Автор работы: Пользователь скрыл имя, 07 Декабря 2015 в 16:21, курсовая работа
Описание работы
Лизинг как вид деятельности возник после Второй мировой войны и получил широкое распространение в различных отраслях современной экономики. Появление лизинга в условиях научно-технического прогресса было связано с растущей потребностью предприятий и наукоемких производств в современном оборудовании, которую невозможно было удовлетворить с помощью традиционных форм финансирования. Лизинг для России - явление новое, а потому отсутствует и необходимый опыт проведения лизинговых операций. В то же время в развитых странах эта форма предпринимательской деятельности получила широкое распространение. С помощью лизинга в таких странах, как Италия, Испания, Швеция, США, Канада, осуществляется до 30% всей инвестиционной деятельности.
Содержание работы
ВВЕДЕНИЕ ГЛАВА 1. ТЕОРИТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ЛИЗИНГОВЫХ ОПЕРАЦИЙ КОММЕРЧЕСКИХ БАНКОВ 1.1 Принципы построения лизинговых отношений 1.2 Классификация лизинга и лизинговых операций 1.3 Участники лизинга и их функции ГЛАВА 2. ЭТАПЫ ЛИЗИНГОВОЙ ОПЕРАЦИИ И ИХ ОСНОВНОЕ СОДЕРЖАНИЕ 2.1 Этапы проведения лизинговой операции 2.2 Лизинговые платежи ГЛАВА 3. ОСОБЕННОСТИ СОВРЕМЕННОЙ СИТУАЦИИ В РОССИИ, ВЛИЯЮЩИЕ НА РАЗВИТИЕ ЛИЗИНГОВЫХ ОПЕРАЦИЙ БАНКОВ ЗАКЛЮЧЕНИЕ СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ
ГЛАВА 1. ТЕОРИТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ
ЛИЗИНГОВЫХ ОПЕРАЦИЙ КОММЕРЧЕСКИХ БАНКОВ
1.1 Принципы построения
лизинговых отношений
1.2 Классификация лизинга
и лизинговых операций
1.3 Участники лизинга и
их функции
ГЛАВА 2. ЭТАПЫ ЛИЗИНГОВОЙ ОПЕРАЦИИ
И ИХ ОСНОВНОЕ СОДЕРЖАНИЕ
2.1 Этапы проведения лизинговой
операции
2.2 Лизинговые платежи
ГЛАВА 3. ОСОБЕННОСТИ СОВРЕМЕННОЙ
СИТУАЦИИ В РОССИИ, ВЛИЯЮЩИЕ НА РАЗВИТИЕ
ЛИЗИНГОВЫХ ОПЕРАЦИЙ БАНКОВ
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ
ВВЕДЕНИЕ
В настоящее время большинство
российских предприятий сталкивается
с проблемой обновления основных фондов.
При этом зачастую из-за нехватки оборотных
средств они вынуждены брать кредиты под
залог ценных бумаг, партий товара, недвижимости.
С другой стороны, многие предприятия
- поставщики оборудования - имеют трудности
с реализацией своей продукции. Вместе
с тем существует путь, пока еще не получивший
широкого распространения, но способный
разрешить эти проблемы.
Речь в данном случае идет о
лизинге - новой форме финансирования
предприятий.
Лизинг как вид деятельности
возник после Второй мировой войны и получил
широкое распространение в различных
отраслях современной экономики. Появление
лизинга в условиях научно-технического
прогресса было связано с растущей потребностью
предприятий и наукоемких производств
в современном оборудовании, которую невозможно
было удовлетворить с помощью традиционных
форм финансирования.
Лизинг для России - явление
новое, а потому отсутствует и необходимый
опыт проведения лизинговых операций.
В то же время в развитых странах эта форма
предпринимательской деятельности получила
широкое распространение. С помощью лизинга
в таких странах, как Италия, Испания, Швеция,
США, Канада, осуществляется до 30% всей
инвестиционной деятельности.
В настоящий момент лизинговые
операции начали широко применяться в
практике российских коммерческих банков
и специализированных лизинговых компаний,
хотя существует множество проблем, требующих
своего разрешения.
Целью данной работы является
рассмотрение сущности лизинга и выявление
его преимуществ по сравнению с традиционными
формами финансирования, а также описание
разновидностей лизинговых операций,
порядка их проведения. Очень важно при
этом проследить становление и развитие
лизинга в нашей стране, знать практику
применения лизинговых операций в других
странах.
ГЛАВА 1. ТЕОРИТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ
ЛИЗИНГОВЫХ ОПЕРАЦИЙ КОММЕРЧЕСКИХ БАНКОВ
1.1 Принципы построения
лизинговых отношений
На протяжении длительного
периода времени экономическая сущность
лизинга остается спорной. Содержание
и роль его теории и практики трактуется
по-разному, а зачастую и противоречиво.
Одни рассматривают лизинг
как своеобразный способ кредитования
предпринимательской деятельности, другие
полностью отождествляют его с долгосрочной
арендой или одной из его форм, которая,
в свою очередь, сводится к наемным о подрядным
отношениям, третьи считают лизинг завуалированным
способом купли-продажи средств производства
или права пользования чужим имуществом.
Многообразие и противоречивость
взглядов объясняется в основном недостаточной
разработкой теоретических вопросов лизинга,
и, следовательно, отсутствием единого
методологического подхода на практике.
Лизинг — это способ реализации
отношений собственности, выражающий
определенное состояние производительных
сил и производственных отношений, с которыми
он находится в тесной взаимосвязи[1] .
Лизинговая форма предпринимательства
основывается на системе принципов (правил,
положений), определяющих единство и связи
общих, частных и особенных ее свойств
и внешних проявлений, которые необходимо
учитывать в практической деятельности
(рис.1.1)[2] .
Поскольку лизинг выражает
определенное взаимодействие элементов
производительных сил и производственных
отношений, то он имеет материально-вещественную
основу и социально-экономическое содержание.
Социально-экономическое содержание лизинга
определяется отношениями собственности
и совместной экономической деятельности
по вертикали и горизонтали (с собственником,
обществом и т.д.), а также условиями трансформации
собственности. Материально-вещественная
сторона лизинга характеризуется организационно-правовыми
формами производства, наймом всех или
части вещественных элементов предпринимательской
деятельности, куплей — продажей имущества
и условиями кредитования.
Рис. 1.1 Основные принципы и
особенности лизинговых отношений
Считается, что лизинг тесным
образом связан с арендным механизмом,
и это действительно так. Но в деловом
обороте лизинг имеет более широкую, сложную
тройственную экономическую основу. Схема
лизинговых отношений, ее развитие и функционирование
может быть представлена следующим образом
(рис. 1.2.) [3]
Однако следует обратить внимание
на тот факт, что в настоящее время в силу
существенных деформационных процессов
подобная система лизинговых отношений
может быть источником развития и неблагоприятных
ситуаций, что повлечет за собой не решение
вопроса становления сбалансированных
экономических отношений, а скорее обратный
процесс, усугубляющий сложившуюся ситуацию.
Важно, что при реализации предлагаемой
технологии (лизинга) необходимо выполнение
условия двусторонней финансовой осведомленности
основных субъектов сделки (лизингодателя
и лизингополучателя), что позволит не
только квалифицированно подойти к вопросу
построения отношений, но и к реализации
основного принципа эффективного управления.
Рис. 1.2 Построение схемы лизинговых
отношений:возможные варианты
Поэтому выделяют ряд целевых
установок при разработке и дальнейшей
реализации процедуры лизинга, адекватной
сложившимся в рыночной среде условиям[4] :
· микроэкономическую, которая
обусловлена действиями лизингополучателя
и направлена не только на реагирование
уже появляющихся или оказывающих негативное
влияние процессов, но и на их предупреждение;
· рыночную или конъюнктурную
(макроэкономическую), которая обусловлена
действиями субъектов предложения рынка
лизинговых операций — лизингодателей,
акцентирующих внимание на величине доходности
избранного по сравнению с альтернативными.
Как и в предыдущем случае, следует обращать
внимание не только на решение вопросов
реагирования уже на свершающееся или
свершившиеся события, но в первую очередь
на его предупреждение;
· регулируемую со стороны государства,
которая обусловлена необходимостью формирования
условий правового характера, способствующих
оптимальному развитию лизинговых отношений.
Многоуровневое управление
лизинговой сделкой представляется как[5] :
1. На уровне государства
посредством формирования устойчивого
правового фона и стимулирования
тем самым развития сектора
лизинговых услуг.
2. На уровне субъекта
предложения лизинговых услуг (как
косвенных, так и прямых) посредством
формирования сбалансированной
модели отношений, предусматривающих
не только учет собственных (доходных)
интересов, но и интерес другой
стороны (лизингополучателя).
3. На уровне субъекта
«получателя» этих услуг —
достижение необходимого эффекта
от использования процедуры лизинга,
что в конечном итоге выражается
в достижении желаемого уровня
антикризисного потенциала.
Таким образом, достижение оптимального
построения процедуры лизинга в конечном
итоге сводится к эффективному управлению
экономической составляющей — величиной
лизинговых платежей и учету интересов
всех сторон реализуемой сделки, что графически
представлено на рис. 1.3[6] .
Рис. 1.3 Общая модель сбалансированного
механизмализинговой сделки
Учитывая роль каждого уровня
в реализации процедуры лизинговой сделки,
можно определить те составляющие, на
которые в большей степени воздействуют
те или иные субъекты. Это в дальнейшем
позволит сориентироваться на «узкие»
места в лизинговых отношениях, расшивка
которых позволит обеспечить достижение
определенного оптимума.
1.2 Классификация лизинга
и лизинговых операций
Современный рынок лизинговых
услуг характеризуется многообразием
форм лизинга, моделей лизинговых контрактов
и юридических норм, регулирующих лизинговые
операции. В зависимости от различных
признаков лизинговые операции можно
сгруппировать следующим образом[7] .
По составу участников
различают:
· прямой лизинг, при котором
собственник имущества самостоятельно
сдает объект в лизинг (двусторонняя сделка).
· косвенный лизинг, когда передача
имущества происходит через посредника
(трехсторонняя или многосторонняя сделка).
По типу имущества
выделяют:
· лизинг движимого имущества;
· лизинг недвижимого имущества;
· лизинг имущества, бывшего
в эксплуатации.
По степени окупаемости
существует:
· лизинг с полной окупаемостью,
при котором в течение срока действия
одного договора происходит полная выплата
стоимости имущества;
· лизинг с неполной окупаемостью,
когда в течение срока действия одного
договора окупается только часть стоимости
арендуемого имущества.
По условиям амортизации
различают:
· лизинг с полной амортизацией
и соответственно с полной выплатой стоимости
объекта лизинга;
· лизинг с неполной амортизацией,
т.е. с частичной выплатой стоимости.
По степени окупаемости
и условиям амортизации выделяют:
· финансовый лизинг, т.е. в период
действия договора о лизинге арендатор
выплачивает арендодателю всю стоимость
арендуемого имущества (полную амортизацию);
· оперативный лизинг, т.е. передача
имущества осуществляется на срок, меньший,
чем период его амортизации. Договор заключается
на срок от 2 до 5 лет. Объектом такого лизинга
обычно является оборудование с высокими
темпами морального старения.
По объему обслуживания
различают:
· чистый лизинг, если все обслуживание
передаваемого предмета аренды берет
на себя лизингополучатель;
· лизинг с полным набором услуг
– полное обслуживание объекта сделки
возлагается на лизингодателя;
· лизинг с частичным набором
услуг – на лизингодателя возлагаются
лишь отдельные функции по обслуживанию
предмета лизинга.
В зависимости от сектора рынка,
где происходят операции, выделяют:
· внутренний лизинг – все участники
рынка представляют одну страну;
· международный лизинг – хотя
бы одна из сторон или все стороны принадлежат
разным странам, а также если одна из сторон
является совместным предприятием.
По отношению к налоговым
и амортизационным льготам выделяют: