Отчет по практике в ОАО «РОСНО-МС»

Значение коэффициента быстрой ликвидности для Общества составляет 1,94 на 01.01.2014 года, что соответствует нормативу и свидетельствует о нормальной ликвидности предприятия в среднесрочной перспективе.

Перспективная ликвидность представляет собой прогноз платежей способности на будущие периоды  А3+А4  ≤  П3+П4.

На начало периода:  52 479 + 907 444 ≤1 226 603 + 71 442

На конец периода: 154 555 + 1 500 198 ≤ 2 081 925 + 199 861

Вывод:

Почти все условия  выполняются, баланс страховой организации считается ликвидным. Два из неравенств имеют знак противоположный, это говорит о том, что ликвидность баланса несколько отличается от абсолютной (А1 ≤  П1, А3 ≤ П3).

Коэффициент текущей ликвидности баланса - это показатель, который отражает достаточность оборотных средств у страховой организации, которые могут быть использованы для погашения краткосрочных обязательств, он составляет 1,68 на начало отчетного периода и имеет положительную динамику, на конец отчетного периода и составляет 1,95. Но по-прежнему коэффициент текущей ликвидности меньше нормативного, что демонстрирует нехватку текущих активов для покрытия краткосрочных обязательств.

Для оценки  текущей и перспективной ликвидности компании мы провели сравнение А1+А2  ≥  П1+П2 и А3+А4  ≤  П3+П4. Условия обоих равенств выполняются, это говорит о том, что в ближайшее время страховая компания платежеспособна.

Проведем анализ финансового состояния страховой компании за 2014год.

 

Актив	На начало периода	На конец периода	Пассив	На начало периода	На конец периода	Платежный излишек или недостаток
						На начало периода	На конец периода
1	2	3	4	5	6	7 (5-2)	8 (6-3)
А1	499 507	818 833	П1	1 080 502	1 747 305	580 995	928 472
А2	1 595 288	2 834 563	П2	387 260	692 562	-1 208 028	-2 142 001
А3	154 555	242 012	П3	2 081 925	2 831 651	1 927 370	2 589 639
А4	1 500 198	1 688 862	П4	199 861	312 782	-1 300 337	-1 376 080
Баланс	3 749 548	5 584 300	Баланс	3 749 548	5 584 300

 

Согласно проведенным расчетам, по состоянию на начало расчетного периода А1 ≤  П1,

    А2 ≥ П2 ,

    А3 ≤ П3;

    А4 ≥ П4.

Значит, поскольку три из неравенств имеет знак противоположный, это говорит о том, что ликвидность баланса отличается от абсолютной и это говорит о недостаточной ликвидности компании.

  Для комплексной оценки ликвидности баланса в целом используется общий показатель ликвидности (L1). Нормативный уровень: L1>1.

L1 = (А1 + 0,6А2 +0,3А3) / (П1 + 0,6П2 + 0,3П3)>1

На начало периода: L1 = (А1 + 0,6А2 +0,3А3) / (П1 + 0,6П2 + 0,3П3)=0,78

На конец периода: L1 = (А1 + 0,6А2 +0,3А3) / (П1 + 0,6П2 + 0,3П3)=0,86

Значение показателя находится ниже нормативного уровня. Таким образом, финансовое состояние Компании можно охарактеризовать как недостаточно ликвидное.

- коэффициент  абсолютной ликвидности баланса.

Ка.л.б. =

,              

На начало периода: Ка.л.б. = = 0,46

На конец периода: Ка.л.б. = = 0,47

 

         - коэффициент текущей ликвидности баланса:

 

Кт.б.л. =

, 

    

На начало периода: Кт.б.л. = (499507+1595269+12751+45)/1080502=1,95                    

На конец периода: Кт.б.л. = (818833+2813912+19671+20667)/1747305=2,10

                 

Текущая ликвидность свидетельствует о платежеспособности компании на ближайшее время. Текущая ликвидность оценивается путем сравнения  А1+А2  ≥  П1+П2.

На начало периода: 499 507 + 1 595 288 ≥ 1 080 502 + 387 260

На конец периода: 818 833 + 2 834 563 ≥ 1 747 305 + 692 562

Условия равенства выполняются, это говорит о платежеспособности компании.

- коэффициент быстрой ликвидности баланса:

Клб =

На начало периода: Клб=1,94

На конец периода: Клб=2,08

Значение коэффициента быстрой ликвидности для Общества составляет 1,94 на 01.01.2007 года, что соответствует нормативу и свидетельствует о нормальной ликвидности предприятия в среднесрочной перспективе.

Перспективная ликвидность представляет собой прогноз платежей способности на будущие периоды  А3+А4  ≤  П3+П4.

На начало периода:  154 555 + 1 500 198 ≤ 2 081 925 + 199 861

На конец периода: 242 012 + 1 688 862 ≤ 2 831 651 + 312 782

Вывод:

Почти все условия  выполняются, баланс страховой организации считается ликвидным. Два из неравенств имеют знак противоположный, это говорит о том, что ликвидность баланса несколько отличается от абсолютной (А1 ≤  П1, А3 ≤ П3).

Коэффициент текущей ликвидности баланса - это показатель, который отражает достаточность оборотных средств у страховой организации, которые могут быть использованы для погашения краткосрочных обязательств, он составляет 1,95 на начало отчетного периода и имеет положительную динамику, на конец отчетного периода и составляет 2,10 значение показателя выше нормы (≥2). Этот коэффициент применяется для оценки финансовой устойчивости организации. У страховой компании достаточно оборотных средств, чтобы покрыть свои краткосрочные обязательства Страховая компания финансово устойчива в анализируемый период.

Для оценки  текущей и перспективной ликвидности компании мы провели сравнение А1+А2  ≥  П1+П2 и А3+А4  ≤  П3+П4. Условия обоих равенств выполняются, это говорит о том, что в ближайшее время страховая компания платежеспособна.

Отразим выше изложенные расчеты коэффициентов ликвидности в таблице:

 

Коэффициент	Норм. значение	На начало 2013 г	На начало 2014 г.	На начало 2015 г
Абсолютной ликвидности	0,2-0,4	0,47	046	0,47
Быстрой ликвидности	0,8-1	1,67	1,94	2,08
Текущей ликвидности	>1,5	1,68	1,95	2,10
Общий показатель ликвидности	>1	0,75	0,78	0,86

 

 

          Проведем анализ динамики и структуры бухгалтерского баланса.

 

Цель анализа финансовой отчетности состоит в том, чтобы наглядно представить изменения, произошедшие в основных статьях баланса и помочь менеджерам компании принять решение в отношении того, каким образом продолжать свою деятельность.

Рассмотрим перечень и определение основных понятий, которые служат основой для составления финансовых отчетов предприятий.

Активы предприятия – это его ресурсы, которые должны принести предприятию выгоды в будущем. Активы предприятия должны принадлежать ему (а не быть, например, арендованными) и должны быть ранее приобретенными (а не находящимися в стадии приобретения).

Обязательства предприятия трактуются, как источники приобретения активов, заимствованные на время у других лиц (не владельцев предприятия).

Собственный капитал предприятия рассматривается как остаток активов после вычета из них суммы всех обязательств. Иногда собственный капитал называют чистыми (т.е. освобожденными от долгов) активами. Собственный капитал складывается из инвестиций владельцев предприятия и величины прибыли, получаемой в результате хозяйственной деятельности и оставленной (реинвестированной) предприятию.

Доходы представляют собой увеличение активов предприятия, обусловленных главным образом производством и поставкой товаров и услуг в рамках основной деятельности предприятия. Предприятие может получать доходы также от инвестиционной деятельности как результат владения и продажи активов.

Затраты (издержки, расходы) представляют собой уменьшение активов или увеличение обязательств (пассивов) или сочетание того и другого в связи с производством и поставкой товаров и услуг в рамках деятельности предприятия.

Прибыль предприятия за период времени – это разность между доходами предприятия за данный период и его издержками, вызвавшими получение этих доходов.

Для общей оценки динамики финансового состояния предприятия следует сгруппировать статьи баланса в отдельные специфические группы по признаку ликвидности (статьи актива) и срочности обязательств (статьи пассива). На этой основе осуществляется анализ структуры имущества предприятия.

Потребность в анализе ликвидности баланса возникает в условиях рынка в связи с усилением финансовых ограничений и необходимости оценки кредитоспособности предприятия. Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств. Ликвидность активов – величина, обратная ликвидности баланса по времени превращения активов в денежные средства. Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения.

Сгруппируем активы баланса в следующие группы.

а) иммобилизованные активы,  в том числе: основные средства; не материальные активы; незавершенное строительство;

б) мобильные оборотные средства, в том числе: инвестиции; материалы и предметы потребления; дебиторская задолженность по операциям страхования и сострахования; дебиторская задолженность по операциям перестрахования;  прочая дебиторская задолженность; доля перестраховщиков в страховых  резервах; денежные средства и ценные бумаги; отложенные налоговые активы; иные активы.

Сгруппируем пассивы баланса в следующие группы:

а) Собственный капитал, в том числе: уставный капитал; резервный  капитал; добавочный капитал; фонды специального назначения; нераспределенная прибыль;

б) страховые резервы и заемный капитал, в том числе: страховые резервы;  резерв предупредительных мероприятий; кредиторская задолженность по операциям страхования и сострахования; кредиторская задолженность по операциям перестрахования; кредиторская задолженность по налогам и сборам; кредиторская задолженность по оплате труда; прочая кредиторская задолженность; прочие пассивы.

Проанализируем итоги групп, анализ произведем в следующих таблицах.

Таблица 1 – Анализ динамики и структуры актива баланса

Актив	Начало периода		Конец периода		Абсолют. откл. в тыс.руб.	Темп роста, %
	тыс.руб.	% к итогу	тыс.руб.	% к итогу
1	2	3	4	5	6	7
Иммобилизованные активы, в т.ч.:	19 919	0,89	26 430	0,70	6 511	132,69
основные средства;	17 975	0,80	22 832	0,60	4 857	127,02
нематериальные активы;	0	0	0	0	0	0
незавершенное строительство;	1 944	0,09	3 598	0,10	1 654	185,08
Мобильные оборотные средства, в т.ч.:	2 230 168	99,11	3 723 118	99,30	1 492 950	166,94
инвестиции;	932 849	41,46	1 614 196	43,05	681 347	173,04
материалы и предметы потребления;	6 660	0,30	12 751	0,34	6 091	191,46
дебиторская задолженность по операциям страхования и соцстрахования;	889 798	39,54	1 554 410	41,46	664 612	174,69
дебиторская задолженность по операциям перестрахования;	0	0	0	0	0	0
прочая дебиторская задолженность;	40 565	1,80	40 859	1,09	294	100,72
доля перестраховщиков в страховых резервах;	14	0,00	0	0,00	0	0,00
денежные средства и ценные бумаги;	359 804	15,99	499 507	13,32	139 703	138,83
отложенные налоговые активы;	455	0,02	1 350	0,04	895	296,70
Итого	2250 087	100,00	3749 548	100,00	1499 461	166,64