Андеррайтинг в страховании

     - для 2009 года: 100 млн. ¦ 0,8 ¦ 32% = 25,60 млн. руб.;

     - для 2010 года: 185 млн. ¦ 0,8 ¦ 19% = 28,12 млн. руб.

     Прибыль за год выросла на 2,52 млн. грн. Соответственно увеличение сбора страховых премий было целесообразным. Но до какого предела следует увеличивать страховой портфель, при условии, что его прибыльность снижается? 
Предлагаем следующую формулу:

     где Премии t0 — это размер страхового портфеля за базовый период; Премии t1 — размер страхового портфеля за отчетный период; Прибыльность t0 —  прибыльность страхового портфеля за базовый период; Прибыльность t1 —  прибыльность страхового портфеля за отчетный период.

     Тогда, в нашем примере, расходами на привлечение страхователей и  ведение дела можно пренебречь, и  при страховом портфеле за 2010 год в 185 млн. руб. минимальная доходность, которая нас устроит, составит: 
(100 млн. • 32%) / 185 млн. = 17,30%.

     При этом следует учитывать: а) возможность  увеличения инвестиционных доходов  при увеличении размера страхового портфеля; б) возможность увеличения расходов на привлечение страхователей  и ведение дела при увеличении сбора страховых премий.

     3. Структура страхового портфеля. Постоянно отслеживая структуру страхового портфеля и, соответственно, выявляя наиболее рисковые группы клиентов, объектов страхования, страховщик может оптимизировать доходность по портфелю. Также, следует формировать такой страховой портфель, который был бы слабо подвержен катастрофическим убыткам. Например, если мы говорим о страховании недвижимости от стихийных бедствий, то следует обеспечить географическое распределение объектов страхования, входящих в этот портфель.

     4. Оптимальный размер страхового портфеля. Под размером страхового портфеля будем понимать здесь количество однородных, статистически независимых друг от друга объектов страхования. Ранее страховым портфелем мы называли объем привлеченных премий, но для анализа оптимальности размера страхового портфеля нужно использовать количество объектов страхования, т. к. именно от него зависит ошибка выборки по портфелю и отклонение фактического объема выплат от расчетного. Можно утверждать, что существует некий интервал значений размера страхового портфеля, при котором прибыльность по портфелю является наибольшей.

     Наличие нижней границы оптимальности определяется тем, что до того момента пока будет  сформирован некий минимальный  страховой портфель из однородных рисков, мы не можем говорить о стабильности страховых операций. Это связано с тем, что страховые тарифы рассчитываются на основе статистических данных по рынку (региону) в целом, а наш страховой портфель является лишь выборкой из совокупности. Чтобы выборка была репрезентативной она должна иметь некий минимальный размер. До того, как этот размер будет достигнут, наши страховые тарифы будут либо слишком высокими, либо слишком низкими. С другой стороны, при маленьком страховом портфеле одна-две крупные выплаты могут привести к убытку по портфелю в целом. 
Верхняя граница оптимальности обусловлена тем, что страховщик может оказаться в ситуации, когда дополнительное увеличение страхового портфеля будет происходить за счет «плохих рисков», вероятность страхового события по которым слишком велика. То есть будет страховаться все подряд лишь бы нарастить портфель. Стоит также отметить, что верхняя граница может вообще отсутствовать, если страховщик проводит грамотный андеррайтинг и тогда задача страховой компании сводится к максимально возможному наращиванию страхового портфеля.

     Отдельным, но крайне важным моментом, является необходимость  обеспечения баланса интересов  андеррайтеров, продавцов, перестраховщиков, акционеров и менеджеров. Принимая решение о страховании того или  иного риска и условиях страхования, андеррайтер устанавливает «точку отсчета» для своих коллег.

     Именно  андеррайтер устанавливает страховой  тариф, о котором продавцу нужно  договориться с клиентом. Если тариф  окажется слишком высоким, то продавец не сможет привлечь страхователя, а компания не получит страховой премии.

     После заключения договора страхования за работу берется перестраховщик, который, либо должен включить застрахованный риск в облигатор, либо перестраховать его факультативно. Если условия  договора страхования будут серьезно отличаться от общепринятых, то перестраховать риск будет крайне сложно. Кроме того, андеррайтер мог ошибиться и назначить слишком низкий тариф, по которому риск нельзя будет перестраховать. 
И естественно, что в конце всей этой цепочки стоят акционеры и менеджеры, которых интересует прибыль по страховому портфелю. Следовательно, андеррайтер должен все время помнить о том, что результат его работы (страховой тариф и условия страхования) определяет результат работы его коллег и компании в целом, а это огромная ответственность.

       При проведении андеррайтинга принятие во внимание как технического, так и операционного, и юридического рисков позволит увеличить эффективность и надежность деятельности страховой компании. Выработка основных процедур и мероприятий, направленных на оценку и управление рисками в зависимости от уровня транзакций, обеспечит системный риск-менеджмент на всех этапах действия договоров страхования. Также осуществление контрольной функции позволит обеспечить гибкость системы андеррайтинга посредством модернизации текущих процессов определения страхового покрытия, лимитов страхования, условий заключения договоров страхования в зависимости от изменения структуры страхового портфеля, изменения убыточности портфеля и отдельных его сегментов, включая конъюнктурные изменения.

Список литературы

      
1. Николенко Н.П. Андеррайтинг - ключевой  бизнес-процесс в страховой компании// Информационно-аналитический портал "Страхование сегодня". URL: http://www. insur-info.ru/ comments/366/. 0

     2. Шинкаренко И. Э. Андеррайтинг  как конкурентное преимущество// Страховое дело. 2004. N3. С. 20-24.