Калькулирование проектной себестоимости металлопродукции

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 21 Ноября 2010 в 12:10, Не определен

Описание работы

Обоснование проектного объёма производства и реализации продукции

Файлы: 1 файл

Экономика предпр. КР Word.doc

— 332.00 Кб (Скачать файл)

    ЦПР = 7716,35руб. * (100% + 20%)/100% = 9 259,62руб.

    Чистая  прибыль представляет собой разность между прибылью от реализации и налогом  на прибыль (в настоящее время  налог на прибыль равен 24%). Для  расчёта необходимых показателей составляем таблицу 6.2.1. 
     
     
     
     
     
     
     
     
     
     

    Таблица 6.1

    Проектные стоимостные показатели

Показатели Базовый

период

Проектный период
1.Объём  производства, тыс.т 127,157 157,935
2.Цена, руб./т. 9891,82 9259,62
3. Выручка  от реализации, млн.руб. (п.1 * п.2) 1257,814156 1462,418085
4. Полная  себестоимость, руб./т. 8243,19 7716,35
5. Валовая  полная себестоимость,млн.руб.                    (п.1 * п.4), в т.ч.  

- амортизация 

1048,179311 1218,681737
6. Валовая  прибыль, млн.руб. (п.3 – п.5) 209,634845 243,736348
7. Налог  на прибыль, млн.руб. (п.6 * 0,24) 50,312362 58,496723
8. Чистая  прибыль, млн.руб. (п.6 – п.7) 159,322483 185,239625
9. Финансовые  издержки из чистой прибыли,  млн. руб.    0,807
10. Нераспределённая  прибыль, млн.руб.(п.8-п.9)   184,432625
11. Рентабельность продукции, %                               (п.6. / п.5 * 100%)   20
12. Рентабельность  продаж, % (п.10 / п.3 * 100%)   12,61

      

   Анализ  проектных стоимостных показателей  показывает, что техническое перевооружение участка позволило снизить издержки предприятия по выпуску одной тонны продукции на 526,84 руб., в результате снизилась оптовая цена предприятия одной тонны металлоконструкции на 632,20 руб. Но несмотря на снижение оптовой цены предприятия, валовая прибыль в проектном варианте больше базового на 34,101503 млн.руб. за счёт увеличения объёма выпуска продукции  на 30,778 тыс.т. после технического перевооружения участка. Чистая прибыль приросла на 25,917142 млн.руб., что на 16,26% больше по сравнению с базовым вариантом. Рентабельность продукции 20%. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

    6.3. Оценка эффективности  инвестиционного  проекта 

          Коммерческая  эффективность учитывает затраты  и результаты для непосредственных участников проекта.

          Определение коммерческой эффективности инвестиций производится с применением нескольких показателей, основным из которых является чистый дисконтированный доход (ЧДД). 

     ЧДД = ΣΦtαt,

                         t 

    где  αt – коэффициент дисконтирования;

           t  - шаг расчёта (год);

            Е – норма дисконта; Е = (12 + 6)% = 18%. 

    Для заполнения таблицы потока реальных денежных средств используем данные таблицы 6.2., вычисляем разности между базовыми и проектными значениями  соответствующих показателей.

    Если  ЧДД > 0, то проект эффективен.

   Таблица 6.2.

   Поток реальных денежных средств, млн. руб.

Показатели Шаги расчета
1. Приток от финансовой деятельности

1.1.Собственные  средства

1.2.Заемные средства

    (разд. 4)

 
159,322483
42,6
 
2. Отток от финансовой деятельности

2.1. Гашение кредита

2.2. Финансовые  издержки из чистой прибыли

(разд. 4)

 
49,842
0,807
 
3. Сальдо от финансовой деятельности (fф)  (п.1 – п.2) 151,273483
4. Приток от инвестиционной деятельности 207,237627
5. Отток от инвестиционной деятельности

5.1. Основные  фонды (разд. 4)

5.2. Прирост оборотных  средств (разд. 4)

 
111
65,237827
6. Сальдо от инвестиционной деятельности (fи) (п. 4 – п. 5)  
30,999800
7. Приток от операционной деятельности

7.1. Прирост объема  продаж (п.3, табл. 6.1.)

 
1257,814156
8. Отток от операционной деятельности

8.1. Прирост полной  себестоимости (п.5, табл. 6.1.)

8.2. Прирост амортизации (п.5, табл.6.1.)

8.4. Прирост налога  на прибыль (п.7, табл. 6.1.)

 
1048,179311
0,807
50,312362
9. Сальдо от операционной деятельности (fо)

(п.6 – п.6.1. + п.6.2. – п.6.3. – п.6.4.)

30,999800
10. Сальдо реальных денег (f) (п.3. – п.6 + п.9) 151,273483
 

   Для заполнения этой таблицы, используя данные  табл. 6.1., вычисляют разности между  базовым и проектными (по шагам  расчета) значениями соответствующих показателей.

   В качестве показателя эффективности технического перевооружения может выступать прирост ЧДД (DЧДД). 

   DЧДД = ЧДД t – ЧД б, 

   где ЧДД t – чистый дисконтированный доход на шаге t, руб.,

   ЧД б – чистый доход в базовом варианте, руб. 

   ЧДД t = (Вt – Зt) * at , 

   где Вt – объем продаж на шаге t, руб.,

   Зtзатраты, осуществляемые на шаге t, руб. 

   Зt = Сt – Аt + (Кt + SФИН ИЗД 2 t + Нt ), 

   где Сt , Аt , Кt ,SФИН ИЗД 2 t , Нt себестоимость, амортизационные отчисления, инвестиции, финансовые издержки, погашаемые из чистой прибыли, налог на прибыль на шаге t соответственно, руб.

   Расчет  ЧДД, DЧДД основывается на результатах расчетов предыдущих разделов, информации, содержащейся в задании.

 

   Таблица 6.4.

   Технико-экономические  показатели проекта 

Показатели Значения  показателей
Базовые Проектные
1. Объем производства металлопродукции, тыс. т 127,157 157,935
2. Себестоимость единицы металлопродукции, руб./т 8243,19 7716,35
3. Численность рабочих, чел. 580 590
4. Производительность труда    
4.1. Выработка металлопродукции, т/чел. 219,230 267,680
4.2. По товарной продукции, руб./чел. 2168648 2478675
4.3. По чистой продукции, руб./чел. 446106 496981
5. Рентабельность продукции, % 20 20
6. Общая сумма инвестиций, млн. руб. - 30,999800
7. Срок окупаемости, годы - < 1-го года
8. Максимальный денежный отток, млн. руб. 1098,492 1,151,879
9. Справочно:    
    ТБ, тыс. т

    Норма дисконта, %

70,826549

18

87,370625

18

 
 
 

      Техническое перевооружение участка :

  1. Повысило производительность труда в натуральных показателях на 48,45т ; в стоимостных показателях на 310,027тыс.руб.; по чистой продукции на 50875,66руб.
  2. Сократились издержки предприятия по выпуску одной тонны выпускаемой продукции на 526,84руб., в результате чего снизилась оптовая цена предприятия одной тонны металлопродукции на 632,20руб.
 
 

 

 

   Литература 

  1. Бертонеш М., Найт Р. Управление денежными потоками. – СПб: Питер, 2004.
 
  1. Гроссман  Л.П. Технико-экономическое обоснование  проектных решени: Методические указания по дипломному проектированию для студентов специальности 170300. Екатеринбург: ГОУ УГТУ-УПИ, 2002. 20 с.
 
  1. Жиделева  В.В., Каптейн Ю.Н. Экономика предприятия: Учеб. пособие. – 2-е изд., перераб. и  доп. – М.: ИНФРА-М, 2005. – 133с.
 
  1. Кантор  Е.Л., Гинзбург А.И., Кантор В.Е. Основные фонды промышленных предприятий. – СПб.: Питер, 2002. – 240с.
 
  1. Кузнецов  С.Ю., Наумов Ю.А. Состав расходов, учитываемых при налогообложении прибыли. М.: «Проспект», 2004.
 
  1. Лебедев В.Г., Дроздова Т.Г., Кустарев В.П. и др. Управление затратами на предприятии. СПб: «Издательский  дом «Бизнес-пресса», 2000.
 
  1. Лебедев О.Т., Малеева Т.В. Экономика регионального природопользования. – СПб:СПбГИЭУ, 2001.
 
  1. Ляпунова  Г.П., Чернорез Е.В. Управление затратами. – СПб: СПбГИЭУ, 2001.
 
  1. Методические  рекомендации по оценке эффективности  инвестиционных проектов: (Вторая редакция) / М-во экон. РФ, М-во фин. РФ, ГК по стр-ву, архит. и жил. политике; рук. Авт. Кол.: Коссов В.В., Лившиц В.Н., Шахназаров А.Г. – М.: ОАО «НПО «Изд-во «Экономика», 2000. 421 с.
 
  1. Трубочкина  М.И. Управление затратами предприятия. М.: ИНФРА-М, 2004.
 
  1. Федорова  Н.В. Минченкова О.Ю. Управление персоналом организации. М.: Кнорус, 2004.
 
  1. Цветная металлургия. Окружающая среда. Экономика: Учебник для вузов / Кляйн С.Э., Карелов С.В., Деев В.И. Екатеринбург: УГТУ, 2000. 372с.
 
 
 
 

    6.4. Расчет и построение  точки безубыточности

      Точка безубыточности – минимальный объём производства продукции, при котором обеспечивается нулевая прибыль.

      Точка безубыточности определяется по формуле:  

                                                 ТБ= ,                                  

где   Ипост – постоянные издержки производства;

        Цопт – цена за единицу продукции;

        Q – объём производства продукции. 

ТБотчет=

,

  ТБпроект=

 
 
 
 
 

 

    

      

 

График  финансового профиля  проекта

 
 
 

    

     Таблица 6.3.1.
     Денежные  потоки  до реализации проекта
 

   Денежный  поток, млн. руб.

Годы  инвестиционного  периода
2006 2007 2008 2009 2010 2011    
 

А. ПРИТОК НАЛИЧНОСТИ:

               
- Доходы от продаж 1257,814  1257,814 1257,814 1257,814 1257,814 1257,814    
    Объём производства, тонн
127 157,18 127 157,18 127 157,18 127 157,18 127 157,18 127 157,18    
    Цена одной  тонны, руб.
9 891,82 9 891,82 9 891,82 9 891,82 9 891,82 9 891,82    
-Ликвидационная  стоимость - - - - - -    
    ИТОГО ПРИТОК:
1 257,814 1 257,814 1 257,814 1 257,814 1 257,814 1 257,814    
 

Б. ОТТОК НАЛИЧНОСТИ:

               
- операционные издержки 1 048,180 1 048,180 1 048,180 1 048,180 1 048,180 1 048,180    
- налог на прибыль (24%) 50,312 50,312 50,312 50,312 50,312 50,312    
- увеличение оборотных средств                
- увеличение основных средств                
    ИТОГО ОТТОК: 1 098,492 1 098,492 1 098,492 1 098,492 1 098,492 1 098,492    
 
    • Чистый  денежный поток
159,323 159,323 159,323 159,323 159,323 159,323    
 
Коэффициент дисконтирования
1,0 0,8 0,64 0,512 0,409 0,326    
 
  • Дисконтный  денежный поток
159,323 127,458 101,966 81,573 65,163 51,939    
 
  •   Кумулятивный денежный  поток
159,323 286,781   388,747   470,320 535,483   587,422    

Информация о работе Калькулирование проектной себестоимости металлопродукции