Управление предпринимательскими рисками
Автор работы: Пользователь скрыл имя, 01 Февраля 2015 в 18:45, контрольная работа
Описание работы
Проявлению риска в хозяйственной деятельности связано с проведением в
России экономической реформы.
Хозяйственная среда становится все более рыночной, вносит в
предпринимательскую деятельность дополнительные элементы
неопределенности, расширяет зоны рисковых ситуаций.
Содержание работы
Введение
1 Понятие и функции предпринимательского риска
2 Классификация предпринимательских рисков
3 Управление предпринимательскими рисками
Заключение
Список литературы
Файлы: 1 файл
СОДЕРЖАНИЕ
Введение
1 Понятие и функции предпринимательского риска
2 Классификация предпринимательских рисков
3 Управление предпринимательскими рисками
Заключение
Список литературы
1
ВВЕДЕНИЕ
Развитие малого предпринимательства в Российской Федерации даже в
период кризиса является существенным значением для Правительства России. В
период кризиса не остаются без внимания моменты, посвященные
работоспособности законов, изданные до наступления кризиса.
Тем не менее в соответствии с Гражданским кодексом РФ,
предпринимательская деятельность является рискованным видом деятельности.
Риск присущ любой сфере человеческой деятельности, что связано с множеством
условий и факторов, влияющих на положительный исход принимаемых людьми
решений.
Проявлению риска в хозяйственной деятельности связано с проведением в
России экономической реформы.
Хозяйственная среда становится все более рыночной, вносит в
предпринимательскую деятельность дополнительные элементы
неопределенности, расширяет зоны рисковых ситуаций. В этих условиях
возникают неясность и неуверенность в получении ожидаемого конечного
результата, а следовательно, возрастает и степень предпринимательского риска.
Экономические преобразования после значительных реформ проведенных
для преобразования и модернизации предпринимательской деятельности и
развития малого предпринимательства являются существенных элементом или
принципом для определения экономических рисков.
В связи с возникновением убыточных предприятий, которые либо
признаются банкротами, либо перепродают свой бизнес, возникает потребность
систематизации и учета факторов рисков. Для этого вновь созданные
предприятия или уже развитые предприятия планируют возникновения рисков
путем систематизации и бизнес планирования.
2
1 ПОНЯТИЕ И ФУНКЦИИ ПРЕДПРИНИМАТЕЛЬСКОГО РИСКА
Финансовая среда предпринимательства - это комплекс взаимных
многосторонних деловых связей предприятия с субъектами и объектами
финансовых отношений. Система финансовых взаимоотношений
хозяйствующего субъекта включает в себя отношения в сфере образования,
формирования, распоряжения и использования финансовых ресурсов. Эти
отношения могут быть как в рамках хозяйственной горизонтали, так и вертикали.
В настоящее время отношения с вышестоящими организациями развиты на
предприятиях с федеральной и муниципальной собственностью и на
государственных предприятиях. Подобные отношения возродили на новой
основе и внутри финансовых холдингов. Это отношения дочерних и зависимых
предприятий с головной компанией - держателем их контрольного пакета акций
(паев). В рыночных условиях отношения финансовой горизонтали имеют
превалирующее значение. Каждый хозяйствующий субъект является, с одной
стороны, поставщиком продукции (работ, услуг), а с другой - их покупателем.
Целью предпринимательства является получение максимальных доходов
при минимальных затратах капитала в условиях конкурентной борьбы.
Реализация указанной цели требует соизмерения размеров вложенного
(авансированного) в производственно-торговую деятельность капитала с
финансовыми результатами этой деятельности.
Вместе с тем, при осуществлении любого вида хозяйственной
деятельности объективно существует опасность (риск) потерь, объем которых
обусловлен спецификой конкретного бизнеса. Риск - это вероятность
возникновения потерь, убытков, недопоступлений планируемых доходов,
прибыли. Потери, имеющие место в предпринимательской деятельности, можно
разделить на материальные, трудовые, финансовые.
Для финансового менеджера риск - это вероятность неблагоприятного
исхода. Различные инвестиционные проекты имеют различную степень риска,
3
самый высокодоходный вариант вложения капитала может оказаться
рискованным.
Риск - это экономическая категория. Как экономическая категория он
представляет собой событие, которое может произойти или не произойти. В
случае совершения такого события возможны три экономических результата:
отрицательный (проигрыш, ущерб, убыток); нулевой; положительный (выигрыш,
выгода, прибыль).
Риском можно управлять, при этом привести риски в систематизацию,
провести методы планирования и прогнозирования. В крупных предприятиях
проще управлять рисками только с одной стороны, это когда на предприятие
создан целый отдел, который занимается планированием деятельности, в том
числен прогнозированию появления рисков. В малых предприятиях сложнее
управлять рисками со стороны, что отдел планирования сложнее создать из
расширения штата, но проще, так как деятельность расширена как на малое
предпринимательство.
Наиболее подвержены влиянию риска два фактора деятельности
организации:
1)уровень доходности финансовых операций организации;
2)финансовый риск является основой формирования угрозы банкротства,
так как финансовые потери, связанные с этим риском, являются наиболее
ощутимыми.
Риск и доходность организации находятся в тесной взаимосвязи и
представляют собой единую систему «доходность — риск».
В практике финансового анализа под предпринимательским риском
понимают вероятность (угрозу) потери организацией части своих ресурсов,
недополучения доходов или появления дополнительных расходов в результате
деятельности. Исходя из этого, можно сказать, что риск — это неопределенность,
изменчивость величины прибыли, отдачи на вложенный капитал.
Риск дает шанс получить сверхприбыль, и в то же время означает
4
вероятность оказаться в убытке.
Высокая норма доходности по сравнению со сложившейся средней
доходностью в отрасли или на финансовом рынке достигается, как правило,
ценой рискованных действий. Так, высокая рентабельность активов может
достигаться минимизацией запасов, что может привести к производственным
срывам и означает риск потери ликвидности и получения убытков.
Риск присущ любым видам вложений капиталов, но можно выделить
капитал, который напрямую связан с риском. Это венчурный капитал, или
рисковые инвестиции, т.е. инвестиции в форме выпуска новых акций,
производимых в новых сферах деятельности, связанный с большим риском.
2 КЛАССИФИКАЦИЯ ПРЕДПРИНИМАТЕЛЬСКИХ РИСКОВ
За период существования частной собственности и предпринимательской
деятельности появились различного рода рисков. В связи с систематизацией
рисков привели их в соответствие путем классификации.
Под классификацией рисков следует понимать распределение рисков на
отдельные группы по определенным признакам для достижения определенных
целей. Научно обоснованная классификация рисков позволяет четко определить
место каждого риска в их общей системе. Она создает возможности для
эффективного применения соответствующих методов и приемов управления
риском. Каждому риску соответствует свой прием управления риском.
В буквальном толковании риски можно разделить на три простые группы
это, риски известные, предвиденные и не предвиденные риски.
Известные риски - это те, которые уже встречались и могут быть
реализованы с высокой степенью точности. Типичные - не выполнение работ к
намеченному сроку, выход из строя оборудования, технологий, хищения, порча и
т.д.
Для учета известных рисков применяются методы, позволяющие
5
идентифицировать ситуацию.
Предвиденные риски - это те, возможность появления которых
подсказывает интуиция или опыт руководителя, специалиста. Например: выход
из строя оборудования, возможные издержки в поставке комплектующих и др.
Непредвиденные риски - это те потенциальные угрозы нанесения ущерба,
относительно которых нельзя прогнозировать. Эти риски связаны с резким
изменением политической ситуации, изменение поведения партнеров, изменение
банковской системы и др.
По сложно схеме рисков, риски можно разграничить на несколько
основных рисков, это финансовый риск, политический риск, и коммерческий
риск.
Под финансовым понимается риск, возникающий при осуществлении
финансового предпринимательства или финансовых сделок, исходя из того, что в
финансовом предпринимательстве в роли товара выступают либо валюта, либо
ценные бумаги, либо денежные средства.
К финансовому риску относятся:
- валютный риск;
- кредитный риск.
Валютный риск — это вероятность финансовых потерь в результате
изменения курса валют, которое может произойти в период между заключением
контракта и фактическим производством расчетов по нему. Валютный курс,
устанавливаемый с учетом покупательной способности валют, весьма подвижен.
Одним из важнейших видов рисков деятельности предпринимательской
фирмы в условиях рыночной экономики является кредитный риск. Кредитный
риск связан с возможностью невыполнения предпринимательской фирмой своих
финансовых обязательств перед инвестором в результате использования для
финансирования деятельности фирмы внешнего займа.
Политический риск представляет собой вероятность возникновения
политических факторов в стране (регионе), которые могут оказать благоприятное
6
или отрицательное влияние на управленческую, экономическую и другие виды
деятельности. К числу таких политических факторов относятся, например,
уровни стабильности политического режима, политических беспорядков,
коррупции, преступности, безработицы.
К политическим рискам относятся:
а) невозможность осуществления деятельности вследствие военных
действий, революции, обострения внутриполитической ситуации в стране,
национализации, конфискации и предприятий, введения эмбарго, из-за отказа
нового правительства выполнять принятые предшественниками обязательства и
т.п.;
б) введение отсрочки (моратория) на внешние платежи на определенный
срок ввиду наступления чрезвычайных обстоятельств (забастовка, война и т.д.);
в) неблагоприятное изменение налогового законодательства;
г) запрет или ограничение конверсии национальной валюты в валюту
платежа. В этом случае обязательно перед экспортерами может быть выполнено в
национальной валюте, имеющей ограниченную сферу применения.
Как и любым видом риска, политическим риском также можно управлять.
Процесс управления рисками проекта включает выполнение следующих
процедур:
1) Планирование управления рисками – выбор подходов и планирование
деятельности по управлению рисками проекта.
2) Идентификация рисков – определение рисков, способных повлиять на
проект, и документирование их характеристик.
3) Качественная оценка рисков – качественный анализ рисков и условий их
возникновения с целью определения их влияния на успех проекта.
4) Количественная оценка – количественный анализ вероятности
возникновения и влияния последствий рисков на проект.
5) Планирование реагирования на риски – определение процедур и методов
по ослаблению отрицательных последствий рисковых событий и использованию
7
возможных преимуществ.
6) Мониторинг и контроль рисков – мониторинг рисков, определение
остающихся рисков, выполнение плана управления рисками проекта и оценка
эффективности действий по минимизации рисков.
Все эти процедуры взаимодействуют друг с другом, а также с другими
процедурами. Каждая процедура выполняется, по крайней мере, один раз в
каждом проекте. Несмотря на то, что процедуры, представленные здесь,
рассматриваются как дискретные элементы с четко определенными
характеристиками, на практике они могут частично совпадать и
взаимодействовать.
Планирование управления рисками – процесс принятия решений по
применению и планированию управления рисками для конкретного проекта.
Этот процесс может включать в себя решения по организации, кадровому
обеспечению процедур управления рисками проекта, выбор предпочтительной
методологии, источников данных для идентификации риска, временной интервал
для анализа ситуации.
Коммерческий риск - возможные снижение или потеря доходов,
связанные с принятием решений или действиями в условиях неопределенности,
отсутствия достоверной информации о путях развития процесса или о состоянии
рынка. Для преодоления негативных последствий на предприятиях может
составляться фонд коммерческого риска.
Основные причины коммерческого риска:
- снижение объемов реализации в результате падения спроса или
потребности на товар, реализуемый предпринимательской
фирмой, вытеснение его конкурирующими товарами, введение
ограничений на продажу;
- повышение закупочной цены товара в процессе осуществления
предпринимательского проекта;
- непредвиденное снижение объемов закупок в сравнении с
8
намеченными, что уменьшает масштаб всей операции и
увеличивает расходы на единицу объема реализуемого товара (за
счет условно постоянных расходов);
- потери товара;
- потери качества товара в процессе обращения (транспортировки,
хранения), что приводит к снижению его цены;
- повышение издержек обращения в сравнении с намеченными в
результате выплаты штрафов, непредвиденных пошлин и
отчислений, что приводит к снижению прибыли
предпринимательской фирмы.
Экономическая категория коммерческого риска, присущая свободным
рыночным отношениям, приобрела черты объективности и в наших условиях.
Она проявляется на всех стадиях воспроизводственного процесса (в
промышленной, оптовой и розничной торговле, как и во всех других областях
хозяйственнофинансовой деятельности, связанной с получением прибыли).
Отсюда и необходимость, и актуальность проблемы анализа данной категории.
В условиях рынка задачи анализа значительно расширяются и углубляются,
так как конкуренция заставляет предпринимателей активнее изучать
информацию, чтобы предотвратить возможные ошибки при совершении
рискованных производственных, финансовых, коммерческих и других операций.
Чтобы разумно использовать законы рынка, а не быть его жертвой,
необходимо применять наиболее передовые формы анализа функционирования
составляющих процесс воспроизводства. Одной из таких форм является анализ
коммерческого риска, в определении которого лежит его «подверженность
возможности экономических, финансовых потерь или успехов, физического
ущерба, повреждений, промедлений как следствия неопределенности, связанной
с выбранной линией поведения».
Анализ риска может включать множество подходов, связанных с
проблемами, вызванными неуверенностью, включая определение, оценку,
9
контроль и управление риском.
Анализ риска позволяет предпринимателю минимизировать, а в отдельных
случаях — исключить коммерческий риск, хотя абсолютно избежать его
практически невозможно. Поэтому целесообразно создавать фонды покрытия
рисков.
Чаще всего фонды покрытия коммерческих рисков создаются в
инвестиционном менеджменте на рынке акций, рынке Форекс и др. При этом
создаются резервные фонды для покрытия данных рисков. Кроме того, в малом
бизнесе тоже существуют способы и методы покрытия коммерческих рисков
путем создания такого рода фондов.
Рассмотрев классификацию предпринимательских рисков необходимо
отметить, что данная классификация в некоторой степени условна, так как
провести жесткую границу между отдельными видами рисков довольно сложно.
Многие риски взаимосвязаны между собой, и изменения в одном из них
вызывают изменения в другом, но все они в конечном счете влияют на
результаты деятельности предпринимательской фирмы и требуют учета для
успешной деятельности этой фирмы.
3.УПРАВЛЕНИЕ ПРЕДПРИНИМАТЕЛЬСКИМИ РИСКАМИ
Любая предпринимательская организация неизбежно сталкивается с различными
ситуациями, незапланированными или непредвиденными событиями, на которые
необходимо адекватно реагировать, чтобы не понести вызванные этими
явлениями убытки или, наоборот, умело воспользоваться неожиданными
преимуществами. Принимая какое-либо решение, предприниматель обычно
осознает и пытается просчитать ту степень риска, которая, возможно, повлияет
на исход принимаемого решения.
Проблема управления предпринимательским риском не является частной, т.е.
встающей перед руководством предпринимательской организации лишь время от
10
времени при принятии отдельных управленческих решений. Оценка
предпринимательского риска и разработка программ его снижения являются
частью повседневной управленческой работы, одной из функций управления
предприятием наряду с управлением качеством, управлением финансами и т.д.
Управление предпринимательскими рисками включает разработку и реализацию
экономически обоснованных для данного предприятия мероприятий,
направленных на уменьшение исходного уровня риска до приемлемого уровня.
Управление риском опирается на результаты оценки риска, технико-
технологический и экономический анализ потенциала и среды
функционирования предприятия, анализ действующей нормативной базы
ведения бизнеса, на применение экономико-математических методов анализа и
управления.
Управление риском позволяет предпринимательской организации:
• выявлять потенциально возможные ситуации, связанные с неблагоприятным
развитием событий для организации, ситуации, связанные с риском, в результате
чего поставленные цели могут быть не достигнуты;
• получать количественные характеристики возможного ущерба, связанного с
нежелательным развитием событий;
• заблаговременно при подготовке решения планировать и при необходимости
осуществлять меры по снижению риска до приемлемого уровня;
• учитывать при принятии решений расходы, связанные с предварительной
оценкой и управлением риском.
Управление рисками — это специфическая область менеджмента, требующая
знаний в области теории фирмы, страхового дела, анализа хозяйственной
деятельности предпринимательской организации и т.д. Деятельность
предпринимателя в этой области направлена на защиту своей фирмы от
последствий риска, который угрожает ее прибыльности и способствует решению
основной задачи предпринимателя — выбрать оптимальный проект деятельности
из возможных вариантов.
11
Управление риском можно определить как процесс подготовки и реализации
мероприятий, целью которых является снижение опасности принятия
ошибочного решения и уменьшение возможных негативных последствий
нежелательного развития событий в ходе реализации принятых
предпринимателем решений. Процесс управления предпринимательским риском
можно представить в виде последовательности принятия решений, которая
представлена на
Пока возможный риск для отдельной предпринимательской организации не
определен, невозможно предпринять какие-либо мероприятия по его
минимизации, поэтому первой стадией в управлении риском является
идентификация вероятностных рисков.
Выявление рисков и факторов может осуществляться различными способами: от
чисто интуитивных догадок до сложного вероятностного анализа в моделях
исследования операций.
Наиболее сложным этапом в процессе управления предпринимательским риском
на производственном предприятии является этап выявления и классификации
рисков, с которыми оно может столкнуться в процессе своей деятельности, так
как именно на результатах этого этапа основывается вся дальнейшая работа в
области управления риском.
Для того чтобы разрабатывать программу минимизации предпринимательских
рисков, необходимо первоначально выявить потенциально возможные риски и
оценить их уровень. Классифицировать риски, возникающие в процессе
производственной деятельности, можно на основе различных признаков.
Наибольшие затруднения, как правило, возникают при классификации именно
внутренних предпринимательских рисков, так как внешние риски повторяются
почти для всех организаций.
Значительное место в процессе управления предпринимательским риском
занимают анализ и прогнозирование возможных потерь ресурсов при
осуществлении предпринимательской деятельности. Имеется в виду не расход
12
ресурсов, объективно обусловленный характером и масштабом
предпринимательской деятельности, а случайные, непредвиденные, но
потенциально возможные потери, возникающие вследствие отклонения
реального хода предпринимательской деятельности от запланированного.
Оценивая риск, который в состоянии принять на себя предпринимательская
организация, и разрабатывая методы минимизации риска, необходимо исходить
прежде всего из профиля ее деятельности, наличия необходимых ресурсов для
реализации программы финансирования возможных последствий риска,
отношений с партнерами и потребителями, а также учитывать стратегию и
основные цели предпринимательской организации.
Немаловажным этапом управления предпринимательским риском является
контроль или мониторинг результатов внедрения стратегии управления рисками,
что в условиях быстро меняющейся ситуации на рынке нередко играет
решающую роль, помогая, если это необходимо, своевременно корректировать
программу минимизации рисков и избежать возникновения в деятельности
предпринимательской организации дополнительных рисков.
В процессе управления рисками, чтобы оценить вероятность тех или иных
потерь, обусловленных развитием событий по непредвиденному варианту,
предпринимателю необходимо прежде всего знать все виды потерь, связанных с
его деятельностью, и уметь заранее просчитать их или измерить как вероятные
прогнозные величины. Кроме того, целесообразно оценить каждый из видов
потерь в количественном измерении и уметь свести их воедино. При этом
следует иметь в виду, что случайное развитие событий, оказывающее влияние на
ход и результаты предпринимательской деятельности, способно приводить не
только к потерям в виде повышенных затрат ресурсов и снижения конечного
результата. Оно может вызвать увеличение затрат одного вида ресурсов и
снижение затрат другого вида, т.е. наряду с повышенными затратами одних
ресурсов может наблюдаться экономия на других.
В предпринимательской деятельности выделяются следующие виды потерь от
13
наступления предпринимательских рисков:
1) материальные, которые проявляются в непредусмотренных
предпринимательским проектом дополнительных затратах или прямых потерях
имущества, продукции, сырья, материалов. По отношению к каждому
отдельному из перечисленных видов потерь используются свои натуральные
единицы измерения. На наш взгляд, наиболее естественно определять
материальные потери в тех единицах, в которых измеряется количество данного
вида материальных ресурсов. Однако свести воедино потери, измеряемые в
разных единицах, не представляется возможным, поэтому необходимо
материальные потери в физическом измерении перевести в стоимостное
измерение путем умножения на цену единицы соответствующего материального
ресурса;
2) трудовые, связанные с потерями рабочего времени, вызванные случайными
непредвиденными обстоятельствами. В непосредственном измерении трудовые
потери выражаются в человеко-часах или просто часах рабочего времени.
Перевод трудовых ресурсов в стоимостное (денежное) выражение
осуществляется путем умножения трудочасов на стоимость одного часа;
3) финансовые — это прямой денежный ущерб, связанный с предусмотренными
платежами, выплатой штрафов, уплатой дополнительных налогов и т.п. Кроме
того, финансовые потери могут возникнуть при недополучении или неполучении
денежных средств из предусмотренных источников, при невозврате долгов,
неоплате покупателем поставленной ему продукции, уменьшении выручки
вследствие снижения цен на реализуемые товары и услуги. Особые потери в
форме денежного ущерба связаны с инфляцией, изменением валютного курса
рубля, дополнительным к узаконенному изъятием средств предприятий в
государственный (республиканский, местный) бюджет. Наряду с безвозвратными
могут быть и временные финансовые потери, обусловленные замораживанием
счетов, несвоевременной выдачей средств, отсрочкой выплаты долгов;
4) потери времени возникают в том случае, если процесс предпринимательской
14
деятельности идет медленнее, чем планировалось. Прямая оценка таких потерь
осуществляется в днях, неделях, месяцах запаздывания в получении намеченного
результата. И для того чтобы перевести оценку потерь времени в стоимостное
выражение, необходимо установить, к каким потерям прибыли от
предпринимательства способны приводить случайные потери времени.
Специальные виды потерь проявляются в виде нанесения ущерба здоровью и
жизни людей, окружающей среде, деловой репутации предпринимателя и т.п.
Чаще всего специальные виды потерь крайне трудно определить в
количественном, тем более в стоимостном, выражении. Для каждого из видов
потерь исходную оценку возможности их возникновения и величины производят
за определенное время, охватывающее месяц, год, определенный срок
осуществления бизнеса.
Чтобы избежать появления в деятельности предприятий вышеприведенных и
других потерь, целесообразно в системе управления предпринимательскими
рисками использовать методы минимизации рисков. Рассмотрим следующие
методы минимизации рисков: избежание риска; диверсификация деятельности
предприятия; передача риска; самострахование и страхование риска.
Избежание предполагаемого риска является наиболее приемлемым и состоит в
попытке избежать для предприятия наступления любого возможного риска.
Решение от отказе от риска может быть принято на стадии подготовки
управленческих решений, а также на стадии осуществления
предпринимательской деятельности путем отказа от производства отдельных
видов товаров (выполнения работ, оказания услуг). Избежание риска заключается
в разработке мероприятий внутреннего характера, осуществление которых
позволяет исключить возникновение конкретного вида предпринимательского
риска.
К основным мерам, позволяющим избежать риска и (или) уменьшить
предполагаемые потери предприятия, можно отнести следующие:
• отказ от осуществления хозяйственных (производственных, финансовых)
15
операций, уровень риска по которым чрезмерно высок;
• отказ от использования в больших размерах заявленного капитала, снижение
доли заемных средств;
• отказ от чрезмерного использования оборотных активов в низколиквидных
формах;
• отказ от использования низкоквалифицированного персонала, особенно
менеджеров, экономистов, финансистов.
При осуществлении на практике данного метода минимизации
предпринимательских рисков целесообразно руководствоваться следующими
принципами:
• если отказ от одного вида риска не влечет возникновение другого риска, более
высокого уровня;
• если уровень предполагаемого риска несопоставим с уровнем рентабельности
(доходности) осуществления хозяйственных операций;
• если потери от возникновения данного вида риска превышают возможности
предприятия по их возмещению за счет собственных средств;
• если невозможно правильно (точно) соизмерить доходы, полученные
предприятием от избежания данного риска, с затратами на его нейтрализацию.
Диверсификации является одним из применяемых методом минимизации
предпринимательских рисков. Суть метода состоит в осуществлении
производства различных видов товаров: прибыльных в данной момент и
нерентабельных, что позволяет осуществить меры по достижению уровня их
рентабельности за счет собственных средств.
Характеризуя механизм диверсификации в целом, следует отметить, что он
избирательно воздействует на снижение негативных последствий отдельных
видов рисков, поэтому использование этого механизма носит на предприятии
ограниченный характер. Кроме того, на практике диверсификация может не
только уменьшить, но и увеличить риск. Увеличение риска происходит в случае,
если предприниматель вкладывает средства в область деятельности, в которой
16
его знания и управленческие способности ограничены. В этом случае
необходимо удерживаться от соблазна, поддерживать неудачный бизнес за счет
прибылей, получаемых в других областях деятельности, так как подобная
практика может привести к тому, что вся прибыль будет потрачена на убыточную
отрасль.
Таким образом, диверсификация — это метод управления рисками, дающий
возможность предприятиям получать доходы от вложения средств в
определенные проекты, не связанные с основной деятельностью. Использование
диверсификации поможет спасти предприятие от банкротства и позволит
продолжить функционировать дальше. На практике может использоваться
концентрическая, горизонтальная, конгломератная диверсификация, а также
диверсификация кредитного портфеля, поставщиков сырья, материалов и
комплектующих изделий, покупателей готовой продукции (товаров),
производимых товаров (работ, услуг).
Применение метода диверсификации позволяет снижать уровень
производственных, коммерческих и инвестиционных рисков.
Передача риска — следующий метод минимизации предпринимательского риска.
Выделяются три причины, по которым передача риска выгодна как для стороны
передающей (трансфера), так и для принимающей (трансферы):
• потери, которые велики для стороны, передающей предпринимательский риск,
могут быть незначительны для стороны, риск на себя принимающей;
• трансферы может знать лучшие способы и иметь лучшие возможности для
сокращения возможных потерь, чем трансфер;
• трансферы может находиться в лучшей позиции для сокращения потерь или
контроля за хозяйственным риском. Основной способ передачи
предпринимательского риска — это передача риска через заключение договоров.
Передача риска таким способом производится путем заключения следующих
типов договоров:
• строительные договоры. При заключении подобного контракта все риски,
17
связанные со строительством, берет на себя строительная фирма. К рискам, с
которыми сталкивается строительная фирма и которые увеличивают стоимость
объекта, могут относиться: сбои в поставках материалов, плохие погодные
условия, забастовки, хищение строительных материалов и др. В договоре обычно
оговариваются штрафные санкции на несвоевременное возведение объекта,
определяется, кто несет риск физических повреждений конструкции в период
строительства;
• договоры аренды — широко используемый метод передачи рисков.
Значительное распространение получила финансовая аренда (лизинг). Часть
рисков, связанных с арендованным имуществом, остается на собственнике:
полностью — например, риск физических повреждений собственности,
увеличение налогов на имущество, или частично — например, риск снижения
коммерческой ценности объекта;
• договоры на хранение и перевозку грузов. В данном случае объем
передаваемых рисков зависит от статуса сторон, заключающих договор, и
условий, оговоренных в договоре. Заключая договор на перевозку и хранение
продукции, предпринимательская фирма передает транспортной компании в
основном статические риски, связанные со случайной либо происшедшей по
вине транспортной компании гибелью или порчей продукции. При этом потери,
связанные с падением рыночной цены продукции, несет предпринимательская
фирма, даже если подобное падение вызвано задержкой в доставке груза;
• договоры купли-продажи, поставки. Договоры, связанные с распространением
товаров и услуг, также предоставляют предпринимательской фирме широкие
возможности по снижению риска путем их передачи. Производитель или
дистрибьютор обычно предлагает потребителю гарантию устранения дефектов
либо замены недоброкачественного товара или недоброкачественно
выполненной услуги. При этом потребитель, покупая товар или услугу, передаст
риски, связанные с его эксплуатацией, производителю или дистрибьютору на
период гарантии;
18
• другие виды договоров, заключаемые и реализуемые хозяйствующими
партнерами в соответствии с частью второй ГК РФ.
Следующим методом минимизации риска является страхование. Именно
страхование наиболее близко отвечает идеальным условиям, предъявляемым к
минимизации риска, так как ресурсы для покрытия потерь предпринимательские
фирмы получают от страховых организаций быстрее, чем из любого другого
источника, за исключением ресурсов внутри самого предприятия, но в
определенные моменты времени и их может не оказаться у предприятия.
Страхование представляет собой отношения по защите имущественных
интересов физических и юридических лиц при наступлении определенных
событий (страховых случаев) за счет денежных фондов, формируемых из
уплачиваемых ими страховых взносов (страховых премий). При этом
потенциальный страховой интерес предпринимателей связан с получением
покрытия по максимально возможному размеру риска. Однако страховщик при
решении вопроса о принятии ответственности должен прежде всего исходить из
вероятностного характера наступления страхового случая, не зависящего от воли
страхователя. Внутренние риски далеко не всегда отвечают этому требованию.
Следовательно, при осуществлении предпринимательской деятельности
страхованию могут подлежать в первую очередь внешние риски.
В ст. 933 ГК РФ предусмотрена возможность страхования предпринимательских
рисков. По договору страхования предпринимательского риска может быть
застрахован предпринимательский риск только самого страхователя и только в
его пользу. Договор страхования предпринимательского риска лица, не
являющегося страхователем, ничтожен.
Под эффективностью осуществления страхования нужно понимать ситуацию,
когда обе участвующие в процессе стороны — страхователь и страховщик —
получают экономическую выгоду от заключения страхового договора по
сравнению с ситуацией, когда такой договор не был бы заключен.
Экономическая выгода страхователя заключается в том, чтобы обеспечить себе
19
дополнительный источник денежных средств для компенсации убытков в случае
возникновения непредвиденной ситуации и в то же время не отвлечь
значительные средства на уплату страховых взносов, поскольку при этом
снижается оборот фондов и прибыльность бизнеса.
За счет уплаченных страховщику взносов страхователь обеспечивает себе
дополнительные гарантии стабильности своего бизнеса и покрытия
катастрофических убытков, если таковые возникнут в процессе
предпринимательской деятельности.
Предпринимателям целесообразно страховать следующие виды вероятных
потерь, возникающие при наступлении риска:
• вероятные потери в результате пожаров и других стихийных бедствий;
• вероятные потери в результате автомобильных аварий;
• вероятные потери в результате порчи или уничтожения продукции при
транспортировке;
• вероятные потери в результате ошибок сотрудников предприятия;
• вероятные потери в результате передачи сотрудниками предприятия
коммерческой информации конкурентам;
• вероятные потери в результате невыполнения обязательств субподрядчиками;
• вероятные потери в результате приостановки деловой активности предприятия;
• вероятные потери в результате возможной смерти или заболевания
руководителя или ведущего сотрудника предприятия;
• вероятные потери в результате возможного заболевания, смерти или
несчастного случая с сотрудником предприятия;
• другие виды потерь, возникающие в деятельности предприятий.
Однако страховые компании отдельные виды рисков не страхуют, поэтому
предприятиям, чтобы избежать больших потерь, целесообразно для
минимизации рисков использовать метод самострахования, под которым следует
понимать создание предпринимательским предприятием специального
резервного фонда (фонда риска) за счет отчислений из прибыли на случай
20
возникновения непредвиденной ситуации. Механизм этого направления
нейтрализации предпринимательских рисков основан на резервировании
предприятием части финансовых ресурсов, позволяющем преодолеть негативные
финансовые последствия по тем финансовым операциям, по которым эти риски
не связаны с действиями контрагентов, как правило, это децентрализованный,
организационно обособленный фонд преимущественно в виде денежных средств
хозяйствующего субъекта. Вместе с тем возможна и натуральная форма фонда
самострахования. Фонд самострахования дает возможность преодолеть
временные затруднения в процессе производства. Его новая модель
трансформируется в фонд риска, который создается предприятиями, фирмами,
акционерными обществами для обеспечения их деятельности при
неблагоприятной экономической конъюнктуре, задержке заказчиками платежей
за поставленную продукцию, недостатке средств для погашения полученной
ссуды.
21
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
При проведении исследований и анализа предпринимательской
финансовой деятельности на предприятиях, следует большему вниманию
уделять управлению и систематизации внешних рисков, но при этом внутренним
рискам уделять внимание тоже необходимо, в противном случае внутренние
риски могут перетечь во внешние риски и причинить больший вред
предприятию.
Предпринимательское решение – основа управления, выбор лучшего
способа действий из нескольких возможных. Поскольку риск определяет
соотношение двух полярных результатов: отрицательного (полный срыв
запланированного) и положительного (достижение запланированного), то только
разумная производственная и финансовая политика, проводимая на основе
детального анализа деятельности предприятия, позволит, с одной стороны
уменьшить вероятность реализации неблагоприятных ситуаций, а с другой –
свести к минимуму отрицательные последствия этих ситуаций, если они все таки
наступили. Принятие предпринимателем оптимального решения – залог успеха
деятельности предприятия, так как оно значительно снижает степень риска и
позволяет получить высокий конечный результат.
22
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ
1. Балабанов И.Т. Финансовый менеджмент: Учебник. – М: Изд-во «Финансы
и статистика», 2013. – 489 с.
2. В.В.Ковалев, О.Н.Волкова «Анализ хозяйственной деятельности
предприятия» -М.: Проспект, 2012
3. Горшкова А.А. Политический риск и методы его оптимизации //
Актуальные проблемы политологии: Сборник научных работ студентов и
аспирантов Российского университета дружбы народов. / Отв. ред.: д.ф.н.,
проф. В.Д. Зотов. – М.: МАКС Пресс, 2009. – С. 139–142.
4. Государственная политика и управление: Учебник. Под ред. Сморгунова
Л.В. М., «Российская энциклопедия», 2006, стр. 347
5. Кузнецова Н.В. «Управление рисками». – Владивосток: Издательство
Дальневосточного университета, 2004. – 168с.
6. Управление по результатам: Пер. с финск. / Общ. ред. и предисл. Я.А.
Леймана. – М.: Издательская группа "Прогресс", 2007. – 320 с.
7. Финансовый менеджмент: теория и практика: Учебник / Под ред. Е.С.
Стояновой. – М: Изд-во«Перспектива», 2008. – 656 с.
23
Информация о работе Управление предпринимательскими рисками