Понятие макроэкономического равновесия. Модель Хикса – Хансена

     Объем экспорта товаров и услуг зависит  от обменного валютного курса  и уровня цен на внутреннем и внешнем  рынке (при прочих равных условиях). 
Направление движения капитала (экспорт или импорт) во многом определяется величиной реальной процентной ставки. Различные процентные ставки в разных странах будут приводить к переливу капитала между ними с целью повышения доходности вложений.

     Из  вышеизложенного вытекает вывод  о том, что все три рынка  взаимосвязаны.

     Изменения объемов производства, процентной ставки и валютного курса по-разному  воздействуют на статьи платежного баланса. Так, при росте-снижении объемов  производства в стране (национального  дохода) импорт товаров и услуг  растет-уменьшается; экспорт товаров и движение капиталов от этого фактора не зависят.

     С ростом-уменьшением процентной ставки растет-падает приток капитала и снижается-возрастает импорт капиталов. Объем экспорта и  импорта товаров и услуг от величины ссудного процента не зависит. И, наконец, с ростом-падением валютного  курса импорт товаров увеличивается-уменьшается, а экспорт - наоборот, снижается-возрастает: экспорт и импорт капитала остаются без изменения.

     В модели совместного равновесия в  качестве параметров товарного рынка  принимается национальный объем  производства, процентная ставка, от высоты которой зависит объем инвестиций и уровень национального дохода. 
При анализе равновесия на внешнем рынке абстрагируемся от изменения валютного курса. Тогда кривая равновесия будет зависеть от объема производства и величины процента. Математически это можно выразить так:² Функция чистого импорта 

     ЧИТ = ах + b, 

     где а и b - коэффициент и свободный член;

     х - объем национального дохода;

     где с и d у чэк =су +d, коэффициент и свободный член; величина процента.

     Равновесие  достигается при условии  

     ЧИТ=ЧЭК, Т.е. ах + Ь = су + d.  

     Из  этого равенства можно получить функцию равновесия на внешнем рынке ORT.

     у = (d/cx + (b-d) су. 

     Экономический смысл этой формулы заключается  в следующем: подставляя вместо х  любой уровень национального  дохода, получаем соответствующий ему, равновесный для внешнего рынка  размер процентной ставки у и наоборот.

     Положительное сальдо платежного баланса будет  при таких сочетаниях процента и  объема национального производства, которые на плоскости отображаются точками, лежащими выше кривой равновесия на внешнем рынке ORT. При плавающем валютном курсе его изменения будут влиять на импорт и экспорт товаров и услуг, т. е. чистый импорт. Поскольку зависимость прямолинейная, то с ростом валютного курса чистый импорт тоже возрастает. Аналогичные сдвиги происходят и с кривой равновесия на внешнем рынке ORT. Повышение валютного курса смещает кривую равновесия влево вверх, параллельно предыдущей, и наоборот, снижение курса валюты приводит к сдвигу кривой ORT вправо вниз.

     Данную  высоко абстрактную модель также можно использовать для иллюстрации последствий проводимой финансовой и денежно-кредитной политики, административного регламентирования. Изменение "условий игры" по любому направлению будет отражаться в изменении таких показателей, как объем производства, экспорта и импорта товаров и услуг, количества денег в обращении и величины ставки учетного процента, притока и оттока капиталов. Графически это будет отражаться в сдвиге соответствующих кривых и достижении равновесия при новых уровнях процента, объема производства и занятости. 

     1.3 Классическая и кейнсианская модели 

     В основе классической модели лежит «закон рынков» французского экономиста Ж.Б. Сэя, который считал, что предложение товаров создает свой собственный спрос, или, другими словами, произведенный объем продукции автоматически обеспечивает доход, равный стоимости всех созданных товаров, а, следовательно, достаточен для ее полной реализации.³ Это означает, что получаемый доход расходуется целиком. В теории классиков рыночный механизм сам способен исправлять дисбалансы, возникающие в масштабах национальной экономики с помощью гибкого процента, гибкой заработной платы и гибких цен. Вмешательство государства оказывается ненужным.

     Одним из важнейших компонентов ВНП является потребление населения.

     Часть доходов, которую население не расходует  на потребление, составляет сбережение.

     Если  люди получают дополнительный доход, они увеличивают потребление. Это явление экономисты назвали предельной (дополнительной) склонностью к потреблению (МРС). Она определяется по формуле: 

      ,  

     Где — прирост расходов на потребление

       — прирост дохода.

     Аналогичным образом можно рассчитать предельную склонность к сбережению (МРS). Она показывает, какую часть дополнительного дохода население использует на сбережение. 

      ,  

     Где — прирост сбережений

       — прирост дохода.

     По  мере роста дохода растут как потребление, так и сбережение. Численные значения предельной склонности к сбережению и предельной склонности к потреблению  в сумме должны быть всегда равны 1. 

     МРС + МРS = 1 

     Помимо  потребления важнейшим элементом  расходов являются инвестиции.

     Инвестиции — это долгосрочные вложения капитала в собственной стране или за рубежом в предприятия разных отраслей, предпринимательские и инновационные проекты, социально-экономические программы.

     Существует  два способа определения оптимального размера ВНП:⁴

• метод сбережений и инвестиций;
• метод потребления и инвестиций.

     Первый  метод. Отложим по горизонтальной оси  величину ВНП, а по вертикальной — объем инвестиций и сбережений (Приложение 1).

     Предположим, что для любого объема ВНП величина инвестиций является у нас постоянной величиной, тогда кривая инвестиций будет иметь вид горизонтальной прямой, параллельной линии ВНП. Введем сюда линию сбережений населения (S). Она пересечет линию инвестиций в точке Е. В ней сбережения и инвестиции будут равны друг другу: население сберегает в объеме ЕМ, предприятия инвестируют в размере ЕМ. В результате точка Е характеризует такой объем ВНП, при котором экономика находится в состоянии равновесия.

     Таким образом, макроэкономическое равновесие по первому методу достигается при  условии равенства сбережений и  инвестиций, т.е. I = S.

     Для определения зависимости изменения  дохода от изменения величины инвестиций используют мультипликатор инвестиций (М). Это коэффициент, который показывает размеры роста ВНП при увеличении объема инвестиций. Мультипликатор вычисляется по формуле: 

       

     Величина  мультипликатора зависит от размера  МРС и МРS. Мультипликатор всегда представляет собой обратную дробь от предельной склонности к сбережению. 

     М = 1/МРS = 1/1 - МРС 

     Второй  метод. Это метод потребления и инвестиций (Приложение 1

     Таким образом, график инвестиций и потребления  показывает, что если объем совокупных расходов будет равен объему ВНП, в экономике достигается равновесие. На графике это происходит в точке  Е.  

     Y = C + I. 

     Третий  метод. Макроэкономическое равновесие в модели «AD-AS».

В масштабе всей экономики могут сложиться  три различных ситуации:

состояние неполной занятости — отрезок 1;

состояние, приближающееся к уровню полной занятости — отрезок 2;

состояние полной занятости — отрезок 3.

     Горизонтальный  отрезок в экономической литературе называется кейнсианским, а вертикальный — классическим (Приложение 1).

     На 1 отрезке — неполное использование  ресурсов — на расширение совокупного  спроса экономика отвечает увеличением  ВВП, но без повышения уровня цен (т.к. вовлекаются ранее не задействованные мощности, рабочая сила).

     Промежуточный отрезок означает, что экономика  приближается к состоянию потенциального ВВП, и начинают появляться так называемые узкие места.

     Классическая  школа считает, что рыночный механизм, если в его действия не вмешивается  государство, сам по себе обеспечивает состояние полной занятости.

     Если  экономика достигла точки F, то в  ответ на увеличение совокупного  спроса возможностей для расширения производства у фирм больше нет. Реакция  производителей будет одна — повышение  цен. Поэтому скольжение вдоль отрезка 3 сопровождается только изменением уровня цен, а реальный ВВП остается на одном  и том же уровне.

     Кривая AD может пересечь кривую AS на трех отрезках: на горизонтальном, промежуточном или  вертикальном (Приложение 2).

     Точка Е2 — это равновесие при небольшом повышении уровня цен и состоянии близком к полной занятости. Точка Е3 — пересечение на классическом участке — увеличение спроса вызывает рост цен — это равновесие при полной занятости, но с инфляцией. Точка Е1 — равновесие при неполной занятости, без повышения цен.

     1.4 Рыночное неравновесие как нормальное состояние реальных экономических систем

 

     По  сути дела, нормальное состояние любой  национальной экономики отражает весьма подвижное и динамичное равновесие действующих в обществе противоречивых сил и тенденций, устойчивость внутренних норм» стереотипов хозяйственного поведения.

     Поэтому, исследуя экономический рост и развитие экономических систем» более  оправданно вести речь о множестве  нормальных состояний. Тем более, что нет ни одной экономики, нормальное состояние которой было бы равновесием по Вальрасу.

     В теоретическом плане этот означает целесообразность дополнительно с  изучением «идеального» состояния  равновесия национального продукта и характеристик всеобщей сбалансированности подробно анализировать и исследовать  частичные нормальные состояния  равновесия, устойчивые отклонения макроэкономических параметров от указанного «идеального» состояния. Последнее предполагает анализ механизмов и форм приспособления при переходе в ходе эволюции экономической  системы из одного состояния частичного экономического равновесия в другое, а также выявление в каждом конкретном периоде «критически  важных» зависимостей и точек  роста национального продукта.⁵

     Чем ближе экономика к состоянию  общего экономического равновесия, тем  шире возможности эффективного решения  проблем сбалансированности национального  продукта и перевода воспроизводственных  процессов из одного состояния частичного неравновесия в другое.

     Напротив, чем дальше удаляются значения макроэкономических параметров от состояния общего экономического равновесия, тем уже зона эффективного решения указанных проблем и  спектр альтернативных возможностей перевода экономики из одного неравновесного (частично сбалансированного) состояния  в другое, более благоприятное  для последующего развития.

     Итак, состояние динамичного развития соответствует определенной институционально обусловленной последовательности «нормальных» неравновесных точек  траектории, то приближающихся, то отклоняющихся  от состояния «идеального» динамичного  равновесия.

     Вместе  с тем, из приведенного соотношения  следует, что совокупный спрос на национальный продукт тем выше, чем  выше скорость обращения денег в  движении доходов и чем выше денежная масса, находящаяся в обращении.