Кейнсианская теория равновесия в экономике

Y=C+I.

Если в экономике деловая активность невысокая, сбережения также будут невысокими (или стремиться к нулю), то равновесное производство национального дохода будет достигнуто на уровне No.

Привлечение инвестиций (I) с целью активизации экономики приведет к тому, что равновесное производство национального дохода возрастет с Noдо N1, а точка равновесия переместится от Ео к Е1.

Привлечение государственных расходов вызовет рост национального дохода до N2  и смещение точки равновесия от Е1 до Е2. Поскольку уровень расходов возрастает, производство национального дохода также увеличивается. В результате равновесие в модели  достигается при более высоком уровне национального дохода, постепенно приближающегося к линии полной занятости (FF). Еще больше можно приблизиться к ней, добавив к общим расходам доходы от чистого экспорта Хn.

Экономика может не достичь полной занятости, однако будет стремиться к этому благодаря вмешательству государства. В действительности государство и бизнес стремятся не достичь состояния полной занятости, а только приблизиться к нему. Достижение состояния полной занятости снижает мотивацию к трудовой деятельности.

2.3 Мультипликатор

Теория мультипликатора является одним из важнейших элементов  концепции Дж.М. Кейнса.  Мультипликатор инвестиций представляет собой коэффициент, отражающий  зависимость между изменением доходов и изменением инвестиций. Он показывает, к каким изменениям объема национального производства приводят изменения в инвестиционных расходах.

По кейнсианской теории, оптимальный размер национального дохода, при котором экономика достигает равновесия, способствует тому, что при определенном росте инвестиций национальный доход растет кратно, так как первичные инвестиции приводят к мультипликативному (множительному, нарастающему) эффекту через первичные, вторичные и т.д. инвестиции.1

Коэффициент мультипликации МР определяется следующим образом: 

 МР = ΔНД/ΔI,

где  ΔНД — прирост национального дохода; 
ΔI — прирост инвестиций.

Коэффициент мультипликации МР является величиной, обратной предельной склонности к сбережению (МР = 1 / MPS), следовательно:

ΔНД = (1/ MPS) ΔI

Следовательно, рост величины потребления ведет к росту коэффициента мультипликации и увеличению приращения национального дохода при данном объеме приращения инвестиций. Рост объема сбережений, соответственно,  вызывает уменьшение величины мультипликатора  и сокращение приращения национального дохода при данном объеме приращения инвестиций.

Мультипликатор имеет прямое и обратное воздействие на национальное производство. При росте инвестиций будет наблюдаться умноженный положительный эффект. Сокращение инвестиций вызовет умноженный отрицательный эффект. Нарушение равновесия между инвестициями и сбережениями приводит к двум отрицательным последствиям в экономике: инфляционному и дефляционному разрывам.

Инфляционный разрыв имеет место в случае превышения  инвестиций над сбережениями (I > S). Потребность в инвестициях оказывается выше реальной возможности осуществить их, поскольку нет соответствующего объема сбережений. В силу того, что большая часть сбережений  идет на потребление, создается спрос, для удовлетворения которого инвестиций не хватает. Происходит рост цен (инфляционное давление на них вверх).

Дефляционный разрыв возникает в случае, когда сбережения превышают инвестиций (S > I). Поскольку сбережения большие, потребление и спрос уменьшаются, определяя спад промышленного производства и увеличение безработицы. Мультипликационный эффект проявляется в данном случае в том, что спад производства в одних отраслях ведет к спаду в других (вторичные, третичные эффекты в экономике).

 

2.4 Модель IS-LM

Модель IS-LM (IS/LM model) – это макроэкономическая модель, описывающая общее равновесие в экономике и образующаяся в результате слияния двух моделей равновесия на товарном (IS) и денежном (LM) рынках.

Модель IS-LM (модель доходов-расходов) объединяет рынки денег и рынки продуктов в единую систему. Данная модель была первоначально (в 1937 году) предложена английским экономистом Дж.Хиксом и позднее дополнена американцем Э.Хансеном как трактовка сущности кейнсианской теории. Эта модель характерна для закрытой экономики.1

Модель IS-LM есть модель совокупного спроса и рассматривается как преобладающая интерпретация теории Кейнса. В ней уровень цен рассматривается как экзогенный параметр. Она показывает, как и под влиянием каких факторов изменяется доход, выпуск в краткосрочный период при фиксированном уровне цен. В этой модели кривая IS показывает "инвестиции" и "сбережения". В свою очередь, кривая LM показывает "ликвидность" и "деньги". Кривая IS отражает ситуацию на рынке благ, а кривая LM - ситуацию на денежном рынке. Две части модели увязывает ставка процента, так как от нее зависят как инвестиции, так и спрос на деньги.

Кривая IS выводится из модели кейнсианского креста.

Рост ставки процента от r1 до r2 уменьшает инвестиции и планируемые расходы, что приводит к сокращению объема выпуска, дохода с V1 до V2. Сокращение дохода сокращает и сбережения. Именно, кривая IS показывает эту зависимость между ставкой доходом, процента, инвестициями и сбережениями.

Кривая IS

Увеличение государственных расходов на величину AG сдвинет кривую планируемых расходов вверх, что вызовет увеличение объема выпуска. Увеличение доходов увеличит сбережения и инвестиции при той же ставке процента. Снижение государственных закупок при неизменности других слагаемых основного макроэкономического тождества снизит доход, сбережения и инвестиции. Таким образом, кривая IS может использоваться для анализа воздействия бюджетно-налоговой политики на объем выпуска.

Взаимодействие бюджетно-налоговой политики на кривую IS

Кривая LM фиксирует все комбинации объема выпуска (V) и ставки процента (r) при равенстве денежного предложения спросу на деньги. Уровень цен рассматривается как фиксированный, что характерно для кейнсианского краткосрочного анализа экономики. В этом случае предложение денег в реальном выражении фиксировано и не зависит от ставки процента. В то же время спрос на деньги зависит от ставки процента, представляющий собой альтернативные издержки хранения денег: чем выше ставка процента, тем выше доход, от которого Вы отказываетесь, храня деньги в виде наличности. Поэтому спрос на деньги обратно пропорционален ставке процента.

Кривая LM показана на рисунке.

Кривая LM

Рост дохода с V1 до V2 увеличит спрос на деньги и ставку процента и сдвинет кривую спроса на деньги вправо вверх. Стремясь поддерживать равновесие на денежном рынке, центральный банк увеличит предложение денег. Поэтому кривая LM имеет положительный наклон. Макроэкономическое равновесие достигается в точке пересечения кривых IS-LM.

Модель IS-LM

Два уравнения модели IS-LM:

Параметры M, P, G, T принимаются в данной модели как экзогенные величины.

В точке пересечения кривых реальные расходы равны планируемым, а спрос на реальные денежные средства равен их предложению. Данная модель используется для анализа воздействия на доход краткосрочных изменений фискальной и монетарной политик.

3. Кейнсианская модель в России

Практически в течение всех лет реформ проводимая в России экономическая политика основывалась на постулатах дерегулирования и минимального вмешательства государства в экономику. Однако в последнее время президент и правительство декларируют широкие социальные и инвестиционные программы и соответствующие планы государственных расходов. Вместе с тем, ряд экономистов и высокопоставленных чиновников (включая некоторых министров) выступают с предупреждениями, что форсирование государственных расходов может привести лишь к всплеску инфляции. С некоторой долей условности, можно сказать, что спор между кейнсианцами и антикейнсианцами, осознанно или неосознанно, переносится на российскую почву.1

Прежде чем мы сможем осознанно использовать теоретическую систему Кейнса для выработки рекомендаций экономической политике, мы должны подвергнуть критическому рассмотрению практически каждое положение его теории с точки зрения его адекватности российским реалиям.

Остановимся подробнее на специфике равновесия (или неравновесия) между спросом и предложением в современной рыночной экономике России, или, точнее, на специфике механизма установления рыночного равновесия и его влиянии на динамику дохода и цен, следовательно, - занятости и выпуска.

Советская экономика характеризовалась полной занятостью и постоянным превышением спроса над предложением. Цены устанавливались директивно и время от времени повышались, однако в условиях постоянного нагнетания спроса, цены систематически оказывались на уровне более низком, чем тот, который мог бы уравновесить спрос и предложение. В результате в экономике существовал хронический дефицит на большинстве товарных рынков, что, однако, не исключало излишнего производства некоторых видов товаров. Экономика советского типа вполне обоснованно получила название «экономики дефицита».

С точки зрения классической школы, для достижения рыночного равновесия достаточно было директивное ценообразование заменить ценообразованием рыночным. Гибкие рыночные цены должны были привести в равновесие спрос и предложение, обеспечить эффективное использование ресурсов, и, в дальнейшем - устойчивый рост. При этом допускалось, что в процессе рыночной перестройки экономики произойдет некоторое, весьма умеренное сокращение выпуска в результате прекращения производства ненужных или избыточных товаров. Однако то, что действительно произошло в российской экономике в 90-х годах ХХ века, не укладывается в рамки равновесного анализа неоклассической теории. Строго говоря, Кейнс также открыто не оспаривал, что рыночный механизм устанавливает равновесие спроса и предложения, он лишь утверждал, что это равновесие не обязательно совпадает с уровнем полной занятости.1

Глубокий спад производства, дохода и занятости в 90-х годах свидетельствует о том, что либерализация цен привела не к равновесию, а к возникновению резкого неравновесия спроса и предложения.

Для того чтобы выяснить специфику функционирования рыночного механизма в российской экономике, мы должны обратиться к неравновесному анализу, представленному в работах Роберта Клауэра и его последователей7. Постараемся кратко изложить суть неравновесного анализа.

Понятие равновесных цен имеет смысл лишь при данном уровне дохода. Если изменяется уровень доходов покупателей, изменяется и равновесная цена. Но реальный уровень доходов покупателей зависит от тех цен (не обязательно равновесных), которые устанавливаются на рынке. Участники рыночного процесса не располагают точной информацией о планах покупок и продаж в экономике в целом, следовательно, им неизвестна заранее цена, приводящая в равновесие спрос и предложение. Равновесная цена может сложиться лишь в ходе рыночного процесса. Первоначально устанавливаемые цены неизбежно носят пробный, приблизительный характер, они лишь в редких случаях могут совпадать с гипотетическими равновесными ценами. Тем не менее, часть сделок (и, возможно, не малая часть) все же совершается по этим «неправильным» ценам. Однако торговля по неравновесным (например, завышенным) ценам означает изменение (например, снижение) реального дохода покупателей. В результате снижения дохода снижается совокупный спрос. Тем самым изменяется и гипотетическая цена равновесия. Отклонения рыночных цен от цены равновесия не затухают, а нарастают. Сделки, которые были заключены по «неправильным» ценам, оказывают воздействие на уровень дохода, следовательно, на агрегированный спрос. Еще большее воздействие на спрос и выпуск продукции оказывают те сделки, которые не были заключены вследствие установления неравновесных цен. Потребительская функция по доходу, согласно авторам неравновесного анализа, отражает не столько долговременные тенденции, сколько краткосрочные колебания дохода, вызываемые нарушениями рыночного равновесия. «Кейнсианская потребительская функция и другие рыночные зависимости, включающие доход как независимую переменную, пишет Клауэр, не могут быть выведены из какой-либо существующей теории общего равновесия».1

Как писал Аксель Лейонхувуд, «классическая модель общего равновесия представляет собой благостную картину экономической системы, снабженной механизмом исключительно уравновешивающих обратных связей»9. Но в действительности рыночный механизм заключает в себе возможность кумулятивно нарастающего спада, вызванного задаваемыми неравновесными ценами.

Шоковое повышение цен, означающее установление неравновесных цен на рынке товаров и услуг в целом, может явиться механизмом снижения реального дохода и платежеспособного спроса при данном уровне предложения. Следующим шагом в развитии ситуации явиться свертывание производства и предложения, как в результате падения спроса, так и в результате роста издержек. Новое относительное равновесие установится при качественно ином уровне издержек, цен, доходов, спроса, предложения, выпуска продукции.

«Молодые реформаторы» (вслед за монетаристами и «новыми классиками») декларировали, что для установления равновесия в экономике в целом достаточно либерализации цен и свободной игры рыночных сил. Тогда «заработает рынок ». Рынок действительно заработал, но не так, как описывают его функционирование «новые классики», монетаристы и даже ортодоксальные кейнсианцы10, а, в основном, так, как описали работу рынка теоретики неравновесного анализа (хотя мы, конечно, не утверждаем, что неравновесный анализ оказывается верным в любой ситуации).

Шоковые повышения цен, снижающие реальный доход и, следовательно, агрегированный спрос, хотя и не в таких масштабах, как в начале 90-годов, присутствуют и в современной российской экономике. Они, как правило, связаны с очередными «непопулярными реформами», с повышением тарифов на услуги жилищно-коммунального хозяйства, монетизацией льгот и т.д. Шоковые повышения цен, снижающие реальный доход и ограничивающие спрос, могут свести к нулю положительный эффект намечаемых социальных программ.1

Мне кажется, что, несмотря на все трудности использования теоретической системы Кейнса в экономической политике России, нам необходимо стремиться  к ней. Прежде всего, это связано с такими российскими особенностями, как большие пространства, наследие плановой централизованной экономики с обширными связями и  т. д. При этом, следует отметить, что в России слишком незащищены широкие слои населения. И при только рыночном регулировании экономики эти люди окажутся на уровне нищеты. Кроме того, широкие масштабы страны требуют определенного государственного планирования.

Несовпадение между равновесием спроса и предложения с полной занятостью обуславливается тем, что в нормально функционирующей экономике определенная часть рабочей силы должна находиться в свободном состоянии, для того, чтобы имелся резерв для покрытия возникающих на микроэкономическом уровне потребностей в рабочей силе. Тогда снижается риск потерь в производстве из-за того, что отсутствует рабочая сила.