Анализ финансово - хозяйственной деятельности ООО "Томская геофизическая компания"

       Аналитический баланс представлен в таблице 2.

Таблица 2 – Аналитический баланс ООО «ТГК», 2007г

      в тыс. руб.

 

       В структуре актива предприятия наибольший удельный вес, как на начало года, так  и на конец, занимают внеоборотные активы. Произошло увеличение оборотных активов с 36639 до 44746 тыс. руб. С финансовой точки зрения это свидетельствует об положительном результате, так как увелечение доли оборотных активов делает имущество предприятия более мобильным. Основная часть внеоборотных активов приходится на долгосрочные финансовые вложения. В пассиве основную часть составляет заемный капитал, а именно 84065 тыс. руб. За год произошло уменьшение этого показателя. В конце отчетного года собственный капитал равен 57067 тыс. руб.

       2.2 Оценка имущественного положения и структуры капитала (вертикальный и горизонтальный анализ баланса)

       Финансовое  состояние предприятия в значительной степени зависит от целесообразности и правильности вложения финансовых ресурсов в активы. В процессе функционирования предприятия величина активов и их структура претерпевают постоянные изменения. Характеристику о качественных изменениях в структуре средств и их источников можно получить с помощью вертикального и горизонтального анализа отчетности.

       Вертикальный  анализ показывает структуру средств предприятия и их источников. Как правило, показатели структуры рассчитываются в процентах к валюте баланса. Относительные показатели в определенной степени сглаживают негативное влияние инфляционных процессов, которые существенно затрудняют сопоставление абсолютных показателей в динамике.

       Горизонтальный  анализ отчетности заключается в построении одной или нескольких аналитических таблиц, в которых абсолютные показатели дополняются относительными темпами роста (снижения). Следует отметить, что в условиях инфляции ценность результатов горизонтального анализа снижается.

       На  практике нередко объединяют горизонтальный и вертикальный анализ, т.е. строят аналитические таблицы, характеризующие как структуру средств предприятия и их источников, так и динамику отдельных ее показателей.

       Горизонтальный  и вертикальный анализ показателей  аналитического баланса проведен по форме таблицы 3.

Таблица 3 – Горизонтальный и вертикальный анализ баланса, 2007г.

в тыс.руб.

 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Продолжение таблицы 3

 

       Выводы:

       За  год на структуру баланса оказало  большое влияние как изменение оборотных активов, так и изменение внеоборотных активов.

       В структуре актива баланса на начало анализируемого периода внеоборотные активы составили 73,22%, а оборотные активы 26,8%, а на конец 67,16% и 32,8% соответственно.

       Изменение актива баланса происходит под влиянием уменьшения внеоборотных активов на 8672 тыс. руб. или на 8,66%  и увеличением оборотных активов на 8107 тыс. руб. или на 22,13%. На падение внеоборотных активов оказало влияние основные средства и прочие внеоборотные активы. На увеличение оборотных активов повлияло увеличение денежных средств и краткосрочные финансовые вложения, а так же дебиторская задолженность. Увеличение оборотных активов положительно сказывается на результатах деятельности предприятия, поскольку они занимают большую долю в структуре активов, а также оборотные средства более мобильны.

       Увеличились остатки денежных средств, что может  свидетельствовать о не рациональной финансовой политике предприятия.

      Увеличение дебиторской задолженности предприятия может рассматриваться как отрицательное изменение структуры баланса. Возможно, у предприятия возникли проблемы с получением оплаты за отгруженную продукцию. Для выявления причин нужно более детально проанализировать задолженность по каждому контрагенту и срочности ее возникновения.

       Анализ  структуры финансовых обязательств говорит о преобладании краткосрочных  источников в структуре заемных  средств, что является негативным фактором, который характеризует неэффективную структуру баланса и высокий риск утраты финансовой устойчивости.

       2.3 Анализ ликвидности и платежеспособности

       Финансовое  состояние предприятия с позиции  краткосрочной перспективы оценивается  показателями платежеспособности, в  наиболее общем виде характеризующими, может ли оно своевременно и в  полном объеме произвести расчеты по краткосрочным обязательствам перед контрагентами.

       Платежеспособность  означает наличие у предприятия  денежных средств и их эквивалентов, достаточных для расчетов по кредиторской задолженности, требующей немедленного погашения. Таким образом, основными признаками платежеспособности являются:

       а) наличие в достаточном объеме средств на расчетном счете;

       б) отсутствие простроченной кредиторской задолженности.

       Анализ  ликвидности баланса заключается  в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.

       В таблице 4 приведена группировка активов по степени их ликвидности (реализуемости), а пассивов – срочности погашения обязательств.

       В зависимости от степени ликвидности активы предприятия разделяются на следующие группы:

       А₁ наиболее ликвидные активы - все виды денежных средств и краткосрочные финансовые вложения;

       А₂ быстрореализуемые активы - в эту группу активов включаются дебиторская задолженность,  платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты, прочие оборотные активы;

       А₃ медленно реализуемые активы - запасы сырья, материалов, НДС, незавершенное производство, дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты;

       А₄ труднореализуемые, или неликвидные, активы - имущество, предназначенное для текущей хозяйственной деятельности (нематериальные активы, основные средства).

       Источники средств предприятия по степени  возрастания сроков обязательств также  подразделяются на четыре группы:

       П₁ наиболее срочные обязательства - кредиторская задолженность;

       П₂ краткосрочные пассивы - краткосрочные кредиты банков,  расчеты по дивидендам, прочие краткосрочные обязательства;

       П₃ долгосрочные пассивы - долгосрочные кредиты и заемные средства, доходы будущих периодов, резервы предстоящих расходов и платежей;

       П₄ постоянные пассивы - статьи раздела IV баланса «Капитал и резервы».

       Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву. Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место следующие соотношения: