  Таблица 12 

 Показатели  для оценки ликвидности (платежеспособности)

 Ульяновского  ОАО “ Симбирск - спирт”  за 1997-1998  годы и  

степени риска его банкротства. 

 
 

 Для   оценки платежеспособности (ликвидности)  предприятия (организации)  существует  система коэффициентов  позволяющая   оценить  способность  предприятий  (организации)  своевременно  и  в полном объеме произвести  расчеты  со своим  внешним   краткосрочным по  кредитам и расчетам.

Коэффициент  абсолютной ликвидности представляет  собой отношения суммы денежных средств и   краткосрочных  финансовых вложений к  краткосрочным  обязательствам  предприятия. В  Ульяновском  ОАО “ Симбирск - спирт”  коэффициент  абсолютной ликвидности за 1998 год уменьшился вдвое по сравнению с 1997  года,  значение его составило 0,01.

 Если  для погашения   своей  внешней   краткосрочной  задолженности  по кредитам и расчетам

 предприятия  (организаций)  привлекают кроме  денежных средств и краткосрочных финансовых вложений  еще дебиторскую  задолженность,  то  рассчитывается критический  коэффициент ликвидности,  как отношения денежных средств, краткосрочных  финансовых вложений, дебиторской  задолженности и прочих  оборотных активов к внешней  краткосрочной  задолженности по кредитам и расчетам. В  нашем примере он составил:  0,3- в 1997  году и 0,5- в 1998  году.

  Текущей   коэффициент ликвидности наиболее  полно  характеризует  платежеспособность   предприятия (организации). Он  рассчитывается как отношения оборотных активов к внешней краткосрочный задолженности по кредитам и расчетам. В Ульяновском ОАО “ Симбирск - спирт”

 значение  этого коэффициента  составило  0,85 - в  1997 году  и 0,71 - в  1998 году,  что говорит об ухудшении финансового вложения  предприятия в  1998 году. По  сравнению  с  операционного предыдущим годом и  по платежеспособности Ульяновского ОАО “ Симбирск  - спирт” в  целом

 так  как значение этого коэффициента  должно  быть не меньше двух,  но больше единицы. 
 

Как  показывают данные  таблицы, в  коэффициенте обеспеченности собственными средствами имеют отрицательные значения; в 1997  году=-0,18, в 1998 = -0,20. Он  рассчитывается как отношения капитала и резервов  минус  внеоборотные активы к  оборотным  активам. Это  говорит о том,  что предприятия не необеспеченно  собственными средствами.  Коэффициент   восстановления платежеспособности в  1998 году составил 0,32 (0,71+0,5*(0,71-0,85))/2  и

0,43 - в  1997 (0,85+),5*(0,85-0,84))/2   это говорит   о том, что структура баланса Ульяновского ОАО “ Симбирск - спирт”  неудовлетворительно, а предприятия неплатежеспособное.