Ипотечное кредитование в Республике Казахстан

   первоначальный взнос снижен с 30% до 10% - 15 % от стоимости жилья,  срок кредитования увеличен с 3 до 20 лет, а процентная ставка уменьшилась с 24% (2001 г.) до  12%  (2004г.).  К  тому  же,  если  в  начале  зарождения ипотечного  движения  заемщик  не  мог  получить  купленную  квартиру  в собственность до момента полного расчета с банком, то сегодня он является собственником  приобретенной  в  кредит  недвижимости.  Банки,  ипотечные компании начали  активно  кредитовать  не  только  покупку  жилой, но и коммерческой недвижимости, а также появилась возможность получить  кредит на их реконструкцию или ремонт.

   4. Инициатором внедрения системы  ипотечного  кредитования  в  Казахстане выступил Нацбанк, избравший в качестве прототипа малазийскую модель. В ее основе лежит западное ноу-хау -- двухуровневая структура рынка,  благодаря которой банки аккумулируют на рынке ценных бумаг «долгие» целевые деньги, предназначенные для ипотеки, и имеют возможность давать столь же «долгие» и «мягкие» (под невысокий процент) жилищные  кредиты.  Первичный  уровень здесь -- сами кредиты, а вторичный -- специальные ипотечные  ценные  бумаги (облигации, закладные), с помощью  которых  происходит  подпитка  банков - кредиторов.

   5. С расширением ипотечных предложений появилась насущная  потребность  в создании  финансового   института,   обеспечивающего   решение   вопросов ликвидности банков при долгосрочном ипотечном кредитовании, использования внутреннего инвестиционного потенциала. Решением  этих  задач  занимается Казахстанская ипотечная компания. В ситуации, когда государство не  может напрямую  финансировать  программу,  главным  фактором  развития  ипотеки становится доступность других источников.  В  рыночной  экономике  это  - средства институциональных инвесторов, привлекаемые  на  фондовом  рынке. Казахстанская ипотечная компания планирует изыскать необходимые  средства путем выпуска ипотечных ценных бумаг, которые  будут  обеспечены  залогом прав требования по ипотечным кредитам. Это  традиционный  инструмент  для многих стран мира, и он  пользуется  большим  спросом  среди  иностранных инвесторов,  поскольку  является  очень  удачным  симбиозом   надежности, доходности и ликвидности.

   6. Рынок кредитования элитного жилья ограничен, ведь немногие могут  себе позволить приобрести подобное жилье. Кроме того, данный вид  кредитования содержит высокую степень риска: размер обязательств заемщиков велик.  Еще один  фактор  риска  -  высокая  степень  вероятности  резкого   снижения стоимости жилья вследствие ограниченности спроса. Очевидно,  в  ближайшее время наибольшие перспективы роста будут иметь операции  по  кредитованию приобретения жилья среднего качества на  вторичном  рынке.  В  дальнейшем ситуация должна выровняться

   7. В Казахстане должна функционировать система  ипотечного  кредитования, направленная прежде всего на удовлетворение потребностей  простых  людей. Следует  создать  предпосылки  для  увеличения  объемов  кредитования  на приемлемых условиях, а именно: кредитовать в тенге без фиксации валютного эквивалента, при невысоких ставках вознаграждения и на длительный срок.

   8.  Как  и  предполагалось  еще  на  стадии  создания  концепции  системы ипотечного жилищного кредитования, этот  рынок  становится  в  республике одним из наиболее динамично  развивающихся.  По  прогнозам  Казахстанской Ипотечной Компании, объем выданных населению ипотечных кредитов на  конец 2004-го года возрастет до -- до 5,4 млрд., 2005-го - до 8,6  млрд.  тенге. Сегодня у рядового гражданина уже не возникает вопросов о сути ипотечного жилищного кредитования, его больше интересуют конкретные условия. Другими словами, население становится и более информированным, и более  грамотным в финансовой области.