Отчет по практике в СПК «Кульминский»

15

Введение

Переход к рыночной системе хозяйственных отношений обрушился изобилием форм предпринимательства, массу новых терминов, понятий, подходов к ведению дел, уже давно канонизированных в практике западного бизнеса. В результате этого - частое непонимание, бессмысленное переиначивание или, напротив, дублирование чужого опыта. Отсутствие реального знания в результате ведет к дискредитации идеи, способной быть плодотворной и на отечественной почве при вдумчивом, взвешенном подходе.

Сказанное целиком можно отнести к такому понятию как «лизинг», интерес к которому впервые проявился на рынке лишь в пору увлечения арендным движением. В 90-х годах на свет появились десятки фирм, написавших в своем названии слово «лизинговая», но не имеющих никакого отношения к лизинговой практике. С другой стороны, зарубежные лизинговые компании сделали ряд попыток проникновения на внутренний рынок стран СНГ и далеко не все эти попытки оказались удачными.

Преобразование сферы производства и обращения, глубокие изменения экономических условий хозяйствования вызывают необходимость внедрения не традиционных для нашей экономики методов обновления материальной базы. Рыночные отношения предполагают оздоровление кредитно-финансовой системы сокращение государственных инвестиций, появляются всевозможные вариант достижения целей, поставленных различными субъектами экономических отношений.

Вместе с тем, лизинг является одной из интереснейших форм инвестирования, способных значительно оживить процесс обновления производства. Лизинг может дать мощный толчок процессам приватизации, конверсии, обновления технологического парка существующих предприятий и создания новых производств, оптимизировать использование наличного машинного парка и на выгодных условиях получить самое современное отечественное и зарубежное оборудование.

Лизинговые операции принадлежат к широкому спектру видов операций коммерческих банков. Не смотря на то, что они могут проводиться не только банками, последние являются наиболее мощными кредиторами лизинга, а потому имеют наибольшее значение для характеристики этих операций.

Лизин является хорошей альтернативой банковскому кредитованию, и предполагает использование своих собственных финансовых ресурсов. Лизинг становится самой перспективной формой аренды, которая широко используется в западных странах. В настоящее время на рынке лизинговых услуг работает большое количество лизинговых компаний, число которых постоянно растет. Эти компании способны привести в движение высвобождающиеся производственные мощности и значительно удовлетворить потребности промышленных и коммерческих предприятий в использовании оборудования (имущества). Причем при дефиците финансовых ресурсов, эти структуры способны помочь выжить многим предприятиям, обеспечив технологическое оснащения их производства, т.е. заложить основы выхода из кризиса и будущего экономического подъема.

Целью данного отчёта, состоит в теоретическом рассмотрении экономической и лизинговых операций

В качестве детализации темы будут решаться следующие задачи:

· рассмотреть лизинг и лизинговые операции, их сущность и виды,

· определить объект, субъект и функции лизинговых операций.

1.Организационная характеристика СПК «Кульминский»

      СПК «Кульминский» образован на базе Акционерное Общество «Кульминское» от 26 февраля 1991 года на основании решения Учредительного собрания членов предприятия, внесших свои имущественные и земельные паи.

   Основной деятельностью кооператива является:

-    производство  сельскохозяйственной продукции

-   переработка сельскохозяйственной продукции

-   производство   товаров  народного потребления

- организация   снабжения и сбыта

-  внешнеэкономическая ,коммерческая  и другие виды деятельности

-   строительство объектов  производственного и социального назначения

- другие виды деятельности, не противоречащие  действующему законодательству                                  

  СПК «Кульминский» расположен в Кваркенском районе Оренбургской области, в восточной ее части в 553 км от областного центра города Оренбурга, в 48 км от районного центра села Кваркено, в 68 км от станции Айдырля Южно-Уральской железной дороги.

СПК «Кульминский» состоит из трех многоотраслевых производственных участков. Коминтерн - центральная усадьба (отделение № 3), село Ново-Потоцк (отделение № 1), село Кульма (отделение № 2). Кооператив имеет четыре тракторно-полеводческие бригады, две фермы КРС, до 2000 года существовала одна свиноводческая ферма.

Климат характеризуется резко выраженной континентальностью. Лето сухое и жаркое, зима холодная и суровая. Переход от зимы к лету быстрый и скачкообразный. Природно-климатические условия благоприятны для возделывания зерновых культур и производства продукции животноводства, что легло в основу производственной деятельности СПК «Кульминский».

    Эффективность сельскохозяйственного производства во многом зависит от правильного построения организационно - производственной структуры хозяйства. Организационно - производственная структура это состав, соотношение, соподчиненность отраслей, а также подразделений основного, вспомогательного, подсобного и обслуживающего производств, служб культурно - бытового и хозяйственного назначения.

Для СПК «Кульминский» характерна отделенческая структура. Хозяйство состоит из отделений: с. Коминтерн (отделение № 3), с. Ново-Потоцк (отделение № 1), с. Кульма (отделение № 2). Кооператив имеет четыре тракторно-полеводческие бригады, две фермы КРС  (риc.1).

Рисунок 1- Организационная структура СПК «Кульминский»

  При организационной структуре производства и управления руководителю хозяйства подчинены управляющие отделениями, а последним - руководители производственных бригад. Совместно с бригадами управляющие отделениями организуют работу трудовых коллективов бригад. Отделения имеют свою бухгалтерию, что ведет к децентрализации учета в хозяйстве. Главные специалисты кооператива оказывают воздействие на производство не только через управляющих отделениями, но по некоторым вопросам и через соответствующих специалистов отделений (рисунок 2).

Рисунок 2 – Организационная структура управления СПК «Кульминский»

2. Основные экономические показатели деятельности СПК «Кульминский»

Современная структура землепользования СПК «Кульминский» представлена в таблице 1. Общая земельная площадь в отчетном периоде по сравнению с базисным не изменилась и составляет 24673 га. В структуре земельных угодий в отчетном периоде по сравнению с базисным так же не наблюдается никаких изменений.

Таблица 1 –Размер и структура земельных угодий СПК «Кульминский»

Основным показателем, характеризующим специализацию с.х. производства, является состав и структура товарной продукции.

Таблица 2 - Состав и структура трудовых ресурсов СПК «Кульминский»

Анализ таблицы 2   динамика состава и структуры трудовых ресурсов СПК «Кульминский» за 2009 – 2011гг., позволяет сделать вывод, что общая численность работников постепенно сокращается и составила 92 % от численности 2009 года. Причина кроется в низком заработке, работники ищут более высокооплачиваемую работу.

Следует заметить, что наибольшему сокращению подверглась такая категории работников, как работники занятые сельскохозяйственным производством. Их численность за анализируемый период сократилась на 18 человека или на 7,4 %. В целом по организации численность работников сократилась на 20 человека или на 8%.

Если рассмотреть данные показатели в удельных весах, то можно отметить, что доля постоянных  работников в 2011г. увеличилась на 2,1%, а доля служащих сократилась на 1,6%.

Анализ состава и структуры имущества предприятия представлен в таблице 4

Таблица 3 —Динамика и структура имущества СПК «Кульминский»

Данные таблицы 3 показывают, что активы организации за анализируемый период возросли на 3819 тыс. руб. (с 133780 до 137599 тыс. руб.), или  на 2,9%. Увеличение активов произошло за счет роста оборотных активов на 12,8%. В целом  рост имущества компании является положительным фактором. Основную часть в структуре имущества занимали  внеоборотные активы, на начало анализируемого периода – 67,3%, на конец – 64,0%, это свидетельствует о достаточно низкой оборачиваемости средств фирмы.

Доля основных средств в имуществе на конец анализируемого периода составила 64%. Таким образом,  СПК «Кульминский» имеет «тяжелую» структуру  активов. Как правило, это свидетельствует о значительных накладных расходах и высокой чувствительности прибыли к изменениям выручки.

Основным источником формирования имущества СПК «Кульминский» в анализируемом периоде являются заемные средства, доля которых в балансе увеличилась с 73,1 до 94,5% пункта.

Удельный вес собственного капитала в валюте баланса снизился на 21,3%  пункта и в 2011 году составил 7617 тыс. руб. или  5,5% (таблица 5),  что способствует снижению финансовой устойчивости фирмы.

В структуре собственного капитала в 2011 году  наибольший удельный вес приходится на добавочный капитал – 7,2% пунктов, а в структуре заемных средств -  краткосрочные обязательства 55,3% пунктов. Преобладание краткосрочных источников в структуре заемных средств является негативным фактором, который характеризует ухудшение структуры баланса и повышение риска утраты финансовой устойчивости. На протяжении всего анализируемого периода СПК «Кульминский»  имел непокрытый убыток, что свидетельствует о неэффективной работе организации.

Таблица 4 — Структура источников средств СПК «Кульминский»

Важное значение имеет анализ движения и технического состояния основных фондов. Данные о наличии, поступлении и выбытии основных фондов служат основным источником информации для оценки производственного потенциала предприятия. Показатели, характеризующие движение и техническое состояние основных фондов СПК «Кульминский» даны в таблице 5

Таблица 5 Движение и состояние основных средств СПК «Кульминский»

Из таблицы 5 видно, что в изучаемом периоде коэффициент выбытия снизился на 1,5% и в 2011 году составил 2,3%. Коэффициент обновления за 2009 – 2011 год снизился на 1,4% и в 2011 году составил 1,3%.

    Техническое состояние основных фондов ухудшилось, за счет увеличения коэффициента износа на 10%. Так же отрицательным является снижение коэффициента годности на 10% и в 2011 году он составил  5%.

На основе данных ф. №2 «Отчет о прибылях и убытках» следует оценить состав и динамику элементов формирования прибыли (убытка) от продаж и чистой прибыли, т.е. конечные финансовые результаты деятельности организации (табл. 6).

Таблица 6 – Динамика финансового результата СПК «Кульминский»

Чистая выручка организации за анализируемый период увеличилась на 21,5%. Основная деятельность, ради которой был создан кооператив, в 2011 году была убыточной.

   Себестоимость проданной продукции СПК «Кульминский» за анализируемый период снизилась на 4814 тыс.руб. или на 9,6%. Как следствие этого, неэффективность основной деятельности СПК «Кульминский» связана с тем, что выручка от продажи продукции за анализируемый период растет медленнее, чем себестоимость этой же продукции.

3. Понятие, сущность лизинга и лизинговых операций

Понятие «лизинг» трактуется в зарубежной и отечественной предпринимательской деятельности достаточно широко. Сложность отношений, складывающихся в связи с лизингом, обуславливает существование нескольких точек зрения на его сущность и происхождение. Лизинг имеет финансово-коммерческий, правовой и технический аспекты. Хотя точное происхождение термина «лизинг» не установлено.

Всю историю лизинговых отношений можно разбить на два этапа: эпоху отождествления лизинга и долгосрочной аренды и время представления о лизинге, как о нетрадиционной системе финансирования. О том, когда и где первоначально возник лизинг существует достаточно много версий. Принято считать, что все экономико-правовые отношения, связанные с лизингом, относятся к новому или новейшему периоду истории хозяйственных взаимоотношений. Однако это не так. Документы свидетельствуют, что аренда (лизинг) известна человеку с незапамятных времен.

Введение в экономический лексикон термина «лизинг» (от англ. - сдавать внаем) связывают с операциями телефонной компании «Белл», руководство которой в 1877 г. приняло решение не продавать свои телефонные аппараты, а сдавать в аренду. Настоящая революция в арендных отношениях произошла в Америке в начале 50-х гг. ХХ столетия. В аренду начали массово сдаваться средства производства. Первое общество, для которого лизинговые операции стали основой его деятельности, было создано в 1952 г. в Сан-Франциско американской компанией «Юнайтед стейтс лизинг корпорейшн». Организатором этой фирмы был Генри Шонфельд. Таким образом, США стали родиной нового бизнеса, и в частности банковского.

В большинстве случаев под лизингом понимают долгосрочную аренду машин, оборудования, транспортных средств и сооружений производственного назначения.

Более точно экономический смысл лизинга выражает его определение как комплекса имущественных отношений, складывающихся в связи с передачей имущества во временное пользование. Этот комплекс помимо собственно договора лизинга включает и другие договоры, в частности договор купли-продажи и договор найма. Для лизинга свойственно сложное сочетание этих договоров и взаимопроникновение возникающих при их заключении отношений. Отношения по передаче имущества во временное пользование - определяющие, стержневые в лизинге. Вспомогательную роль выполняют отношения по купле-продаже имущества. Эти отношения, как правило, не только предшествуют собственно передаче имущества в пользование, но и в ряде случаев при приобретении имущества пользователем в собственность после окончания договора лизинга могут завершать весь комплекс отношений лизинга.

Таким образом, в широком значении под лизингом следует понимать весь комплекс возникающих имущественных отношений, связанных с передачей имущества во временное пользование на основе его приобретения и последующей сдачи в долгосрочную аренду. Именно в такой трактовке лизинг вошел в обиход и используется в зарубежной и отечественной теории и практике.

Лизинг имеет противоречивую, двойственную природу. Эта двойственность проявляется в том, что, с одной стороны, исходя из экономической сути, лизинг представляет собой вложения средств на возвратной основе в основной капитал. Предоставляя на определенный период элементы основного капитала, собственник в установленное время получает их обратно, т.е. налицо существование принципов срочности и возвратности; за свою услугу он получает вознаграждение в виде комиссионных - тем самым обеспечивается реализация принципа платности. Следовательно, по своему содержанию «лизинг соответствует кредитным отношениям и сохраняет сущность кредитной сделки. С другой стороны, по форме, поскольку ссудодатель и заемщик оперируют с капиталом не в денежной, а в производительной форме, лизинг внешне схож с инвестициями»

Стержнем любой лизинговой сделки является финансовая, а точнее кредитная операция. Собственник имущества (лизингодатель) оказывает пользователю (лизингополучателю) своего рода финансовую услугу: он приобретает имущество в собственность за полную стоимость и за счет периодических взносов лизингополучателя, в конечном счете, возмещает эту стоимость. Поэтому, исходя из финансовой стороны отношений лизинг рассматривают как одну из форм кредитования приобретения машин и оборудования, альтернативную традиционной банковской ссуде.

Таким образом, если рассматривать лизинг как передачу имущества во временное пользование на условиях срочности, возвратности и платности, то его можно квалифицировать как товарный кредит в основные фонды. Поэтому в экономическом смысле лизинг есть кредит, предоставляемый лизингодателем лизингополучателю в форме передаваемого в пользование имущества.

В то же время по форме организации ссужаемой стоимости лизинг внешне схож с коммерческим кредитом, однако между ними имеются и принципиальные отличия.

Прежде всего это касается отношений собственности при коммерческом кредите и лизинге.

При коммерческом кредитовании, передавая во временное пользование товары, одновременно передают и право собственности на объект сделки, т.е. на товар. В собственность поступает потребительская стоимость товаров, оплата которых в данный момент невозможна и отсрочена во времени.

При лизинге право пользования имуществом отделяется от права владения им. Лизингодатель сохраняет за собой право владения на передаваемое в лизинг имущество, тогда как право его использования переходит к лизингополучателю. За обладание этим правом он производит согласованные с лизингодателем лизинговые платежи. После окончания срока лизинга объект (передаваемое в пользование имущество) остается собственностью лизингодателя, В ряде случаев в лизинговом договоре может быть предусмотрено право лизингополучателя на покупку объекта после истечения срока договора. В этом случае к нему после оплаты объекта лизинга переходит и право собственности на него.

Лизинг - сравнительно молодой инструмент финансирования, но по сравнению с традиционными формами он обладает существенными преимуществами. Основное преимущество лизинга по сравнению с другими способами инвестирования заключается в том, что предприниматель может начать свое дело, располагая лишь частью необходимых финансовых средств для приобретения основных фондов. Предприятию при этом предоставляются не денежные ресурсы, контроль над использованием которых не всегда возможен, а непосредственно средства производства.

Лизинг - это также дополнительные услуги для клиента. К числу особенно важных преимуществ лизинга относится и довольно широкий спектр дополнительных услуг, которые лизинговые фирмы предоставляют своим клиентам.

Итак, в развитии лизинга заинтересованы

1) Лизингополучатели - потребители оборудования. Они имеют возможность эксплуатации дорогостоящего оборудования за небольшую лизинговую плату. В настоящий период в странах с рыночной экономикой лизинговые операции для хозяйствующего субъекта становятся преимущественными при техническом перевооружении производства

2) Поставщики оборудования, его производители. За счет лизинга расширяется рынок сбыта производимого ими оборудования. Кроме того, поставщик получает сумму стоимости оборудования единовременно

3) Лизинговые компании - инвесторы, которым лизинг обеспечивает необходимую прибыль на вложенный капитал при более низком риске (по сравнению с обычным кредитованием). До завершающего платежа компания является собственником оборудования и в случае срыва расчетов или банкротства лизингополучателя может востребовать оборудование и реализовать его для погашения убытков. Кроме того, в большинстве стран банки, занимающиеся лизингом, имеют значительные налоговые льготы.

Таким образом, лизинг интересен не только для клиентов с ограниченными возможностями, но и для сильных в финансовом отношении предприятий. Это и послужило причиной его столь стремительного распространения.

Специфика и отличительные черты лизинга

Лизинг можно рассматривать как специфическую форму финансирования вложений в основные фонды при посредничестве специализированной (лизинговой) компании, которая приобретает для третьего лица имущество и отдает ему в аренду на долгосрочный период. Таким образом, лизинговая компания фактически кредитует арендатора. Поэтому лизинг иногда называют «кредит-аренда».

В отличие от договора купли-продажи, по которому право собственности на товар переходит от продавца к покупателю, при лизинге собственность на предмет аренды сохраняется за арендодателем, а лизингополучатель приобретает лишь его во временное пользование. По истечении срока лизингового договора лизингополучатель может приобрести объект сделки по согласованной цене, продлить лизинговый договор или вернуть оборудование владельцу по истечении срока договора.

Также лизинг отличается от аренды.

· В отличии от арендатора лизингополучатель оплачивает страховку имущества, его техобслуживание, возмещает потерю собственнику в случае гибели или порчи имущества

· В случае выявления дефекта в объекте лизинговой сделки лизингополучатель предъявляет не лизингодателю, а поставщику оборудования. В связи с этим на срок лизинговой сделки параллельно предусматривается гарантия поставщика по техническому обслуживанию оборудования.

С экономической точки зрения лизинг имеет сходство с кредитом, предоставленным на покупку оборудования. При кредите в основные фонды заемщик вносит в установленные сроки платежи в погашение долга. При этом банк для обеспечения возврата кредита сохраняет за собой право собственности на кредитуемый объект до полного погашения ссуды. При лизинге арендатор становится владельцем взятого в аренду имущества только по истечении срока договора и выплаты им полной стоимости арендованного имущества. Однако такое сходство характерно лишь для финансового лизинга. Для другого вида лизинга - оперативного - наблюдается большее сходство с классической арендой оборудования.

По своей юридической форме лизинговая сделка является своеобразным видом долгосрочной аренды инвестиционных ценностей. Четкое определение лизинговой операции имеет важное практическое значение, так как при несоблюдении установленных законом правил ее оформления она не может быть признана лизинговой сделкой, что чревато для участников операции рядом неблагоприятных финансовых последствий.

4. Объекты, субъекты, функции и виды лизинговых операций

Основу лизинговой сделки составляют.

Объект лизинга

Объектом лизинговой сделки может быть любой вид материальных ценностей, если он не уничтожается в производственном цикле. По природе арендуемого объекта различают лизинг движимого и недвижимого имущества.

Объектами лизинга являются элементы активной части основных фондов.

Объектами движимого лизинга являются:

- транспортные средства (грузовые и легковые автомобили, самолеты, вертолеты, суда);

- строительная техника;

- средства теле- и дистанционной связи;

- ставки;

- средства вычислительной техники;

- другое производственное оборудование, механизмы в приборы.

Объектами лизинга недвижимости являются здания и сооружения производственного назначения.

Субъект лизинга.

Субъектами лизинговой сделки являются стороны, имеющие непосредственное отношение к объекту сделки. При этом их можно подразделить на прямых и косвенных участников.

Классическому лизингу свойственен трехсторонний характер взаимоотношений, т.е. в лизинговой сделке, как правило, принимают участие три субъекта.

Первым из них является собственник имущества, предоставляющий его в пользование на условиях лизингового соглашения, - лизингодатель. В его лице могут выступать:

- учреждение банка, в уставе которого предусмотрен этот вид деятельности;

- финансовая лизинговая компания, создаваемая специально для осуществления лизинговых операций, основной и фактически единственной функцией которой является оплата имущества, т.е. финансирование сделки;

- специализированная лизинговая компания, которая в дополнение к финансовому обеспечению сделки берет на себя комплекс услуг нефинансового характера:

- содержание и ремонт имущества, смену изношенных частей, консультации по его использованию и т.д.;

- любая фирма или предприятие, для которых лизинг непрофилирующая, но и не запрещенная уставом сфера предпринимательства и которые имеют финансовые источники для проведения лизинговых операций.

Вторым участником лизинговой сделки является пользователь имущества - лизингополучатель, которым может быть любое юридическое лицо независимо от формы собственности: государственное предприятие (организация), кооператив, малое предприятие, акционерное общество, товарищество и т.д.

И, наконец, третий участник лизинговой сделки - продавец имущества лизингодателю (поставщик), которым также может быть любое юридическое лицо: производитель имущества, снабженческо-сбытовая, торговая организация.

В классической лизинговой сделке взаимоотношения между субъектами строятся по следующей схеме: будущий лизингополучатель, нуждающийся в определенных видах имущества, самостоятельно подбирает владеющего этим имуществом поставщика. В силу отсутствия собственных средств и доступа к заемным средствам для приобретения его в собственность он обращается к будущему лизингодателю, имеющему необходимые средства, с просьбой об участии в сделке. Участие лизингодателя выражается в покупке им имущества у поставщика в собственность и последующей его передаче лизингополучателю во временное пользование на оговоренных в лизинговом соглашении условиях.

В зависимости от экономических условий число участников сделки может расширяться или сокращаться. Кроме перечисленных трех сторон в ряде случаев в сделке могут принимать участие брокерские лизинговые фирмы, которые непосредственно не занимаются предоставлением имущества, а выполняют роль посредников между поставщиком, лизингодателем и лизингополучателем.

За рубежом при крупных многомиллионных сделках возможно увеличение числа участников до 6 - 7, в их числе могут быть брокерские фирмы, трастовые корпорации, финансирующие учреждения и др.

Состав участников сделки сокращается, если поставщиком и лизингодателем является одно и то же лицо. В таких случаях вопросами лизинга занимаются филиальные лизинговые компании, создаваемые производителями товаров как дочерние фирмы либо филиалы специально для продвижения товаров на рынке посредством лизинга, или специальные подразделения в составе предприятий-производителей (службы маркетинга).

Посредники - профессиональные участники лизинговых операций, выступают в качестве представителя клиента перед другими участниками лизинговых отношений или самостоятельного субъекта сделок с поставщиком, покупающего у него оборудование в собственность с целью последующей реализации другим клиентам.

Среди посредников, участвующих в лизинговых сделках, выделяют ряд профессиональных специализированных предпринимателей с различным кругом прав и обязанностей (табл. 1).

Таблица 1. Посредники лизинговых сделок

Функции и принципы лизинга.

Производственная - способствует развитию производства предприятий разных отраслей (строительная, легкая и тяжелая промышленность, сельскохозяйственное производство)

Лизинг в для предприятий этих отраслей один из способов приобретения дорогостоящих основных производственных средств.

Сбытовая - для продавца- изготовителя этих производственных средств Финансовый лизинг представляет собой один из способов реализации своей продукции (канал сбыта).

Инвестиционная - лизингодатель, приобретая имущество у продавца с целью последующей передачи в лизинг, осуществляет по сути вложение средств в производственное имущество и ожидает получение прибыли в будущем, т. к. стоимость имущества не только окупится, но и принесет ему доход.

Виды лизинговых операций

Виды лизинга дифференцируют в зависимости от формы организации сделки, продолжительности отношений, объема обязанностей сторон, особенностей объектов лизинга и условий их амортизации, типа лизинговых платежей, отношения к налоговым льготам и секторам рынка

Существующие формы лизинга можно объединить в два основных вида - оперативный и финансовый лизинги.

Оперативный лизинг - это арендные отношения, при которых расходы лизингодателя, связанные с приобретением и содержанием сдаваемых в аренду предметов, не покрываются арендными платежами в течение одного лизингового контракта.

Для оперативного лизинга характерны следующие основные признаки:

- лизингодатель не рассчитывает возместить все свои затраты за счет поступления лизинговых платежей от одного лизингополучателя

- лизинговый договор заключается, как правило, на 2 - 5 лет, что значительно меньше сроков физического износа оборудования, и может быть, расторгнут лизингополучателем в любое время

- риск порчи или утери объекта лежит в основном на лизингодателе. В лизинговом договоре может предусматриваться определенная ответственность лизингополучателя за порчу переданного ему имущества, но ее размер значительно меньше первоначальной цены имущества

- ставка лизинговых платежей обычно выше, чем при финансовом лизинге. Это вызвано тем, что лизингодатель, не имея полной гарантии окупаемости затрат, вынужден учитывать различные коммерческие риски (риск не найти арендатора на весь объем имеющегося оборудования, риск поломки объекта сделки, риск досрочного расторжения договора) путем повышения цены на свои услуги

- объектом сделки являются наиболее популярные виды машин и оборудования.

При оперативном лизинге лизинговая компания приобретает оборудование заранее, не зная конкретного арендатора.

По окончании срока лизингового договора лизингополучатель имеет право

- продлить срок договора на более выгодных условиях

- вернуть оборудование лизингодателю

- купить оборудование у лизингодателя при наличии соглашения на покупку по справедливой рыночной стоимости. Поскольку при заключении договора заранее нельзя достаточно точно определить остаточную рыночную стоимость объекта сделки, то это положение требует от лизинговых фирм хорошего знания конъюнктуры рынка подержанного оборудования.

Перечисленные особенности оперативного лизинга определили его распространение в таких отраслях, как сельское хозяйство, транспорт, горнодобывающая промышленность, строительство, электронная обработка информации.

Финансовый лизинг - это соглашение, предусматривающее в течение периода своего действия выплату лизинговых платежей, покрывающих полную стоимость амортизации оборудования или большую его часть, дополнительные издержки и прибыль лизингодателя.

Финансовый лизинг характеризуется следующими основными чертами:

- участие третьей стороны (производителя или поставщика объекта сделки)

- невозможность расторжения договора, в течение так называемого основного срока аренды, т.е. срока, необходимого для возмещения расходов арендодателя. Однако на практике это иногда происходит, что оговаривается в соглашении о лизинге, но в этом случае стоимость операции значительно возрастает

- более продолжительный срок лизингового соглашения (обычно близкий сроку службы объекта сделки)

- объекты сделок, как правило, отличаются высокой стоимостью.

После завершения срока контракта лизингополучатель может

- купить объект сделки, но по остаточной стоимости

- заключить новый договор на меньший срок и по льготной ставке

- вернуть объект сделки лизинговой компании.

Поскольку финансовый лизинг по экономическим признакам схож с долгосрочным банковским кредитованием капитальных вложений, то особое место на рынке финансового лизинга занимают банки, финансовые компании и специализированные компании, тесно связанные с банками.

Лизинговые операции также можно классифицировать в зависимости от состава участников

1) Прямой лизинг - собственник имущества (поставщик) самостоятельно, без посредников, сдает объект в лизинг.

Частный случай прямого лизинга - возвратный лизинг, при котором собственник оборудования продает его лизинговой фирме и одновременно берет это оборудование у него в аренду. В результате такой операции продавец становится арендатором. Применяется она в случаях, когда собственник объекта сделки испытывает острую потребность в денежных средствах и с помощью данной формы лизинга улучшает свое финансовое состояние.

2) Косвенный лизинг - передача имущества осуществляется через посредника (лизинговую компанию или банк).

По объему оказываемых услуг лизинг подразделяется на

1) Чистый лизинг - все обслуживание арендуемого имущества берет на себя лизингополучатель.

2) Лизинг с полным набором услуг - полное обслуживание лежит на лизингодателе.

3) Лизинг с частичным набором услуг - в данном случае на лизингодателя возлагается только часть функций по обслуживанию имущества.

В зависимости от сектора рынка лизинг бывает внутренним (когда все участники сделки находятся в одной стране) и международным (хотя бы один из участников - представитель другой страны).

По характеру лизинговых платежей лизинг подразделяется на

1) Лизинг с денежным платежом (платежи осуществляются в денежной форме).

2) Компенсационный лизинг - арендные платежи осуществляются поставками продукции, изготовленной на оборудовании, являющемся объектом лизинговой сделки.

3) Лизинг со смешанным платежом (комбинация предыдущих двух видов).

Под формами лизинговых сделок понимаются устоявшиеся модели лизинговых контрактов. Наибольшее распространение в международной практике получили следующие формы лизинговых операций:

1) Лизинг «стандарт» - при этой форме лизинга поставщик продает объект сделки финансирующему обществу, которое через свои лизинговые компании сдает его в аренду потребителям.

2) Лизинг «поставщику» - в этом случае продавец оборудования также становится лизингополучателем, как и при возвратном лизинге, но арендованное имущество используется не им, а другими арендаторами, которых он обязан найти и сдать им объект сделки в аренду. Субаренда является обязательным условием в контрактах подобного рода.

3) Возобновляемый лизинг - в лизинговом соглашении при данной форме предусматривается периодическая замена оборудования по требованию арендатора на более совершенные образцы.

4) Групповой (акционерный) лизинг - сдача в аренду крупномасштабных объектов (самолеты, суда, буровые платформы, вышки). При таких сделках в роли лизингодателя выступает несколько компаний.

5) Генеральный лизинг - право лизингополучателя дополнять список арендуемого оборудования без заключения новых контрактов.

6) Контрактный наем - это специальная форма лизинга, при которой лизингополучателю предоставляются в аренду комплектные парки машин, сельскохозяйственной, дорожно-строительной техники, тракторов, автотранспортных средств.

7) Лизинг с привлечением средств - лизингодатель получает долгосрочный заем у одного или нескольких кредиторов на сумму до 80% сдаваемых в аренду активов. Кредиторы - крупные коммерческие и инвестиционные банки, располагающие значительными ресурсами, привлеченными на долговременной основе. Финансирование лизинговых сделок банками осуществляется обычно двумя способами

а) заем - банк кредитует лизингодателя, предоставляя ему кредит на одну или на целый пакет лизинговых соглашений. Сумма кредита зависит от репутации и кредитоспособности лизингодателя

б) приобретение обязательств - банк покупает у лизингодателя обязательства его клиентов без права на регресс, учитывая при этом репутацию лизингополучателей и эффективность проекта. Данный способ применяется при крупных разовых сделках с участием надежных заемщиков. Банки при организации финансирования проекта с участием лизинговой компании выступают также в качестве гарантов. Обеспечением банковской ссуды при получении ее лизингодателем (без права обратного требования к лизингополучателю) являются объекты лизинговой сделки и лизинговые платежи.

5. Лизинг- финансирование без кредитования. 

Лизинг — это операция по размещению движимого и недвижимого имущества, которое специально закупается лизинговой фирмой, остается ее собственностью, но отдается в аренду предпринимателям.

Главное преимущество лизинга в том, что получатель объекта лизинга не должен сразу его оплачивать, т. е. может не иметь необходимых денежных сумм для его полного приобретения. Плата за использование объекта лизинга происходит длительное время, в течение срока использования объекта. Лизинговый объект позволяет получить доход, из которого осуществляется выплата стоимости объекта с некоторым превышением, составляющим прибыль лизинговой фирмы.

В лизинговой операции участвуют три стороны: поставщик — продавец определенного имущества, лизинговая фирма (арендодатель) и потребитель — получатель определенного имущества (арендатор).

На стадии подготовки предложений анализируются основные параметры, а именно: закупочная цена оборудования или нового имущества, аванс, полученный в момент закупки имущества, применяемая ставка, длительность контракта, периодичность выплат, величина выкупа, способ оплаты.

Лизинг представляет собой трехсторонний комплекс отношений, в которых лизинговая компания (арендодатель) по указанию пользователя (арендатора) приобретает у изготовителя оборудование, которое затем сдает пользователю в аренду.

Сделка финансового лизинга оформляется следующими документами:

1)         договор купли-продажи (между лизинговой компанией и изготовителем на приобретение оборудования), где лизинговая компания — покупатель, а изготовитель — продавец;

2)         договор лизинга (между лизинговой компанией и пользователем), в силу которого происходит передача во временное возмездное пользование (аренду) оборудования, купленного у изготовителя специально для этой цели;

Финансовый лизинг привлекателен и тем, что финансируется 100% арендуемого имущества, что очень выгодно арендатору, если речь идет о большой сумме.

Лизинг особенно привлекателен при временной потребности в оборудовании (например, в научно-исследовательских лабораториях). Предприниматель прибегает к лизингу, если у него нет возможности использовать кредит для закупки лизингового оборудования или он предполагает использовать собственный капитал и заемные средства иным способом. Предприниматель, не увеличивая капитал, приводит в движение большее количество факторов производства. Средства производства, полученные по лизингу, не фиксируются в балансе лизингополучателя и не увеличивают его задолженности.

Предприниматель может использовать лизинг при наличии потребности в оборудовании, которое не связано с основной производственной деятельностью.

Опытный предприниматель предпочитает приобретать по лизингу особенно сложное и редкое оборудование, которое обслуживается лизингодателем лучше, чем это может сделать он сам.

Заключение

Лизинг становится гибким и многообещающим экономическим рычагом способным привлечь инвестиции, способствовать подъему отечественного производства, привлечь капитал в жизненно важные отрасли экономики страны, обеспечить реальную поддержку малому бизнесу, обеспечить долгосрочный и надежный доход для коммерческих банков и т. п. На лицо огромный потенциал лизинга в России.

Власти, продекларировав политику благоприятствования лизингу как инвестиционному инструменту за последние годы подготовили солидную нормативную базу. К сожалению не все льготы, определенные законом, подкреплены инструкциями на местах и фактически не выполняются.

В заключение стоит еще раз подчеркнуть, что лизинг не является дешевой заменой кредита. Существуют определенные преимущества финансирования оборудования основных средств, но навыки кредитования и оценка финансовых потоков оказывается настолько же критичными, как при необеспеченном кредите. Другими словами пропадает основной привлекательный момент для лизингополучателей (в частности для малого бизнеса), заключающийся в том чтобы начать дело без достаточных средств, но с высокоэффективным проектом, так как и при лизинге банки требуют предоставления залога (объект лизинговой сделки может представлять ценность для проекта, но не обладать ликвидностью в той мере, чтобы покрыть издержки банка).

Вывод: мы рассмотрели и изучили понятие, сущность и виды лизинга. А также проанализировали механизм заключения лизинговых сделок и меры государственной поддержки деятельности лизинговых организаций (компаний, фирм). Кроме того, были изучены проблемы, результаты и перспективы развития лизинга в АПК.

Таким образом, мы пришли к выводу, что лизинг как современная форма аренды определяется как вид предпринимательской деятельности, направленной на инвестирование временно свободных или привлеченных финансовых средств, когда по договору финансовой аренды (лизинга) арендодатель (лизингодатель) обязуется приобрести в собственность обусловленное договором имущество у определенного продавца и предоставить это имущество арендатору (лизингополучателю) за плату во временное пользование для предпринимательских целей.