Статистическая отчетность о финансовом состоянии предприятия

балансовой  прибыли на среднегодовую стоимость  основных производственных фондов, нематериальных активов и материальных оборотных средств, выражается в процентах и определяется по формуле:

    

где R_об — уровень общей рентабельности;

П_бал — величина балансовой прибыли за период;

Ф_ср — средняя годовая стоимость основных производственных фондов, нематериальных активов и материальных оборотных средств за тот же период.

     По экономическому содержанию показатель общей рентабельности характеризует величину прибыли, получаемой на 1 руб. среднегодовой стоимости основных

производственных  фондов, нематериальных активов и материальных оборотных

средств.

     В отличие от показателя общей рентабельности, отражающего эффективность

авансируемых  затрат, в рентабельности продукции  отражается эффективность

текущих затрат. При стабильных ценах, по которым реализуется продукция, рост

рентабельности  продукции означает повышение эффективности производства,

улучшение использования материальных и трудовых ресурсов, снижение потерь.

     Рентабельность реализованной продукции определяется делением величины

прибыли от реализации продукции на себестоимость продукции, выражается в

процентах и рассчитывается по формуле:

                              

где R_РП — рентабельность реализованной продукции.

     Рентабельность продукции рассчитывают как по отдельным видам, так и по всей

реализованной продукции в целом.

     Понижение уровня рентабельности продукции в отраслях экономики наряду с

другими факторами обусловлено значительным уменьшением уровня инфляции в

России.

     Рентабельность реализованной продукции зависит от себестоимости единицы

продукции, цен реализации и сдвигов в  ассортименте продукции. Динамика

рентабельности  реализованной продукции также  определяется действием этих

факторов. Установим влияние  каждого из названных факторов на динамику

рентабельности  продукции.

     Для анализа прибыльности всего капитала используется показатель,

характеризующий способность предприятия использовать активы с наибольшей

отдачей (в зарубежной практике — return on assets). Уровень рентабельности

активов рассчитывается делением величины прибыли на среднюю сумму

стоимости активов и показывает, сколько  прибыли приходится на 1 руб. всех

затраченных средств вне зависимости от источников их формирования. 

3. Показатели  оборачиваемости                

 

     Оборотные активы (оборотные средства) — это авансируемая в денежной форме

стоимость, принимающая в процессе кругооборота средств форму оборотных фондов и фондов обращения. К производственным оборотным фондам относятся сырье, материалы, топливо, затраты на незавершенное производство и полуфабрикаты собственного изготовления, расходы будущих периодов (затраты, произведенные в отчетном периоде, но погашаемые в следующих периодах), а также малоценные и быстроизнашивающиеся предметы. Фонды обращения складываются из готовой продукции и товаров отгруженных, средств в расчетах и денежных средств на счетах.

     В процессе того или иного вида деятельности по созданию и реализации продукции, выполнению работ или оказанию услуг происходит движение оборотных средств, при котором денежные средства авансируются на образование производственных запасов, затраты на незавершенное производство, создание запасов готовой продукции, средства в расчетах и вновь возвращаются в первоначальную денежную форму, т.е. осуществляется оборачиваемость оборотных средств. Чем быстрее оборачиваются оборотные средства, тем меньше их требуется для обеспечения того же объема продукции, а значит, тем выше при прочих равных условиях

эффективность производства. Оборот средств в различных  отраслях экономики имеет специфику, которая определяется характером деятельности, технологией и т.п.

     Структура оборотных активов считается при прочих равных условиях совершеннее, если в ней выше доля денежных средств и ниже удельный вес стоимости

производственных  запасов.

     Значительную часть оборотных активов составляют запасы материальных

ценностей. Запасы материальных ценностей включают производственные запасы,

готовую продукцию, товары для перепродажи и материальные резервы.

     Для определения эффективности использования оборотных средств статистика

применяет показатели, характеризующие скорость движения оборотных средств. К

таким показателям относятся: коэффициент оборачиваемости оборотных средств; коэффициент закрепления оборотных средств; средняя продолжительность одного оборота (в днях); размер высвобождения оборотных средств из оборота или привлечения их в оборот в результате ускорения оборачиваемости оборотных средств.

     Коэффициент оборачиваемости оборотных средств характеризует количество

оборотов  среднего остатка оборотных средств  за период и рассчитывается по

формуле

    

где К_об — коэффициент оборачиваемости;

РП —  выручка от реализации продукции (работ, услуг);

О —  средний остаток оборотных средств.

     Коэффициент оборачиваемости оборотных средств целесообразно рассчитывать и в том случае, когда организация имеет низкий коэффициент срочной ликвидности баланса и высокий коэффициент текущей ликвидности, т.е. необходимо выявить состояние и динамику производственных запасов и затрат.

     Коэффициент закрепления оборотных средств характеризует сумму оборотных

средств, необходимую для производства 1 руб. продукции, и исчисляется по

формуле

    

где К_зак — коэффициент закрепления.

     Средняя продолжительность одного оборота оборотных средств показывает

время (в днях), в течение которого средства могут обернуться один раз и

определяется  по формуле

                         или               

где п — средняя продолжительность одного оборота оборотных средств (в днях);

D —  число дней в периоде (30, 90, 360).

     Ускорение и замедление оборачиваемости оборотных средств отчетного периода по сравнению с прошлым периодом в днях определяются как разность между

продолжительностью  оборота оборотных средств в прошлом и отчетном периодах.

Оборачиваемость оборотных средств в отчетном году целесообразно сравнивать с

величиной этого показателя, вытекающей из материалов биснес-плана.

     Размер высвобождения оборотных средств из оборота или привлечения их в

оборот в результате изменения оборачиваемости оборотных средств в отчетном

периоде по сравнению с прошлым периодом можно определить следующим образом:

    

где В-размер высвобожденных (привлеченных) из оборота  оборотных средств в

результате  изменения оборачиваемости;

РП₁ -выручка от реализации продукции, работ и услуг в отчетном периоде;

n₀ -средняя продолжительность одного оборота оборотных средств в базисном периоде;

О₁ - средний остаток оборотных средств в отчетном периоде;

К_зак1 , К _зак0  - коэффициенты закрепления оборотных средств в базисном и отчетном периодах.

     Оборотные средства формируются за счет собственных средств предприятий и

заемных источников. Величина собственных оборотных средств в соответствии с

действующими  в России методами учета рассчитывается на основе информации

бухгалтерского  баланса как разность между объемами источников собственных

средств и фактической стоимостью основных средств, нематериальных активов,

прочих  внеоборотных активов, а также полученных убытков. 

     1.4.4 Анализ платёжеспособности предприятия на основе показателей

ликвидности баланса 

     Для оценки платежеспособности предприятий используются характеристики,

отражающие  удовлетворительность структуры их балансов. В первую очередь к ним относится ликвидность.

     Ликвидность — это понятие, характеризующее подвижность активов

предприятий, предполагающую возможность бесперебойной оплаты в срок

кредитно-финансовых обязательств и законных денежных требований, когда они

будут предъявлены. Следовательно, ликвидность предприятий проявляется в ее

способности своевременно погашать свои долговые обязательства.

     Ликвидность баланса определяется при помощи ряда коэффициентов. Эти

коэффициенты  представляют собой соотношение  различных статей актива баланса  с определенными статьями пассива. Коэффициенты ликвидности показывают связь

между величиной задолженности организаций и ее ликвидными средствами,

которые могут быть использованы для погашения  долга. Превышение суммы

обязательств  юридического лица над стоимостью принадлежащего ему имущества

является  признаком банкротства.

     Ликвидные средства — это активы организаций, которые могут быть довольно

быстро  реализованы. Необходимо производить  группировку статей баланса по срокам возможной реализация активов организации.

     По этому признаку активы баланса группируются на:

• быстрореализуемые  денежные средства; ценные бумаги, имеющие устойчивый

спрос, например государственные ценные бумаги;

• средне реализуемые денежные  средства: средства в расчетах и прочие активы;

• медленно реализуемые средства: производственные запасы, включая незавершенное производство и готовую продукцию;

• трудно реализуемые средства: основные средства и внеоборотные активы.

     В России для оценки платежеспособности предприятий обычно применяются

коэффициенты  текущей и срочной ликвидности.

     Коэффициент текущей ликвидности (коэффициент покрытия) определяется как