Банковский кредит- основной источник финансирования деятельности предприятия

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 26 Февраля 2016 в 07:14, доклад

Описание работы

Изобретение кредита вслед за деньгами является гениальным открытием человечества. Благодаря кредиту сократилось время на удовлетворение хозяйственных и личных потребностей. Предприятие-заемщик за счет дополнительного привлечения ресурсов получило возможность их преумножить, расширить хозяйство, ускорить достижение производственных целей.

Содержание работы

ВВЕДЕНИЕ
1 АНАЛИЗ ПРИВЛЕЧЕНИЯ БАНКОВСКОГО КРЕДИТА НА ПРИМЕРЕ ТОО « ТЭК КАРА-АГАШ»
1.1 Методика и порядок кредитования предприятий малого и среднего бизнеса АО «Казкоммерцбанк»
1.2 Анализ финансового состояния ТОО «ТЭК Кара-Агаш»
2 ПУТИ ПОВЫШЕНИЯ ЭФФЕКТИВНОСТИ ИСПОЛЬЗОВАНИЯ БАНКОВСКОГО КРЕДИТА ПРЕДПРИЯТИЯМИ РЕСПУБЛИКИ КАЗАХСТАН
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

Скачать архив (16.33 Кб) Сколько стоит заказать работу?

Файлы: 1 файл

доклад фин мен (2).docx

— 65.34 Кб (Скачать файл)

1) Сумма ежемесячных платежей по кредитам, выданным на пополнение оборотных средств не должна превышать 50% от суммы ежемесячных продаж
Ежемесячный платеж	7 063
50% от ежемесячных продаж	644 368
Вывод	не превышает
2) Общая сумма кредитной линии на пополнение оборотных средств не должна превышать 3-6 месяцев суммы среднемесячных продаж
Сумма продаж за 3 мес.	322 184
Сумма продаж за 6 мес.	644 368
Общая сумма КЛ	75 000
Вывод	не превышает
3) Общая сумма кредитной линии на пополнение оборотных средств должна быть подсчитана с учетом следующей методики (Очищенные ТМЗ + Очищенная Дебиторская задолженность – Очищенная Кредиторская задолженность)0,75[1] коэффициент роста
ТМЗ	202 318
ДЗ	453 261
КЗ	253 895
Банк финансирует 75% от этой разницы	0,75
Коэффициент роста *	1
Расчет	401 684

Исходя из показателей, приведенных в таблице 4, можно сделать вывод, что Компания не имеет как таковой потребности в запрашиваемой кредитной линии на сумму 100 000тыс.тг., так как если Компания реализует свои ТМЗ и вернет ДЗ, также погасив при этом КЗ, тогда ТОО «ТЭК Кара-Агаш» будет иметь на балансе денежные средства в сумме 401 684 тыс.тг., что в свою очередь может выступить в качестве оборотных средств.

Но в связи с тем, что данная Компания работает со своими поставщиками на условиях сто процентной предоплаты, а с покупателями на условиях оплаты по факту поставки товара, возникает кассовый разрыв в среднем от 1 до 3х месяцев, что и является обоснованием потребности в кредитной линии.

АО «Казкоммерцбанк» предлагает на этот счет ТОО «ТЭК Кара-Агаш» финансирование в рамках продуктовой программы «Пополнение оборотных средств» под процентную ставку в размере 18%. Период доступности 12 мес. Срок финансирования 24 мес. Давайте рассмотрим планируемый график погашения кредита при условии того, что ТОО «ТЭК Кара-Агаш» освоит всю сумму кредитной линии сразу, а не отдельными траншами. Метод погашения основного долга приведенный в нижестоящей таблице – равныедоли.

Таблица 5. Планируемый график погашения кредита ТОО «ТЭК Кара-Агаш», тенге.

№	дата погашения	вх.остаток	Взнос	погашение осн.долга	погашение вознаграждения	исх.остаток
1	ноя.15	100 000 000	9 833 333	8 333 333	1 500 000	91 666 667
2	дек.15	91 666 667	9 708 333	8 333 333	1 375 000	83 333 333
3	янв.16	83 333 333	9 583 333	8 333 333	1 250 000	75 000 000
4	фев.16	75 000 000	9 458 333	8 333 333	1 125 000	66 666 667
5	мар.16	66 666 667	9 333 333	8 333 333	1 000 000	58 333 333
6	апр.16	58 333 333	9 208 333	8 333 333	875 000	50 000 000
7	май.16	50 000 000	9 083 333	8 333 333	750 000	41 666 667
8	июн.16	41 666 667	8 958 333	8 333 333	625 000	33 333 333
9	июл.16	33 333 333	8 833 333	8 333 333	500 000	25 000 000
10	авг.16	25 000 000	8 708 333	8 333 333	375 000	16 666 667
11	сен.16	16 666 667	8 583 333	8 333 333	250 000	8 333 333
12	окт.16	8 333 333	8 458 333	8 333 333	125 000	0
	Итого		109 750 000	100 000 000	9 750 000

Исходя из данных таблицы 5, можно вычислить планируемый процентный доход, который получит АО «Казкоммерцбанк» при удачном финансировании ТОО «ТЭК Кара-Агаш». Таким образом, Банк получит процентный доход в сумме 9 750 000 тенге.

Далее рассмотрим методику финансового анализа проекта на инвестиционные цели. Условно анализ можно разделить на несколько этапов:

1 этап оценка адекватности первоначальных капитальных затрат.

На этом этапе данные заемщика о предполагаемых ценах приобретения активов необходимо сравнить с ценой этого актива, по которым он предлагается другими продавцами. Нередко бывает так, что одинаковое оборудование может иметь существенно различающиеся цены в зависимости от стран производства.

2 этап расчет простой рентабельности инвестируемых средств (averagerateofreturn (ARR).

Целью, которого служит предварительное определение эффективности планируемых инвестиционных вложений.

ТОО «ТЭК Кара-Агаш» обратились в АО «Казкоммерцбанк» за финансированием на приобретение необходимого оборудования производящие железобетонные изделия, а именно СВАИ. Стоимость сделки составляет 150 000 тыс.тг. Из таблицы 3 можно взять данные чистой прибыли за 2014 г. она составила 75 064 тыс.тг. Таким образом, ARRбудет составлять 50% (75 064/150 000*100%)

По условиям, предлагаемым в Банке, ставка финансирования составляет 18%. Таким образом, предварительный анализ доходности проекта позволяет сделать вывод о привлекательности этих вложений.

3 этап расчет планируемых затрат:

Таблица 6. Планируемые затраты на изготовление СВАИ, тенге:

Наименование затрат	Кол-во	Цена,тг	Сумма, тг	Примечание
Сырье (бетон, арматура, металл, пр.мат)	-	-	2 822
Итого сырье			2 822
З/п	5 чел.	140 000	140 за метр	700 000 тг/5 000 метров
Э/энергия	10 000 к/ватт	11,5	23 за метр	115 000 тг/5 000 метров
Вода и к-ция	1 тн	100 000	20 за метр	100 000тг/5 000 метров
Итого			183
Цена реал-ции			4 300	За один метр
Рентабельность			1 295	С одного метра
Итого планируемая чистаяприбыль			6 475 000	1 295тг*5 000 метров
Итого планируемый доход			21 500 000	4 300 тг*5 000 метров

4 этап расчет окупаемости:

Таблица 7. Расчет окупаемости данного инвестиционного проекта, тыс.тг

	Расчет	Сумма (тыс.тг)
Ожидаемая выручка	Планируемый годовой доход 21 500 тыс.тг*12 мес	258 000
Себестоимость СВАИ	2 822 тыс.тг*12 мес	169 320
Переменные затраты:		16 980
- з/п	140тг5 000метров12 мес	8 400
- э/энергия	23 тг5 000 метров12 мес	1 380
- вода и к-ция	20 тг* 5 000 метров*12 мес	1 200
- расходы на реализацию	100 тг5 000 метров12 мес	6 000
Постоянные расходы:		15 000
-налоги		15 000
Прибыль проекта		56 700
Срок окупаемости, мес.	150 000 / (56 700/12)	32 мес
Точка безубыточности	258 000 * 15 000/ (258 000-16 980)	16 057 тенге

Из расчетов, приведенных в таблице 7 можно увидеть, что срок окупаемости данного проекта 32 мес., таким образом Банк может предложить Клиенту кредит сроком погашения не менее 32 мес. Давайте рассмотрим примерный график погашения кредита на инвестиционные цели. При условии того, что общая сумма данного проекта 150 000 тыс.тг., из которой собственное участие Компании составляет 50 000 тыс.тг. Общая сумма кредита 100 000 тыс.тг. Срок кредита 36 мес. Процентная ставка в рамках государственной программы «Даму 7 транш» 6 %.

Таблица 8. График погашения кредита для финансирования инвестиционного проекта.

№	дата погашения	вх.остаток	Взнос	погашение осн.долга	погашение вознаграждения	исх.остаток
1	ноя.15	100 000 000	3 277 778	2 777 778	500 000	97 222 222
2	дек.15	97 222 222	3 263 889	2 777 778	486 111	94 444 444
3	янв.16	94 444 444	3 250 000	2 777 778	472 222	91 666 667
4	фев.16	91 666 667	3 236 111	2 777 778	458 333	88 888 889
5	мар.16	88 888 889	3 222 222	2 777 778	444 444	86 111 111
6	апр.16	86 111 111	3 208 333	2 777 778	430 556	83 333 333
7	май.16	83 333 333	3 194 444	2 777 778	416 667	80 555 556
8	июн.16	80 555 556	3 180 556	2 777 778	402 778	77 777 778
9	июл.16	77 777 778	3 166 667	2 777 778	388 889	75 000 000
10	авг.16	75 000 000	3 152 778	2 777 778	375 000	72 222 222
11	сен.16	72 222 222	3 138 889	2 777 778	361 111	69 444 444
12	окт.16	69 444 444	3 125 000	2 777 778	347 222	66 666 667
13	авг.17	66 666 667	3 111 111	2 777 778	333 333	63 888 889
14	сен.17	63 888 889	3 097 222	2 777 778	319 444	61 111 111
15	окт.17	61 111 111	3 083 333	2 777 778	305 556	58 333 333
16	авг.18	58 333 333	3 069 444	2 777 778	291 667	55 555 556
17	сен.18	55 555 556	3 055 556	2 777 778	277 778	52 777 778
18	окт.18	52 777 778	3 041 667	2 777 778	263 889	50 000 000
19	авг.19	50 000 000	3 027 778	2 777 778	250 000	47 222 222
20	сен.19	47 222 222	3 013 889	2 777 778	236 111	44 444 444
21	окт.19	44 444 444	3 000 000	2 777 778	222 222	41 666 667
22	авг.20	41 666 667	2 986 111	2 777 778	208 333	38 888 889
23	сен.20	38 888 889	2 972 222	2 777 778	194 444	36 111 111
24	окт.20	36 111 111	2 958 333	2 777 778	180 556	33 333 333
25	авг.21	33 333 333	2 944 444	2 777 778	166 667	30 555 556
26	сен.21	30 555 556	2 930 556	2 777 778	152 778	27 777 778
27	окт.21	27 777 778	2 916 667	2 777 778	138 889	25 000 000
28	авг.22	25 000 000	2 902 778	2 777 778	125 000	22 222 222
29	сен.22	22 222 222	2 888 889	2 777 778	111 111	19 444 444
30	окт.22	19 444 444	2 875 000	2 777 778	97 222	16 666 667
31	авг.23	16 666 667	2 861 111	2 777 778	83 333	13 888 889
32	сен.23	13 888 889	2 847 222	2 777 778	69 444	11 111 111
33	окт.23	11 111 111	2 833 333	2 777 778	55 556	8 333 333
34	авг.24	8 333 333	2 819 444	2 777 778	41 667	5 555 556
35	сен.24	5 555 556	2 805 556	2 777 778	27 778	2 777 778
36	окт.24	2 777 778	2 791 667	2 777 778	13 889	0
	Итого		109 250 000	100 000 000	9 250 000

Из приведенного графика в таблице 8, можно сделать вывод, что при удачном финансировании Компании, Банк получит процентные доходы в сумме 9 250 000 тенге.

Помимо анализа финансовых показателей Компании, а также анализа планируемого финансирования кредитный менеджер Банка изучает рынок сбыта, конкурентоспособность, стратегию маркетинга Компании.

Таким образом, проведя анализ финансово-хозяйственной деятельности Компании, а также анализ планируемого финансирования, можно увидеть наглядную картину текущего состояния Компании и изменения в финансовых показателях при удачном финансировании Банком потребностей Компании.

2 Пути повышения эффективности использования банковского кредита предприятиями Республики Казахстан

Политика управления заемным капиталом на предприятии должна отражать общую философию финансового управления предприятием с позиций приемлемого соотношения уровня доходности и риска финансовой деятельности.

В практике финансового управления привлеченными заемными средствами существуют правила комбинации производственного и финансового риска для разных видов бизнеса и способов финансирования. Данные комбинации позволяют руководству предприятия выбрать наиболее оптимальную политику эффективного управления заемным капиталом.

Рекомендации по повышению эффективности управления заемными средствами для разных типов бизнеса приведены в таблице 9.

Таблица 9 - Рекомендации для разных типов бизнеса и способов финансирования

Тип бизнеса	Способ финансирования	Комментарии
Фондоемкий	Преимущественно собственными средствами	Нарушения денежного потока допустимы, если владельцы согласны с потерями вложенных средств.
	Со значительным внешним финансированием	Значительная существенная прибыль и строгая кредитная политика, обеспечивающая прогнозируемость поступлений.
Трудоемкий	Преимущественно собственными средствами	Нарушения денежного потока допустимы, если владельцы понимают, что в периоды нехватки средств зарплата персоналу выплачивается из их кармана.
Трудоемкий	Со значительным внешним финансированием	Требования к ЧДП смягчаются настолько, насколько удается увязать доходы и вознаграждение персонала - без риска его потерять.
Материалоем-кий	Преимущественно собственными средствами	Неэффективный вариант организации бизнеса. Рекомендуется провести анализ платежеспособности, определить, в каких активах размещен избыточный собственный капитал, и вывести его из бизнеса.
Материалоем-кий	Со значительным внешним финансированием	Эффективная кредитная политика, обеспечивающая своевременное поступление средств, является достаточным условием для дисциплинированного погашения кредитов даже в отсутствие прибыли. Конечно, от крупных убытков не спасет ничего, но балансировать "на нуле" можно очень долго.

Информация о работе Банковский кредит- основной источник финансирования деятельности предприятия